當企業(yè)外部融資陷入困境時，通常涉及內部因素與外部環(huán)境兩個層面。從內部條件看，多數企業(yè)存在信用評級低、財務體系不健全、資產規(guī)模有限等突出問題，且缺乏專業(yè)的籌資團隊和充足經驗，因此整體籌資能力較弱。從外部環(huán)境來說，金融市場分割、信息不對稱及政策監(jiān)管限制等都能形成制約，具體體現為區(qū)域壁壘、創(chuàng)新型金融產品供應不足、審批流程煩瑣等。

要化解這些問題，公司需加強財務管理，引進高端人才，更新籌資方式，以此提升自主籌資能力；金融機構則要改進服務模式，滿足各類需求。通過構建內外聯動機制，設計多渠道的籌資方案，才可能突破籌資瓶頸，為公司持續(xù)發(fā)展提供堅實的財務支撐。

內部因素引發(fā)的企業(yè)對外融資難點

企業(yè)資質不足

企業(yè)資質不足已經成為融資的主要障礙，這與信用評級偏低、財務管控體系不健全、資產規(guī)模較小等因素密切相關。中小企業(yè)由于成立時間短、經營穩(wěn)定性差，在傳統(tǒng)信用評價體系中難以獲得認可，導致金融機構對其償還能力存疑。同時，企業(yè)內控機制薄弱、賬務管理混亂等問題，也使其無法滿足投資方的信息披露要求。受資產規(guī)模限制，企業(yè)在跨境融資時很難找到有效的抵質押擔保物；而治理結構存在缺陷、專業(yè)技術人才短缺，又讓企業(yè)在準備合規(guī)文件時面臨更多困難。

當這種情況出現時，企業(yè)就需要引入現代化的財務管理信息系統(tǒng)了，委托獨立的第三方公司對企業(yè)開展審計，在持續(xù)規(guī)范化的運作下，逐漸提升企業(yè)的信用水平，從而增強融資優(yōu)勢。

缺乏專業(yè)融資團隊與經驗

中小企業(yè)融資時常常遇到的阻礙包括融資能力不足及專業(yè)團隊組建過于遲緩。尤其是在跨境融資中，企業(yè)會受到外匯監(jiān)管及其他合規(guī)制約，這時如果企業(yè)缺乏相應的經驗，則很難拿出科學合理的融資方案。這就會導致增加運營成本，從而限制了企業(yè)的業(yè)務拓展。那么，一旦錯過這個最佳的融資時機，即可能引發(fā)諸多不良后果，比如錯失優(yōu)質的融資機會，同時還會造成企業(yè)內部資源配置失衡，嚴重的話甚至涉及法律問題。

要解決這些問題，企業(yè)需要聘請專業(yè)人員或者專業(yè)咨詢機構，來為企業(yè)跨境融資提供指導，還可以通過參加相關培訓，來提升企業(yè)整體的融資能力，從而更好地應對市場競爭。

外部環(huán)境制約企業(yè)融資

金融市場發(fā)展不均衡

我國的金融市場發(fā)展并不均衡，這也在一定程度上加劇了企業(yè)融資的難度。比如，我國區(qū)域分割特征比較明顯，受到行政壁壘和政策差異的阻礙，資本跨區(qū)域流動并不順暢；同時，各金融機構過度依賴各類擔保手段，由于存在信息不對等，導致企業(yè)的融資成本大幅上升；此外，金融機構的產品種類并不多，尤其缺乏新型融資工具，而傳統(tǒng)信貸方式又占比過重，這樣一來，高新技術企業(yè)的差異化融資需求難以得到滿足。

政策與監(jiān)管限制

企業(yè)外部融資容易受到政策管控的限制，比如存在煩瑣的審批手續(xù)和嚴苛的準入條件，此外還有政策不夠穩(wěn)定的因素。當企業(yè)的跨境融資遭遇多部門的協作審查時，融資周期必然會被拉長，相應地可能導致企業(yè)錯失市場時機。近年來，外匯管理政策雖有改進，但對企業(yè)來說，涉及跨境大額資金的流動時，仍受到較為嚴格的管控。

此外，政策變動稍顯頻繁，這也增加了公司制定長遠融資規(guī)劃的難度。如果管理部門能在控制整體風險的前提下，簡化一些審查流程，同時確保政策公開透明，并實行差異化監(jiān)管措施，那么就能為企業(yè)提供穩(wěn)定、可預期的融資環(huán)境。

