劉國洋

(江西省國有資產(chǎn)管理委員會，江西南昌 330046)

后金融危機時代CFO如何應(yīng)對角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新

劉國洋

(江西省國有資產(chǎn)管理委員會，江西南昌 330046)

本文通過對后金融危機時代企業(yè)所處的國際國內(nèi)環(huán)境和趨勢分析，提出了未來企業(yè)財務(wù)管理的發(fā)展趨勢。同時，對我國CFO的現(xiàn)狀、自身素質(zhì)進行闡述，并提出CFO要實現(xiàn)角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新所需要的素質(zhì)條件。最后得出CFO如何應(yīng)對角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新。

金融危機;CFO;應(yīng)對角色;功能轉(zhuǎn)換;創(chuàng)新

2007年的金融風(fēng)暴席卷了整個全球，使世界經(jīng)濟受到巨大的沖擊和陷入嚴(yán)重衰退，同時導(dǎo)致世界經(jīng)濟形勢和經(jīng)濟環(huán)境發(fā)生了重大的變化，全球經(jīng)濟結(jié)構(gòu)治理面臨挑戰(zhàn)，企業(yè)面臨的環(huán)境發(fā)生了深刻變化，CFO的風(fēng)險管理角色日趨明顯，作用日益凸現(xiàn)，創(chuàng)新更加迫切，如何應(yīng)對角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新成為CFO的重要課題。下面我就從三個方面來談?wù)勛约旱目捶ā?/p>

1 后金融危機時代的企業(yè)環(huán)境和財務(wù)管理的發(fā)展趨勢對CFO提出了新的要求

1.1 后金融危機時代的企業(yè)環(huán)境

由美國次貸危機引發(fā)的國際金融危機導(dǎo)致世界經(jīng)濟陷入戰(zhàn)后最嚴(yán)重的衰退，對現(xiàn)行國際經(jīng)濟、金融體系、全球經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的治理造成嚴(yán)重的沖擊，世界經(jīng)濟發(fā)展孕育著許多新的變化、機遇和挑戰(zhàn)，也使企業(yè)面臨的環(huán)境發(fā)生了深刻的變化，CFO在企業(yè)運營中的作用日益凸現(xiàn)，對CFO的要求也越來越高。當(dāng)前企業(yè)面臨的環(huán)境對CFO的要求主要體現(xiàn)在以下方面:

(1)經(jīng)濟全球化繼續(xù)深入發(fā)展。全球化使世界經(jīng)濟走向一體化，延伸了企業(yè)運營的范圍、廣度和深度，使企業(yè)運營的戰(zhàn)略要求和經(jīng)營管理難度加大，要求企業(yè)的運營需要有更高的角度、維度和更廣闊的視野，需要公司治理和經(jīng)營管理更具戰(zhàn)略性、前瞻性和操作性，形成團隊化的智能集約型管理結(jié)構(gòu)。

(2)全面網(wǎng)絡(luò)化的發(fā)展趨勢。網(wǎng)絡(luò)化使企業(yè)面臨的環(huán)境瞬息萬變，機會稍縱即逝，要求企業(yè)的公司治理和經(jīng)營管理機制要有利于實時把握機會，實時化解、處理各種危機和不利影響，迅速果斷進行決策，實現(xiàn)經(jīng)營決策的預(yù)期性、實時性。

(3)企業(yè)運營金融化的發(fā)展背景。金融化背景下，全球資本市場高度發(fā)達(dá)和自由，金融工具和金融衍生工具創(chuàng)新不斷，層出不窮，企業(yè)可以利用金融工具創(chuàng)造價值，也可以利用金融工具規(guī)避風(fēng)險，這就提高了企業(yè)運營的復(fù)雜性和操作難度，要求企業(yè)的公司治理和經(jīng)營管理更加專業(yè)化、專家化、專注化、專長化［3］。

1.2 未來財務(wù)管理發(fā)展的趨勢

隨著世界經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的變化，企業(yè)運營環(huán)境更加復(fù)雜，企業(yè)對財務(wù)管理的要求也越來越高，由傳統(tǒng)的核算型向判斷、分析型轉(zhuǎn)變，財務(wù)管理的日常內(nèi)容發(fā)生重大變化。我個人認(rèn)為企業(yè)未來財務(wù)管理發(fā)展的趨勢［1］:

(1)以實現(xiàn)持續(xù)、穩(wěn)定的利潤，獲得市場競爭優(yōu)勢為目標(biāo);

(2)以外部信息為管理重點;

(3)提供更多的非財務(wù)信息;

(4)運用新的業(yè)績評價方法;

