于澤 劉健 李揚(yáng) 劉浩然 婁英春

2019年7月，中辦、國(guó)辦修訂印發(fā)了《黨政主要領(lǐng)導(dǎo)干部和國(guó)有企事業(yè)單位主要領(lǐng)導(dǎo)人員經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)規(guī)定》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《規(guī)定》）,根據(jù)近年來(lái)國(guó)有企業(yè)審計(jì)實(shí)踐中重點(diǎn)關(guān)注的內(nèi)容，將貫徹執(zhí)行黨和國(guó)家經(jīng)濟(jì)方針政策和決策部署情況、企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃、重大經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)、企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)的建立健全、內(nèi)部控制制度的制定和執(zhí)行情況、企業(yè)財(cái)務(wù)的真實(shí)合法效益情況、風(fēng)險(xiǎn)管控情況、境外資產(chǎn)管理情況、生態(tài)環(huán)境保護(hù)情況、在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中落實(shí)有關(guān)黨風(fēng)廉政建設(shè)責(zé)任和遵守廉潔從業(yè)規(guī)定情況、以往審計(jì)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題的整改情況等作為經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)的核心內(nèi)容?！兑?guī)定》也明確要求各單位應(yīng)建立健全審計(jì)情況通報(bào)、責(zé)任追究、整改落實(shí)、結(jié)果公告等結(jié)果運(yùn)用制度，將經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果以及整改情況作為領(lǐng)導(dǎo)干部考核、任免和獎(jiǎng)懲的重要參考，強(qiáng)化審計(jì)結(jié)果運(yùn)用，提升審計(jì)監(jiān)督效能?！兑?guī)定》明確了新時(shí)期經(jīng)責(zé)審計(jì)的重點(diǎn)方向，對(duì)加強(qiáng)審計(jì)結(jié)果運(yùn)用做出了更加明確、更具剛性的要求。如何拓展經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果運(yùn)用的方式和深度，加強(qiáng)國(guó)有企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)干部管理監(jiān)督，促進(jìn)領(lǐng)導(dǎo)干部履職盡責(zé)、擔(dān)當(dāng)作為，推動(dòng)企業(yè)治理體系的完善和風(fēng)險(xiǎn)防控能力的提升，成為新時(shí)期的重要研究課題。

審計(jì)結(jié)果運(yùn)用是審計(jì)工作中的重要一環(huán)，審計(jì)結(jié)果運(yùn)用水平是審計(jì)監(jiān)督效能發(fā)揮的關(guān)鍵。本文結(jié)合航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理工作實(shí)際，提出了一種將風(fēng)險(xiǎn)管理深入運(yùn)用于經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果的模型和方法，揭示了當(dāng)前航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)發(fā)展中存在的主要風(fēng)險(xiǎn)及動(dòng)因，綜合評(píng)價(jià)了重要子企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)情況，并提出了有針對(duì)性的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施和策略建議，幫助航天企業(yè)各級(jí)單位更好落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)防控要求，不斷提升企業(yè)管理水平和風(fēng)險(xiǎn)防控能力，促進(jìn)航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)健康持續(xù)發(fā)展，有效地促進(jìn)了經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)監(jiān)督效能的發(fā)揮。

一、分析和確定審計(jì)結(jié)果運(yùn)用方法

審計(jì)結(jié)果通常是指審計(jì)機(jī)構(gòu)、部門(mén)對(duì)被審計(jì)對(duì)象出具的審計(jì)報(bào)告、審計(jì)意見(jiàn)、審計(jì)決定等結(jié)論性文書(shū)，這些文書(shū)被審計(jì)機(jī)構(gòu)、部門(mén)、被審計(jì)單位及其他有關(guān)單位直接或間接的應(yīng)用就是審計(jì)結(jié)果運(yùn)用。審計(jì)結(jié)果運(yùn)用的質(zhì)量和水平是審計(jì)作用發(fā)揮程度的重要體現(xiàn)，審計(jì)結(jié)果得到充分有效地運(yùn)用，才能使審計(jì)的質(zhì)量得到最終檢驗(yàn)，使審計(jì)的價(jià)值得以真正體現(xiàn)，對(duì)于提升審計(jì)監(jiān)督地位和權(quán)威、推動(dòng)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，都具有重要的意義。常見(jiàn)的審計(jì)結(jié)果運(yùn)用形式包括：通報(bào)審計(jì)情況、落實(shí)審計(jì)意見(jiàn)和建議、整改審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題、追究相關(guān)責(zé)任、監(jiān)督檢查審計(jì)結(jié)果運(yùn)用成效等一系列工作。當(dāng)前的審計(jì)結(jié)果運(yùn)用手段和方法大多屬于由審計(jì)結(jié)果直接引發(fā)的“前饋控制”，或整改、或追責(zé)、或落實(shí)建議等，而對(duì)審計(jì)結(jié)果開(kāi)展深入研究和分析的方法較少。

