再擔保公司、專業(yè)性金融機構(gòu)、典當行各顯身手
如果說中小企業(yè)正處于嚴冬的話,那么,融資難的問題可以說是一塊難以解凍的寒冰,但是種種跡象表明,有多股暖流正在中小企業(yè)信貸市場上交匯。
2008年11月16日,全國第一家政府出資設(shè)立的省市級再擔保公司——北京中小企業(yè)信用再擔保有限責任公司成立。
11月19日,工信部中小企業(yè)司司長王黎明公開透露,2008年中央財政進一步加大對中小企業(yè)支持力度,安排中小企業(yè)專項資金共51.1億元,其中,2008年新增的22億元中,16億元會用于支持中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)開展為中小企業(yè)提供貸款擔保服務(wù)。
12月3日,國務(wù)院總理溫家寶主持召開國務(wù)院常務(wù)會議,確定了金融促進經(jīng)濟發(fā)展的政策措施,在第二項措施中明確指出:鼓勵地方政府通過資本注入、風險補償?shù)榷喾N方式增加對信用擔保公司的支持;設(shè)立多層次中小企業(yè)貸款擔?;鸷蛽C構(gòu),提高對中小企業(yè)貸款比重;對符合條件的中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)免征營業(yè)稅。
12月4日,招商銀行獲中國銀監(jiān)會頒發(fā)的金融許可證,在蘇州設(shè)立小企業(yè)信貸中心,成為國內(nèi)第一家擁有小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)專營資格的銀行。
接二連三的好消息似乎都在表明一件事:國家正在加大力度扶持中小企業(yè)的發(fā)展,而在解決融資難這一關(guān)鍵問題,在信貸市場這一關(guān)鍵節(jié)點上就顯得尤為突出。
再擔保公司筑起一面墻
自1998年開始,以中小企業(yè)為服務(wù)對象的中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)已經(jīng)經(jīng)歷了十年的探索和發(fā)展,經(jīng)濟效益和社會效益十分突出。截至目前,全國各類中小企業(yè)擔保機構(gòu)達到3700多家,累計為70萬戶中小企業(yè)提供貸款總額達到1.35萬億元。僅在北京市登記注冊的內(nèi)資擔保機構(gòu)就已達到400余家,其中60多家主要面向中小企業(yè)服務(wù),這些機構(gòu)為緩解中小企業(yè)融資難發(fā)揮了積極作用。
但隨著中小企業(yè)擔保需求的增加以及擔保風險的逐步顯現(xiàn),信用擔保行業(yè)面臨的一些問題也逐漸暴露出來,如骨干擔保機構(gòu)擔保放大倍數(shù)已達極限,一般商業(yè)擔保機構(gòu)參與中小企業(yè)融資支持的動力不足,行業(yè)整體放大倍數(shù)較低,行業(yè)規(guī)范程度不高,銀行貸款程序繁雜、門檻高、時間長等一系列的問題,加上金融危機的國際大環(huán)境,中小企業(yè)遭遇寒冬。
針對這種情況,北京市設(shè)立了全國第一家政府出資的省市級再擔保公司。據(jù)了解,北京再擔保公司資本金為15億元,首期注資5億元,由市國資公司控股并承擔政府出資人代表職責,首創(chuàng)擔保公司參股。為保證再擔保公司可持續(xù)發(fā)展,財政資金將為其建立資本金補充和代償補償機制。
北京市發(fā)改委委員張燕友預(yù)計,經(jīng)過三年左右的運作,北京擔保機構(gòu)的平均放大倍數(shù)有望從目前的2.6倍增至5~8倍,在保余額可望翻一番,即由400余億元達到1000億元。
據(jù)北京再擔保公司董事長李愛慶介紹,那些由政府出資設(shè)立的擔保公司,放大倍數(shù)已達8~10倍,但現(xiàn)在仍需擴大擔保能力;而民營擔保機構(gòu)的放大倍數(shù)還不到3倍。再擔保公司為擔保機構(gòu)擔保有助于其提高資信,擴大放大倍數(shù),緩解中小企業(yè)融資難。
事實上,北京并非一枝獨秀,再擔保公司這種模式已被廣東、深圳等地納入籌備計劃。而早在2008年年初,全國第一家區(qū)域性中小企業(yè)信用再擔保機構(gòu)——東北再擔保股份有限公司就已經(jīng)正式成立了。該公司主要由國家開發(fā)銀行軟貸款代持機構(gòu)吉林省投資集團公司及遼寧、吉林、黑龍江、內(nèi)蒙古自治區(qū)、大連市政府共同出資設(shè)立,公司首期注冊資本金30億元人民幣,總部所在地為長春。而東北再擔保將為上述四省(區(qū))一市的各類中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)提供增信和分險功能服務(wù)。
