劉炳君

摘要：在會(huì)計(jì)信息質(zhì)量研究中，利潤(rùn)是投資者最為關(guān)心的信息，利潤(rùn)的質(zhì)量研究是會(huì)計(jì)信息質(zhì)量研究中最典型的代表，如何恰當(dāng)評(píng)價(jià)利潤(rùn)質(zhì)量，就是廣大信息使用者迫切需要解決的問(wèn)題。

關(guān)鍵詞：利潤(rùn)信息質(zhì)量研究

一、利潤(rùn)的本質(zhì)及利潤(rùn)質(zhì)量的內(nèi)涵

(一)利潤(rùn)的本質(zhì)及功能

利潤(rùn)是指企業(yè)在一定期間生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的成果。即收入與成本(費(fèi)用)相抵后的差額，它是反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果的最終要素。要弄清利潤(rùn)的本質(zhì)含義，必須理解收入、成本和利潤(rùn)的內(nèi)在關(guān)系。

利潤(rùn)實(shí)際上是一個(gè)尺度，它度量企業(yè)為顧客創(chuàng)造的價(jià)值大于企業(yè)使用經(jīng)濟(jì)資源價(jià)格(即成本)的差額。如果顧客愿意支付給企業(yè)的價(jià)格，低于企業(yè)使用資源的成本，企業(yè)就虧損了。

商品或服務(wù)的價(jià)值取決于它對(duì)于顧客的邊際效用。通常情況下，提供商品或服務(wù)的企業(yè)能夠?yàn)轭櫩蛣?chuàng)造價(jià)值，并且這個(gè)價(jià)值一般要超過(guò)該企業(yè)所付出的成本。在這里，企業(yè)提供商品或服務(wù)的成本構(gòu)成了“供給價(jià)格”。商品或服務(wù)對(duì)于顧客的邊際效用構(gòu)成了“需求價(jià)格”，二者通過(guò)市場(chǎng)博弈產(chǎn)生了“市場(chǎng)價(jià)格”。成本與市場(chǎng)價(jià)格之間就可能有一個(gè)差額或超額價(jià)值，這個(gè)差額就是利潤(rùn)。所以。利潤(rùn)的本質(zhì)含義就是這個(gè)超額價(jià)值。

對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，能否真的實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)。取決于企業(yè)對(duì)于資源的有效利用。也就是說(shuō)，利潤(rùn)大于零，說(shuō)明資源用于企業(yè)創(chuàng)造的價(jià)值要高于其他企業(yè)，即本企業(yè)的經(jīng)濟(jì)資源配置較優(yōu)，資源得到有效利用；反之，利潤(rùn)小于零，說(shuō)明本企業(yè)的資源配置不合理，造成資源浪費(fèi)。可見(jiàn)，利潤(rùn)是企業(yè)資源優(yōu)化配置的指示器，它指引人們把有限的經(jīng)濟(jì)資源用于最有價(jià)值的地方。正因?yàn)槿绱?，利?rùn)也是理性經(jīng)濟(jì)人決策的基礎(chǔ)，對(duì)企業(yè)利潤(rùn)進(jìn)行質(zhì)量分析意義重大。

(二)利潤(rùn)質(zhì)量的內(nèi)涵

對(duì)于質(zhì)量的含義，很多專家學(xué)者有過(guò)論述。隨著ISO9000標(biāo)準(zhǔn)在企業(yè)的廣泛應(yīng)用，ISO9000關(guān)于質(zhì)量的定義逐漸為越來(lái)越多的人所接受。在IBO9000中?！百|(zhì)量”被定義為：一組固有特性滿足要求的程度。

在這個(gè)定義中，所謂的“固有特性”，是指在某事或某物中本來(lái)就有的、尤其是那種永久的特性，如產(chǎn)品的適用性、可信性、經(jīng)濟(jì)性、美觀性和安全性等等。它是指與“賦予的特性”相對(duì)應(yīng)的。

所謂的“滿足要求”，包括兩層含義：一是指符合給定的標(biāo)準(zhǔn)要求，如產(chǎn)品的規(guī)格、尺寸、誤差等，通常是定量化要求；二是指滿足顧客期望，如產(chǎn)品的滿意度，服務(wù)的態(tài)度，通常是定性化要求。

依據(jù)上述理解，利潤(rùn)的質(zhì)量是指利潤(rùn)信息的固有特性滿足信息使用者要求的程度。這種滿足程度又取決于兩個(gè)方面：一是利潤(rùn)概念本身的判斷標(biāo)準(zhǔn)，即利潤(rùn)信息本身固有的特性；二是信息使用者對(duì)利潤(rùn)信息的期望。

通常說(shuō)來(lái)，利潤(rùn)質(zhì)量較高的含義是指：企業(yè)具有一定的盈利能力，利潤(rùn)結(jié)構(gòu)基本合理，利潤(rùn)具有較強(qiáng)的獲取現(xiàn)金的能力。