考慮到經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)的范圍和內(nèi)容，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理而言通常具有重要的代表性，對(duì)一定時(shí)間內(nèi)完成的全部子企業(yè)的經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)項(xiàng)目，如能系統(tǒng)梳理和深入分析審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題、揭示風(fēng)險(xiǎn)，則對(duì)于發(fā)揮審計(jì)監(jiān)督效能具有十分重要的價(jià)值。為此，本文擬創(chuàng)新經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果運(yùn)用方式，以審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題和線(xiàn)索為重要的輸入，通過(guò)執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估流程、專(zhuān)題研究、綜合報(bào)告等，揭示企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理中存在的重大風(fēng)險(xiǎn)隱患，并提出有針對(duì)性的應(yīng)對(duì)措施和政策建議，推動(dòng)審計(jì)結(jié)果應(yīng)用從事后整改落實(shí)到事前風(fēng)險(xiǎn)防控轉(zhuǎn)移，防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)。

二、建立以審計(jì)結(jié)果為輸入的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型

（一）制定風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)

風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)重要程度的依據(jù)。在開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估前，應(yīng)針對(duì)航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)綜合考慮戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好和承受度等因素制定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，主要包括：風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)影響程度評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)及風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。

1．風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性和影響程度評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)。采用定性與定量相結(jié)合的方法評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性和影響程度，用“很低”、“低”、“中等”、“高”、“很高”等表示風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性大小和影響程度的等級(jí)。風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性和影響程度每個(gè)等級(jí)對(duì)應(yīng)相應(yīng)的評(píng)分值，用數(shù)字1、2、3、4、5表示。風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險(xiǎn)影響程度評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)分別見(jiàn)表1、表2。

表1 風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)

表2 風(fēng)險(xiǎn)影響程度評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)

2．風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)。按照風(fēng)險(xiǎn)重要程度將風(fēng)險(xiǎn)劃分為1 ~5級(jí)共五個(gè)等級(jí)，重要程度逐級(jí)遞增。5級(jí)風(fēng)險(xiǎn)為重大風(fēng)險(xiǎn)、4級(jí)和3級(jí)風(fēng)險(xiǎn)為重要風(fēng)險(xiǎn)、2級(jí)和1級(jí)風(fēng)險(xiǎn)為一般風(fēng)險(xiǎn)，重大風(fēng)險(xiǎn)和重要風(fēng)險(xiǎn)統(tǒng)稱(chēng)為主要風(fēng)險(xiǎn)，需要重點(diǎn)關(guān)注。采用風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)分法，即綜合考慮風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性大小和風(fēng)險(xiǎn)影響程度，計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)分以區(qū)分風(fēng)險(xiǎn)重要性次序。風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)分計(jì)算公式為：風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)分=風(fēng)險(xiǎn)可能性分值×風(fēng)險(xiǎn)影響程度分值。綜合考慮風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性和影響程度得分情況，對(duì)應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖中相應(yīng)區(qū)域（詳見(jiàn)圖1）。

