孫蔚然

在競(jìng)爭(zhēng)激烈和市場(chǎng)波動(dòng)不斷的環(huán)境中，許多企業(yè)發(fā)現(xiàn)自己陷入虧損狀態(tài)，財(cái)務(wù)狀況堪憂，因此，有效的財(cái)務(wù)管理成為擺脫虧損、實(shí)現(xiàn)盈利的關(guān)鍵因素之一。財(cái)務(wù)管理不僅僅是企業(yè)盈利的手段，更是企業(yè)治理的核心，涵蓋資金管理、成本控制、財(cái)務(wù)報(bào)表分析和風(fēng)險(xiǎn)管理等多個(gè)方面，需要綜合考慮和有效執(zhí)行。本文探討了虧損企業(yè)治理中的財(cái)務(wù)管理關(guān)鍵因素，并通過案例分析出了成功經(jīng)驗(yàn)與失敗教訓(xùn)，以幫助其他虧損企業(yè)改進(jìn)其財(cái)務(wù)管理實(shí)踐。

虧損企業(yè)治理的財(cái)務(wù)管理關(guān)鍵因素

資金管理 資金規(guī)劃和管理。資金規(guī)劃是確保企業(yè)在短期和長(zhǎng)期內(nèi)有足夠的資金來滿足其財(cái)務(wù)承諾的關(guān)鍵，包括預(yù)測(cè)資金需求、管理現(xiàn)金流量和優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債表。資金規(guī)劃需要企業(yè)對(duì)未來的資金需求進(jìn)行準(zhǔn)確的估算，可以通過制定詳細(xì)的預(yù)算和財(cái)務(wù)計(jì)劃來實(shí)現(xiàn)，企業(yè)需要考慮各種因素，包括銷售收入、成本、債務(wù)還款以及未來的投資計(jì)劃。資金管理涉及管理現(xiàn)金流量，以確?，F(xiàn)金流入和流出的平衡。同時(shí)，企業(yè)還應(yīng)謹(jǐn)慎管理短期投資和短期債務(wù)，以最大化資金的效益。

現(xiàn)金流量管理?，F(xiàn)金流量管理是資金管理的一個(gè)關(guān)鍵方面，涉及確?，F(xiàn)金流入和流出的平衡，以維持足夠的流動(dòng)性，虧損企業(yè)通常面臨現(xiàn)金流量不足的挑戰(zhàn)，因此需要特別關(guān)注現(xiàn)金流量管理。首先，企業(yè)應(yīng)建立一個(gè)詳細(xì)的現(xiàn)金流量預(yù)測(cè)模型，通過不斷更新和調(diào)整這一模型，企業(yè)可以更好地了解未來的資金需求。其次，企業(yè)需要積極管理客戶賬款和供應(yīng)商賬款，及時(shí)收款，確?，F(xiàn)金流入的穩(wěn)定性。最后，企業(yè)還應(yīng)建立緊急現(xiàn)金儲(chǔ)備，以應(yīng)對(duì)突發(fā)支出或不可預(yù)見的情況。

成本控制 成本分析和降低。成本控制的核心是成本分析，企業(yè)需要深入了解各個(gè)成本項(xiàng)目的構(gòu)成和趨勢(shì)，以確定哪些成本對(duì)企業(yè)的虧損問題起到關(guān)鍵作用，需要對(duì)成本進(jìn)行分類和歸因，以便更好地理解它們的來源和變化。通過成本分析，企業(yè)可以找出導(dǎo)致虧損的具體成本項(xiàng)目，并制訂針對(duì)性的成本削減計(jì)劃，這些計(jì)劃可能包括減少不必要的開支、重新談判供應(yīng)商合同、提高生產(chǎn)效率或改進(jìn)采購策略等。

供應(yīng)鏈優(yōu)化。供應(yīng)鏈管理是成本控制的一個(gè)關(guān)鍵領(lǐng)域，供應(yīng)鏈涵蓋原材料采購、生產(chǎn)、庫存管理和物流等方面，對(duì)企業(yè)的成本結(jié)構(gòu)產(chǎn)生重大影響，在虧損企業(yè)治理中，供應(yīng)鏈的優(yōu)化至關(guān)重要。首先，企業(yè)可以通過合理采購原材料來降低成本。此外，企業(yè)還可以多樣化供應(yīng)商來源，以降低風(fēng)險(xiǎn)和依賴度。其次，企業(yè)可以實(shí)施先進(jìn)的庫存管理技術(shù)和預(yù)測(cè)需求，以減少庫存積壓和庫存損失。最后，提高物流和運(yùn)輸效率，以確保產(chǎn)品以最低的運(yùn)輸成本送達(dá)客戶手中。

財(cái)務(wù)報(bào)表分析 確保財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確性。首先，確保財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確性是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的基礎(chǔ)，不準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)報(bào)表可能導(dǎo)致錯(cuò)誤的經(jīng)營(yíng)決策。其次，進(jìn)行定期審計(jì)和復(fù)核是驗(yàn)證財(cái)務(wù)報(bào)表準(zhǔn)確性的關(guān)鍵步驟，通過聘請(qǐng)獨(dú)立的審計(jì)師或內(nèi)部審計(jì)團(tuán)隊(duì)，企業(yè)可以確保報(bào)表符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和法規(guī)要求。最后，企業(yè)應(yīng)該提供足夠的信息和披露，以使利益相關(guān)方能夠理解報(bào)表中的各個(gè)項(xiàng)目和數(shù)據(jù)，建立信任，吸引投資者和合作伙伴，并降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

