張 強

（山東兗礦國際焦化有限公司，山東 焦化 272100）

當(dāng)前，在激烈的國際市場競爭、國內(nèi)經(jīng)濟新發(fā)展階段的背景下，焦化企業(yè)發(fā)展面臨著新的機遇和挑戰(zhàn)。從財務(wù)風(fēng)險管控方面而言，焦化企業(yè)在資金管理、存貨管理等方面存在很多亟須解決的問題，為了獲得更好的發(fā)展，必須做好財務(wù)風(fēng)險管控工作，因此，探究焦化企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控的問題和對策十分必要。

一、企業(yè)財務(wù)風(fēng)險概述

（一）企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的內(nèi)涵

企業(yè)財務(wù)風(fēng)險，就是指在多種因素的作用下，企業(yè)無法順利實現(xiàn)預(yù)期的財務(wù)收益目標(biāo)，進而產(chǎn)生損失的可能性?？陀^而言，在企業(yè)財務(wù)管理工作的各個環(huán)節(jié)都存在一定的財務(wù)管控風(fēng)險，而且財務(wù)風(fēng)險還會給企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營和發(fā)展帶來重大的影響。例如，在財務(wù)決策環(huán)節(jié)，由于財務(wù)決策基本上都是在一定風(fēng)險或者不確定性的情況下制定的，開展有效的財務(wù)風(fēng)險管控，能夠正確地促進企業(yè)管理水平提升以及企業(yè)持續(xù)、穩(wěn)定的發(fā)展。

（二）企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的主要特征

為了做好企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控工作，必須對財務(wù)風(fēng)險的基本特征和產(chǎn)生原因進行了解，這樣才能采取針對性的、有效的解決措施。根據(jù)財務(wù)風(fēng)險管控經(jīng)驗，可以將企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的特征歸納為以下幾個方面。

一是客觀性?？陀^性，是指企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險是客觀存在的，是不以人的意志為轉(zhuǎn)移的。市場經(jīng)濟活動中的企業(yè)財務(wù)風(fēng)險處處、時時都是存在的，無法回避、消除，只能通過各種有效的技術(shù)手段進行應(yīng)對，從而減少、避免企業(yè)的損失。從財務(wù)管理角度來說，所有企業(yè)的財務(wù)活動只存在兩種可能的結(jié)果，也就是能夠?qū)崿F(xiàn)預(yù)期的目標(biāo)或者是無法實現(xiàn)預(yù)期的目標(biāo)，因此，無法實現(xiàn)的預(yù)期目標(biāo)的風(fēng)險具有客觀性。

二是全面性。這是指企業(yè)財務(wù)管理的整個過程都存在財務(wù)風(fēng)險，無論是資金的籌集和應(yīng)用，還是資金的積累與分配，都會產(chǎn)生相應(yīng)的財務(wù)風(fēng)險。

三是不確定性。在一定條件影響下，或者在一定的時期內(nèi)，企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險可能會發(fā)生一定的變化，也可能不發(fā)生任何變化，企業(yè)的財務(wù)狀況存在明顯的不確定性，企業(yè)要面臨一定的損失概率。

四是收益性。風(fēng)險與收益是正比相關(guān)的，企業(yè)面臨的風(fēng)險越大，則收益越高，反之亦然。財務(wù)風(fēng)險成為企業(yè)改善管理的重要動力，通過提高資金利用率、合理經(jīng)營管理等來規(guī)避風(fēng)險、獲得收益，是企業(yè)管理和發(fā)展的重要目標(biāo)之一。

五是激勵性。因風(fēng)險與收益伴隨，這也就意味著財務(wù)風(fēng)險的客觀存在，會促使企業(yè)采取措施防范財務(wù)風(fēng)險，做好財務(wù)管理工作，激勵企業(yè)不斷提高自身的經(jīng)濟效益。

