高俊偉

摘要：真實(shí)、可靠的會(huì)計(jì)信息是使用者做出正確決策的基本前提和條件，可現(xiàn)實(shí)情況卻是會(huì)計(jì)信息失真問(wèn)題相當(dāng)嚴(yán)重。本文對(duì)我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的現(xiàn)狀及其成因進(jìn)行了分析，指出會(huì)計(jì)信息失真的緣由并得出結(jié)論。

關(guān)鍵詞：公司治理會(huì)計(jì)信息失真產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)

一、會(huì)計(jì)信息失真、公司治理結(jié)構(gòu)的含義及其相互關(guān)系

（一）會(huì)計(jì)信息失真的含義。所謂會(huì)計(jì)信息失真，是指會(huì)計(jì)信息未能真實(shí)地反映客觀的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，給決策者帶來(lái)不利影響的行為。企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息與企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)有所偏差情況可分為會(huì)計(jì)信息的有意造假和會(huì)計(jì)信息的無(wú)意失實(shí)。會(huì)計(jì)信息的有意造假是指會(huì)計(jì)活動(dòng)中當(dāng)事人為了個(gè)人利益，事前經(jīng)過(guò)周密安排，故意以欺詐、舞弊等手段歪曲經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的會(huì)計(jì)事項(xiàng)；會(huì)計(jì)信息的無(wú)意失實(shí)是指會(huì)計(jì)人員在遵循會(huì)計(jì)規(guī)范提供會(huì)計(jì)信息的過(guò)程中，由于主觀判斷失誤、經(jīng)驗(yàn)不足和會(huì)計(jì)系統(tǒng)本身的局限性等，造成會(huì)計(jì)信息未能如實(shí)地反映經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和會(huì)計(jì)事項(xiàng)的內(nèi)容。可見(jiàn)，會(huì)計(jì)信息失真是一種提供會(huì)計(jì)信息過(guò)程中蓄意違反的行為。

（二）公司治理結(jié)構(gòu)的含義。所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分離是現(xiàn)代公司制企業(yè)的最大特點(diǎn)，而所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離是建立在委托代理契約關(guān)系之上的。在這種契約關(guān)系下，公司所有者是通過(guò)建立激勵(lì)機(jī)制最大限度地使經(jīng)營(yíng)者和股東利益一致，同時(shí)通過(guò)約束機(jī)制盡量避免經(jīng)理人員的“道德風(fēng)險(xiǎn)”問(wèn)題。這種激勵(lì)機(jī)制和約束機(jī)制等制度安排就構(gòu)成了公司治理結(jié)構(gòu)。

（三）公司治理結(jié)構(gòu)與會(huì)計(jì)信息的關(guān)系。首先，完善的公司治理結(jié)構(gòu)是會(huì)計(jì)信息具有相關(guān)性和可靠性的制度保證。現(xiàn)代公司治理結(jié)構(gòu)的主要目的是盡可能降低信息交易成本，既使得所有者不干預(yù)企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)，又保證經(jīng)理層按企業(yè)價(jià)值最大化原則經(jīng)營(yíng)。完善的公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)該包括鼓勵(lì)和監(jiān)控公司經(jīng)營(yíng)者披露真實(shí)會(huì)計(jì)信息的制度安排。

二、公司治理結(jié)構(gòu)的制度性缺陷是會(huì)計(jì)信息失真的根源

會(huì)計(jì)信息失真是指會(huì)計(jì)信息沒(méi)有能夠真實(shí)地反映客觀的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，給決策者的相關(guān)決策帶來(lái)了不利影響。從會(huì)計(jì)信息供應(yīng)鏈來(lái)看，會(huì)計(jì)信息是從由管理當(dāng)局控制下的會(huì)計(jì)人員開(kāi)始生成，然后歷經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)，最終得以向公眾披露。若將公司治理置于會(huì)計(jì)信息的供應(yīng)鏈中，我們可以發(fā)現(xiàn)，符合一定質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息與公司治理中的管理當(dāng)局、董事會(huì)及其審計(jì)委員會(huì)、監(jiān)事會(huì)的責(zé)任和作用等密不可分。我國(guó)目前公司治理結(jié)構(gòu)存在著制度性缺陷，筆者認(rèn)為，這是造成會(huì)計(jì)信息質(zhì)量低下的最根本原因。