二、利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)的一般原則

科學(xué)合理的評(píng)價(jià)體系有助于促進(jìn)企業(yè)利潤(rùn)信息質(zhì)量的提高。為此，我們有必要設(shè)計(jì)一套科學(xué)合理的利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)指標(biāo)體系。在進(jìn)行設(shè)計(jì)時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循以下原則：

(一)目標(biāo)導(dǎo)向原則

利潤(rùn)質(zhì)量的衡量標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)體現(xiàn)會(huì)計(jì)目標(biāo)的要求。可以說(shuō)，作為會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)體系的核心內(nèi)容的利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)。是會(huì)計(jì)目標(biāo)的具體化，是進(jìn)行會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)的最直接、最有說(shuō)服力的依據(jù)，它直接制約著會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)的進(jìn)行和會(huì)計(jì)目標(biāo)在會(huì)計(jì)工作中的實(shí)現(xiàn)，具有很強(qiáng)的導(dǎo)向性。企業(yè)利益相關(guān)者是會(huì)計(jì)信息的使用主體，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的優(yōu)劣主要通過(guò)信息使用者的反映體現(xiàn)出來(lái)。因此，在設(shè)計(jì)指標(biāo)時(shí)，應(yīng)當(dāng)站在會(huì)計(jì)信息使用者的立場(chǎng)，維護(hù)報(bào)表使用者的利益。

(二)客觀性原則

影響利潤(rùn)質(zhì)量的因素很多，既有外部因素(如壞賬損失)，又有內(nèi)部因素(如資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提)；既有客觀環(huán)境的因素(如市場(chǎng)景氣狀況)，又有微觀個(gè)體的因素(如產(chǎn)品的生產(chǎn)成本)；等待。因此，在設(shè)計(jì)評(píng)價(jià)指標(biāo)時(shí)，應(yīng)客觀地、公允地反映利潤(rùn)質(zhì)量的真實(shí)情況，使得評(píng)估結(jié)果具有更大的可信度，更有使用價(jià)值。

(三)全面性與重要性相結(jié)合的原則

利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)是企業(yè)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)的重要內(nèi)容，評(píng)價(jià)指標(biāo)體系的設(shè)計(jì)應(yīng)滿足層次性、全面性的要求，要能夠從多角度、多層面觀察、分析、評(píng)價(jià)會(huì)計(jì)工作，不能遺漏關(guān)于會(huì)計(jì)工作的任何重要方面的情況，使得評(píng)價(jià)活動(dòng)更具體、更完整、更有實(shí)用價(jià)值。

然而，過(guò)于全面的、面面俱到的指標(biāo)評(píng)價(jià)體系不僅會(huì)給評(píng)價(jià)工作帶來(lái)不便，還會(huì)使會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)變得模糊不清，不利于圍繞核心問(wèn)題展開(kāi)評(píng)價(jià)。因此，所設(shè)計(jì)的評(píng)價(jià)指標(biāo)應(yīng)遵循全面性與重要性相結(jié)合的原則。

三、利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)指

(一)利潤(rùn)的真實(shí)性是利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)

企業(yè)利潤(rùn)的核算必須以客觀的、實(shí)際發(fā)生的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)進(jìn)行，在核算中必須嚴(yán)格遵循會(huì)計(jì)制度和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。做到內(nèi)容真實(shí)、數(shù)字準(zhǔn)確、資料可靠，真實(shí)地反映公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量。利潤(rùn)的真實(shí)性是信息有用性的前提，因此，利潤(rùn)質(zhì)量評(píng)價(jià)應(yīng)以利潤(rùn)真實(shí)性分析為基礎(chǔ)。利潤(rùn)的真實(shí)性取決于收入、成本、費(fèi)用的真實(shí)性，由于收入、成本、費(fèi)用的真實(shí)性的查證需要依據(jù)許多詳細(xì)的原始憑證，外界信息使用者難以獲得此類資料，因此，只能從報(bào)表反映的數(shù)據(jù)中進(jìn)行粗略分析。能夠大致反映利潤(rùn)真實(shí)性的指標(biāo)主要有：收益現(xiàn)金比率、銷售收現(xiàn)比率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、投資收益現(xiàn)金回報(bào)率、現(xiàn)金營(yíng)運(yùn)指數(shù)。

(二)利潤(rùn)的穩(wěn)定性是利潤(rùn)質(zhì)量的內(nèi)在要求

利潤(rùn)穩(wěn)定性是指公司連續(xù)幾個(gè)會(huì)計(jì)年度利潤(rùn)水平變動(dòng)的波幅及趨勢(shì)。它表明企業(yè)利潤(rùn)水平變動(dòng)的基本勢(shì)態(tài)，最終表現(xiàn)的是關(guān)于企業(yè)盈利水平或利潤(rùn)總額的穩(wěn)定性。利潤(rùn)穩(wěn)定性取決于公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、商品結(jié)構(gòu)、服務(wù)質(zhì)量等方面穩(wěn)定性，主要有三種表現(xiàn)形式：

