秦遠(yuǎn)建　何臘柏

內(nèi)容提要:本文從定義境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)和分析境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的特征出發(fā),通過分析境外資源合作戰(zhàn)略的制定過程和實(shí)施過程,探討了境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的形成原因;通過建立風(fēng)險(xiǎn)“輪轂”模型,對境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的構(gòu)成進(jìn)行了深入闡釋。

關(guān)鍵詞:境外資源; 戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn); 風(fēng)險(xiǎn)成因; 風(fēng)險(xiǎn)構(gòu)成 ;輪轂?zāi)Ｐ?/p>

中圖分類號(hào):F279.23文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A文章編號(hào):1003-4161(2009)04-0116-04

1.境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的定義及其特征

1.1 境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)定義

境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)系指一系列不確定性因素導(dǎo)致企業(yè)境外資源合作戰(zhàn)略遭受失敗、出現(xiàn)重大損失甚至遭受滅頂之災(zāi)的可能性,是重大風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的概率及其損失后果的函數(shù)。用數(shù)學(xué)公式表示為:

R=F(P,C)

其中:

R(Risk)表示戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)

P(Possibility)表示戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的概率

C(Consequence)表示戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)事件導(dǎo)致的損失后果

可以說,戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生,它對境外資源合作企業(yè)的影響是全局的、深遠(yuǎn)的,可直接導(dǎo)致企業(yè)境外資源合作戰(zhàn)略的失敗。境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)因企業(yè)實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略而產(chǎn)生,形成于境外資源合作戰(zhàn)略的制訂過程和實(shí)施過程,它的存在具有客觀屬性但它可以被主觀世界感知和識(shí)別,而且可以通過加強(qiáng)戰(zhàn)略制訂過程和實(shí)施過程的管理,以防范和控制戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)因素導(dǎo)致的重大損失的發(fā)生。

1.2 境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的特征

戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)通常具有重大性、整體性、相對性等特征。戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生,往往產(chǎn)生重大損失,損失較小的風(fēng)險(xiǎn)一般不歸入戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn);整體性即戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)對企業(yè)戰(zhàn)略全局的影響;相對性主要指戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)是相對戰(zhàn)略主體而言。譬如,某一損失程度對小企業(yè)絕對是致命的戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn),但對大企業(yè)而言就是可接受的自留風(fēng)險(xiǎn);某一風(fēng)險(xiǎn)因素對非跨國經(jīng)營企業(yè)不一定是戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)因素,但對跨國經(jīng)營企業(yè)則就成其為戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)因素,如政治因素。

境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)除了具有戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的一般特征之外,還具有自身的鮮明特征:

1.2.1 政治性。以前我們常提“走出去”開發(fā)境外資源,被人指為“新殖民主義”、“中國威脅”、“大國擴(kuò)張”等,后來我們叫“境外資源合作”。這說明實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略帶有明顯的政治色彩。由于政治因素滲透于境外資源合作全過程,境外資源合作面臨地區(qū)沖突、宗教和民族矛盾、黨派更替等諸多不確定因素影響,致使中國企業(yè)境外資源合作之路布滿政治“荊棘”。如中國地質(zhì)礦業(yè)總公司在科特迪瓦的錳礦、中石油在伊朗的油田都因政治因素而擱淺;2005年中海油并購美國尤尼科石油公司直接被美國國會(huì)以政治原因否決。

1.2.2 國際性。中國企業(yè)“走出去”實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,不僅要面對東道國更為嚴(yán)格的環(huán)保法律、勞工政策以及工會(huì)力量的巨大挑戰(zhàn),還要面臨跨文化管理挑戰(zhàn)。防范和處置這些因素產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn),要求具備國際視野,需要熟悉國際規(guī)則,掌握跨國企業(yè)經(jīng)營管理規(guī)律,否則就會(huì)為此付出高昂的代價(jià)。

