陳洪杰

2023年5月18日，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局在北京金融街15號(hào)正式揭牌。圖/視覺中國(guó)

隨著金融創(chuàng)新不斷深化，金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品和服務(wù)范圍界限逐漸淡化，多重監(jiān)管、監(jiān)管套利、監(jiān)管真空并存的情景多有出現(xiàn)，調(diào)整金融監(jiān)管框架成為趨勢(shì)。國(guó)家金融監(jiān)督管理總局應(yīng)運(yùn)而生。

5月18日上午，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局揭牌儀式在原中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)南門舉行。次日下午，人社部網(wǎng)站顯示，國(guó)務(wù)院任免國(guó)家工作人員：其中，任命李云澤為國(guó)家金融監(jiān)督管理總局局長(zhǎng)，任命曹宇、周亮、肖遠(yuǎn)企、叢林（女）為副局長(zhǎng)。

作為國(guó)務(wù)院直屬機(jī)構(gòu)，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局在中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)基礎(chǔ)上組建，中國(guó)人民銀行對(duì)金融控股公司等金融集團(tuán)的日常監(jiān)管職責(zé)、有關(guān)金融消費(fèi)者保護(hù)職責(zé)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)的投資者保護(hù)職責(zé)劃入其中，將統(tǒng)籌除證券業(yè)之外的全部金融業(yè)監(jiān)管。

“國(guó)家金融監(jiān)督管理總局監(jiān)管的不僅僅是銀行和保險(xiǎn)，也包括信托、理財(cái)子、消費(fèi)金融等非銀機(jī)構(gòu)，以及其他類金融機(jī)構(gòu)或組織?？傊?，所有具有金融性質(zhì)的業(yè)務(wù)都要受其監(jiān)管?！庇匈Y深人士對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示。

隨著揭牌的完成以及領(lǐng)導(dǎo)層的到位，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局將向全面強(qiáng)化機(jī)構(gòu)監(jiān)管、行為監(jiān)管、功能監(jiān)管、穿透式監(jiān)管邁出前進(jìn)的一步。

至此，更符合現(xiàn)代金融監(jiān)管要求的“二委一行一局一會(huì)”以及地方監(jiān)管的中國(guó)版“三層+雙峰”監(jiān)管框架逐漸清晰?！爸醒虢鹑谖瘑T會(huì)及其辦公室體現(xiàn)黨中央對(duì)金融工作的集中統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)。中國(guó)人民銀行除承擔(dān)貨幣政策職能外，更多地?fù)?dān)負(fù)起宏觀審慎管理；國(guó)家金融監(jiān)督管理總局主要負(fù)責(zé)具體機(jī)構(gòu)和行業(yè)監(jiān)管工作，以及金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)；中國(guó)證監(jiān)會(huì)主要負(fù)責(zé)資本市場(chǎng)監(jiān)管職責(zé)。另外，地方金融監(jiān)管體制將以中央金融管理部門地方派出機(jī)構(gòu)為主導(dǎo)，主要維護(hù)地區(qū)金融穩(wěn)定。”多位行業(yè)人士表示。

2023年3月公布的《黨和國(guó)家機(jī)構(gòu)改革方案》中提出，組建中央金融委員會(huì)及中央金融工作委員會(huì)，在中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)的基礎(chǔ)上組建國(guó)家金融監(jiān)督管理總局，并相應(yīng)調(diào)整中國(guó)證監(jiān)會(huì)職責(zé)及地方金融監(jiān)管體制。

“此次金融監(jiān)管改革影響深遠(yuǎn)，能提高監(jiān)管的效率和協(xié)調(diào)性，起到有效防范金融風(fēng)險(xiǎn)的作用，是中國(guó)金融監(jiān)管體制邁向更加完善的重要一步?！蹦炽y行業(yè)人士稱。

國(guó)家金融監(jiān)督管理總局揭牌

5月18日上午9點(diǎn)，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局揭牌儀式在金融街15號(hào)、原中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)南門舉行。