二、焦化企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控現(xiàn)狀

焦化企業(yè)在經(jīng)營過程中涉及生產(chǎn)、銷售等環(huán)節(jié)存在很多不確定的因素，因此，企業(yè)面臨的財務(wù)風(fēng)險情況往往是比較復(fù)雜的，并且財務(wù)風(fēng)險的表現(xiàn)是多樣化的，這些財務(wù)風(fēng)險不僅涉及對企業(yè)整體的資金運轉(zhuǎn)產(chǎn)生不良影響，而且還會增加焦化企業(yè)發(fā)展的整體不確定風(fēng)險。根據(jù)實際情況，可以將焦化企業(yè)面臨的財務(wù)風(fēng)險總結(jié)為以下幾個方面。

（一）資金結(jié)構(gòu)不合理

資金結(jié)構(gòu)不合理是焦化企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險管控方面面臨的重大問題之一。主要表現(xiàn)在企業(yè)的負(fù)債資金比例過高、對外融資難度較大以及風(fēng)險不確定逐漸增加等。因資金結(jié)構(gòu)不合理，很多焦化企業(yè)面臨著沉重的財務(wù)負(fù)擔(dān)，并且企業(yè)的償付能力明顯降低，產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。從負(fù)債結(jié)構(gòu)角度分析，焦化企業(yè)的長期負(fù)債是較少的，但短期負(fù)債很多，企業(yè)發(fā)展如果對銀行過度依賴，一旦企業(yè)出現(xiàn)支付危機，不僅會導(dǎo)致企業(yè)失信而進一步加大財務(wù)風(fēng)險，還會因逾期借款而加大企業(yè)的融資成本，給企業(yè)發(fā)展帶來不利影響。

（二）投資決策失誤

管理者決策失誤會直接導(dǎo)致投資失誤，進而對企業(yè)的造成較大的投資損失。對于企業(yè)來說，投資既包括對內(nèi)的投資，也包括對外的投資。其中，在對內(nèi)的投資上，主要指的是企業(yè)在固定資產(chǎn)方面進行的投資，而很多焦化企業(yè)在進行固定資產(chǎn)投資決策時，沒有進行全面、周密的項目可行性分析和調(diào)查，加上因信息不對稱導(dǎo)致的決策依據(jù)滯后等因素影響，對內(nèi)投資表現(xiàn)出一定的盲目性，沒有結(jié)合自身的實際情況，看到同行業(yè)其他企業(yè)的投資盲目跟上，不考慮后果的大規(guī)模上項目、增加固定資產(chǎn)設(shè)備，不斷增加產(chǎn)量，但投資的項目卻無法順利獲得預(yù)期的收益，投資無法按期收回，產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。另外，焦化企業(yè)的對外投資主要集中在對有價證券投資方面，還包括聯(lián)營資產(chǎn)投資，但是，企業(yè)在投資過程中，沒有充分的論證和研究有價證券投資的風(fēng)險，對投資風(fēng)險的認(rèn)識不足，出現(xiàn)投資收益率低、對投資監(jiān)管不明確等問題，很容易給焦化企業(yè)帶來巨大的財務(wù)風(fēng)險。

（三）預(yù)算執(zhí)行不力

焦化企業(yè)的預(yù)算控制力度不夠、預(yù)算執(zhí)行不當(dāng)?shù)葐栴}也是主要的財務(wù)風(fēng)險表現(xiàn)之一。近年來，國家在持續(xù)推進焦化行業(yè)的改革，特別強調(diào)焦化企業(yè)要體現(xiàn)“綠色環(huán)?！薄扒鍧嵣a(chǎn)”等現(xiàn)代企業(yè)發(fā)展意識，要求焦化企業(yè)加強環(huán)保方面的管控措施，但因很多焦化企業(yè)現(xiàn)有的生產(chǎn)、管理手段和方式無法適應(yīng)相關(guān)的環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)，因此，企業(yè)的預(yù)算呈現(xiàn)出一超再超的現(xiàn)象。另外，焦化企業(yè)在預(yù)算執(zhí)行過程中，沒有制定和明確預(yù)算實施的具體步驟，對預(yù)算控制的力度和能力較低，在財務(wù)實際管理中，經(jīng)常出現(xiàn)與預(yù)算目標(biāo)相差甚遠(yuǎn)的情況。