企業(yè)優(yōu)化對外融資的對策建議

完善企業(yè)財務體系與信用建設

要想提升企業(yè)的融資能力，就要構建起科學又高效的企業(yè)財務管理體系，同時還要完善信用評價機制，這兩點非常關鍵。企業(yè)要制定規(guī)范化的財務制度，必須以國際通用會計準則為依據，還定期請第三方機構進行審計，以確保企業(yè)的財務數據真實又可信。

在資產結構方面，企業(yè)需合理配置資產的比例，增強財務的穩(wěn)健性。在信用管理方面，企業(yè)一方面要注重塑造自身的商業(yè)信譽，不斷提高信用等級，另一方面，要積極接入中國人民銀行征信體系，爭取獲得國際權威評級機構的認可與支持，從而為跨境融資奠定良好的基礎。

完善企業(yè)財務體系，還要注重搭建數字化財務信息系統(tǒng)，由此對資金流和信息流可以實時動態(tài)地進行監(jiān)管，不僅提高了企業(yè)的運營效率，還能為金融機構提供可靠的資料支撐。

培養(yǎng)專業(yè)化融資人才

企業(yè)要想突破融資困境，建立專業(yè)化的人才培養(yǎng)體系是重中之重。在健全專業(yè)人才培育機制時，企業(yè)應采用“內外結合”的方式，重點培養(yǎng)既擅長金融理論，又有豐富的管理經驗的人才。為了培養(yǎng)這種復合型的人才，企業(yè)可設立專項培訓資金，組織核心團隊向知名金融機構學習關鍵的業(yè)務技能，還要為他們搭建實踐平臺，鼓勵他們參與跨境并購、資產證券化等實際案例，以進一步提升操作能力。

在人才培養(yǎng)方面，企業(yè)可與高校合作，開設定制化的金融課程，吸引并留住高素質的金融人才，為企業(yè)長遠發(fā)展提供源源不斷的智力支持。

利用國際資本市場 多元化融資渠道

企業(yè)可大力借助國際資本市場進行融資，這也是拓寬企業(yè)外部資金來源的重要方式。這就要求企業(yè)必須全面了解目標市場的監(jiān)管政策，并獲得投資者的偏好信息，再結合地區(qū)特點來選擇合適的融資方式。

企業(yè)想要充分利用國際資本市場，還需要專業(yè)團隊操刀，他們得精通國際法律，并能制定符合全球規(guī)范的募集文件或債券條款。同時，企業(yè)想要獲取國際金融機構全方位的支持，就要建立健全跨境信息披露制度，定期發(fā)布雙語財務報告，以增加企業(yè)的透明度。

此外，企業(yè)要密切關注匯率變動，合理運用金融衍生工具來規(guī)避風險。企業(yè)通過這些科學的規(guī)劃手段，積極布局國際資本市場，不僅有可能獲取低成本資金，還能顯著提升全球化經營水平。

創(chuàng)新融資工具

企業(yè)構建多元化的融資工具，是突破傳統(tǒng)融資瓶頸的關鍵方式。當前，企業(yè)要重視資產證券化（ABS）、供應鏈金融、綠色債券等較新型的融資形式，將應收賬款、租賃債權等資產進行證券化運作，企業(yè)就能盤活現有資源，提高資本運作效率。同時，供應鏈金融依托核心企業(yè)的信用背書，為上下游中小企業(yè)提供融資支持，推動整個產業(yè)鏈的資金流轉更協調。未來可借助區(qū)塊鏈技術打造數字債權憑證等更新型產品，提升交易透明度。這些較新型的運作都需要完善風險管控體系，同時要深化與金融機構的戰(zhàn)略合作，確保融資方案具備專業(yè)性和可行性。

破解企業(yè)融資難題，既需要系統(tǒng)方案，也離不開長遠規(guī)劃。企業(yè)要提升自身核心競爭力，通過健全財務管理體系、培育專業(yè)人才、更新融資工具等手段增強資金獲取能力；政府部門需完善政策扶持體系，金融機構也要優(yōu)化服務形式，共同營造有利于企業(yè)發(fā)展的融資生態(tài)環(huán)境。

在推動國內金融市場國際化的進程中，企業(yè)不僅要應對短期融資難題，還要提前布局，構建可持續(xù)發(fā)展的長效機制。只有實現內部資源整合與外部環(huán)境改善的融合，并且實施全方位策略，才可能突破融資瓶頸，為企業(yè)高質量發(fā)展提供穩(wěn)固的資金保障。