儀式由國(guó)家金融監(jiān)督管理總局黨委書記李云澤主持，國(guó)務(wù)院副總理何立峰、國(guó)務(wù)院副秘書長(zhǎng)丁學(xué)東、中央金融辦分管日常工作副主任王江、中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)易綱、中國(guó)人民銀行黨委書記郭樹清、中國(guó)證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿、中國(guó)外匯局局長(zhǎng)潘功勝等多位領(lǐng)導(dǎo)出席，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局的其他相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)與工作人員也到場(chǎng)參加。

次日（5月19）日下午，人社部網(wǎng)站顯示，國(guó)務(wù)院任免國(guó)家工作人員：任命李云澤為國(guó)家金融監(jiān)督管理總局局長(zhǎng)，任命曹宇、周亮、肖遠(yuǎn)企、叢林（女）為副局長(zhǎng)。

從經(jīng)歷來看，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局的領(lǐng)導(dǎo)層均具有豐富的工作經(jīng)驗(yàn)。有三位曾在地方政府工作過，分別是李云澤、曹宇和周亮。

2018年9月，李云澤南下，任四川省人民政府副省長(zhǎng)、黨組成員，并于2022年5月，擔(dān)任四川省委常委，省政府副省長(zhǎng)、黨組副書記。他負(fù)責(zé)省政府常務(wù)工作，負(fù)責(zé)外事、國(guó)防科工、發(fā)展改革（糧食和物資儲(chǔ)備、能源）、財(cái)政稅務(wù)、統(tǒng)計(jì)、金融、應(yīng)急管理、安全生產(chǎn)、機(jī)關(guān)事務(wù)、綜合政務(wù)服務(wù)等工作。

成立之后的國(guó)家金融監(jiān)督管理總局工作任務(wù)將聚焦落實(shí)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、防控金融風(fēng)險(xiǎn)、深化金融改革三大任務(wù)?！耙婪▽⒏黝惤鹑诨顒?dòng)納入監(jiān)管，努力消除監(jiān)管空白和盲區(qū)，大力推進(jìn)央地監(jiān)管平衡，牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)底線，積極營(yíng)造良好的金融法治環(huán)境，堅(jiān)決維護(hù)人民群眾的合法權(quán)益，筑牢守衛(wèi)國(guó)家安全的鋼鐵長(zhǎng)城?！?月18日，李云澤在揭牌中致辭。

國(guó)家金融監(jiān)督管理總局的另一項(xiàng)重點(diǎn)職責(zé)是對(duì)金融機(jī)構(gòu)的全面監(jiān)管。李云澤表示，要轉(zhuǎn)變職能、提升效能，堅(jiān)定恪盡職守、敢于監(jiān)管、精于監(jiān)管、嚴(yán)格問責(zé)的監(jiān)管精神，不斷研判具有中國(guó)特色、時(shí)代特征的監(jiān)管指數(shù)、監(jiān)管規(guī)則，全面強(qiáng)化機(jī)構(gòu)監(jiān)管、行為監(jiān)管、功能監(jiān)管、穿透式監(jiān)管；大興調(diào)查研究，切實(shí)轉(zhuǎn)變監(jiān)管作風(fēng)，一體推進(jìn)不敢腐、不能腐、不想腐，監(jiān)管查處金融風(fēng)險(xiǎn)背后的腐敗，著力打造一支政治過硬、作風(fēng)過硬、能力過硬的監(jiān)管鐵軍。

“三層+雙峰”的監(jiān)管框架逐步確立

2023年金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)改革是黨和國(guó)家機(jī)構(gòu)改革中的重點(diǎn)內(nèi)容，例如，金融領(lǐng)域的協(xié)調(diào)職能由國(guó)務(wù)院提升至中央，監(jiān)管協(xié)調(diào)性進(jìn)一步增強(qiáng)，加強(qiáng)中央對(duì)金融工作的集中統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，進(jìn)一步消除監(jiān)管真空；強(qiáng)化中央事權(quán)，壓實(shí)地方責(zé)任等。

伴隨著國(guó)家金融監(jiān)督管理總局揭牌，以及在5月18日王江以中央金融辦分管日常工作的副主任的身份出席會(huì)議等，中國(guó)版“三層+雙峰”監(jiān)管框架更為清晰地浮出水面。

