根據(jù)英國《銀行家》雜志公布的按照2009年世界1000家最大銀行排行榜(以下簡稱“1000家銀行排行”)，在后危機(jī)時(shí)代中，受益于各國政府刺激經(jīng)濟(jì)和對金融機(jī)構(gòu)的救助政策，2009年全球銀行業(yè)整體運(yùn)營穩(wěn)健，一級資本總額小幅上升(見表1)。西方銀行已經(jīng)開始復(fù)蘇，資本實(shí)力、資產(chǎn)規(guī)模仍然具有顯著優(yōu)勢，以富國銀行為首的歐美銀行開始大幅盈利。以中國為代表的新興市場國家銀行憑借廣闊的國內(nèi)市場、傳統(tǒng)優(yōu)勢業(yè)務(wù)和政府強(qiáng)力支持等優(yōu)勢，成功地鞏固了上升趨勢，資本實(shí)力和盈利能力令人矚目。中國84家銀行上榜1000家銀行排名，比2008年增加32家。

財(cái)務(wù)指標(biāo)比較

后危機(jī)時(shí)代，新上榜世界1000家大銀行一級資本總額穩(wěn)步上升，總資產(chǎn)額小幅下降，資產(chǎn)回報(bào)率回升，稅前利潤回升較快，資本回報(bào)率大幅提高，資本與資產(chǎn)的比率上升。雖然中國等新興市場銀行業(yè)繼續(xù)快速發(fā)展，排名不斷攀升，但2009年全球銀行排名中仍然是西方銀行占據(jù)數(shù)量和地位上的絕對優(yōu)勢，未來銀行業(yè)發(fā)展仍然很大程度上取決于西方國家實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長的能力，同時(shí)中國等新興經(jīng)濟(jì)體的銀行在資本金和風(fēng)險(xiǎn)管控將更加受到各國監(jiān)管部門的關(guān)注。

一級資本總額穩(wěn)步上升

2009年，世界1000家大銀行的一級資本總額為4.915萬億美元，比2008年增長了近15%，高于2008年9.7%的增長速度，高于歷史平均增長水平。在國際經(jīng)濟(jì)緩慢復(fù)蘇，整體金融環(huán)境大調(diào)整的情況下，一級資本的增長速度相當(dāng)可觀，超出了人們的預(yù)期。

銀行1000強(qiáng)按一級資本的排列次序基本穩(wěn)定，在結(jié)構(gòu)上沒有明顯突出的變化。前25名大銀行中，大多是來自西方國家，還有少量日本和中國的銀行。美國和英國的銀行占據(jù)了排行榜前六名，美洲銀行居第一位，隨后是摩根大通、花旗集團(tuán)、蘇格蘭皇家銀行和匯豐控股。新進(jìn)入的兩家銀行分別是英國勞埃德銀行和法國BPCE銀行，都是經(jīng)過大規(guī)模并購進(jìn)入前25強(qiáng)的。另外兩家被擠出前25位的銀行是:中國農(nóng)業(yè)銀行排名從2008年的24為降至2009年28位;日本瑞穗金融集團(tuán)從10位降至26位。

1000家大銀行的一級資本總額穩(wěn)步上升主要原因首先在于各國金融監(jiān)管部門要求銀行增加資本金，各國銀行在資本市場的籌資活動一直都比較活躍;其次，金融機(jī)構(gòu)間的收購兼并活動此起彼伏，例如，英國勞埃德銀行按照一級資本去年排名在48位，并購原排名32位的蘇格蘭哈利法克斯銀行后，今年排名上升至全球12位;法國BPCE銀行最新排名上升為第18位，就是由2008年排名第35位的法國大眾銀行和第63位法國儲蓄銀行合并的原因。

資產(chǎn)規(guī)模小幅下降

與一級資本總額增長態(tài)勢相反，2009年銀行1000強(qiáng)的總資產(chǎn)額下降到95.532萬億美元，比2008年增長-0.9%，總資產(chǎn)15年以來第一次負(fù)增長。按總資產(chǎn)規(guī)模排序的前25名銀行也幾乎沒有什么變化。法國巴黎銀行總資產(chǎn)以2.97萬億美元排在第一位，蘇格蘭皇家銀行總資產(chǎn)從2008年的3.5萬億美元銳減至2.75萬億美元退居第二位，剝離非核心資產(chǎn)，確保銀行重新盈利是主要的原因。蘇格蘭皇家銀行集團(tuán)2009年陸續(xù)出售亞洲地區(qū)的資產(chǎn)，將新加坡、印尼、中國臺灣和香港的商業(yè)及零售銀行業(yè)務(wù)，臺灣地區(qū)、菲律賓和越南的公司和金融市場業(yè)務(wù)出售給澳新銀行，向渣打銀行出售在中國大陸和印度的商業(yè)及零售銀行業(yè)務(wù)，導(dǎo)致資產(chǎn)總額急劇減少。其他排在第3#12316;5名的分別是:法國農(nóng)業(yè)銀行、匯豐控股銀行、巴克萊銀行。

