胡青松

中圖分類號：F27

文獻標識碼：A

文章編號：1673-0992(200-)03-0027-02

摘要：通過對財務報表不足的分析，進而提出其改進的方法，使得財務報表更好地有利于投資者進行投資決策、管理者加強經(jīng)營管理和市場以及政府對社會資源的有效配置。

關鍵詞：財務報表企業(yè)財務分析

財務報表是企業(yè)財務報告的核心，是反映企業(yè)某一特定日期的財務狀況和某一會計期間的經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量等會計信息的文件。它由報表本身及其附注兩部分組成，而報表部分，財政部頒布的新會計準則要求企業(yè)編制的報表至少有資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表和所有者權益變動表(四張主表)。

財務報表對財務信息的傳遞起到了不可替代的作用，有利于投資者進行投資決策、管理者加強經(jīng)營管理和市場以及政府對社會資源的有效配置。投資都面臨著不同的風險，具有很大的不確定性。財務報表反映了企業(yè)已實現(xiàn)的業(yè)績和管理者的水平，完全可以成為對企業(yè)評價的依據(jù)，有助于減少投資者面臨的風險。財務報表必須經(jīng)獨立注冊會計師的審計簽證之后方能對外披露。是一種更為可信的信息來源。財務報表用統(tǒng)一口徑的指標。如利潤等更直接地反映了各個利益主體的需求。另外，財務報表是資本市場上的公開信息，獲取財務報表信息的成本很低。在競爭性、全球化的資本市場條件下，尤其是在目前的全球經(jīng)濟危機時。企業(yè)財務報表更加成為各方關注的焦點。

財務報表是企業(yè)會計系統(tǒng)的產(chǎn)物，是進行財務分析與評價的基礎。每個企業(yè)的會計系統(tǒng)，都受到會計環(huán)境和企業(yè)會計戰(zhàn)略等因素的影響，使得財務報表會扭曲企業(yè)的實際情況。這種財務報表的不足導致財務分析與評價的局限性，進而影響投資決策、經(jīng)營管理的結果。

一、未考慮通貨膨脹因素

現(xiàn)行的會計系統(tǒng)模式遵循“財務資本保全”原則。會計核算的基礎是歷史成本。但是，通貨膨脹影響的加劇與擴展，會計核算的基礎發(fā)生了動搖。此時，企業(yè)的經(jīng)濟資源被扭曲。資產(chǎn)的賬面金額脫離了資產(chǎn)的現(xiàn)行成本：產(chǎn)品成本不真實，以原始成本與現(xiàn)行收入相配比的體系，物價上漲造成利潤虛多：貨幣性項目因內(nèi)含購買力的變化而產(chǎn)生的持有損益未能在財務報表上加以披露。所以，未考慮通貨膨脹因素的財務報表出現(xiàn)了嚴重的低估資產(chǎn)價值和高估企業(yè)收益的現(xiàn)象。不能如實、客觀地反映企業(yè)的財務狀況和經(jīng)營成果。大大地降低了會計信息的真實性和相關性。

二、可比性較差

會計戰(zhàn)略是企業(yè)根據(jù)環(huán)境和經(jīng)營目標做出的主觀選擇。各個企業(yè)會有不同的會計戰(zhàn)略。會計戰(zhàn)略包括決定會計政策的選擇、會計估計的選擇、補充披露的選擇以及報告具體格式的選擇。不同的會計戰(zhàn)略會導致不同企業(yè)財務報表的差異，并影響其可比性。例如，對同一會計事項的賬務處理，會計準則允許使用幾種不同的規(guī)則和程序，企業(yè)可以自行選擇。包括存貨計價方法、固定資產(chǎn)折舊方法、壞賬的計提方法、對外投資的核算方法、所得稅會計的核算方法等。會計核算過程中存在會計估計，使得會計報表中的某些數(shù)據(jù)并不是十分精確的，如固定資產(chǎn)的折舊年限、折舊率、凈殘值率。含有人為主觀估計因素。即使在同一集團下的子企業(yè)，執(zhí)行的會計政策也有不同，使用的會計估計方法也有不同。雖然財務報表附注對會計政策的選擇有一定的表述，但報表使用者未必能完成可比性的調(diào)整工作。

三、時效性不強

為了向財務報表使用者提供企業(yè)的經(jīng)營情況，財務報表采取了定期報告的制度。而如今，隨著競爭的加劇、科技的進步和金融工具的日新月異，經(jīng)濟情況發(fā)生了急劇變動。企業(yè)的經(jīng)營風險、財務風險會適時轉換，會計信息使用者要求會計能夠隨著業(yè)務變化而變化，提供“實時”信息。財務報表對外披露的財務信息的有用性在很大程度上取決于它的及時性。過時的信息已無助于決策甚至有害于決策。對于財務報表使用者來講，會計信息的披露和傳遞是越快越好。例如，上市公司年度財務報表在年度終了后4個月內(nèi)對外提供，報表使用者了解的是41個月以前的財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量。此時已經(jīng)沒有太大的參考價值了。

四、軟性資產(chǎn)未能披露

基于貨幣計量原因，財務報表只能反映企業(yè)的有形資產(chǎn)。而今天企業(yè)的資產(chǎn)軟性化，無形資產(chǎn)逐漸成為企業(yè)創(chuàng)造價值的重要源泉。財務報表對知識產(chǎn)權、產(chǎn)品的競爭力、人才資源的質量和管理、企業(yè)的競爭力、產(chǎn)品和技術的創(chuàng)新能力等軟性資產(chǎn)未能予以披露。僅靠有形資產(chǎn)，企業(yè)已經(jīng)難以保持持續(xù)的競爭優(yōu)勢，信息時代呼喚新的競爭驅動力。一個企業(yè)對無形資產(chǎn)的開發(fā)與利用能力已經(jīng)成為創(chuàng)造持續(xù)競爭優(yōu)勢的主要決定因素。無形資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占比重及所起的作用已不容忽視。然而。并非所有無形資產(chǎn)都可以用貨幣加以計量，報表使用者無法了解企業(yè)重要的軟性資產(chǎn)對現(xiàn)在經(jīng)營及未來發(fā)展的信息。