圖1 A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖

（二）設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型

1．航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)。風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)是發(fā)現(xiàn)、判斷、確認(rèn)并記錄風(fēng)險(xiǎn)的過(guò)程，主要包括識(shí)別出可能對(duì)實(shí)現(xiàn)目標(biāo)產(chǎn)生重大影響的風(fēng)險(xiǎn)源和風(fēng)險(xiǎn)因素，常用的風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)方法有內(nèi)部訪(fǎng)談法、問(wèn)卷調(diào)查法、頭腦風(fēng)暴法等。對(duì)已有風(fēng)險(xiǎn)事件進(jìn)行梳理分析，將識(shí)別和分析的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行舉一反三防控管理，能夠幫助企業(yè)各級(jí)單位防范和化解重大風(fēng)險(xiǎn)，從源頭上杜絕從經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)演變?yōu)橄到y(tǒng)性危機(jī)。經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果可以全方位反映被審計(jì)單位貫徹落實(shí)中央決策部署、發(fā)展戰(zhàn)略、企業(yè)治理與內(nèi)部控制、體制機(jī)制改革、單位經(jīng)濟(jì)效益、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理等方面的情況。以A航天企業(yè)為例，2019-2021年企業(yè)實(shí)現(xiàn)了所屬單位經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)全覆蓋，其審計(jì)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題具有較好的普遍性、典型性。利用近三年的經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)結(jié)果作為風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的依據(jù)，對(duì)該區(qū)間的所有經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題進(jìn)行系統(tǒng)梳理，將與民用產(chǎn)業(yè)相關(guān)的審計(jì)問(wèn)題提煉出來(lái)，作為初始風(fēng)險(xiǎn)信息來(lái)源。應(yīng)用頭腦風(fēng)暴法，對(duì)民用產(chǎn)業(yè)審計(jì)問(wèn)題逐一分析，充分識(shí)別其中明顯揭示或隱含的產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，形成初始風(fēng)險(xiǎn)清單。

2．航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)研。為確保航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的客觀性，基于問(wèn)卷調(diào)查法進(jìn)行評(píng)價(jià)。考慮不同層級(jí)崗位人員對(duì)風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)認(rèn)識(shí)的差異，將調(diào)查人員分為企業(yè)經(jīng)營(yíng)班子成員、部門(mén)負(fù)責(zé)人、業(yè)務(wù)主管三類(lèi)，合計(jì)約30人。圍繞風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性、影響程度兩個(gè)維度，對(duì)辨識(shí)出的風(fēng)險(xiǎn)按照設(shè)定的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)分別進(jìn)行打分。

3．航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)。航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)以企業(yè)整體為研究對(duì)象，對(duì)企業(yè)整體面臨的產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行排序并對(duì)主要風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行過(guò)濾。收回問(wèn)卷后，統(tǒng)計(jì)有效問(wèn)卷數(shù)量，從風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性、影響程度兩個(gè)維度對(duì)調(diào)查問(wèn)卷中各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)結(jié)果進(jìn)行匯總和綜合計(jì)算，得出風(fēng)險(xiǎn)綜合排序并繪制風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖。

風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)各維度的得分由各參加調(diào)查人員對(duì)該事件的打分加權(quán)平均得到，計(jì)算公式如下：

（1）風(fēng)險(xiǎn)Ei的發(fā)生可能性：

（2）風(fēng)險(xiǎn)Ei的影響程度：

其中：X、Y、Z分別為分組人數(shù)，α、β、γ分別為對(duì)應(yīng)的權(quán)重；

LAij為公司第1組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)影響程度的打分；

PAij為公司第1組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性的打分；

LBij為公司第2組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)影響程度的打分；

PBij為公司第2組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性的打分；

LCij為公司第3組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)影響程度的打分；

PCij為公司第3組第j個(gè)人員對(duì)第i個(gè)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性的打分。

根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖、風(fēng)險(xiǎn)綜合得分的分布和排序情況，選取排序靠前且綜合得分較高的重大風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)和重要風(fēng)險(xiǎn)（擬10項(xiàng)以?xún)?nèi)）作為航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)主要風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行深入研究。

4．航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)監(jiān)控。航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)監(jiān)控以航天企業(yè)所屬重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)公司為研究對(duì)象，樹(shù)立綜合風(fēng)險(xiǎn)觀，將民用產(chǎn)業(yè)主要風(fēng)險(xiǎn)作為民用產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)因素。

（1）AHP法和熵值法確定主要風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。采用專(zhuān)家咨詢(xún)法，通過(guò)向產(chǎn)業(yè)公司風(fēng)險(xiǎn)管理專(zhuān)家進(jìn)行咨詢(xún)，得出判斷矩陣B，計(jì)算滿(mǎn)足BW=λmaxW的規(guī)范化特征向量W和最大特征根λmax，經(jīng)一致性檢驗(yàn)通過(guò)后，則W的分量Wi即為層次單排序的初始權(quán)值。