（一）公司外部治理結(jié)構(gòu)的制度性缺陷產(chǎn)生的原因

1.我國(guó)證券市場(chǎng)缺乏有效約束經(jīng)營(yíng)者的條件；

2.經(jīng)理市場(chǎng)、產(chǎn)品市場(chǎng)缺乏競(jìng)爭(zhēng)性；

3.注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)不夠規(guī)范；

4.缺乏有效的處罰機(jī)制。

（二）公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的制度性缺陷的原因

1.缺乏加強(qiáng)內(nèi)部會(huì)計(jì)監(jiān)督的強(qiáng)烈動(dòng)機(jī)；

2.董事會(huì)成員構(gòu)成不合理；

3.監(jiān)事會(huì)監(jiān)督功能弱化。

三、完善公司內(nèi)部治理，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量

會(huì)計(jì)的本質(zhì)是界定和保護(hù)產(chǎn)權(quán)，而有效的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)則是高質(zhì)量會(huì)計(jì)信息的制度基礎(chǔ)。我國(guó)會(huì)計(jì)信息的失真問(wèn)題，很大程度上緣于低效的“一股獨(dú)大”的產(chǎn)權(quán)配置。因此，優(yōu)化產(chǎn)權(quán)配置，完善公司治理結(jié)構(gòu)是解決會(huì)計(jì)信息失真的主要途徑。具體措施主要包括：

（一）降低公司國(guó)有股的持股比例

一般認(rèn)為，當(dāng)公司股權(quán)相對(duì)集中而又有若干相對(duì)控股股東時(shí)，可有利于形成和保持公司治理結(jié)構(gòu)的制衡機(jī)制，從制度上防范會(huì)計(jì)信息失真現(xiàn)象，保護(hù)相關(guān)人的利益。因此，降低國(guó)有股比重，構(gòu)造多元化股權(quán)結(jié)構(gòu)，是解決會(huì)計(jì)信息失真問(wèn)題的治本之策。

（二）完善公司治理結(jié)構(gòu)，重塑股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)理四者之間的制衡機(jī)制

1.弱化國(guó)家股股權(quán)。在完整保留國(guó)有股分配權(quán)的前提下，按一定比例壓縮國(guó)有股在股東大會(huì)、董事會(huì)的投票權(quán)和決策權(quán)，為中小股東騰出投票和決策空間。

2.完善獨(dú)立董事制度。一是規(guī)范獨(dú)立董事的選聘機(jī)制。保持獨(dú)立董事的“獨(dú)立性”關(guān)鍵在于誰(shuí)在選聘獨(dú)立董事以及誰(shuí)在決定獨(dú)立董事的報(bào)酬。二是嚴(yán)格選拔獨(dú)立董事。三是建立獨(dú)立董事績(jī)效的評(píng)價(jià)制度，激勵(lì)和制約獨(dú)立董事的行為。四是使獨(dú)立董事在公司董事會(huì)中的人數(shù)保持一定數(shù)量，并賦予應(yīng)有的職權(quán)，以制約控股股東，監(jiān)督經(jīng)理層。

3.建立經(jīng)理報(bào)酬激勵(lì)制度。我國(guó)大部分上市公司經(jīng)理的報(bào)酬實(shí)行年薪制，并根據(jù)利潤(rùn)等財(cái)務(wù)指標(biāo)來(lái)確定獎(jiǎng)金。由于經(jīng)理人員報(bào)酬與本期利潤(rùn)等財(cái)務(wù)指標(biāo)掛鉤，而與公司的未來(lái)關(guān)系不大，與公司的價(jià)值變動(dòng)不相關(guān)，公司經(jīng)理不可避免地產(chǎn)生短期行為。為此，應(yīng)適當(dāng)采用經(jīng)理股票期權(quán)等長(zhǎng)期激勵(lì)方式，將經(jīng)理的報(bào)酬與企業(yè)的業(yè)績(jī)尤其是長(zhǎng)期業(yè)績(jī)聯(lián)系起來(lái)，給經(jīng)理以一定的剩余索取權(quán)，從而在一定程度上減少經(jīng)理操縱財(cái)務(wù)報(bào)告的動(dòng)機(jī)。

4.完善監(jiān)事會(huì)制度。監(jiān)事會(huì)應(yīng)真正由股東大會(huì)選出，對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)，并保證監(jiān)事會(huì)在實(shí)質(zhì)上和形式上的獨(dú)立性。應(yīng)賦予監(jiān)事會(huì)更大的監(jiān)督、彈劾、起訴權(quán)。改善監(jiān)事會(huì)成員結(jié)構(gòu)，內(nèi)部人的比例應(yīng)加以限制，多吸收具備財(cái)務(wù)、會(huì)計(jì)和審計(jì)知識(shí)的中小股東代表、職工、社會(huì)中介機(jī)構(gòu)和有責(zé)任感的社會(huì)人士參加。

參考文獻(xiàn)：

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[2]季小琴.公司治理、會(huì)計(jì)信息披露與會(huì)計(jì)監(jiān)管[J].湖北財(cái)稅，2003.11