五、資產(chǎn)價值計量滯后

我國會計核算有五種計量屬性，即歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)價值、現(xiàn)值和公允價值。會計規(guī)范要求以歷史成本反映資產(chǎn)價值，使得財務數(shù)據(jù)不代表其現(xiàn)行成本或變現(xiàn)價值。公允價值計量因為受生產(chǎn)要素市場不很活躍。相關的公允價值難以取得：市場執(zhí)法和管理不嚴：會計人員素質較低等因素造成實施起來困難重重。盡管各種計量屬性同時并存。實際上。在財務報表中是成本而不是價值反映著企業(yè)的經(jīng)濟活動。可報表使用者(特別是投資者)卻更關注企業(yè)價值的創(chuàng)造和增加。而財務報表無法直接計量和表現(xiàn)企業(yè)的價值。

六、附注及附表信息不全

附注及附表是對四張主表內(nèi)容的補充說明，涵蓋著豐富的信息，它是報表分析的重要材料來源?？筛阶⒓案奖淼男畔⑴哆^于簡單，甚至不予披露。財務報表主要立足過去的交易與事項。所提供的信息主要是歷史性信息，而財務報表的使用者總是希望通過財務報表獲取更多面向未來的信息。

七、改進的方法

隨著資本市場的發(fā)展，財務報表的重要性日益增加，同時會計所處的經(jīng)濟環(huán)境越來越復雜，其不足之處也越來越突出，目前的財務報表編制要求提供的報表已經(jīng)不能滿足財務報表使用者的需求。針對以上不足之處，筆者提出以下改進方法。

(一)對財務報表加以調(diào)整，減輕通貨膨脹對財務報表影響為了減輕通貨膨脹對財務報表的影響，采用一定的方法對財務報表加以調(diào)整。以提供真實相關的會計信息。例如：

(1)在存貨計價方法上，鼓勵采用后進先出法。存貨采用后進先出可使現(xiàn)行的收入與近期成本相配比，避免了由于通貨膨脹使企業(yè)存貨價值補償不足而引起的虛盈實虧，使計量的收益較為接近實際。

(2)在固定資產(chǎn)折舊的計算上，鼓勵采用加速折舊法。這一方法有利于企業(yè)固定資產(chǎn)成本在使用期限中加快補償，避免企業(yè)可能遇到的風險，增強企業(yè)的發(fā)展后勁。

(二)分行業(yè)建立起標桿性數(shù)據(jù)，提高會計人員的業(yè)務素質加強立法，統(tǒng)一企業(yè)會計戰(zhàn)略，提高財務報表可比性是一種理想化的方法。各個企業(yè)面對各自不同的情況，搞一刀切的會計戰(zhàn)略顯然是不切實際和有背于科學規(guī)律的。一個企業(yè)要想生存、發(fā)展必須在時刻清晰地知道它在所處行業(yè)的競爭環(huán)境占據(jù)的位置。我們可以建立起分行業(yè)的會計戰(zhàn)略，出具指導意義的標桿性財務報表數(shù)據(jù)。這樣有利于行業(yè)內(nèi)企業(yè)以及集團內(nèi)企業(yè)的比較和分析。增強財務報表的可比性。同時，提高會計人員的業(yè)務素質。增強職業(yè)判斷能力。

(三)縮短財務報表披露時間，編制財務預算報表盡可能及時提供財務報表。必要時可以縮短財務報表提供的周期，例如，適當發(fā)表臨時財務報表，實時財務報表等。編制財務預算報表可彌補報表使用者在經(jīng)驗、技術和對行業(yè)了解程度上存在的欠缺，對企業(yè)的未來情況做出合理的預計。另外，編制財務預算報表也是企業(yè)內(nèi)部管理的一種需要。預測信息雖然缺乏可靠的保證，但畢竟能克服歷史信息的不足，增強報表使用者決策與評價的相關性。

(四)加強軟性資產(chǎn)披露

除現(xiàn)有報表中以貨幣計量的信息外，還應披露其他非財務信息。例如，知識產(chǎn)權、產(chǎn)品的競爭力、人才資源的質量和管理、企業(yè)的競爭力、產(chǎn)品和技術的創(chuàng)新能力等軟性資產(chǎn)等。非財務信息的披露，有利于報表使用者對企業(yè)的綜合分析評價及對企業(yè)前景的判斷。

(五)重視公允價值計量

對會計確認、會計計量和報告的方法進行逐步轉變，將單一的計量屬性向多種的計量屬性轉化，提供多元信息。公允價值更強調(diào)信息的相關性、有利于企業(yè)資本的保全、更能真實地反映企業(yè)的收益，也是我國會計準則與國際慣例趨同的表現(xiàn)。

(六)豐富附注及附表，增加企業(yè)戰(zhàn)略信息披露豐富附注及附表是資本市場發(fā)展的必然要求。豐富附注及附表可以增加財務報表的信息含量，提高會計信息的相關性，減少財務報表使用者的誤解。增加企業(yè)戰(zhàn)略信息披露，可以有利于報表使用者對明確企業(yè)宏偉目標，創(chuàng)造可持續(xù)的價值。