層析單排序權(quán)重計(jì)算完畢后對(duì)其進(jìn)行一致性檢驗(yàn)，計(jì)算一致性指標(biāo)再根據(jù)因素?cái)?shù)n確定平均隨機(jī)一致性指標(biāo)RI。計(jì)算隨機(jī)一致性比率，若CR≤0.1，即認(rèn)為判斷矩陣具有滿(mǎn)意的一致性。

引入熵值法對(duì)初始權(quán)值進(jìn)行修正，將鑒別力不高的要素權(quán)重適當(dāng)減小，而把評(píng)價(jià)值相差懸殊的要素的權(quán)重適當(dāng)調(diào)大，來(lái)提高評(píng)價(jià)要素的有效性和科學(xué)性。

①計(jì)算要素xij值在要素j下的權(quán)重p（xij）：

②計(jì)算要素j的熵值ej：

其中k>0，ej≥0。當(dāng)對(duì)于第j個(gè)要素，xij全部相等時(shí)，，此時(shí)ej為極大值，即

③計(jì)算要素j的差異性因素gj：對(duì)于給定的要素j，xij的差異性越小，則ej越大；當(dāng)xij全部相等時(shí)，ej=emax=1，此時(shí)要素j沒(méi)有作用；當(dāng)各指標(biāo)值相差越大時(shí)，ej越小，該指標(biāo)所起作用越大。

定義G=(g1,g2,…,gn)為差異性因數(shù)向量，其中g(shù)j=1-ej，當(dāng)gj越大時(shí)，該指標(biāo)越重要。

④權(quán)重的調(diào)整：通過(guò)AHP方法得到的各要素的權(quán)重bj后，利用差異性因數(shù)gj調(diào)整已有權(quán)重。

將aj歸一化處理，得到最終權(quán)重值wj

（2）模糊綜合評(píng)判法評(píng)價(jià)綜合風(fēng)險(xiǎn)。利用模糊線(xiàn)性變換原理和最大隸屬度原則，考慮主要風(fēng)險(xiǎn)對(duì)綜合風(fēng)險(xiǎn)的影響，對(duì)綜合風(fēng)險(xiǎn)做出合理的評(píng)價(jià)。綜合評(píng)判有三要素：

由對(duì)單因素評(píng)判的模糊集組成了評(píng)判矩陣，即模糊映射確定的模糊關(guān)系

各因素可能重要性不同，因此用U上的模糊集表示給各因素分配的權(quán)數(shù)，加權(quán)后與評(píng)判矩陣R合成，得出各因素的綜合評(píng)價(jià)集即

最后根據(jù)最大隸屬度原則，綜合評(píng)判的結(jié)果為綜合評(píng)價(jià)集B中最大的bj所對(duì)應(yīng)的評(píng)語(yǔ)vj。

選取多家重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)公司進(jìn)行產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)的模糊綜合評(píng)判，可以根據(jù)實(shí)際情況按照季度、半年或一年的頻次進(jìn)行綜合風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)，對(duì)評(píng)價(jià)結(jié)果（風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)）的變化情況進(jìn)行監(jiān)測(cè)，督促各產(chǎn)業(yè)公司提升企業(yè)管理水平和風(fēng)險(xiǎn)防控能力。

三、以審計(jì)結(jié)果為輸入的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型實(shí)證研究

（一）A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)

通過(guò)對(duì)A航天企業(yè)近年來(lái)在經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)中披露的與民用產(chǎn)業(yè)相關(guān)的問(wèn)題梳理，參考國(guó)資委發(fā)布的《風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi)參考標(biāo)準(zhǔn)》，經(jīng)優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)別名稱(chēng)后，應(yīng)用頭腦風(fēng)暴法，對(duì)審計(jì)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題發(fā)生的動(dòng)因、現(xiàn)象和造成的影響進(jìn)行了集中研討，共辨識(shí)出可能存在的民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)共20項(xiàng)（見(jiàn)表4）。

（二）A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)研與評(píng)價(jià)

以辨識(shí)出的20項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)，面向A航天企業(yè)30位有關(guān)人員發(fā)放調(diào)查問(wèn)卷，共發(fā)出問(wèn)卷30份，收回問(wèn)卷30份，問(wèn)卷全部有效，風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)卷調(diào)查對(duì)象權(quán)重情況見(jiàn)表3。按照風(fēng)險(xiǎn)維度計(jì)算方法和風(fēng)險(xiǎn)綜合計(jì)算方法，計(jì)算了排序結(jié)果（見(jiàn)表4），并繪制了風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖（見(jiàn)圖1）。