（四）存貨庫存結(jié)構(gòu)不合理

焦化企業(yè)因存貨的周轉(zhuǎn)率低導(dǎo)致的資產(chǎn)損失風(fēng)險問題比較突出。一方面，很多焦化企業(yè)面臨著產(chǎn)品銷售的困境，庫存商品的比重比較大，有的企業(yè)甚至出現(xiàn)超儲積存貨的情況。另一方面，企業(yè)的資產(chǎn)長期被債務(wù)人企業(yè)、存貨所占用，流動資金缺少，這對企業(yè)的正常運營產(chǎn)生極為不利的影響。庫存過多，焦化企業(yè)還要承受一定的貨物保管費用，承擔(dān)長期庫存導(dǎo)致的市場價值變化帶來的損失，這些都會造成焦化企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。

三、焦化企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控存在的主要問題

通過上文中對焦化企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險分析可以看出，焦化企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險管控方面的相關(guān)工作是不到位的，財務(wù)風(fēng)險管控人員或部門沒有在防范財務(wù)風(fēng)險發(fā)生、促進企業(yè)戰(zhàn)略決策科學(xué)有效等方面發(fā)揮積極作用，其存在的問題主要包括以下幾個方面。

（一）財務(wù)信息共享程度較低

財務(wù)管理的信息共享程度較低、對財務(wù)數(shù)據(jù)的處理不及時等，是很多焦化企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險管控方面存在的主要問題。雖然很多企業(yè)已經(jīng)在財務(wù)管理工作中融入會計電算化方式，對財務(wù)的核算能夠進行一定的自動化處理，但是，因設(shè)備、人員等相關(guān)因素存在短板，使焦化企業(yè)在財務(wù)管理尤其是共享建設(shè)上存在著財務(wù)數(shù)據(jù)出現(xiàn)“信息孤島”問題和財務(wù)數(shù)據(jù)處理不及時的問題。因財務(wù)管理系統(tǒng)與具體的業(yè)務(wù)，如庫存、銷售等環(huán)節(jié)之間缺乏有效的關(guān)聯(lián)，影響相關(guān)財務(wù)信息的處理效率。沒有及時、有效地對財務(wù)數(shù)據(jù)進行處理，導(dǎo)致財務(wù)信息滯后，無法實時掌握和分析研判企業(yè)存在的財務(wù)風(fēng)險和風(fēng)險程度。

（二）財務(wù)風(fēng)險管控措施落實不力

有效的企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控必須有完善的風(fēng)險管控制度作為保障。實際上，在現(xiàn)代會計制度的要求下，焦化企業(yè)逐步建立相對完善的內(nèi)部控制管理制度和全面預(yù)算管理制度等，但是，在財務(wù)風(fēng)險管控方面，卻沒有形成完善的、有效的管理制度。即使部分焦化企業(yè)采取了財務(wù)風(fēng)險管控制度措施，但大多表現(xiàn)為重框架、輕內(nèi)容，其制度的針對性不強，可操作性不高，導(dǎo)致各項所謂的制度難以有效的實施，難以為財務(wù)風(fēng)險管控工作的有效開展提供保障，進而導(dǎo)致焦化企業(yè)的各項財務(wù)活動受到風(fēng)險的威脅。