1.2.3 長期性。境外資源合作項(xiàng)目通常資金投入量大,合作周期較長,所以其戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)伴隨著整個(gè)合作周期而長期存在,對戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的管理要從長計(jì)議,做好長期防范和控制風(fēng)險(xiǎn)的準(zhǔn)備。

2.境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的成因

研究戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的成因,大多都從戰(zhàn)略制訂和戰(zhàn)略實(shí)施過程切入。祝志明、楊乃定等學(xué)者基于企業(yè)戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別過程研究戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理,指出戰(zhàn)略環(huán)境、戰(zhàn)略資源、戰(zhàn)略知識(shí)、戰(zhàn)略、結(jié)構(gòu)、流程六個(gè)相關(guān)的因素為企業(yè)戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)因素,認(rèn)為它們之間的動(dòng)態(tài)不協(xié)調(diào)、不配稱是企業(yè)戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的直接原因。這種觀點(diǎn)對研究境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的成因有一定啟發(fā)。

境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)歸根到底因戰(zhàn)略主體(企業(yè))實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略而產(chǎn)生,所以可通過分析境外資源合作戰(zhàn)略的制訂過程和實(shí)施過程,探析境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的成因。運(yùn)用魚骨圖分別分析境外資源合作戰(zhàn)略制訂過程和實(shí)施過程可能導(dǎo)致戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的因素,見圖1和圖2。

魚骨圖是由日本管理大師石川馨先生所發(fā)展出來的,故又名石川圖,原本用于質(zhì)量管理。魚骨圖是一種發(fā)現(xiàn)問題“根本原因”的方法,它也可以稱之為“因果圖”。通過魚骨圖分析可以發(fā)現(xiàn),導(dǎo)致境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)主要有十個(gè)方面的原因。

值得注意的是,外部環(huán)境的不確定性對境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的影響,在戰(zhàn)略制訂過程和戰(zhàn)略實(shí)施過程都有體現(xiàn)。在境外資源合作戰(zhàn)略的制訂過程中,戰(zhàn)略環(huán)境分析和預(yù)測的質(zhì)量作為制訂境外資源合作戰(zhàn)略的前提條件,它決定戰(zhàn)略謀劃的質(zhì)量;在境外資源合作戰(zhàn)略的實(shí)施過程中,政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等外部環(huán)境突變對實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略將產(chǎn)生重大和深刻影響,甚至可能給境外資源合作帶來系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)成因、因素及表現(xiàn)形式見表1。

3.境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的構(gòu)成

3.1 境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)輪轂?zāi)Ｐ?/p>

基于對境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的成因分析,筆者認(rèn)為,境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)主要由戰(zhàn)略環(huán)境分析風(fēng)險(xiǎn)、核心能力風(fēng)險(xiǎn)、境外資源合作區(qū)位風(fēng)險(xiǎn)、境外資源合作模式風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略決策風(fēng)險(xiǎn)、資源儲(chǔ)量和品位風(fēng)險(xiǎn)、融資風(fēng)險(xiǎn)、安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)、跨文化風(fēng)險(xiǎn)、環(huán)境突變風(fēng)險(xiǎn)等十個(gè)戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)共同構(gòu)成,境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)是一組戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)的集合。用輪轂?zāi)Ｐ捅硎救鐖D3。境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)輪轂?zāi)Ｐ蛨D中,左邊半個(gè)輪轂為戰(zhàn)略制訂風(fēng)險(xiǎn),右邊半個(gè)輪轂為戰(zhàn)略實(shí)施風(fēng)險(xiǎn),各分隔為五個(gè)區(qū)間,共同構(gòu)成一個(gè)十輻輪轂圖。

3.2 境外資源合作戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)各構(gòu)成部分釋義

3.2.1 戰(zhàn)略環(huán)境分析風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)制訂境外資源合作戰(zhàn)略,首先必須進(jìn)行戰(zhàn)略環(huán)境分析,譬如開展PESTEL分析,分析企業(yè)實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略將要面臨的政治(P)、經(jīng)濟(jì)(E)、社會(huì)(S)、技術(shù)(T)、環(huán)保(E)、法律(L)等環(huán)境因素。戰(zhàn)略環(huán)境分析的質(zhì)量尤其是分析的深度,直接影響境外資源合作戰(zhàn)略的可行性,影響戰(zhàn)略方向、目標(biāo)的定位,影響戰(zhàn)略路徑、模式的選擇。戰(zhàn)略環(huán)境分析和預(yù)測質(zhì)量的欠缺,將大大增加境外資源合作的戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)。

