抗通脹的工具有很多，比如房產(chǎn)、股票、貴金屬、銀行理財(cái)產(chǎn)品等。其實(shí)，保險(xiǎn)產(chǎn)品也同樣具有抗通脹功能，比如分紅險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)和投連險(xiǎn)。
　　據(jù)了解，目前我國正處于高速發(fā)展的經(jīng)濟(jì)周期，市場的升息預(yù)期非常強(qiáng)烈。分紅型養(yǎng)老險(xiǎn)的一個(gè)明顯優(yōu)勢就是隨著利率的上升，投保人有可能通過投保來抵御通貨膨脹，從而獲得更多利益。也就是說，分紅型養(yǎng)老險(xiǎn)的好處就是收益與當(dāng)時(shí)的利率和保險(xiǎn)公司的投資業(yè)績掛鉤，因此可以回避或者部分回避通貨膨脹對養(yǎng)老金貶值的威脅，使養(yǎng)老金相對保值甚至增值。
　　分紅險(xiǎn)的主要投資渠道為國債、企業(yè)債、協(xié)議存款、基金等方面，在加息周期中，新發(fā)債券和協(xié)議存款的利率也會(huì)隨之上升，從而使分紅險(xiǎn)的紅利隨息而動(dòng)，以幫助投資者規(guī)避加息風(fēng)險(xiǎn)。而保監(jiān)會(huì)“保險(xiǎn)公司至少應(yīng)將可分配盈余的７０％分配給分紅險(xiǎn)客戶”的規(guī)定，使投資者可以分享保險(xiǎn)公司的投資收益，用來抵抗通脹。
　　而萬能險(xiǎn)是個(gè)變異的壽險(xiǎn)，第一個(gè)特點(diǎn)是繳費(fèi)的多少、時(shí)間的長短可以變化，第二個(gè)特點(diǎn)是保障金額可做調(diào)整。東方證券保險(xiǎn)行業(yè)分析師王小罡向記者介紹，其實(shí)萬能險(xiǎn)也具備抵御通脹的功能，但是萬能險(xiǎn)有較多不確定性，操作難度高于分紅險(xiǎn)，因此萬能險(xiǎn)只能屈居其次。
　　相對于分紅險(xiǎn)與萬能險(xiǎn)，投連險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)較大，但收益性也更強(qiáng)，更重要的是它可以完全替代基金，并幫助投資者解決如何挑選基金的苦惱。投連險(xiǎn)用的是ＦＯＦ，也就是“基金中的基金”的理念。具體來講，投連險(xiǎn)是由保險(xiǎn)公司的投資經(jīng)理從市場上的公募基金中篩選出多只優(yōu)秀的基金進(jìn)行搭配、組合而成。按照不同的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，投連險(xiǎn)產(chǎn)品一般可分為四類賬戶：成長型（股票基金組合）、平衡型（混合基金組合）、穩(wěn)定型（債券基金組合）和安益型（票據(jù)、短債以及貨幣基金的組合），風(fēng)險(xiǎn)由高到低，各賬戶間可免費(fèi)互轉(zhuǎn)。投資者可在各賬戶間進(jìn)行合理搭配，并根據(jù)市場行情適時(shí)調(diào)換。投連險(xiǎn)不但為普通投資者提供了分散投“基”的平臺(tái)，而且免去了選錯(cuò)基金的痛苦，從長期看具備很強(qiáng)的抗通脹能力。
　　盡管三者存在不同，但有一點(diǎn)是相同的，那就是作為保險(xiǎn)產(chǎn)品，其買入和退出都是有成本的。長期持有使得交易成本相對較低，同時(shí)由于保險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品穩(wěn)健型特點(diǎn)，長期持有獲取收益更有優(yōu)勢，抵御通脹的優(yōu)勢更為明顯。
　　保險(xiǎn)專家指出，如果把分紅險(xiǎn)和萬能險(xiǎn)當(dāng)做抵御通脹的一種投資品，首先要做到長期持有，因?yàn)楸钨I入和退出都是有成本的，長期持有使得交易成本相對較低。如果重在投資，那么要注意保費(fèi)的合理分配，也就是風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)和保費(fèi)存款之間的合理配置。最后，就是選擇投資能力比較強(qiáng)的公司，這樣有可能獲得較其他公司更好的投資回報(bào)。
　　
　　編輯／延一