表3 風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)卷調(diào)查對(duì)象權(quán)重情況表

表4 風(fēng)險(xiǎn)調(diào)查最終計(jì)算排序結(jié)果

從風(fēng)險(xiǎn)坐標(biāo)圖上看，排序1-2的風(fēng)險(xiǎn)屬于重大風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，排序3-7的風(fēng)險(xiǎn)屬于重要風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，排序8-20的風(fēng)險(xiǎn)屬于一般風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)?？紤]對(duì)應(yīng)的綜合得分，最終選取綜合得分超過(guò)5分，排序前7的重大風(fēng)險(xiǎn)和重要風(fēng)險(xiǎn)，A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)發(fā)展中存在的主要風(fēng)險(xiǎn)分別為：產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)Y1、購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)Y2、金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)Y3、投資并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)Y4、經(jīng)營(yíng)決策風(fēng)險(xiǎn)Y5、財(cái)務(wù)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)Y6、參股公司管理風(fēng)險(xiǎn)Y7，也是A航天企業(yè)需要重點(diǎn)關(guān)注的7大風(fēng)險(xiǎn)。

（三）A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)監(jiān)控

1.確定主要風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。引入民用產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)X，由7項(xiàng)主要風(fēng)險(xiǎn)（Y1~Y7）綜合評(píng)判構(gòu)成。選取A航天企業(yè)所屬各級(jí)單位中20家重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)公司，以其中1家B產(chǎn)業(yè)公司為例，在全面收集B公司管理現(xiàn)狀和風(fēng)險(xiǎn)防控水平信息的基礎(chǔ)上，通過(guò)向B公司的風(fēng)險(xiǎn)管理專(zhuān)家進(jìn)行咨詢(xún)，以及AHP法和熵值法的計(jì)算，得到7項(xiàng)主要風(fēng)險(xiǎn)對(duì)綜合風(fēng)險(xiǎn)的判斷矩陣和修正后的權(quán)重如表5所示。

表5 7項(xiàng)主要風(fēng)險(xiǎn)對(duì)綜合風(fēng)險(xiǎn)的判斷矩陣及權(quán)重

2.評(píng)價(jià)綜合風(fēng)險(xiǎn)。

（1）建立因素集：U={Y1，Y2，Y3，Y4，Y5，Y6，Y7}，對(duì)應(yīng)7大主要風(fēng)險(xiǎn)。

（2）建立評(píng)判集：V={1，2，3，4，5}，對(duì)應(yīng)1~5級(jí)重要程度。

（3）建立權(quán)重集：W=(0.355，0.256，0.149，0.099，0.072，0.042，0.026)，對(duì)應(yīng)主要風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。

（4）構(gòu)造單因素評(píng)判矩陣：對(duì)B公司經(jīng)營(yíng)層成員、部門(mén)負(fù)責(zé)人、業(yè)務(wù)主管合計(jì)30人開(kāi)展調(diào)查，對(duì)航天企業(yè)7大產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的重要程度等級(jí)進(jìn)行評(píng)定，結(jié)果進(jìn)行統(tǒng)計(jì)形成表6，表中所列數(shù)字表示選擇此等級(jí)的問(wèn)卷數(shù)量。最后匯總成單因素評(píng)判矩陣Rm=(rij)nx5，m=1,2,…5，n=1,2,…7。其中rij(j=1,2,3,4,5)表示要素ri得j分的概率，即：

表6 7項(xiàng)主要風(fēng)險(xiǎn)重要程度等級(jí)統(tǒng)計(jì)表

由表6得出單因素評(píng)判矩陣R：

（5）計(jì)算綜合評(píng)判結(jié)果：B=（0.01，0.047，0.172，0.632，0.139）。

設(shè)定風(fēng)險(xiǎn)重要程度等級(jí)得分標(biāo)準(zhǔn)E=(1,2,3,4,5)T，分別對(duì)應(yīng)1~5的等級(jí)，通過(guò)N=B×E計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)綜合得分，以及根據(jù)最大隸屬度原則和評(píng)判集設(shè)置，最終得出B公司產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)得分為3.843≈4，處于4級(jí)重要程度。