（三）財務(wù)人員風(fēng)險控制意識淡薄

企業(yè)財務(wù)人員的專業(yè)素養(yǎng)不高，尤其是風(fēng)險管控意識淡薄，成為影響焦化企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控效果的關(guān)鍵要素之一。企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險管控必須依賴專業(yè)財會人員的參與，雖然很多焦化企業(yè)不斷強化對財會人員的培訓(xùn)，加強內(nèi)部控制的宣傳教育。但隨著新時期財務(wù)工作方式的持續(xù)轉(zhuǎn)變，財務(wù)風(fēng)險管控工作對財務(wù)人員的專業(yè)素養(yǎng)、思想意識等方面的要求也越來越高，相應(yīng)的財務(wù)人員風(fēng)控意識淡薄問題逐漸突出。例如，部分財務(wù)人員簡單地認(rèn)為在會計電算化時代下，利用網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)就可以有效地降低會計核算的失誤，對財務(wù)信息化時代下的財務(wù)風(fēng)險并不重視，有的則是因?qū)I(yè)素養(yǎng)不高，特別是缺乏有效應(yīng)用財務(wù)信息化的能力，導(dǎo)致財務(wù)管控風(fēng)險增加。另外，財務(wù)風(fēng)險管控除了要具備專業(yè)的財務(wù)管理知識意外，還要融合焦化企業(yè)的業(yè)務(wù)以及相關(guān)的金融知識等，但有些財務(wù)人員并不注重對綜合能力的提升，在財務(wù)風(fēng)險管控方面的能力仍有不足。

四、焦化企業(yè)應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險管控問題的對策

基于焦化企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險管控方面存在的突出問題，本文從有效應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險的角度出發(fā)，提出了以下幾個方面的措施來應(yīng)對和解決財務(wù)風(fēng)險管控問題。

（一）創(chuàng)新財務(wù)風(fēng)險管控模式

當(dāng)前，焦化企業(yè)獲取財務(wù)信息的來源渠道是比較多元化的，為了切實提高企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險管控能力，焦化企業(yè)應(yīng)從創(chuàng)新風(fēng)險管控方式的角度出發(fā)，優(yōu)化財務(wù)風(fēng)險管控信息系統(tǒng)建設(shè)，并且突出內(nèi)部審計的重要性。一方面，焦化企業(yè)要依托大數(shù)據(jù)技術(shù)，構(gòu)建完善的財務(wù)風(fēng)險管理信息系統(tǒng)，對財務(wù)風(fēng)險進行事前、事中以及事后全過程管控，加強財務(wù)信息管理系統(tǒng)與其他業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的聯(lián)系，通過財務(wù)風(fēng)險識別、風(fēng)險評估以及控制三個方面，準(zhǔn)確、全面、及時地掌握企業(yè)面臨的財務(wù)風(fēng)險程度，采取針對性的改進措施。另一方面，焦化企業(yè)要構(gòu)建財務(wù)、銷售、生產(chǎn)以及庫存等多部門共同參與的財務(wù)風(fēng)險管控架構(gòu)體系，發(fā)揮內(nèi)部審計的作用，統(tǒng)籌安排企業(yè)的各類費用支出和審計計劃。此外，焦化企業(yè)還要根據(jù)運營發(fā)展實際，不斷地優(yōu)化財務(wù)風(fēng)險評價指標(biāo)，構(gòu)建財務(wù)指標(biāo)與非財務(wù)指標(biāo)相結(jié)合的財務(wù)風(fēng)險評價體系，對財務(wù)風(fēng)險進行有效管控。

（二）完善財務(wù)風(fēng)險管控制度

完善的制度和有力的執(zhí)行，是提升焦化企業(yè)財務(wù)風(fēng)險管控能力的重要措施。一方面，焦化企業(yè)應(yīng)當(dāng)結(jié)合現(xiàn)代經(jīng)濟社會發(fā)展的實際和行業(yè)發(fā)展面臨的現(xiàn)實，對財務(wù)風(fēng)險的管控制度進行進一步完善，夯實防范財務(wù)風(fēng)險基礎(chǔ)。尤其是在新發(fā)展形勢下，面對新挑戰(zhàn)和新機遇對財務(wù)工作的影響，焦化企業(yè)應(yīng)立足于自身，對各項財務(wù)制度進行梳理，明確職責(zé)、細(xì)化責(zé)任，構(gòu)建科學(xué)的、完善的財務(wù)風(fēng)險管控制度。另一方面，加強財務(wù)風(fēng)險管控制度的執(zhí)行力度。只有落到實處的制度，才能在提升財務(wù)風(fēng)險管控能力方面發(fā)揮保障作用。因此，焦化企業(yè)應(yīng)完善監(jiān)督工作機制，對各項制度的落實和推進提供保證，通過定期考核監(jiān)督各項制度的實施情況、全面風(fēng)險管控責(zé)任制等手段，增強企業(yè)內(nèi)部各個崗位的財務(wù)風(fēng)險防范能力，全面提升企業(yè)的財務(wù)管理能力。

