近一周來，我參加了一些IT企業(yè)的年終活動。明顯可以感覺到，全球經(jīng)濟衰退已經(jīng)影響到我國的信息產(chǎn)業(yè)的實體經(jīng)濟。不少著名的IT企業(yè)無法完成預算任務，出現(xiàn)了歷史上首次業(yè)務負增長的情況。一些在中國任高管10余年的資深人士對此深表震驚，以至于提出，中國經(jīng)濟特別是IT到底是正增長還是負增長的問題。

現(xiàn)在看來，如果不考慮國家拉動內需政策的因素，IT為負增長的可能性也許存在，但考慮到中央政府4萬億元拉動內需大政的因素，中央經(jīng)濟工作會確定的明年GDP增長保8%的目標等因素，對明年市場過于悲觀顯然有些不切實際。

我以為，判斷明年市場態(tài)勢的關鍵在4萬億元如何作用于信息產(chǎn)業(yè)。分析這個問題，要從這樣幾個方面來看。

首先，用于拉動內需的資金絕不止4萬億元。有專家分析，地方政府配套的投資比例為1∶4到1∶6。如果按1∶5算，各級政府總投入可能達到20萬億元。專家還指出，銀行貸款與民間資本配套也會有約10萬億元。因此，拉動內需兩年內到位的投資總量有望達到30萬億元的量級，平均每年15萬億元。

2007年，國家實際利用外資為800億美元，合5600億元。這樣算下來，今后兩年，拉動內需每年的投資相當于2007年實際利用外資數(shù)的27倍。這樣的投資力度下，經(jīng)濟難道有衰退的理由嗎？

近日，國家發(fā)展改革委員會負責人表示，4萬億元安排情況是: 加快建設保障性安居工程約2800億元，加快建設農(nóng)村民生工程和農(nóng)村基礎設施約3700億元，加快建設鐵路、公路和機場等重大基礎設施建設約1.8億元，加快醫(yī)療衛(wèi)生、文化教育事業(yè)發(fā)展約400億元，加快建設生態(tài)環(huán)境工程約3500億元，加快自主創(chuàng)新和結構調整約1600億元，加快災后重建約1萬億元。

其次，如此大的投資會有多少落到信息產(chǎn)業(yè)？在發(fā)改委確定的投資方向中，信息技術的含量有所不同。其中自主創(chuàng)新、醫(yī)療衛(wèi)生、文化教育含量較高，交通次之，農(nóng)村和安居工程更次。據(jù)計世資訊報告，發(fā)達國家信息化投資占項目投資的比例高于5%。如果按4%計算，今后兩年每年可為信息產(chǎn)業(yè)帶來6000億元的營收。如果加上專家所說的建設3G另外投入的9000億元，總額可為1.5萬億元。2007年，我國電子信息產(chǎn)業(yè)的年增加值為1.3萬億元。如此計算，我國信息產(chǎn)業(yè)衰退的局面應該不會出現(xiàn)。

第三，哪類企業(yè)受益較多？從國家發(fā)展改革委員會所說的投資方向上看，如果說前些年的投資主要用于建設外向型經(jīng)濟，那么今后的投資會改變我國的經(jīng)濟結構，從重外轉向強內。各類外向型經(jīng)濟體很難從“4萬億”中受惠。

在內向型企業(yè)中，自主創(chuàng)新、醫(yī)衛(wèi)文教、交通、農(nóng)村及公共服務類單位受益較多，而其他行業(yè)及消費類行業(yè)受益較少。國家發(fā)展改革委員會確定的投資領域傳統(tǒng)上信息化程度較低。因此，行業(yè)性、項目性而非產(chǎn)品性的應用系統(tǒng)會成為投資的重點。因此，行業(yè)內的軟件及服務企業(yè)受益早、受益大。而這類企業(yè)中，國字頭的或本土的企業(yè)受益又會快于并大于跨國企業(yè)。從這個意義上看，“4萬億”是本土軟件企業(yè)的重大利好。與之相比，硬件企業(yè)會受益較晚、受益較小。

最后，拉動效應何時顯現(xiàn)？考慮到國家項目審批和管理的程序，最快明年一季度會投資到位，展開投標。而錢落到信息產(chǎn)業(yè)各類企業(yè)手中，最快也要到明年第二季度。