參照對(duì)B公司產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)方法，對(duì)其他19家產(chǎn)業(yè)公司的產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，最終發(fā)現(xiàn)有6家公司（含B公司）的產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)在4級(jí)及以上，需要A航天企業(yè)重點(diǎn)關(guān)注。后續(xù)將視各重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)公司綜合風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)監(jiān)控情況隨時(shí)調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)管控策略。

（四）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估結(jié)論

通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型的實(shí)證研究得出，A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)7大主要風(fēng)險(xiǎn)分別為：產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)、購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、投資并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)決策風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、參股公司管理風(fēng)險(xiǎn)。其中，產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)和購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)屬于重大風(fēng)險(xiǎn)，其余5項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)為重要風(fēng)險(xiǎn)，均需要重點(diǎn)關(guān)注。以上述7項(xiàng)民用產(chǎn)業(yè)主要風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)編制了有關(guān)分析報(bào)告，并在A航天企業(yè)民用產(chǎn)業(yè)工作交流會(huì)上進(jìn)行了匯報(bào)，得到了與會(huì)企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)的高度認(rèn)可，表明風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型是有效的。

通過(guò)對(duì)A航天企業(yè)所屬20家重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)公司進(jìn)行產(chǎn)業(yè)綜合風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，為建立A航天企業(yè)對(duì)產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)監(jiān)控機(jī)制和后續(xù)產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理決策提供有效支撐。

四、風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)因分析及應(yīng)對(duì)策略

（一）產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)

1.風(fēng)險(xiǎn)描述：企業(yè)在市場(chǎng)開(kāi)發(fā)方面存在以下薄弱環(huán)節(jié)：一是產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目可研論證不充分，僅依據(jù)個(gè)別低端客戶(hù)的合作意向盲目進(jìn)行產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目運(yùn)作，風(fēng)險(xiǎn)比較集中；二是對(duì)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)識(shí)不充分，高估了市場(chǎng)預(yù)期，對(duì)新市場(chǎng)開(kāi)發(fā)投入風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估不足。

2.應(yīng)對(duì)策略：企業(yè)實(shí)施產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，應(yīng)綜合考慮宏觀經(jīng)濟(jì)政策、科學(xué)分析市場(chǎng)需求、技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)、行業(yè)及競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手狀況，并結(jié)合企業(yè)實(shí)際能力等因素，降低新市場(chǎng)開(kāi)發(fā)投入風(fēng)險(xiǎn)。

（二）購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：一是開(kāi)展貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)控措施執(zhí)行不力風(fēng)險(xiǎn)。貿(mào)易業(yè)務(wù)涉及資金額度較大、通常需要一定的資金墊付，一旦交易方資金鏈斷裂，則易形成重大資金損失；企業(yè)對(duì)國(guó)資監(jiān)管政策要求重視程度不夠、紅線(xiàn)意識(shí)不牢、底線(xiàn)思維不強(qiáng)、內(nèi)控體系存在嚴(yán)重缺陷等問(wèn)題，可能會(huì)形成資金損失風(fēng)險(xiǎn)。二是購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)管控不嚴(yán)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)交易方的資信情況盡職調(diào)查執(zhí)行不到位，可能形成應(yīng)收款項(xiàng)損失風(fēng)險(xiǎn)；詢(xún)比價(jià)及采購(gòu)程序管理不規(guī)范或供應(yīng)商管理機(jī)制不健全等問(wèn)題，可能造成資金損失風(fēng)險(xiǎn)。

2．防范策略：企業(yè)要聚焦主責(zé)主業(yè)，吃透國(guó)資委及上級(jí)企業(yè)嚴(yán)肅整治的有關(guān)精神，進(jìn)一步樹(shù)牢紅線(xiàn)意識(shí)，堅(jiān)決不觸碰融資性貿(mào)易或“空轉(zhuǎn)”“走單”等虛假貿(mào)易業(yè)務(wù)，切實(shí)守住不發(fā)生重大風(fēng)險(xiǎn)的底線(xiàn)。企業(yè)要進(jìn)一步加強(qiáng)內(nèi)控體系建設(shè)，強(qiáng)化購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)的控制要求，切實(shí)提升風(fēng)險(xiǎn)管控能力，尤其是貿(mào)易企業(yè)要加強(qiáng)對(duì)上下游企業(yè)的資產(chǎn)保全措施，避免因上下游企業(yè)出現(xiàn)資金鏈斷裂形成資金損失。