（三）強化財務(wù)人員風(fēng)控意識和管控能力

焦化企業(yè)要注重財務(wù)人員的專業(yè)技能的提升。一方面，將財務(wù)風(fēng)險控制意識和能力建設(shè)融入企業(yè)的文化建設(shè)中，增強全體人員的財務(wù)風(fēng)險管控意識。通過企業(yè)文化建設(shè)，在企業(yè)內(nèi)部構(gòu)建濃厚的財務(wù)風(fēng)險控制氛圍，同時要為財務(wù)人員提供優(yōu)質(zhì)的工作環(huán)境。另一方面，企業(yè)還要注重教育培訓(xùn)工作，尤其是要加強財務(wù)人員關(guān)于財務(wù)分析、預(yù)測的能力培訓(xùn)。同時，財務(wù)人員自身也要認(rèn)識到其工作面對日益復(fù)雜的財務(wù)風(fēng)險管控環(huán)境，加強自主學(xué)習(xí)，掌握最新的財稅知識和其他相關(guān)領(lǐng)域的知識，提升財務(wù)風(fēng)險管控的敏感性，更好地開展財務(wù)風(fēng)險管控工作。

（四）提升企業(yè)自主盈利水平

保證企業(yè)自身的資金充足，是焦化企業(yè)提升財務(wù)風(fēng)險控制能力的根本，而優(yōu)化自主盈利能力和水平，則是提高企業(yè)償還債務(wù)、應(yīng)對市場經(jīng)濟風(fēng)險波動的關(guān)鍵點。同時，穩(wěn)定及良好的盈利能力還能夠在一定程度上提升焦化企業(yè)的信譽，從而幫助企業(yè)在銀行借貸時適當(dāng)降低整體籌資成本，有利于企業(yè)融資工作的順利進行。提升自主盈利水平，一方面，焦化企業(yè)要提升自身的生產(chǎn)水平，不斷優(yōu)化產(chǎn)品的品質(zhì)，對資金進行有效的規(guī)劃使用，重點提升資金的使用效率；另一方面，焦化企業(yè)還要加強對產(chǎn)品生產(chǎn)、銷售等環(huán)節(jié)的資金控制，全面提升市場競爭力。另外，焦化企業(yè)要對整體庫存結(jié)構(gòu)進行優(yōu)化，通過動態(tài)管理、信息化管理等手段保證庫存既能夠滿足需求，又不給生產(chǎn)、銷售帶來過多壓力，減少庫存管理成本資金對于企業(yè)運營的資本的占用，對自身的供應(yīng)鏈以及整體的物流做好管理控制工作，實現(xiàn)整體存貨管理機制的高效運行。

五、結(jié)語

在新形勢下，焦化企業(yè)面臨資金結(jié)構(gòu)、庫存管理、決策失誤等多重財務(wù)風(fēng)險，為了更好地做好財務(wù)風(fēng)險管控工作，焦化企業(yè)應(yīng)當(dāng)認(rèn)真剖析風(fēng)險管控問題的基礎(chǔ)上，不斷創(chuàng)新財務(wù)風(fēng)險管理模式，完善風(fēng)險管控制度，提升風(fēng)險管控能力，提高運行和發(fā)展質(zhì)量，最終提升企業(yè)的盈利能力。