(5)以戰(zhàn)略目標(biāo)為預(yù)算編制的起點。

2 CFO角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新

CFO的角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新是大勢所趨，也是企業(yè)現(xiàn)實的需要。但當(dāng)前我國CFO的現(xiàn)狀令人擔(dān)憂。

2.1 當(dāng)前我國CFO的角色現(xiàn)狀

(1)缺位，即相當(dāng)一部分企業(yè)和單位沒有按《會計法》設(shè)置總會計師領(lǐng)導(dǎo)職位;

(2)空位，相當(dāng)多的單位只設(shè)置副總會計師或者不讓總會計師進入高管層面;

(3)末位，即絕大部分企業(yè)和單位的總會計師或財務(wù)總監(jiān)在經(jīng)理班子中排在末位;

(4)錯位，即在設(shè)置總會計師或財務(wù)總監(jiān)領(lǐng)導(dǎo)職位的公司和單位，總會計師或財務(wù)總監(jiān)要么由大股東委派只對大股東負(fù)責(zé)，要么雖然由董事會聘任但卻只對總經(jīng)理甚至對主管財務(wù)的副職負(fù)責(zé)，不對董事會負(fù)責(zé)，也沒有進入董事會。

2.2 當(dāng)前我國CFO的層級

我國CFO所處的環(huán)境不容樂觀，但CFO的自身素質(zhì)也參差不齊，在企業(yè)運營中所發(fā)揮的作用相差較大。我個人認(rèn)為我國CFO可以分為三個層級［2］:

(1)賬房式的CFO:即記帳和監(jiān)控，其工作主要是編制財務(wù)報表、制定核算制度、進行會計核算、進行稅務(wù)處理、簡單的內(nèi)部控制。

(2)守財監(jiān)督式的CFO:即記帳、監(jiān)控和財務(wù)分析，其工作除了上面的內(nèi)容外，還包括編制和監(jiān)督執(zhí)行全面預(yù)算、進行財務(wù)分析、進行融資管理、管理資金和資產(chǎn)、參與產(chǎn)品定價、進行成本控制。

(3)實現(xiàn)財務(wù)效應(yīng)的CFO:即記帳、監(jiān)控、財務(wù)分析、資本運作和財務(wù)效應(yīng)，除了上面的工作內(nèi)容外，制定財務(wù)戰(zhàn)略、進行資本運營、參加績效考核、進行財務(wù)風(fēng)險管理和控制、進行企業(yè)價值評估、參與公司治理、進行管理溝通、CEO的戰(zhàn)略制定伙伴。

2.3 CFO的角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新

世界經(jīng)濟的變局，正讓中國的CFO階層日益崛起，成為中國繼董事長、CEO之后的企業(yè)第三駕馬車，成為企業(yè)理財?shù)念I(lǐng)導(dǎo)者，成為引領(lǐng)企業(yè)方向的領(lǐng)導(dǎo)者，成為企業(yè)的價值工程師。在公司治理和管理中，CFO具有雙重身份和扮演著非常重要的特殊角色:承擔(dān)外部受托責(zé)任與內(nèi)部受托責(zé)任的雙重受托，承擔(dān)法律責(zé)任與經(jīng)營責(zé)任雙重制衡，承擔(dān)監(jiān)督責(zé)任與管理責(zé)任的雙重制約。

(1)從公司治理的角度來看，CFO的角色由判斷、分析型向創(chuàng)新型轉(zhuǎn)換，由法人管家轉(zhuǎn)向戰(zhàn)略伙伴轉(zhuǎn)換。具體承擔(dān)三種角色:監(jiān)督角色:CFO對董事會負(fù)責(zé)，代表所有者對經(jīng)營者進監(jiān)督，必行監(jiān)督職責(zé);戰(zhàn)略角色:作為管理者參與公司戰(zhàn)略決策;財務(wù)角色:對公司財務(wù)狀況以及財務(wù)決策進行分析、評價、判斷和執(zhí)行，對人員的經(jīng)營業(yè)務(wù)進行管理和衡量［6］。

(2)從公司管理的角度來看，CFO的角色由核算型向價值驅(qū)動型轉(zhuǎn)換，具體承擔(dān)五種角色。戰(zhàn)略計劃管理、資源價值管理、流程系統(tǒng)管理、業(yè)績評價管理、公司控制管理。