（三）金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：有的企業(yè)通過(guò)委托貸款等方式對(duì)子公司不?！拜斞保媾R承擔(dān)資金損失的風(fēng)險(xiǎn)；有的企業(yè)開(kāi)展買(mǎi)方信貸，對(duì)合同相對(duì)方的資信調(diào)查、履約能力評(píng)估方面還存在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估不深入、風(fēng)控措施執(zhí)行不嚴(yán)等缺陷。

2．應(yīng)對(duì)策略：企業(yè)開(kāi)展金融業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)對(duì)合同相對(duì)方的資產(chǎn)質(zhì)量、盈利水平、償債能力以及行業(yè)前景等資信情況實(shí)施深入調(diào)查，并據(jù)此作出客觀、合理的決策；要跟蹤其經(jīng)營(yíng)狀態(tài)變化情況，確保其履約能力有保證，并切實(shí)加強(qiáng)履約情況管控；遇到異常情況，要積極采取追索和保全措施，并通過(guò)法律途徑協(xié)調(diào)解決，減少資金損失。

（四）投資并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：企業(yè)在開(kāi)展投資并購(gòu)過(guò)程中，對(duì)投資并購(gòu)對(duì)象的主要合作方以及行業(yè)環(huán)境的分析不深入、不充分，對(duì)境內(nèi)外投資并購(gòu)可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)識(shí)不足。

2．應(yīng)對(duì)策略：企業(yè)開(kāi)展對(duì)外投資時(shí)，應(yīng)依據(jù)有關(guān)規(guī)定開(kāi)展盡職調(diào)查，強(qiáng)化可研階段風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，提前研判相關(guān)不確定性因素，提升投資決策論證的科學(xué)性，并嚴(yán)格履行集體決策程序，切實(shí)防范投資風(fēng)險(xiǎn)；企業(yè)可以根據(jù)實(shí)際需要，委托具備相應(yīng)資質(zhì)的專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行可行性研究，提供獨(dú)立的可行性研究報(bào)告。

（五）經(jīng)營(yíng)決策風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：企業(yè)對(duì)“三重一大”決策制度要求的權(quán)威性認(rèn)識(shí)不到位，領(lǐng)導(dǎo)人員法治思維和依法依規(guī)決策意識(shí)不強(qiáng)；對(duì)重大決策事項(xiàng)合法合規(guī)性審核把關(guān)不嚴(yán)，決策也未按照有關(guān)要求重點(diǎn)關(guān)注投資收益和風(fēng)險(xiǎn)情況，決策過(guò)程和程序還存在薄弱環(huán)節(jié)。

2．應(yīng)對(duì)策略：重大經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)決策既要按規(guī)定程序和權(quán)限進(jìn)行集體決策，亦要確保決策事項(xiàng)內(nèi)容符合國(guó)家政策和法律法規(guī)要求。企業(yè)應(yīng)提升依法依規(guī)決策意識(shí)，進(jìn)一步掌握“三重一大”決策制度的內(nèi)涵，規(guī)范權(quán)利運(yùn)行，科學(xué)決策；進(jìn)一步完善重大決策合法合規(guī)性審核機(jī)制，切實(shí)落實(shí)法律審核主體責(zé)任，防止制度流于形式。

（六）財(cái)務(wù)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：財(cái)經(jīng)紀(jì)律不嚴(yán)，提前確認(rèn)收入，或通過(guò)虛假方式彌補(bǔ)虧損，造成經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不實(shí)。上市公司提前確認(rèn)收入或虛構(gòu)收入，一旦被查處，將面臨被處以行政處罰的風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)銷(xiāo)項(xiàng)不符，企業(yè)面臨被追繳增值稅款和罰款的風(fēng)險(xiǎn)。

2．應(yīng)對(duì)策略：深入貫徹中央精神，堅(jiān)決遏制財(cái)經(jīng)領(lǐng)域信息虛假問(wèn)題，以整治財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息虛假問(wèn)題專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)為契機(jī)，全力以赴抓好生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，從根源上提質(zhì)增效；要提前進(jìn)行稅務(wù)策劃，加強(qiáng)發(fā)票管理，嚴(yán)格按照實(shí)際交易出具增值稅發(fā)票，避免涉稅風(fēng)險(xiǎn)。

