進(jìn)入2010年，區(qū)域振興成為市場最持久和最有料的主題，市場熱度不減。近期，《投資與理財》獲悉，內(nèi)蒙古方面已經(jīng)在北京召開了一個有關(guān)區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的發(fā)布會。市場呼喚了半年多的內(nèi)蒙古振興規(guī)劃漸行漸近，這個“藍(lán)藍(lán)的天、清清湖水、碧綠草原”的夢幻之地，或?qū)⒂瓉碛忠粋€“黃金十年”。

振興規(guī)劃呼之欲出

統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2000-2009年內(nèi)蒙古GDP平均增速達(dá)16.9%，在全國遙遙領(lǐng)先，“內(nèi)蒙古現(xiàn)象”成為西部大開發(fā)的典范。

國泰君安證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家李迅雷認(rèn)為，內(nèi)蒙古經(jīng)濟(jì)的“黃金十年”是由于其依托資源優(yōu)勢，緊緊抓住了中國重工業(yè)化加速的機遇，并且得到了人口紅利釋放和城鎮(zhèn)化加速的助推。

8月份，國務(wù)院就組成調(diào)研組，為《關(guān)于促進(jìn)內(nèi)蒙古自治區(qū)經(jīng)濟(jì)社會又好又快發(fā)展若干意見》的出臺展開專題調(diào)研。該調(diào)研組由國家發(fā)改委牽頭，42個國家部委和單位聯(lián)合組成。

今年3月份的時候，市場上就有傳言，說國務(wù)院將公布內(nèi)蒙古振興規(guī)劃，如今這一期待漸行漸近。內(nèi)蒙古這個“藍(lán)藍(lán)的天、清清湖水、碧綠草原”的夢幻之地，抑或迎來又一個“黃金十年”。

據(jù)悉，這次國家調(diào)研組分成了10個專題組，分赴不同盟市、旗縣進(jìn)行基地實地調(diào)研，內(nèi)容將涉及內(nèi)蒙古的發(fā)展目標(biāo)、生態(tài)狀況、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、民生改善、區(qū)域統(tǒng)籌協(xié)調(diào)發(fā)展和政策扶持等7個重要方面。

在調(diào)研啟動之前，內(nèi)蒙古方面就已經(jīng)提出過幾項政策動議，擬將內(nèi)蒙古建設(shè)成為“民族地區(qū)改革創(chuàng)新示范區(qū)”、“新型戰(zhàn)略能源基地”、“綠色經(jīng)濟(jì)示范區(qū)”、“北方生態(tài)環(huán)境保護(hù)區(qū)”，等等。

從地理位置和經(jīng)濟(jì)發(fā)展來看，以呼和浩特、包頭和鄂爾多斯構(gòu)成的“金三角”都市圈，是內(nèi)蒙乃至全國經(jīng)濟(jì)增長最快的區(qū)域，其GDP總量、地方財政收入等10項重要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)總量均占到內(nèi)蒙古的一半以上，有利于帶動內(nèi)蒙東西兩翼的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，是投資內(nèi)蒙板塊的重點。

能源開發(fā)是重中之重

進(jìn)入2010年以來，國家區(qū)域振興規(guī)劃從南到北，從東到西，紛至沓來。資本市場區(qū)域經(jīng)濟(jì)主題的炒作也被戲稱為“炒地圖”，然而區(qū)域投資的邏輯也在悄悄發(fā)生變化。一哄而上，雞犬升天的粗略炒作早已落伍，代之的則是發(fā)掘區(qū)域優(yōu)勢資源、產(chǎn)業(yè)，深挖重點優(yōu)質(zhì)個股。

平安證券認(rèn)為，國家連續(xù)出臺與新能源、新材料、節(jié)能環(huán)保相關(guān)的發(fā)展規(guī)劃，而內(nèi)蒙古自治區(qū)具有得天獨厚的資源優(yōu)勢，預(yù)計多種能源的開發(fā)、稀有礦產(chǎn)的利用將會成為政策主著力點。

內(nèi)蒙古自治區(qū)的能源綜合實力全國第一。這里的能源以煤炭為主，油氣資源、風(fēng)能、太陽能都很豐富。同時，資源優(yōu)勢也很突出，如稀土儲量居世界首位。