3.2.1 核心能力風(fēng)險(xiǎn)。核心能力是企業(yè)構(gòu)建戰(zhàn)略優(yōu)勢的基石。中國企業(yè)“走出去”開展境外資源合作,已經(jīng)具備了一定的國家實(shí)力基礎(chǔ)。但是對具體的“走出去”主體——企業(yè)而言,決不可以一哄而上的。誰能夠“走出去”,誰不可以“走出去”,關(guān)鍵看企業(yè)是否具備“走出去”的足夠能力即企業(yè)境外資源合作的核心能力。企業(yè)擁有核心能力是成就企業(yè)境外資源合作戰(zhàn)略的先決條件。企業(yè)核心能力的強(qiáng)弱是企業(yè)實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略的最大制約,是判斷企業(yè)境外資源合作戰(zhàn)略可行性的關(guān)鍵指標(biāo)。缺乏核心能力支持的境外資源合作戰(zhàn)略根本就不具可行性。

3.3.3 境外資源合作區(qū)位風(fēng)險(xiǎn)。資源合作的國家和地區(qū)不同,其戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)大相徑庭。企業(yè)境外資源合作戰(zhàn)略必須就合作的國家和地區(qū)作出決策。如果在不適當(dāng)?shù)臅r(shí)候選擇了不適當(dāng)?shù)膰液偷貐^(qū)開展資源合作,其戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)將顯著放大。

3.3.4 境外資源合作模式風(fēng)險(xiǎn)。境外資源合作有多種模式。對不同企業(yè)而言,選擇不同合作模式風(fēng)險(xiǎn)大不相同。合作模式不適當(dāng)則戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)勢必難以控制。

3.3.5 戰(zhàn)略決策風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)是否實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,何時(shí)實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略以及如何實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,這是關(guān)乎企業(yè)前途命運(yùn)的重大戰(zhàn)略決策。企業(yè)的決策機(jī)制、決策程序科學(xué)與否,對境外資源合作戰(zhàn)略有全局性影響。我國國有企業(yè)傳統(tǒng)的“一把手拍板”體制,是最大的體制風(fēng)險(xiǎn),由這種體制拍板決定的境外資源合作項(xiàng)目,其戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)可想而知。有統(tǒng)計(jì)資料表明,2007以來,企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人員違規(guī)決策、盲目投資、非法拆借資金、違規(guī)對外擔(dān)保、擅自從事高風(fēng)險(xiǎn)投資等導(dǎo)致國有資產(chǎn)重大損失的失職瀆職案件,在各類違紀(jì)案件中已經(jīng)上升到首位?！耙话咽帧斌w制的決策風(fēng)險(xiǎn)由此可見一斑。國資委、監(jiān)察部聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于中央企業(yè)2009年開展效能監(jiān)察工作的指導(dǎo)意見》明確指出,要盡快破除國企“一把手”體制,以規(guī)范領(lǐng)導(dǎo)人員用權(quán),防止決策失誤,防范決策風(fēng)險(xiǎn)。