中國社會科學(xué)院金融研究所副研究員董裕平表示:“再擔保公司給擔保公司筑起了一面墻。擔保公司經(jīng)營風險高,易虧損?,F(xiàn)在銀行處于強勢地位,它有可能要求擔保公司百分之百代償,嚴格地說這是不對的,但是現(xiàn)在有些擔保公司沒辦法,它處于弱勢地位談不到話語權(quán),談判權(quán)力不對等,有的擔保公司就不做業(yè)務(wù)了,而再擔保公司就可以加強擔保公司的談判地位,從而改善原來擔保公司和銀行之間不對稱的機制,也減輕銀行的貸款風險,會使銀行增加一定的放款力度?!?/p>
隨著擔保機構(gòu)數(shù)量的迅速增長,也就產(chǎn)生了如何管理規(guī)范的新問題。而再擔保公司的出現(xiàn)為政府通過市場化手段管理規(guī)范擔保行業(yè)提供了可能。通過將符合條件的擔保機構(gòu)納入再擔保體系,既可以分散擔保機構(gòu)風險、保障金融體系安全與穩(wěn)定,又可以用再擔保契約關(guān)系約束與規(guī)范擔保機構(gòu)經(jīng)營行為,發(fā)揮再擔保公司監(jiān)管職能。
工業(yè)和信息化部副部長歐新黔在北京市中小企業(yè)信用再擔保有限公司成立大會上的致辭中說到:“推進中小企業(yè)信用再擔保工作是全國中小企業(yè)信用擔保體系建設(shè)的重要內(nèi)容。按照國務(wù)院《關(guān)于鼓勵支持和引導(dǎo)個體私營等非公有制經(jīng)濟發(fā)展的若干意見》(國發(fā)[2005]3號)和國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)《關(guān)于加強中小企業(yè)信用擔保體系建設(shè)的意見》(國辦發(fā)[2006]90號)精神,2008年年初,國家選擇東北地區(qū)開展了中小企業(yè)信用再擔保試點。日前成立的北京市中小企業(yè)信用再擔保股份有限公司,目的在于發(fā)揮再擔保機構(gòu)的政策導(dǎo)向,促進區(qū)域內(nèi)中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)的擔保功能擴大和整體信用能力的提升,防控和化解系統(tǒng)風險,加大對中小企業(yè)信貸支持,促進北京中小企業(yè)信用擔保體系的規(guī)范和完善?!?/p>
專業(yè)性金融機構(gòu)成立
出于自身利益的考慮,以前銀行雖然聲稱支持中小企業(yè)發(fā)展,但是從實際情況來看,中小企業(yè)從銀行貸款的難度仍然很大,貸款比例在銀行總體信貸數(shù)據(jù)上看也非常小。
隨著招行小企業(yè)信貸中心的成立,情況已經(jīng)有了新的轉(zhuǎn)機。
據(jù)了解,這是國內(nèi)第一家以獨立二級法人運行中小企業(yè)信貸的銀行。招行表示,將加大對中小企業(yè)的信貸支持力度,在2009年新增信貸中,中小企業(yè)貸款占比將超過40%。
銀監(jiān)會副主席王兆星也對媒體表示,招商銀行小企業(yè)信貸中心可以定位為準子銀行、準法人,作為一個相對獨立的、專門為小企業(yè)提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)的專業(yè)化經(jīng)營機構(gòu)。
董裕平認為,中小企業(yè)的融資難跟我們金融制度的改革也有一定的關(guān)系,我們銀行都是大銀行,銀行的鏈條很長,因為信息成本與決策分散化的程度,大銀行往往決策要集中,對小企業(yè)來講,信息集中成本就很高,銀行這種組織機構(gòu)就不太適合于去為廣大中小企業(yè)提供合身合意的服務(wù)。這個在金融結(jié)構(gòu)上來講,我們有一定的缺陷,我們把思路放開一點,有一些專門為中小企業(yè)服務(wù)的專業(yè)性的銀行等等之類的金融機構(gòu),就給它提供服務(wù)。
“小企業(yè)信貸中心目前只是準法人模式,未來我們希望將其辦成小企業(yè)銀行。”招行行長馬蔚華在展望小企業(yè)信貸中心未來的發(fā)展方向時對媒體表示。
典當行日漸走紅
相對于銀行貸款的高標準和高要求,典當行成為許多中小企業(yè)的必然選擇,因為它幾乎是沒有門檻。雖然典當貸款費率較高,貸款額度也較小,但與銀行貸款手續(xù)繁雜、審批周期長相比,典當貸款手續(xù)十分簡便,現(xiàn)金幾乎立等可取。
“有一些中小企業(yè)跑到典當行去融資,把自己房產(chǎn)抵押典當了,我缺個幾十萬,我房子值幾百萬元,我拿到典當行給你,你先給我拆個幾十萬,幫我過一下這個橋,以后我這個銀行資金下來了,我再還你,或者貨款收回來了再還你。因為銀行的程序相對來講手續(xù)比較繁瑣一些,時間比較長,它沒有典當行那么靈活?!倍F秸f。
相對于政府投資的再擔保公司和專門的小企業(yè)信貸銀行,典當行在一定程度上也能起到緩解小規(guī)模資金的救急作用。據(jù)了解,目前典當行業(yè)已經(jīng)越來越成為中小企業(yè)短期融資的重要渠道。
不管是再擔保公司還是小企業(yè)信貸銀行,又或者是中小企業(yè)自選的典當行,我們都可以看到,中小企業(yè)信貸市場發(fā)展形式日益多樣,體系也日趨完善,而中央支持中小企業(yè)發(fā)展的力度和決心也是顯而易見,多股暖流的交匯,相信中小企業(yè)的這個冬天將不會太長。