（七）參股公司管理風(fēng)險(xiǎn)

1．風(fēng)險(xiǎn)描述：在重要參股公司經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，存在股東單位未依法行使公司經(jīng)營(yíng)知情權(quán)、未有效履行參股股東職責(zé)、未有效壓實(shí)委派人員的責(zé)任和義務(wù)等對(duì)監(jiān)督管理工作不到位等風(fēng)險(xiǎn)。

2．應(yīng)對(duì)策略：企業(yè)要深入學(xué)習(xí)領(lǐng)會(huì)、認(rèn)真落實(shí)國(guó)資委《關(guān)于中央企業(yè)加強(qiáng)參股公司管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》等文件要求，嚴(yán)格執(zhí)行上級(jí)關(guān)于公司監(jiān)管和董監(jiān)事管理的有關(guān)規(guī)定，認(rèn)真履職盡責(zé)，進(jìn)一步提升參股公司監(jiān)督管理水平，維護(hù)股東單位合法權(quán)益。

五、航天企業(yè)提升產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控能力對(duì)策建議

1.提高政治站位，深入推進(jìn)市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型發(fā)展。全面貫徹新發(fā)展理念，落實(shí)高質(zhì)量發(fā)展要求，切實(shí)推動(dòng)市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型改革落地見(jiàn)效；堅(jiān)持主責(zé)主業(yè)，以正確業(yè)績(jī)觀為導(dǎo)向，通過(guò)開(kāi)拓市場(chǎng)和業(yè)務(wù)創(chuàng)新、提升核心競(jìng)爭(zhēng)力等途徑，科學(xué)決策，規(guī)范經(jīng)營(yíng)，促進(jìn)提升管理經(jīng)營(yíng)績(jī)效，防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)，確保企業(yè)全面健康協(xié)調(diào)可持續(xù)發(fā)展。

2.增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，嚴(yán)格把好風(fēng)險(xiǎn)源頭關(guān)。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)要強(qiáng)化法制思維和合規(guī)意識(shí)，帶頭落實(shí)管理制度，嚴(yán)格依法依規(guī)決策，切實(shí)發(fā)揮“關(guān)鍵少數(shù)”作用；要完善制度機(jī)制，將重大決策的合規(guī)性審查作為必經(jīng)前置程序，對(duì)違規(guī)行為“一票否決”；業(yè)務(wù)部門(mén)按照“管業(yè)務(wù)必須管風(fēng)險(xiǎn)”要求，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，進(jìn)一步提升業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和防范水平，切實(shí)履行業(yè)務(wù)部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理主體責(zé)任，嚴(yán)格把好風(fēng)險(xiǎn)源頭關(guān)。

3.強(qiáng)化前期論證，有效防范和規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)開(kāi)展投資項(xiàng)目，應(yīng)強(qiáng)化盡職調(diào)查和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估等前期研究論證工作，深入進(jìn)行技術(shù)、市場(chǎng)、財(cái)務(wù)、法律等方面的可行性研究，全面評(píng)估各類(lèi)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)新市場(chǎng)投入風(fēng)險(xiǎn)和收益作出客觀評(píng)價(jià)，嚴(yán)格履行投資決策程序，防范投資風(fēng)險(xiǎn)；要加強(qiáng)投資項(xiàng)目實(shí)施管理，避免投資項(xiàng)目出現(xiàn)未按期達(dá)產(chǎn)、運(yùn)營(yíng)效益未達(dá)可行性研究預(yù)設(shè)目標(biāo)等問(wèn)題。

4.加強(qiáng)公司監(jiān)管，促進(jìn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值。對(duì)被投資公司，企業(yè)要認(rèn)真履行出資人職責(zé)，依據(jù)投資方案、協(xié)議或公司章程，參與或跟蹤被投資公司的經(jīng)營(yíng)管理，定期開(kāi)展投資項(xiàng)目效益評(píng)估，依法行使股東知情權(quán)；要落實(shí)委派人員的責(zé)任和義務(wù)，加強(qiáng)對(duì)委派人員的日常履職管理和考核，切實(shí)推進(jìn)委派人員履職盡責(zé)，提升公司監(jiān)管水平，維護(hù)出資人合法權(quán)益。