3.3.6 資源儲(chǔ)量和品位風(fēng)險(xiǎn)。中國企業(yè)“走出去”實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,主要目的就是開發(fā)和利用資源,或直接獲取資源份額。所以無論企業(yè)采取何種境外資源合作模式,都會(huì)涉及一個(gè)核心問題,那就是礦產(chǎn)資源的儲(chǔ)量和品位,否則就有可能使境外資源合作戰(zhàn)略成為“無米之炊”?？陀^上講,由于資源勘探受諸多主客觀因素影響,所以探明的礦產(chǎn)資源儲(chǔ)量和品味以及遠(yuǎn)景儲(chǔ)量都存在某種不確定性。這種不確定性越大,給中國企業(yè)帶來的戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)也就越大。中國企業(yè)在實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略之初,必須首先對擬進(jìn)行資源合作的礦產(chǎn)資源儲(chǔ)量和品位進(jìn)行驗(yàn)證和確認(rèn)。如某中央大型企業(yè)2005年在巴布亞新幾內(nèi)亞投資開發(fā)一大型紅土鎳礦,用了一年時(shí)間做驗(yàn)證性勘探工作,以驗(yàn)證合作方提供的礦產(chǎn)資源的儲(chǔ)量和品位數(shù)據(jù)。

3.3.7 融資風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,資金投入通常都很大,尤其是合作前期的投入,少則數(shù)億,多則上百億。企業(yè)如果沒有很強(qiáng)的資金籌措能力,沒有通暢的融資路徑,沒有縝密的融資方案,境外資源合作只能是空談。河北某民營鋼鐵企業(yè)2004年在俄羅斯花費(fèi)3 000萬元購買了一個(gè)小型礦山,由于融資制約,至今無法啟動(dòng)礦山開采工作,面臨俄方違約追訴風(fēng)險(xiǎn)。某中央大型企業(yè)2005年在巴布亞新幾內(nèi)亞投資開發(fā)一大型紅土鎳礦,最初的項(xiàng)目建設(shè)投資預(yù)算為6.7億美元,由于通貨膨脹和匯率因素影響,兩年后被迫把投資額調(diào)整為13億美元。由此可見,企業(yè)實(shí)施境外資源合作戰(zhàn)略,如果沒有足夠的融資能力,那只能是一種奢望。

3.3.8 安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)。采礦業(yè)一直是重大安全事故的高發(fā)行業(yè),也容易對自然環(huán)境造成破壞甚至嚴(yán)重污染,所以國際社會(huì)已經(jīng)建立起了一套相對完善的健康(Health)、安全(Safety)、環(huán)境(Environment)管理規(guī)范,簡稱HSE管理體系。各資源東道國紛紛通過立法對礦產(chǎn)資源開發(fā)的HSE管理進(jìn)行嚴(yán)格約束。企業(yè)開展境外資源合作,一旦發(fā)生HSE事件和事故,輕則遭到東道國社會(huì)團(tuán)體以及周邊社區(qū)的抗議示威,重則遭到東道國政府的嚴(yán)厲懲罰乃至驅(qū)逐出境,后果不堪設(shè)想。譬如,力拓公司1970年投資開發(fā)的布干維爾銅礦公司盤古納銅礦因環(huán)保問題破壞了地方關(guān)系,引發(fā)了當(dāng)?shù)貚u民曠日持久的大規(guī)模武裝暴動(dòng),最終動(dòng)用了國家軍隊(duì)以平定暴動(dòng)。盤古納銅礦曾是世界五大銅金礦之一,也曾經(jīng)是巴布亞新幾內(nèi)亞的主要經(jīng)濟(jì)支柱之一,1989年被迫關(guān)閉,至今處于“凍結(jié)”狀態(tài)。

3.3.9 跨文化風(fēng)險(xiǎn)。荷蘭管理學(xué)家霍夫斯泰德(Hofstede)的文化維度理論是至今最具影響力的跨文化理論之一,該理論可以解釋境外資源合作跨文化風(fēng)險(xiǎn)的成因。文化維度理論認(rèn)為,人們的五個(gè)價(jià)值維度是導(dǎo)致文化沖突(Cultural Conflict)的主要原因,對人際溝通的效率和團(tuán)隊(duì)工作效果有很大影響,這五個(gè)維度分別是個(gè)體主義與集體主義、權(quán)力距離(對權(quán)力不平等的態(tài)度)、不確定性的規(guī)避、追求事業(yè)成功還是生活質(zhì)量、長遠(yuǎn)導(dǎo)向與短期導(dǎo)向。境外資源合作企業(yè)的管理整合始終無法回避來自不同國別、不同民族的人們這五個(gè)價(jià)值維度的矛盾,處理不好就會(huì)釀成心腹之患,猶如“慢性重疾”,有致命危險(xiǎn)。境外資源合作企業(yè)面臨的跨文化風(fēng)險(xiǎn)主要有兩方面的表現(xiàn),一是團(tuán)隊(duì)中秉承不同價(jià)值理念的雇員之間的跨文化沖突,二是礦業(yè)企業(yè)與周邊社區(qū)民眾及社會(huì)團(tuán)體之間在環(huán)境保護(hù)、促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展等方面的溝通障礙。

