盈余管理就是企業(yè)管理當局在遵循會計準則的基礎(chǔ)上，通過對企業(yè)對外報告的會計收益信息進行控制或調(diào)整，以達到主體自身利益最大化的行為。由于會計政策和方法選擇的靈活性，使上市公司盈余管理成為可能。因此，了解公司盈余管理手段的識別方法就很有必要。

一、產(chǎn)生盈余管理行為的客觀條件

1.現(xiàn)行會計理論與會計方法固有的缺陷性

現(xiàn)行會計確認基礎(chǔ)所固有的缺陷。權(quán)責發(fā)生制作為會計確認基礎(chǔ)，這一基礎(chǔ)理論雖然較好地解決了收入與費用的配比問題，但在確認的過程中加入了主觀性。隨著知識經(jīng)濟的到來，如果繼續(xù)單純地采用權(quán)責發(fā)生制，需要主觀確認“量”的機會越來越多。除此之外，關(guān)于發(fā)生時間的確認也具有很大的主觀性，這些都會給盈余管理行為提供機會。

2.信息不對稱

在現(xiàn)代企業(yè)制度下，所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)已經(jīng)高度分離，所有者權(quán)利不斷弱化，企業(yè)管理當局成為企業(yè)事實上的控制者。管理者作為真實會計信息的知情者和會計政策選擇的執(zhí)行者，可能會采取機會主義行為，利用各種管理盈余的手段最大化自身的利益。在我國國有企業(yè)規(guī)模和數(shù)量所占比重都非常大的情況下，由于所有者缺位、所有權(quán)虛化等原因，作為國有企業(yè)會計信息最大使用者的國家，缺乏對會計信息質(zhì)量需求的內(nèi)在動力。而對上市公司的一些個人和機構(gòu)投資者來說，他們關(guān)心的是股市行情，而不是企業(yè)的財務(wù)狀況，許多投資者對會計信息根本沒有深刻的理解，甚至根本看不懂會計報表，而且目前我國相對于投資者手中的貨幣數(shù)量來說，上市公司的數(shù)量和規(guī)模還很小，會計信息的競爭受到很大限制，導致他們對會計信息的內(nèi)在需求也嚴重不足。這些也都為企業(yè)實施盈余管理行為提供了空間和可能。

二、上市公司盈余管理的常用手段

正是由于以上條件，使盈余管理成為可能。利用制度上的缺陷，上市公司盈余管理的手段主要包括：資產(chǎn)重組、關(guān)聯(lián)交易、資產(chǎn)減值準備的追溯調(diào)整、虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤、利用時間差調(diào)節(jié)利潤、會計政策變更和改變交易事項發(fā)生時點等等。

1.利用關(guān)聯(lián)方交易調(diào)節(jié)利潤

關(guān)聯(lián)交易是指在關(guān)聯(lián)方之間發(fā)生的轉(zhuǎn)移資源和義務(wù)的事項，而不論其是否收取價款。如果從事交易的各方存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系，則其交易可能不一定按公平的基礎(chǔ)進行計價和核算，這是因為，在這種情況下，參與交易的有關(guān)各方在經(jīng)濟上并不是彼此完全獨立的個體。我國大多數(shù)上市公司都是由國有企業(yè)改制而來，有些還是將一個企業(yè)的一部分剝離出來加以改制，因此，幾乎所有上市公司與關(guān)聯(lián)方之間都存在著密切的購銷、資金往來、擔保和抵押、租賃、特許權(quán)使用等多方面的關(guān)聯(lián)交易事項，利用關(guān)聯(lián)方交易來調(diào)節(jié)上市公司業(yè)績己成業(yè)內(nèi)不爭之實。關(guān)聯(lián)方之間進行的非貨幣性交易更是盈余操縱的一個慣用手段。向關(guān)聯(lián)和潛在關(guān)聯(lián)單位出售產(chǎn)品時確認收入。上市公司本身或利用控股子公司按市場價銷售給第三方從而確認了銷售收入，再由集團或另一關(guān)聯(lián)公司從第三方手中購回，這種做法避免了在合并報表時集團內(nèi)部交易必須抵消的約束從而達到操縱利潤的目的。

2.利用資產(chǎn)重組進行盈余管理

資產(chǎn)重組是企業(yè)為了優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)、提高企業(yè)效率、降低經(jīng)營成本、調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、完成戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移等目的而實施的資產(chǎn)置換和股權(quán)置換等行為。資產(chǎn)重組的表現(xiàn)形式有二：即兼并與剝離。資產(chǎn)重組是上市公司扭虧增盈的重要手段，利用資產(chǎn)重組進行調(diào)節(jié)的典型做法有:(1)非上市的母公司或其他關(guān)聯(lián)企業(yè)將盈利能力高的投資用來轉(zhuǎn)換上市公司的劣質(zhì)資產(chǎn)，或廉價出售給上市公司，上市公司可按權(quán)益法或合并財務(wù)報表將被收購公司的利潤納入上市公司的會計報表;(2)上市公司將一些閑置資產(chǎn)或低估的投資高價出售給非上市公司，當期就可確認巨額的利潤。