包鋼稀土(600111.SH)目前是市場上最熱的股票之一，今年以來《投資與理財》曾有兩次報道提及過該股。近期，包鋼稀土建成6座儲備庫，該公司內(nèi)部人士透露，隨著公司的兼并整合，將從稀土原料和初級產(chǎn)品供應(yīng)商，逐漸發(fā)展成為稀土行業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈，優(yōu)質(zhì)稀土廉價流失現(xiàn)象將不復(fù)存在。

資料顯示，在煤炭資源方面，內(nèi)蒙古已探明煤炭資源儲量超過7000億噸，居全國第一位。由于山西仍在進(jìn)行持續(xù)的煤企整合，內(nèi)蒙古早已代替山西成為全國的煤炭開采中心。

內(nèi)蒙古的可再生資源開發(fā)也具有遠(yuǎn)大前景，風(fēng)能資源居全國之首，太陽能資源居全國第二位。此外，內(nèi)蒙古油氣資源也非常豐富。

與此同時，內(nèi)蒙古還肩負(fù)著“西煤東運、“西電東送”、“西氣東輸”的重要使命，正在成為我國最重要的能源基地之一。

國泰君安證券依據(jù)行業(yè)和城市分布等指標(biāo)，篩選推薦了內(nèi)蒙華電、鄂爾多斯、平莊能源3家上市公司。內(nèi)蒙華電(600863.SH)被國泰君安稱為內(nèi)蒙板塊中最有價值的投資標(biāo)的，目前估值安全，新的業(yè)績增長點不斷，而更大的看點在于其資產(chǎn)注入預(yù)期。該公司是華能集團(tuán)北方聯(lián)合電力旗下唯一的上市平臺，后續(xù)將有煤炭、電廠項目等多項優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入。

鄂爾多斯(600295.SH)的流通盤只有不到2億，其核心競爭力在于產(chǎn)業(yè)鏈上游資源的整合能力。鄂爾多斯市擁有“揚(羊)眉(煤)吐(高嶺土)氣(天然氣)”四大優(yōu)勢資源，該公司將更充分地利用羊絨資源、煤炭資源以及硅礦資源。

平莊能源(000780.SZ)雖然地處赤峰，但具有國資委股東背景，在內(nèi)蒙振興規(guī)劃中有望獲得更多政策上的優(yōu)勢，集團(tuán)目前擁有元寶山露天礦等五座煤礦，最大的看點也是資產(chǎn)注入。

交通基建或最先受益

幾乎所有的規(guī)劃都指出要加強交通建設(shè)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，同時生態(tài)和環(huán)境保護(hù)也受到高度重視。

當(dāng)前交通已成為制約內(nèi)蒙古自治區(qū)發(fā)展的最大“瓶頸”。從去年5月份起，內(nèi)蒙古境內(nèi)就頻頻出現(xiàn)堵車現(xiàn)象，而今年3月份以來的京藏高速的大堵車，更是引起全社會的關(guān)注。

平安證券認(rèn)為，一旦國家對自治區(qū)新的能源發(fā)展政策通過，自治區(qū)對外運力不足的問題將會更加突出。而現(xiàn)在正值“十二五”規(guī)劃編制的關(guān)鍵時期，很有可能加大對重大交通基建項目的投入，這將有助于內(nèi)蒙古加強鐵路煤運。

畜牧業(yè)也是內(nèi)蒙古的優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)，這里的草原面積占全國國土的1/10，2008年內(nèi)蒙乳制品產(chǎn)量占全國的19.60%。按產(chǎn)品類別劃分，內(nèi)蒙古在全國占比較大的產(chǎn)品是乳制品、原煤、天然氣等。因此，國泰君安指出，新的規(guī)劃會支持建設(shè)內(nèi)蒙的畜牧業(yè)基地，并大力推進(jìn)畜牧業(yè)的深加工。

在內(nèi)蒙古的19家上市公司中，涉及到基建交通的股票有北方創(chuàng)業(yè)、西水股份、包鋼股份等，乳制品制造業(yè)有正在打造“綠色產(chǎn)業(yè)鏈”的伊利股份，以及在海外上市實現(xiàn)飛躍發(fā)展的蒙牛。