關(guān)鍵詞：投資組合保險(xiǎn)；TIPP策略；VGPI策略；均衡增長策略；投資組合

摘要：伴隨全球金融市場(chǎng)的急劇波動(dòng)，投資組合保險(xiǎn)策略研究引起理論界和金融實(shí)務(wù)界的廣泛關(guān)注。在時(shí)間不變性組合保險(xiǎn)(TIPP)策略和價(jià)值增長(VGPI)策略基礎(chǔ)上，可進(jìn)一步提出均衡增長保險(xiǎn)(EGPI)策略。利用上證綜合指數(shù)，分別檢驗(yàn)多頭、空頭、震蕩時(shí)期內(nèi)TIPP策略、VGPI策略、EGPI策略在不同保險(xiǎn)比率不同風(fēng)險(xiǎn)乘數(shù)設(shè)定下的期末資產(chǎn)價(jià)值和交易成本，發(fā)現(xiàn)EGPI策略在現(xiàn)實(shí)操作中有比較明顯的優(yōu)勢(shì)。

中圖分類號(hào)： F830.593 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)： 1009—4474(2008)02—0088—04

注：本文中所涉及到的圖表、注解、公式等內(nèi)容請(qǐng)以PDF格式閱讀原文