稅前利潤開始回升

世界1000家大銀行的稅前利潤總額在2003年開始，連續(xù)4年高速增長后，2007年基本與2006年持平，2008年形勢嚴(yán)峻，全球銀行1000強(qiáng)稅前利潤總額急劇減少到1150億美元，下降幅度高達(dá)85.3%，充分暴露了全球銀行體系遭受金融危機(jī)沖擊的程度之嚴(yán)重。2009年隨著經(jīng)濟(jì)向好，歐美很多銀行奇跡般恢復(fù)盈利能力，西方銀行末日來臨的預(yù)言不攻自破。以富國銀行實(shí)現(xiàn)396億美元稅前利潤為代表，瑞士信貸銀行、德意志銀行等巨頭紛紛回歸盈利的軌道。當(dāng)然花旗銀行、蘇格蘭皇家銀行和瑞銀集團(tuán)仍然虧損，但是虧損金額明顯減小，進(jìn)入良性的上升通道。全球2009年比2008年利潤額增長最快的25家銀行中，歐美銀行占20家，另外的5家為中國2家、巴西3家，可見歐美銀行正在復(fù)蘇，活力緩緩回升。

資本回報(bào)率有所回升

近10年來，世界1000家大銀行的一級資本回報(bào)率一直穩(wěn)定保持在10%#12316;25%之間，且呈現(xiàn)出逐年上升的趨勢，2006年最高達(dá)到23.37%，2007年雖有所下滑，但仍然高達(dá)20.02%，其反映出世界銀行業(yè)總體盈利能力強(qiáng)勁增長。然而，金融危機(jī)發(fā)生后，2008年銀行1000強(qiáng)的整體資本收益率已下降到僅為2.69%，全球金融體系深受由次貸危機(jī)引發(fā)的金融風(fēng)暴影響，盈利能力大幅下降，歐美金融機(jī)構(gòu)全面巨額損失。2009年，得益于全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇和各國救市政策，銀行業(yè)資本回報(bào)率大幅回升8.2%，但是仍然低于經(jīng)濟(jì)危機(jī)前的20%水平。

其他指標(biāo)變化

2009年全球銀行1000強(qiáng)的一級資本與資產(chǎn)的比率(簡稱“CAR”)上升，由2008年的4.4%上升為5.1%。2009年全球銀行成本收入比平均為67%，日本銀行業(yè)表現(xiàn)最差，成本收入比高達(dá)127.96%，中國銀行業(yè)最低，平均為38.78%。

銀行業(yè)世界格局分析

2009年全球銀行1000強(qiáng)的地區(qū)分布變化不大，北美上榜銀行數(shù)為184家，比去年減少10家;中東上榜90家，增加6家;拉丁美洲44家，減少5家;西歐278家，減少33家;東歐48家，減少15家;加勒比海地區(qū)5家，保持不變;亞洲321家，增加40家;非洲30家，減少3家(見表2)。

歐洲銀行緩慢復(fù)蘇，整體優(yōu)勢繼續(xù)保持

金融危機(jī)引起的股市波動是歐洲大銀行重排上榜名次的主要原因。西歐銀行業(yè)改革中，德國、西班牙和希臘的銀行受到最多關(guān)注。立法保障盡管不斷為歐洲銀行重組鋪平道路，然而在過去一年中，仍然屬于啟動階段。目前，西班牙政界已達(dá)成共識重組該國的銀行業(yè)，政府已批準(zhǔn)立法，允許儲蓄銀行發(fā)行普通股票，并與商業(yè)銀行合并。在經(jīng)歷全球金融危機(jī)后，以英國銀行業(yè)為代表的歐洲銀行在排名中保持?jǐn)?shù)量和地位優(yōu)勢。

東歐銀行業(yè)國有化回歸，最大的私有銀行從第三滑落到第五，基本上所有新進(jìn)前25名的銀行屬于國有控制。此外，在應(yīng)對外資的沖擊和全球金融危機(jī)的挑戰(zhàn)里，東歐銀行業(yè)的探索之路充滿荊棘，國有資本回歸對私有銀行的影響也很大。