“三層”的頂層為中央金融委員會(huì)及中央金融工作委員會(huì)；中間層為各金融監(jiān)管部門，具體包括中國(guó)人民銀行、國(guó)家金融監(jiān)督管理總局和中國(guó)證監(jiān)會(huì)；底層為中央金融管理部門地方派出機(jī)構(gòu)和地方金融監(jiān)管局。“雙峰”則是將監(jiān)管部門的具體職能分為審慎監(jiān)管和行為監(jiān)管。

在此框架下，中央金融委員會(huì)及其辦公室體現(xiàn)黨中央對(duì)金融工作的集中統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，負(fù)責(zé)金融穩(wěn)定和發(fā)展的頂層設(shè)計(jì)、統(tǒng)籌協(xié)調(diào)、整體推進(jìn)、督促落實(shí)以及研究審議重大政策、重大問題等。

“作為三層中的頂層，能進(jìn)一步增強(qiáng)不同金融行業(yè)的統(tǒng)一監(jiān)管與協(xié)調(diào)統(tǒng)籌能力，及中央與地方在金融領(lǐng)域的統(tǒng)一監(jiān)管與協(xié)調(diào)統(tǒng)籌能力等。同時(shí)，新組建的中央金融工作委員會(huì)主要負(fù)責(zé)指導(dǎo)金融系統(tǒng)黨的政治建設(shè)、思想建設(shè)、組織建設(shè)、作風(fēng)建設(shè)、紀(jì)律建設(shè)等?！苯?，國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室金融法律與金融監(jiān)管研究基地秘書長(zhǎng)尹振濤表示。

此前運(yùn)行的“一委一行兩會(huì)”金融監(jiān)管體制雖然有效保障了金融發(fā)展穩(wěn)定，但確實(shí)存在一些問題。“比如各機(jī)構(gòu)都有一定的監(jiān)管職能，使得監(jiān)管職能分散、力量分散、監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一、處罰裁量有差異；尤其地方政府也擁有一塊金融監(jiān)管職能，形成了中央與地方政府的條塊割據(jù)狀態(tài)。”有行業(yè)資深人士表示。

“中國(guó)人民銀行除承擔(dān)貨幣政策職能外，更多地?fù)?dān)負(fù)起宏觀審慎管理、金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、基礎(chǔ)法律法規(guī)體系及全口徑統(tǒng)計(jì)分析和系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警等工作，其貨幣政策和宏觀審慎政策雙支柱調(diào)控框架更加清晰。”尹振濤稱，新成立的國(guó)家金融監(jiān)督管理總局同中國(guó)證監(jiān)會(huì)及地方金融監(jiān)管部門則主要負(fù)責(zé)行為監(jiān)管。

需要注意的是，從職能上看，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局已經(jīng)完全突破了銀保監(jiān)會(huì)的銀行與保險(xiǎn)的機(jī)構(gòu)監(jiān)管范疇?！翱梢岳斫鉃椋瑖?guó)家金融監(jiān)督管理總局可以監(jiān)督一切具有金融屬性的機(jī)構(gòu)和業(yè)務(wù)。”有行業(yè)資深人士稱。

根據(jù)《黨和國(guó)家機(jī)構(gòu)改革方案》，地方金融監(jiān)管體制將以中央金融管理部門地方派出機(jī)構(gòu)為主導(dǎo)，統(tǒng)籌優(yōu)化中央金融管理部門地方派出機(jī)構(gòu)設(shè)置和力量配備。“當(dāng)下的地方金融局基本是從各地的金融工作局或金融辦轉(zhuǎn)變而來，而后兩者最初的職責(zé)便是招商引資，金融管理、風(fēng)險(xiǎn)處置等職責(zé)都是之后賦予的。招商引資和監(jiān)管定位其實(shí)存在一定的沖突。未來，隨著改革的深化，將改變這種權(quán)責(zé)不對(duì)等的問題。”一位接近地方金融局的知情人士告訴《財(cái)經(jīng)》記者。

“當(dāng)前國(guó)際通行的宏觀審慎管理框架主要是針對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體而提出的，其構(gòu)建思路和具體工具難以完全適用于新興市場(chǎng)國(guó)家和發(fā)展中國(guó)家的金融實(shí)踐。中國(guó)金融監(jiān)管的最新調(diào)整充分考慮了政策措施的適用性，在當(dāng)前的全球經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下具有重要意義?！币駶Q。