3.3.10 環(huán)境突變風(fēng)險(xiǎn)。環(huán)境突變風(fēng)險(xiǎn)主要有兩類,一是政治風(fēng)險(xiǎn),二是經(jīng)濟(jì)危機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。至于自然災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn),盡管可能給境外資源開發(fā)項(xiàng)目帶來巨大損失(可以通過保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移),但由于其相對獨(dú)立性以及風(fēng)險(xiǎn)處置策略比較單一,所以本文不把自然災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn)列入戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)。

政治風(fēng)險(xiǎn)是指由于東道國國內(nèi)政治環(huán)境或東道國與其他國家之間政治關(guān)系發(fā)生突變而給外國投資者帶來經(jīng)濟(jì)損失的可能性。政治風(fēng)險(xiǎn)通常表現(xiàn)為政府違約、政府罰沒、政府強(qiáng)制征收或匯兌限制等。譬如,發(fā)生在20世紀(jì)60年代初的古巴政府沒受外國企業(yè)資產(chǎn)和1985年秘魯國家征收事件至今令人不寒而栗。古巴革命勝利前,美國企業(yè)控制了古巴100%的鎳礦和90%的鐵礦,古巴革命后美國全部在古巴企業(yè)的資產(chǎn)隨即被宣布收歸國有。1985年秘魯總統(tǒng)大選后,新任總統(tǒng)加西亞(Garcia)單方面終止了外資資源企業(yè)稅收優(yōu)惠政策,并大幅提高稅率(稅率由原來的41%提高到68%),Belco石油公司等企業(yè)因拒絕接受新政府的稅收政策,其在秘魯?shù)娜抠Y產(chǎn)被秘魯國家征收。

世界性的經(jīng)濟(jì)危機(jī)或區(qū)域性金融危機(jī),對實(shí)施境外資源合作而言是一種系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)濟(jì)危機(jī)或金融危機(jī)一旦爆發(fā),將引發(fā)通貨膨脹或嚴(yán)重通貨緊縮、匯率大幅波動(dòng)、資本市場大幅震蕩、資源商品價(jià)格深幅調(diào)整等。譬如,1997年爆發(fā)的亞洲金融危機(jī)和2008年美國次貸危機(jī)引發(fā)的全球金融海嘯,給境外資源合作企業(yè)帶來了最為直接、劇烈的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

環(huán)境突變風(fēng)險(xiǎn)通常表現(xiàn)為一種整體性的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn),相對于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)而言,系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)通常比較難以防范、分散和化解。由經(jīng)濟(jì)危機(jī)引發(fā)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)一般只能自留自擔(dān),政治風(fēng)險(xiǎn)可以通過投保政治保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。

參考文獻(xiàn):

[1]祝志明,楊乃定,姜繼嬌,賈曉霞.企業(yè)戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別研究[J].科研管理,2005,26( 6):1-6.

[2]陳曉萍.跨文化管理[M].北京:清華大學(xué)出版社,2005:33-42.

[作者簡介]秦遠(yuǎn)建(1960—),男,武漢理工大學(xué)管理學(xué)院教授、博士生導(dǎo)師,研究方向:戰(zhàn)略管理。

[收稿日期]2009-04-28

(責(zé)編:汪金平;校對:黃曉梅)