美國銀行回溫迅速，規(guī)模優(yōu)勢依舊

2009年，美國上下對金融危機(jī)的反思和調(diào)整過程中，顯示出對高風(fēng)險(xiǎn)、潛在風(fēng)險(xiǎn)的保守態(tài)度。盡管去年至今美國經(jīng)濟(jì)發(fā)生較大的變化與調(diào)整，金融趨勢與價(jià)格面臨修正下跌風(fēng)險(xiǎn)，但是美國銀行業(yè)的經(jīng)營狀況和盈利水平依然較為穩(wěn)定。尤其是在全球銀行1000強(qiáng)中，美洲銀行、摩根大通銀行和花旗集團(tuán)依然保持前3甲，在前25家大銀行中，美國依然保持6家，在國際銀行業(yè)中的規(guī)模優(yōu)勢依然明顯。美國經(jīng)濟(jì)迅速調(diào)整和一系列改革對小型企業(yè)來說是絕對優(yōu)勢，小型銀行在新興市場中也握得先機(jī)，發(fā)展勢頭迅猛。

亞洲銀行迎來中日雙雄時(shí)代

亞洲銀行業(yè)以整體亮麗的數(shù)據(jù)，證明經(jīng)濟(jì)重心正在東移的說法。中國銀行業(yè)再以總資產(chǎn)、盈利和排名增長成為亞洲銀行的領(lǐng)頭羊。日本遭遇經(jīng)濟(jì)下滑，銀行業(yè)業(yè)績不斷走低。日本銀行曾在2000年有7家銀行位居亞洲前20位，但這一數(shù)字在2009年就銳減至3家。隨著日本經(jīng)濟(jì)和金融實(shí)力的繼續(xù)下滑，情況會更加糟糕。相反，像中國農(nóng)業(yè)銀行、巴西伊塔烏金融控股銀行以及俄羅斯聯(lián)邦儲蓄銀行都很有可能會成為強(qiáng)有力競爭者。

曾經(jīng)是金融危機(jī)重災(zāi)區(qū)的臺灣地區(qū)和香港地區(qū)，同樣受益于中國大陸的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，過去一年亦有不俗的表現(xiàn)，臺灣銀行業(yè)的總資產(chǎn)增長了6.8%，總盈利增長47.4%;香港銀行總資產(chǎn)增加了3.9%，總盈利增長18.5%。韓國、馬來西亞等銀行業(yè)盈利倒退，正處于調(diào)整時(shí)期。

非洲銀行結(jié)束高速增長，回歸穩(wěn)健經(jīng)營

非洲銀行在經(jīng)歷了一段高速的經(jīng)濟(jì)發(fā)展后，在2009年進(jìn)入理性的經(jīng)營期。按照一級資本排名，南非標(biāo)準(zhǔn)銀行再次位居非洲首位，南非的主要銀行在非洲大陸上繼續(xù)領(lǐng)跑，非洲排名靠前的銀行巨頭各項(xiàng)指標(biāo)占有90%以上的絕對優(yōu)勢地位。2009年，尼日利亞的銀行業(yè)經(jīng)歷了巨大的轉(zhuǎn)變，尤其下半年中政府和中央銀行的監(jiān)管發(fā)揮了巨大的作用，但是由于銀行業(yè)資本化進(jìn)程，大量尼日利亞的銀行在這一年的排名中下滑，成為評估的受害者。埃及的銀行業(yè)因?yàn)橹?jǐn)慎地經(jīng)營，整體經(jīng)營穩(wěn)定，在全球金融危機(jī)中幸免于難?？傮w上，非洲的銀行在世界1000大銀行排名中上榜銀行數(shù)量和排名位置中并不顯著，當(dāng)然憑借富足的資源優(yōu)勢和經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展，非洲銀行業(yè)未來會有很大的發(fā)展。

金磚四國備受矚目，未來預(yù)期不斷升高

相比之下，危機(jī)給新興經(jīng)濟(jì)體和金磚四國盡管也帶來了傷害，但因?yàn)楹笳唢L(fēng)險(xiǎn)敞口不大，經(jīng)濟(jì)增長的杠桿化程度也遠(yuǎn)低于西方國家，同時(shí)沒有債務(wù)之虞，再加之高增長的策略，這些都使其未來十到二十年的增長值得期待。據(jù)權(quán)威機(jī)構(gòu)預(yù)測，2032年金磚四國的GDP在全球占比將超過七國集團(tuán)。

但是根據(jù)銀行家數(shù)據(jù)顯示，高速發(fā)展的金磚四國銀行業(yè)，CAR穩(wěn)定性指標(biāo)普遍低于同地區(qū)平均數(shù)。中國銀行業(yè)資本資產(chǎn)比率更是落后于的亞洲同類銀行和金磚四國的主要商業(yè)銀行平均水平，國際普遍認(rèn)為，擁有眾多傲人指標(biāo)的中國銀行業(yè)的穩(wěn)定性需要進(jìn)一步加強(qiáng)(見表3)。

