□文/馬鈺瑩 李 笑

（北京聯(lián)合大學(xué)管理學(xué)院 北京）

［提要］ 制度環(huán)境作為企業(yè)社會責任信息披露的重要推動力之一，一直是國內(nèi)外學(xué)者研究的重點，然而制度環(huán)境如何作用于企業(yè)社會責任信息披露尚未闡釋清楚。本文對制度環(huán)境和企業(yè)社會責任信息披露相關(guān)文獻進行系統(tǒng)回顧和梳理，從理論視角出發(fā)厘清制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露研究現(xiàn)狀，最后在文獻述評基礎(chǔ)上構(gòu)建研究框架，并進一步探討未來可能的研究方向。

引言

隨著社會經(jīng)濟的發(fā)展，企業(yè)利益與社會利益之間的矛盾日益凸顯，食品安全、環(huán)境污染、過度加班等事件屢屢發(fā)生，社會各界越來越關(guān)注企業(yè)社會責任的履行，是否進行社會責任信息披露逐漸成為企業(yè)難以回避的重要問題。我國企業(yè)社會責任信息披露仍存在披露比例低、質(zhì)量不高，以及披露信息不充分，以文字信息為主，缺乏會計信息等問題。

制度是社會的博弈規(guī)則，企業(yè)在特定的制度環(huán)境中從事生產(chǎn)經(jīng)營等活動，因此企業(yè)的行為或多或少地會受到制度環(huán)境的影響。受政策等正式制度和社會文化等非正式制度的約束，為了獲得合法性，企業(yè)被迫或主動進行社會責任信息披露。基于此，國內(nèi)外學(xué)者對不同類型制度環(huán)境下的企業(yè)社會責任信息披露行為和披露水平展開了廣泛研究，從一開始的利益相關(guān)者視角到后來的制度趨同視角、合法性視角、信號傳遞視角等，已有研究均表明，制度環(huán)境是影響企業(yè)社會責任信息披露的重要因素。

雖然目前關(guān)于制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露關(guān)系的研究成果較多，但是研究內(nèi)容較為分散，缺乏對制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露之間作用關(guān)系的系統(tǒng)和全面探討：第一，對企業(yè)社會責任信息披露的測量尚未形成統(tǒng)一標準；第二，缺乏對制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露之間作用機制的系統(tǒng)概括。為此，本文通過對制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露相關(guān)研究的梳理，對不同視角下制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露的最新研究成果和研究進展進行述評，并在已有研究的基礎(chǔ)上構(gòu)建制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露的研究框架，提出了未來可能的研究方向。

一、文獻回顧

制度環(huán)境是企業(yè)外部環(huán)境的重要組成部分，極大程度上影響著企業(yè)的戰(zhàn)略選擇和決策制定。學(xué)者們從不同理論視角下探究制度環(huán)境和企業(yè)社會責任信息披露之間的關(guān)系，并得出了一些重要的結(jié)論和觀點，為揭開制度環(huán)境影響企業(yè)社會責任信息披露的過程“黑箱”做出了重要貢獻，對企業(yè)社會責任信息披露制度體系的完善，以及提高企業(yè)社會責任信息披露水平有一定的借鑒和參考意義。

（一）利益相關(guān)者理論視角。利益相關(guān)者理論起源于20 世紀60 年代，之后隨著國內(nèi)外學(xué)者研究的深入不斷拓展和豐富。一開始，利益相關(guān)者泛指所有和企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營有密切關(guān)系的人，包括股東、管理者、供應(yīng)商、客戶和員工等。后來Freeman 將利益相關(guān)者定義為“能夠影響一個組織目標的實現(xiàn)，或者受到一個組織實現(xiàn)其目標的過程影響的所有個體和群體”，也就是說政府部門、社區(qū)、環(huán)保組織等也是企業(yè)的利益相關(guān)者。企業(yè)履行社會責任必須要考慮利益相關(guān)者，企業(yè)在社會中扮演的角色對其社會責任信息披露的范圍和質(zhì)量具有重要影響。

政府作為企業(yè)的外部利益相關(guān)者，關(guān)注的是企業(yè)納稅、產(chǎn)品安全、環(huán)境污染、勞資關(guān)系等與財政收入和社會秩序相關(guān)的社會責任履行情況。政府機構(gòu)頒布的相關(guān)政策和規(guī)章制度是驅(qū)動企業(yè)進行社會責任信息披露的重要因素，受法律制度所帶來的監(jiān)管壓力影響，企業(yè)社會責任信息披露的同時還要保證披露質(zhì)量，而不同行業(yè)類別的企業(yè)面對的政策監(jiān)管壓力不同，監(jiān)管壓力越大時企業(yè)的社會責任信息披露質(zhì)量越高。