利潤(rùn)與損失分析。深入分析企業(yè)的利潤(rùn)與損失是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的一個(gè)關(guān)鍵方面。這一分析涉及審查收入來源、成本結(jié)構(gòu)和利潤(rùn)率等關(guān)鍵指標(biāo)，以全面了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)績(jī)效。財(cái)務(wù)報(bào)表分析是虧損企業(yè)治理中的一個(gè)關(guān)鍵步驟。通過確保財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確性和透明度，企業(yè)可以建立信任，吸引投資，并降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，深入分析利潤(rùn)與損失可以幫助企業(yè)找到改進(jìn)機(jī)會(huì)，提高盈利能力，逐漸走出虧損的困境。這些分析不僅有助于識(shí)別問題，還有助于制定戰(zhàn)略，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)健康和可持續(xù)增長(zhǎng)。

風(fēng)險(xiǎn)管理 風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和評(píng)估。風(fēng)險(xiǎn)管理的第一步是識(shí)別和評(píng)估潛在風(fēng)險(xiǎn)因素，這些風(fēng)險(xiǎn)因素可能涵蓋多個(gè)領(lǐng)域，包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、法規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等。在虧損企業(yè)治理中，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別關(guān)鍵是及時(shí)捕捉可能對(duì)企業(yè)盈利能力產(chǎn)生負(fù)面影響的風(fēng)險(xiǎn)因素。

風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的設(shè)定。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的設(shè)定可以提高企業(yè)的財(cái)務(wù)穩(wěn)定性，減輕風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)的沖擊，有助于企業(yè)在面對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)、經(jīng)濟(jì)不確定性或其他不利情況時(shí)能夠保持靈活性，并更好地管理風(fēng)險(xiǎn)。

案例研究

財(cái)務(wù)管理成功經(jīng)驗(yàn) 企業(yè)A是一家制造業(yè)公司，主要生產(chǎn)工業(yè)設(shè)備，在一段時(shí)間內(nèi)，由于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈和成本上升，企業(yè)陷入虧損狀態(tài)，管理層意識(shí)到必須采取措施來改善財(cái)務(wù)狀況。為了扭轉(zhuǎn)局勢(shì)，企業(yè)采取一系列財(cái)務(wù)管理策略進(jìn)行資金管理：

首先，企業(yè)A進(jìn)行了資金規(guī)劃和管理的優(yōu)化，他們通過精細(xì)的預(yù)算制定、現(xiàn)金流量管理和優(yōu)化庫存管理，確保資金的充分流動(dòng)性，避免資金周轉(zhuǎn)不靈的問題。其次，企業(yè)A進(jìn)行了全面的成本分析，識(shí)別了成本上升的主要原因。之后，他們制定了成本降低策略，包括優(yōu)化供應(yīng)鏈、減少運(yùn)營(yíng)費(fèi)用和提高生產(chǎn)效率。第三，企業(yè)A開始深入研究財(cái)務(wù)報(bào)表，特別關(guān)注利潤(rùn)與損失分析，他們發(fā)現(xiàn)了一些不盈利的產(chǎn)品線和高成本的生產(chǎn)過程，于是采取相應(yīng)的措施，優(yōu)化了產(chǎn)品組合和生產(chǎn)流程。最后，企業(yè)A加強(qiáng)了風(fēng)險(xiǎn)管理，特別是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，他們通過多元化客戶群體和市場(chǎng)，降低了對(duì)單一市場(chǎng)的依賴性，減輕了市場(chǎng)波動(dòng)對(duì)企業(yè)的影響。

財(cái)務(wù)管理失敗教訓(xùn) 企業(yè)B是一家零售公司，經(jīng)營(yíng)多個(gè)門店，在一段時(shí)間內(nèi)，該企業(yè)一直處于虧損狀態(tài)，導(dǎo)致財(cái)務(wù)狀況惡化。經(jīng)過分析，企業(yè)B在財(cái)務(wù)管理方面犯了一些關(guān)鍵錯(cuò)誤：

一是沒有進(jìn)行有效的資金規(guī)劃和管理，導(dǎo)致資金周轉(zhuǎn)不靈，無法滿足應(yīng)付款項(xiàng)。二是沒有進(jìn)行成本分析，導(dǎo)致成本不斷上升。同時(shí)，他們沒有采取措施來控制運(yùn)營(yíng)費(fèi)用，使得虧損加劇。三是未對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行深入分析，無法準(zhǔn)確評(píng)估自己的財(cái)務(wù)狀況。他們沒有意識(shí)到一些不盈利的產(chǎn)品線，導(dǎo)致資源的浪費(fèi)。四是企業(yè)B依賴于特定的市場(chǎng)和客戶群體，沒有多元化經(jīng)營(yíng)，當(dāng)市場(chǎng)波動(dòng)時(shí)，他們無法適應(yīng)變化，導(dǎo)致虧損。

通過上述兩個(gè)案例我們可以發(fā)現(xiàn)，資金管理和成本控制是財(cái)務(wù)管理中的關(guān)鍵要素，不可忽視。財(cái)務(wù)報(bào)表分析有助于識(shí)別問題并采取適當(dāng)?shù)男袆?dòng)。多元化經(jīng)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)于降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)至關(guān)重要。

總之，在企業(yè)治理中，財(cái)務(wù)管理具有至關(guān)重要的作用。成功的財(cái)務(wù)管理實(shí)踐包括資金管理、成本控制、財(cái)務(wù)報(bào)表分析和風(fēng)險(xiǎn)管理等方面的策略，這些策略有助于企業(yè)改善財(cái)務(wù)狀況，實(shí)現(xiàn)盈利，為可持續(xù)增長(zhǎng)創(chuàng)造條件。

作者單位：山東省土地發(fā)展集團(tuán)有限公司