中國銀行業(yè)世界排名分析

中國進(jìn)入全球銀行1000強(qiáng)排行榜的銀行數(shù)從2002年15家，每年遞增勢不可擋，2009年更是令世界震驚，入榜84家，并有著兩個(gè)里程碑式的表現(xiàn):在全球排名中首次超過日本銀行，中國工商銀行成為亞洲第一;中國銀行業(yè)一級資本合計(jì)在亞洲所有上榜銀行合計(jì)中，占比從2008年的48.77%上升為51.2%，突破50%，顯示了中國經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)大實(shí)力和增長潛力。

中國上榜銀行數(shù)量增加快速

從2002年15家，中國上榜銀行每年增幅不斷擴(kuò)大，2003年16家，2004年19家，2005年25家，2006年31家，2007年45家，2008年52家。

與2008年相比，2009年新上榜32家銀行，原上榜的大部分銀行排名得到提升，按照一級資本排名上升最快的是:恒豐銀行(由663名上升到391名，上升272位)、杭州銀行(由第634名上升到第395名，上升239名)、平安銀行(由430名上升到299名，上升131名)(見表4)。

一級資本總額和增幅穩(wěn)步提升

2009年，進(jìn)入全球銀行1000強(qiáng)排名的中國銀行有84家，這84家銀行一級資本合計(jì)數(shù)為4374億美元，占1000家上榜銀行一級資本總計(jì)的8.9%，相比2008年3481億美元，占比8.14%，一級資本總額和占比繼續(xù)穩(wěn)步上升。

中國銀行業(yè)盈利能力繼續(xù)增強(qiáng)

然而，在不利的國內(nèi)外環(huán)境下，中國銀行業(yè)的盈利能力明顯增強(qiáng)。2009年全球銀行1000強(qiáng)排名中，中國工商銀行以245億美元的稅前利潤額位居第1位，利潤增長率15.21%。中國建設(shè)銀行以203億美元的稅前利潤額居第2位，利潤增長率15.96%。中國銀行以163億美元的稅前利潤額居第6位，利潤增長率27.93%，上榜的中國銀行利潤總額占所有1000家銀行利潤合計(jì)的25.39%。以上述3家銀行為代表，數(shù)量占比8.4%、一級資本占比8.9%的高利潤，使世界震驚。

穩(wěn)定性指標(biāo)落后于平均水平

2009年中國經(jīng)濟(jì)保持穩(wěn)定而快速增長。中國銀行業(yè)經(jīng)受住了全球金融危機(jī)造成的眾多影響和考驗(yàn)，積極適應(yīng)國內(nèi)外的經(jīng)濟(jì)變化，根據(jù)政府的國家宏觀調(diào)控政策，推進(jìn)自身發(fā)展和改革。英國《銀行家》雜志指出，中國銀行業(yè)雖然在各種指標(biāo)排名中表現(xiàn)不俗，但是資本資產(chǎn)比率卻落后于同檔次的亞洲銀行、金磚四國主要商業(yè)銀行。中國銀行業(yè)資本資產(chǎn)比率平均約4.86%，即使上榜的前25家銀行其比率也只略微高于5%，表現(xiàn)出中國銀行業(yè)的穩(wěn)定性指標(biāo)整體有待提高。2009年以來中國監(jiān)管部門制定多項(xiàng)政策，嚴(yán)格資本充足率等指標(biāo)的管理，意在加強(qiáng)銀行整體穩(wěn)定性。

將來全球金融世界不會像過去一樣為歐美所統(tǒng)治，而是呈現(xiàn)多極化發(fā)展的走勢，會出現(xiàn)更多背景多元的市場競爭者。正如英國《銀行家》雜志所言，這一場全球游戲正在發(fā)生明顯的變化，新的世界秩序正在形成中。

雖然，中國銀行業(yè)多項(xiàng)指標(biāo)排名令世人矚目，但要冷靜分析、理性評估，不能盲目樂觀。從英國《銀行家》雜志全球銀行1000強(qiáng)排名公布的數(shù)據(jù)和分析報(bào)告也可以看出中國銀行業(yè)之間發(fā)展不均衡，市場結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)典型的寡頭壟斷特征，國際化程度還很低，在金融創(chuàng)新產(chǎn)品方面還有待加強(qiáng)。中國銀行業(yè)正在建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理的體系，風(fēng)險(xiǎn)管理的知識積累和數(shù)據(jù)挖掘有待加強(qiáng)，潛在的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)較為突出。加之，西方銀行的恢復(fù)速度已經(jīng)明顯加快，中國銀行業(yè)需要深入研究如何借力經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型，通過繼續(xù)推動管理結(jié)構(gòu)和增長模式的改革，大力推進(jìn)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，進(jìn)一步提高其盈利創(chuàng)收的能力，保持良好健康的發(fā)展勢頭。

(作者單位:北京大學(xué)光華管理學(xué)院 中國民生銀行)