一是指隨著時(shí)間的延續(xù)或者在不同的會(huì)計(jì)期間。利潤(rùn)總水平總是圍繞某一數(shù)值上下波動(dòng)，而且波動(dòng)的幅度極小。這種穩(wěn)定的利潤(rùn)，在理論上表現(xiàn)為一種常數(shù)穩(wěn)定性，數(shù)額基本沒(méi)有變動(dòng)。

二是在企業(yè)實(shí)際財(cái)務(wù)運(yùn)作中，由于企業(yè)經(jīng)營(yíng)遵循可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略，即保持必要成長(zhǎng)性來(lái)實(shí)現(xiàn)企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)，因而，以這一常數(shù)作為企業(yè)目標(biāo)利潤(rùn)的下限基礎(chǔ)、螺旋式上升被認(rèn)為是利潤(rùn)穩(wěn)定性的重要標(biāo)志。

三是指獲取利潤(rùn)的持續(xù)性，持續(xù)性也是企業(yè)綜合素質(zhì)和競(jìng)爭(zhēng)力的體現(xiàn)，利潤(rùn)的持續(xù)性越強(qiáng)，其質(zhì)量就越高。利潤(rùn)持續(xù)性主要表現(xiàn)在利潤(rùn)的時(shí)效性結(jié)構(gòu)上。利潤(rùn)時(shí)效性反映不同利潤(rùn)持續(xù)的可能性。主要體現(xiàn)在營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、經(jīng)營(yíng)性利潤(rùn)所占的比重。

公司管理當(dāng)局可以通過(guò)造假等手段來(lái)粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表，報(bào)告較高的收益，但卻很難在較長(zhǎng)時(shí)期內(nèi)維持較高的收益水平，也很難在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中產(chǎn)生較大的現(xiàn)金凈流入量。因此，在評(píng)價(jià)利潤(rùn)質(zhì)量時(shí)，必須考察利潤(rùn)的發(fā)生或增長(zhǎng)是否具有穩(wěn)定性。能夠大致反映利潤(rùn)穩(wěn)定性的指標(biāo)主要有：現(xiàn)金流入量結(jié)構(gòu)比率、利潤(rùn)波動(dòng)率、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比重、經(jīng)營(yíng)性利潤(rùn)比重。

(三)利潤(rùn)的增長(zhǎng)性是衡量利潤(rùn)質(zhì)量高低的標(biāo)志

利潤(rùn)的增長(zhǎng)性是指企業(yè)未來(lái)的獲利能力。企業(yè)的未來(lái)獲利能力是信息使用者最為重視的，尤其是企業(yè)的股東。股東們重視對(duì)利潤(rùn)的分析，因?yàn)樗麄兊墓上⑹菑挠兄Ц兜?；?duì)于債權(quán)人來(lái)說(shuō)，未來(lái)的獲利能力也很重要，因?yàn)槲磥?lái)的獲利能力是其決定是否與企業(yè)長(zhǎng)期合作的依據(jù)。因而我們?cè)谠u(píng)價(jià)企業(yè)的利潤(rùn)質(zhì)量的時(shí)候，人看當(dāng)前獲得能力的大小是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，不能為科學(xué)的決策提供更多的信息支持。一個(gè)企業(yè)雖有真實(shí)、穩(wěn)定的收益，而沒(méi)有利潤(rùn)的增長(zhǎng)，仍然無(wú)法滿足股東、債權(quán)人及其他信息使用者的要求。

與一般的盈利能力評(píng)價(jià)不同，評(píng)價(jià)利潤(rùn)增長(zhǎng)性不僅要從銷售能力、資產(chǎn)管理、股東回報(bào)等人手，更要從盈利增長(zhǎng)點(diǎn)、發(fā)展?jié)摿Α⑵髽I(yè)競(jìng)爭(zhēng)力手入；不僅要看企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力、獲利能力，更要看企業(yè)的市場(chǎng)控制能力、技術(shù)創(chuàng)新能力。能夠大致反映利潤(rùn)增長(zhǎng)性的指標(biāo)主要有：銷售增長(zhǎng)率、總資產(chǎn)增長(zhǎng)率、資本積累率、股利增長(zhǎng)率、主導(dǎo)產(chǎn)品市場(chǎng)占有率、銷售網(wǎng)絡(luò)覆蓋率、技術(shù)創(chuàng)新投入率、新產(chǎn)品產(chǎn)值率、人力資本指數(shù)等。