企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動和其所在的社區(qū)居民息息相關(guān)，而企業(yè)生產(chǎn)所帶來的環(huán)境污染等社會責任問題是社區(qū)和非營利組織關(guān)注的重點問題。此外，供應(yīng)商和消費者也將目光放在了企業(yè)社會責任表現(xiàn)上，雖然社區(qū)、非營利組織、供應(yīng)商和消費者不能強制要求企業(yè)進行社會責任信息披露，但是能夠通過廣泛的媒體輿論來直接或間接影響企業(yè)的披露行為。并且，研究表明，媒體的關(guān)注程度對企業(yè)社會責任信息披露水平有顯著的促進作用，特別是環(huán)境相關(guān)的社會責任信息。所以，為了塑造良好的企業(yè)形象，獲取消費者等利益相關(guān)者的支持，企業(yè)往往會選擇發(fā)布企業(yè)社會責任報告或在年報中對其社會責任的履行情況進行公布。

除了企業(yè)外部的利益相關(guān)者之外，股東、員工等企業(yè)內(nèi)部相關(guān)者也會對企業(yè)的行為和決策產(chǎn)生重要影響?？傊髽I(yè)利益相關(guān)者的種類眾多，利益訴求和契約關(guān)系的不同，使得利益相關(guān)者對企業(yè)社會責任信息需求存在異質(zhì)性，因此不同的利益相關(guān)者對企業(yè)社會責任信息披露的影響能力也有所不同。

（二）合法性理論視角。合法性理論認為，企業(yè)社會責任信息披露能夠幫助企業(yè)營造良好的企業(yè)形象，當企業(yè)行為與當前制度一致時，就會得到消費者、供應(yīng)商、社區(qū)等利益相關(guān)者的認可，從而為企業(yè)提供更多資源和支持；否則反之。所以，在社會責任方面表現(xiàn)良好的企業(yè)大多會披露更多的企業(yè)社會責任履行信息。

政府是制度環(huán)境的主要組成部分，也是企業(yè)關(guān)鍵的利益相關(guān)者之一，政府機構(gòu)能夠通過頒布相關(guān)法律法規(guī)向企業(yè)釋放壓力，約束企業(yè)做出符合其要求的行為決策。企業(yè)為了獲得合法性，就必須與政府、行業(yè)協(xié)會和消費者等利益相關(guān)者建立緊密聯(lián)系，遵從法律條文等強制性壓力，趨同于行業(yè)準則等規(guī)范性壓力以及社會認知等文化壓力，從而獲得利益相關(guān)者的支持，以謀求企業(yè)生存與發(fā)展所需要的有形和無形資源。當企業(yè)陷入合法性危機時，企業(yè)更傾向于選擇積極履行社會責任，提高社會責任信息披露的頻率和質(zhì)量來減輕和消除危機。

企業(yè)是一種制度化的組織，當企業(yè)受到各種合法性壓力時，企業(yè)會主動披露社會責任履行信息，通過這一行為來展示公司的規(guī)范性和專業(yè)性，從而獲得相關(guān)利益者的支持和合法性，但是企業(yè)所處的地理位置在一定程度上會影響企業(yè)所受到的合法性壓力。當企業(yè)面臨來自同一級政府內(nèi)部不同部門提出的相互沖突的訴求時，企業(yè)會通過選擇企業(yè)社會責任報告中不同部分的內(nèi)容呈現(xiàn)形式，即通過實質(zhì)性或象征性地披露具體的社會責任活動來應(yīng)對上述壓力。

（三）制度理論視角。制度理論認為，組織處于一系列從強制性法律監(jiān)管到部分規(guī)范性壓力范圍內(nèi)的正式和非正式的制度環(huán)境中，為了獲取企業(yè)經(jīng)營環(huán)境中利益相關(guān)者的認可，企業(yè)服從和適應(yīng)制度環(huán)境來獲得“合法性”。制度理論為解釋我國企業(yè)在社會責任信息披露時的“趨同”提供了新的獨特視角。雖然利益相關(guān)者理論和合法性理論一定程度上解釋了企業(yè)社會責任信息披露的動因，但是未能充分考慮到一些關(guān)鍵性的非正式制度因素在此過程中所發(fā)揮的作用。

狹義上的制度環(huán)境特指法律制度環(huán)境，對于企業(yè)來說，企業(yè)所處制度環(huán)境的好壞對其社會責任信息披露有重要影響，制度環(huán)境越好，企業(yè)進行社會責任信息披露的可能性越大，披露質(zhì)量也越高。此外，在不同制度環(huán)境中企業(yè)的戰(zhàn)略類型也會對企業(yè)社會責任信息披露產(chǎn)生不同影響，在弱制度環(huán)境中探索性戰(zhàn)略對信息披露質(zhì)量的影響更強。