3.利用非經(jīng)常性損益進行盈余管理

一般非經(jīng)常性損益在利潤表上會體現(xiàn)在“其他業(yè)務(wù)利潤”、“營業(yè)外收入”、“以前年度損益調(diào)整”等項目。目前我國上市公司利用非經(jīng)常性損益進行盈余管理的手段主要有出售資產(chǎn)、轉(zhuǎn)讓股權(quán)、資產(chǎn)置換、債務(wù)重組等。從時間上看，企業(yè)往往在會計年度即將結(jié)束時進行盈余管理，而且一般與關(guān)聯(lián)方有關(guān)。比如，廣東美雅集團（ST美雅，00529）2006年的凈利潤是5871323.83元，扣除非經(jīng)常性損益149453615.58元后的凈利潤為-143582291.75元，即非經(jīng)常性損益占凈利潤的百分比達2545.48%。

三、識別上市公司的盈余管理手段的識別方法

盈余管理可以通過多種方法加以實現(xiàn)，這些行為，給公司的財務(wù)報表起到了粉飾包裝作用，同時，也給投資者或其他財務(wù)信息使用者的投資決策分析和監(jiān)管分析帶來一些障礙。識別上市公司的盈余管理，對準確的了解企業(yè)的財務(wù)情況起了重要的作用。對于我國上市公司盈余管理有如下具體識別手法：

1.分析性復(fù)核

分析性復(fù)核是對企業(yè)重要的比率或趨勢，包括調(diào)查這些比率或趨勢的異常變動及其與預(yù)期數(shù)據(jù)和相關(guān)信息的差異，常用的方法有簡單比較、比率分析、結(jié)構(gòu)百分比、趨勢分析和合理性測試等方法。此外，還可根據(jù)需要利用三大報表的鉤稽關(guān)系顯示端倪，盈余管理也是一個系統(tǒng)工程，需要各個科目之間的協(xié)調(diào)配合，因此難免有個別會計科目出現(xiàn)背離之勢，如通過稅金與利潤、收入之間的關(guān)系，一般而言，流轉(zhuǎn)稅占收入比例應(yīng)相對穩(wěn)定，且同業(yè)之間不會存在太大差異。再如貨幣資金與財務(wù)費用之間的關(guān)系，貨幣資金能直觀反映企業(yè)的現(xiàn)金儲備情況，部分盈余管理公司在貨幣資金上也進行操縱以造成企業(yè)現(xiàn)金充裕的假象，而如果從財務(wù)費用和貨幣資金的鉤稽關(guān)系入手則可判斷其貨幣資金的真實性。

2.關(guān)注審計風險較大的科目

審計風險較大的科目是指一些會計科目由于其自身特性蘊涵了較大的風險，如應(yīng)收賬款、存貨、應(yīng)付賬款、其他應(yīng)收應(yīng)付款、各種準備金賬戶、收入、成本等。對應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款的分析應(yīng)注意是否存在應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款規(guī)模的不正常增加和期限的不正常延長現(xiàn)象，同時應(yīng)注意結(jié)合收入確認的方式和時點。其他應(yīng)收款、存貨常被用于隱藏潛虧，高估利潤；而其他應(yīng)付款、存貨常被用于隱瞞收入，低估利潤。在正常情況下，“其他應(yīng)收款”或“其他應(yīng)付款”的期末余額不應(yīng)過大。然而，在許多上市公司報表中，它們的期末余額常常與“應(yīng)收賬款”、“預(yù)付賬款”、“應(yīng)付賬款”和“預(yù)收賬款”余額不相上下，甚至超過這些科目的余額。因此對其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款賬戶的分析應(yīng)注意其余額大小，對于存貨應(yīng)注意存貨計價方法是否正確，有無人為的調(diào)節(jié)等。對各種準備金賬戶的分析應(yīng)注意準備金的計提是否足額，有無大額的轉(zhuǎn)回。準備金的計提的不充分會造成當期利潤虛增；而發(fā)生大額轉(zhuǎn)回時，則有可能是公司通過將以前年度收益轉(zhuǎn)到當年進行盈余管理。因此，認真地分析會計報表中的會計科目，發(fā)現(xiàn)其中的異常情況和變化，有助于投資者對上市公司的報表做出客觀的評價。

3.關(guān)聯(lián)交易剔除法

關(guān)聯(lián)交易扣除法是扣除來自關(guān)聯(lián)方的營業(yè)收入和利潤總額，分析公司的盈利能力在多大程度上依賴于關(guān)聯(lián)方，來判斷該公司的盈利基礎(chǔ)是否扎實，利潤來源是否穩(wěn)定。如果公司的營業(yè)收入和利潤主要來源于關(guān)聯(lián)企業(yè)，會計信息使用者就應(yīng)當特別關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的定價政策，分析公司是否以不等價交換的方式與關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)生交易進行盈余管理。對于上市公司而言，若合并會計報表的利潤總額大大低于上市公司的利潤總額，就可能意味著母公司可通過關(guān)聯(lián)交易將利潤包裝入上市公司，進行盈余管理。

4.關(guān)注非經(jīng)常性損益項目

非經(jīng)常性損益是公司正常經(jīng)營損益之外的、一次性或偶發(fā)性損益。例如資產(chǎn)處置損益、臨時性獲得的補貼收入、罰款收入、債務(wù)重組損失等。非經(jīng)常性損益雖然也是公司利潤總額的一個組成部分，但由于它不像主營業(yè)務(wù)損益那樣具備長期性和穩(wěn)定性，因此它對利潤的影響是暫時的。雖然非經(jīng)常性損益項目的特殊性質(zhì)，為公司盈余管理提供了機會。但是也并不是所有的非經(jīng)常性損益都是為進行盈余管理的目的而產(chǎn)生的，有些情況下某些非經(jīng)常性損益項目也有其客觀性和合理性。但不管怎么說，巨額的非經(jīng)常性損益始終是分析公司是否進行盈余管理時的關(guān)注點。