①戰(zhàn)略計劃管理:基于組織變革的管理、基于戰(zhàn)略成本的管理、基于計劃預(yù)算管理、戰(zhàn)略控制的管理。

②資源價值管理:基于資本重整的管理、基于利益關(guān)系的管理、基于價值評估的管理、基于資金司庫的管理。

③流程系統(tǒng)的管理:基于價值鏈的管理、基于作業(yè)鏈的管理、基于過程系統(tǒng)的管理。

④業(yè)績評價的管理:基于現(xiàn)代成本的管理、基于業(yè)績評價的管理、基于標(biāo)桿基準(zhǔn)的管理。

⑤公司控制管理:基于風(fēng)險控制的管理、基于內(nèi)部控制的管理、基于資本控制的管理。

(3)從運營的角度看，CFO要參與三個價值創(chuàng)造活動:一是直接創(chuàng)造企業(yè)價值的活動，包括稅收籌劃、集中化管理(尤其是資金)、盈余管理、融資管理、投資并購、成本控制等;二是支持企業(yè)創(chuàng)造價值的活動，包括全面預(yù)算管理、財務(wù)流程再造、運營資本管理、利潤管理、績效管理、薪酬管理、風(fēng)險管理等;三是實現(xiàn)企業(yè)價值創(chuàng)造的活動，包括財務(wù)管理系統(tǒng)建設(shè)、會計管理、會計信息管理、會計制度與組織管理等。

2.4 基于CFO角色的轉(zhuǎn)換，CFO應(yīng)具備的素質(zhì)

CFO角色的轉(zhuǎn)換，必然要求其素質(zhì)的提高，以適應(yīng)企業(yè)運營、管理和發(fā)展的需要。我個人認(rèn)為CFO應(yīng)具備如下素質(zhì):

(1)具有追求卓越的職業(yè)精神和持續(xù)的學(xué)習(xí)能力。當(dāng)優(yōu)秀和職業(yè)素養(yǎng)成為行為習(xí)慣，成功只是附帶的產(chǎn)品;而持續(xù)的學(xué)習(xí)能力是不可復(fù)制的，是核心競爭力［4］。

(2)具有切實可行的職業(yè)規(guī)劃。財務(wù)是有層級的，財務(wù)管理人員的成長是長時間的，一般培養(yǎng)一個高級財務(wù)管理人員最少需要10～15年。我個人把財務(wù)分為五重境界:記帳、監(jiān)控、分析、資本運作、財務(wù)效就應(yīng)。

(3)具有系統(tǒng)思維和戰(zhàn)略規(guī)劃能力。優(yōu)秀的財務(wù)人員應(yīng)從運營層面考慮問題，站在管理者的角度思考問題。善于發(fā)現(xiàn)問題，提出問題，同時思考解決問題的可行方案。同時對市場和數(shù)據(jù)有獨特的解讀，并為之進行戰(zhàn)略規(guī)劃。

(4)具有良好的溝通能力和團隊協(xié)作精神。良好溝通的基礎(chǔ)是對業(yè)務(wù)的深入了解，對市場的準(zhǔn)確解讀。另外，溝通的能力還體現(xiàn)在待人處事的真誠與守信。而團隊合作是實現(xiàn)戰(zhàn)略規(guī)劃的必要條件，沒有團隊合作，財務(wù)永遠(yuǎn)做不好。

(5)完善的知識結(jié)構(gòu)。一個優(yōu)秀的高級財務(wù)人員應(yīng)該是T型的知識結(jié)構(gòu)，包括財務(wù)、會計、審計、稅務(wù)、投融資活動、經(jīng)濟法律、企業(yè)管理、企業(yè)兼并和重組、本企業(yè)的生產(chǎn)技術(shù)基本知識和一些營銷知識、談判技能、公司治理等等，同時對財務(wù)又非常精深。

(6)具有專業(yè)勝任和創(chuàng)新能力。對數(shù)字高度敏感，對數(shù)字有悟性，能看透數(shù)字背后的故事，同時精通核心業(yè)務(wù)，具有業(yè)務(wù)洞察和系統(tǒng)整合的能力。

(7)具有信息化能力。信息化是未來企業(yè)的基礎(chǔ)，通過信息來能實時提供、發(fā)現(xiàn)企業(yè)運營中的變化，以防范和化解風(fēng)險。

(8)原則性和靈活性的把握能力。原則性是財務(wù)職業(yè)的基礎(chǔ)，而靈活性發(fā)揮是實際財務(wù)效應(yīng)的手段，兩者是相輔相成，不可偏廢。

3 CFO如何應(yīng)對角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新

2010年是全球財務(wù)界重要的一年，盡管大部分中國企業(yè)沒有像歐美國家一樣遭受金融危機的嚴(yán)重影響，但隨著中國企業(yè)國際化、全球化進程的加速，我們在財務(wù)組織結(jié)構(gòu)的發(fā)展、財務(wù)官的角色要求，以及財務(wù)職能對企業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略性貢獻上都已經(jīng)步入國際化時代。在后危機時代，我們面臨著前所未有的機遇，也面臨著前所未有的挑戰(zhàn)。應(yīng)對角色轉(zhuǎn)換與創(chuàng)新成為我們財務(wù)官的迫切而又首要的任務(wù)。