區(qū)域文化作為非正式制度也會影響企業(yè)社會責任信息披露，商幫文化、儒家文化等中國傳統(tǒng)文化對社會責任信息披露水平有顯著影響。彭曉等強調(diào)商幫文化所代表的社會規(guī)范會替代正式制度的作用，且在制度環(huán)境較差的地區(qū)商幫文化對企業(yè)社會責任信息的促進效應(yīng)更加強烈。鄒萍在研究儒家文化對企業(yè)社會責任信息披露的影響時考慮了行業(yè)競爭和高管團隊教育背景所起到的作用，對企業(yè)的社會責任信息披露實踐有重要的借鑒意義。

（四）信號傳遞理論視角。信號傳遞理論提出，資本市場上的信息是不對稱的，一些企業(yè)會采取一系列行動來向市場傳遞相關(guān)的信息，從而將自己區(qū)別于其他企業(yè)，同時企業(yè)所采取的這些行動往往具有一定成本，使其他企業(yè)不能夠輕易模仿，投資者和其他利益相關(guān)者就可以識別出這些釋放信號的企業(yè)。企業(yè)主動披露社會責任的相關(guān)信息，就意味著企業(yè)向市場及利益相關(guān)者傳遞出了一種重要信號，有利于減少企業(yè)與監(jiān)管機構(gòu)之間的信息不對稱。地理距離會造成信息不對稱，導(dǎo)致企業(yè)所處經(jīng)營范圍內(nèi)制度環(huán)境的異質(zhì)性，企業(yè)所處的空間位置不同，所感受到的制度環(huán)境是有差異的，導(dǎo)致企業(yè)所做出的決策也可能不同。因此，企業(yè)和政府監(jiān)管機構(gòu)、非營利組織的地理距離可能會影響企業(yè)的社會責任信息披露，空間距離越近，企業(yè)進行企業(yè)社會責任信息披露的可能性越大。

二、研究述評與展望

通過回顧制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露的已有研究文獻，可以看出，學(xué)者們主要采用實證的研究方法分析兩者之間的影響關(guān)系，且近幾年開始逐步從單一的理論視角轉(zhuǎn)向多元理論視角，將利益相關(guān)者理論、合法性理論與制度理論、信號傳遞理論、外部壓力理論相結(jié)合，更加全面深入地解釋了制度環(huán)境是如何影響企業(yè)社會責任信息披露的，如圖1 所示。（圖1）

圖1 制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露研究框架圖

雖然研究表明，制度環(huán)境是企業(yè)社會責任信息披露的重要動因，但是已有研究仍停留在“制度環(huán)境→企業(yè)社會責任信息披露”層面的因果關(guān)系上，具體表現(xiàn)為：

第一，鮮有文獻對制度環(huán)境影響企業(yè)社會責任信息披露的具體作用機制，特別是中介機制進行分析。制度環(huán)境是具有多重維度的復(fù)雜概念，對企業(yè)來說既存在法律法規(guī)等正式制度，也存在文化傳統(tǒng)、道德倫理等非正式制度；既會受到外部制度環(huán)境的影響，也會受到內(nèi)部制度環(huán)境的影響；還可能受到規(guī)制壓力、規(guī)范壓力和認知壓力三方面的制度壓力。因此，未來需要進一步探索不同類型的制度環(huán)境對企業(yè)社會責任信息披露意愿、行為和質(zhì)量的作用過程，尋找作用過程中可能的中介變量，諸如組織文化、員工公民行為、企業(yè)家精神等，打開影響過程的“黑箱”，進一步豐富企業(yè)社會責任信息披露的研究框架。

第二，對制度環(huán)境與企業(yè)社會責任信息披露之間作用關(guān)系的調(diào)節(jié)變量尚不充分。制度環(huán)境對企業(yè)社會責任信息披露有著重要影響，但是這種影響并不是一成不變的，會受到企業(yè)所在行業(yè)性質(zhì)、競爭強度等外部因素和企業(yè)規(guī)模、戰(zhàn)略選擇、高管特征等內(nèi)部因素的影響。所以，還需要進一步探討不同情境下制度環(huán)境是否以及如何影響企業(yè)社會責任信息披露，有利于解釋企業(yè)社會責任信息披露的異質(zhì)性。

第三，現(xiàn)有研究多是從結(jié)果出發(fā)研究制度環(huán)境對企業(yè)社會責任信息披露的影響，缺少從過程視角去研究不同時期企業(yè)社會責任信息披露的變化。企業(yè)所處的生命周期階段不同，面臨的制度環(huán)境和發(fā)展需求也在不斷變化，企業(yè)需要做出不同的戰(zhàn)略決策來適應(yīng)環(huán)境的變化。當企業(yè)位于不同的發(fā)展階段時，制度環(huán)境對企業(yè)社會責任信息披露的影響是否相同，以及在制度變遷的背景下企業(yè)社會責任信息披露會發(fā)生怎樣的變化，這都是未來值得探討的話題。