3.1 重新定位

資本市場越發(fā)達(dá)，金融工具創(chuàng)新越快，整體資本化率越高，財務(wù)官越有價值。CFO對于一個企業(yè)的生存與發(fā)展有著舉足輕重的作用。CFO應(yīng)是公司戰(zhàn)略的參與者、財務(wù)的執(zhí)行者、流程系統(tǒng)的整合者、業(yè)績評價的管理者、風(fēng)險控制的監(jiān)督者，是企業(yè)的價值工程師，是CEO的重要盟友和合作伙伴。

3.2 CFO應(yīng)對之策

(1)樹立基于業(yè)務(wù)的價值創(chuàng)造理念，真正做到財務(wù)管理業(yè)務(wù)化，業(yè)務(wù)管理財務(wù)化，提升企業(yè)的價值。

(2)堅定成為CEO的最默契的戰(zhàn)略伙伴，積極參與、影響和支持公司的發(fā)展戰(zhàn)略，引領(lǐng)企業(yè)價值方向。

(3)積極、全面與股東、投資者溝通，為擴大資源，配置資源創(chuàng)造條件和取得支持。

(4)培養(yǎng)一支忠誠、信任、包容的CFO團隊。人才是工作的前提和保障，CFO是一個團隊而不是單個人，只有團隊才有可能努力實現(xiàn)組織目標(biāo)。

(5)成為合法經(jīng)營、堅持制度的引領(lǐng)者和堅定的執(zhí)行者，確保企業(yè)經(jīng)營行為的規(guī)范運行。

(6)從價值鏈入手來推動系統(tǒng)流程的有效整合，使市場鏈、資本鏈、客戶鏈得到持續(xù)的改善。

(7)引領(lǐng)企業(yè)進行風(fēng)險管理，評估和管理好非財務(wù)風(fēng)險，提高風(fēng)險管理的水平。市場經(jīng)濟風(fēng)險處處存在，作為CFO要有風(fēng)險意識，要能識別風(fēng)險、化解風(fēng)險，促進企業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。

(8)充分利用資本市場、金融工具來創(chuàng)新資產(chǎn)管理和資本管理，提高財務(wù)技能，發(fā)揮財務(wù)效應(yīng)。

(9)按照集團化、集成化和集約化的模式，建立實時有效的信息系統(tǒng)渠道，實時掌握各種有效信息，做好公司財務(wù)管控。

(10)建立以價值創(chuàng)造為目標(biāo)的業(yè)績管理體系［5］。

(11)優(yōu)化核心執(zhí)行和管理流程，提高洞察力和協(xié)作水平，成為企業(yè)運營的價值工程師。

(12)要有強烈的責(zé)任感、使命感和社會責(zé)任，樹立良好的社會形象。

［1］(美)羅布.諾頓.CFO思想領(lǐng)袖.上海遠(yuǎn)東出版社，2007.

［2］李德.中國2010年企業(yè)融資管理.首席財務(wù)官，2010，(4).

［3］吳艷華.跨國投資－中國企業(yè)走向世界.首席財務(wù)官，2010，(4).

［4］張振清.一個首席財務(wù)官的成長——記亞信科技CFO韓穎.CFO ASIA，2003，(5).

［5］卷首語——CFO六“考問”.新理財，2010，(1).

［6］ELLEN M.HEFFES、JEFFREY MARSHALL.CFO的三種戰(zhàn)略角色來源.世界經(jīng)理人.

How to reply Role Transfer and Innovation for CFO during Post－Financial Crisis Era

LIU Guo－yang

(State－owned Assets Supervision and Administration Commission of Jiangxi Province，Nanchang，Jiangxi，China 330046)

Through analyzing the international and domestic environments and trends which enterprises will be facing，the developing trends of financial management in future is proposed in this article.At the same time，the CFO present situation and their qualities are described，the quality requirements for CFO to realize role transfer and innovation are also proposed.Finally，we get the answer of how to reply role transfer and innovation for CFO.

financial crisis;CFO;reply role;function transfer;innovation

F275

C

1009－3842(2011)01－0090－03

2011－01－14

劉國洋(1975－)男，漢族，江西新建人，江銅集團專職監(jiān)事，主要從事財務(wù)管理工作，E－mail:LiuGuoYangl3068@sina.com