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近年來隨著經(jīng)濟的繁榮發(fā)展促使動產(chǎn)質(zhì)押融資逐漸完善，構(gòu)建新型的融資業(yè)務(wù)模式，為企業(yè)提供良好的融資支持，提高融資概率。動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)的開展突破了傳統(tǒng)的不動產(chǎn)抵押貸款與信用貸款模式的束縛，從根本上緩解企業(yè)融資難問題，幫助金融機構(gòu)擴展自身的業(yè)務(wù)范圍，同時合理進行融資風(fēng)險防范，降低融資風(fēng)險。

一、動產(chǎn)質(zhì)押融資

（一）概念

動產(chǎn)質(zhì)押是指現(xiàn)階段的借款人以倉儲單位的存入貨物作為質(zhì)押并由相關(guān)的倉儲單位對其貨物進行保管、凍結(jié)責(zé)任而由借款人向銀行進行相關(guān)的融資擔(dān)保的一種授信方式，通常情況下，授信對象主要為商貿(mào)流通客戶。動產(chǎn)質(zhì)押融資是指植物人或者第三人以自身的動產(chǎn)為擔(dān)保從債權(quán)人處獲得資金，債權(quán)人對該動產(chǎn)進行占有，如果債務(wù)人未能履行債務(wù)，則根據(jù)相關(guān)的法律法規(guī)債權(quán)人可以對相關(guān)的動產(chǎn)進行變賣或拍賣，并享有動產(chǎn)優(yōu)先受償權(quán)。在實踐應(yīng)用過程中通常為貸款企業(yè)將自身的動產(chǎn)作為質(zhì)押物放在金行、金融機構(gòu)或第三方動產(chǎn)監(jiān)管公司，向銀行或金融機構(gòu)申請相關(guān)的貸款的一種融資方式，其動產(chǎn)類型較多，如原材料、產(chǎn)成品、半成品等。

（二）特點

動產(chǎn)質(zhì)押融資在發(fā)展過程中逐漸被廣泛應(yīng)用，為企業(yè)提供了優(yōu)質(zhì)的融資方式，支撐企業(yè)獲取充足的資金，以保證企業(yè)穩(wěn)定發(fā)展，相比于傳統(tǒng)貸款更具有特點，主要表現(xiàn)在以下幾方面：第一，參與主體數(shù)量較多，在動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)匯總需要至少包含三方，如融資企業(yè)、金融機構(gòu)以及物流企業(yè)等，甚至還包含第三方倉庫監(jiān)管等，各主體相互配合，缺一不可。第二，增值性，對于融資企業(yè)來說，在開展動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)中，可以有效促使自身流動資金提升，對自身的成本進行控制，及時緩解企業(yè)的庫存壓力以及資金占有問題，提高整體的周轉(zhuǎn)效率，擴大銷售，以保證企業(yè)自身的競爭力水平提升，滿足企業(yè)發(fā)展需求。第三，信息化，在進行動產(chǎn)質(zhì)押融資中，其所有的質(zhì)押品在監(jiān)管過程中均需要物流公司提供相關(guān)的信息，利用信息管理系統(tǒng)開展管理，相關(guān)的工作人員可以通過互聯(lián)網(wǎng)優(yōu)勢獲取物流信息，檢查質(zhì)押品相關(guān)的數(shù)量與品種，以保證其安全。第四，遠程性，現(xiàn)階段以相關(guān)的信息技術(shù)為基礎(chǔ)，銀行系統(tǒng)實現(xiàn)了全國資金清算網(wǎng)絡(luò)，為動產(chǎn)質(zhì)押融資提供良好的服務(wù)，在全國各地可以實現(xiàn)異地業(yè)務(wù)，保證資金快捷性，提高整體的效率，將相關(guān)的信息流動看作為一個動態(tài)的系統(tǒng)整體，利用現(xiàn)代化手段為企業(yè)與金融機構(gòu)提供支撐，達到預(yù)期目標(biāo)。

（三）模式

在動產(chǎn)質(zhì)押融資發(fā)展過程中，其業(yè)務(wù)模式呈現(xiàn)出多元化，以滿足實際需求，現(xiàn)階段開展的動產(chǎn)質(zhì)押融資實務(wù)主要有現(xiàn)貨質(zhì)押，該模式主要是指交付一定數(shù)量或者相關(guān)的流動資產(chǎn)作為條件的一種基于現(xiàn)貨質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，在實踐應(yīng)用過程中主要將其劃分為倉單質(zhì)押與貨物質(zhì)押。倉單質(zhì)押融資是指借方企業(yè)根據(jù)物流企業(yè)的倉單作為相關(guān)的質(zhì)押物向銀行開展相關(guān)的貸款，屬于物流企業(yè)參與的權(quán)利質(zhì)押業(yè)務(wù)，以倉單為相關(guān)的合同，作為驗收之后的物權(quán)憑證，具有較高的應(yīng)用價值。貨物質(zhì)押業(yè)務(wù)在主要以企業(yè)自身的合法貨物為基礎(chǔ)開展融資授信業(yè)務(wù)，常見非核訂貨價值質(zhì)押與核定貨價值質(zhì)押，根據(jù)企業(yè)實際情況進行選擇。

（四）作用

動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)的開展對于當(dāng)前企業(yè)發(fā)展具有積極意義，可以促使企業(yè)在發(fā)展過程中獲得良好的資金，有效緩解企業(yè)融資難問題，并擴大銀行貸款業(yè)務(wù)范圍，優(yōu)化整體管理水平，例如從銀行角度分析，可以為銀行提供良好的新生業(yè)務(wù)，擴大業(yè)務(wù)范圍，幫助銀行增加主營收入，利用物流企業(yè)優(yōu)勢進行相關(guān)的監(jiān)管，以先進的計算機網(wǎng)絡(luò)技術(shù)為支撐了解質(zhì)押貨物實際情況，降低銀行的貸款風(fēng)險，同時通過合理的合作擴大銀行的客戶范圍，獲取相關(guān)的信息，降低銀行的風(fēng)險。通過動產(chǎn)質(zhì)押融資可以幫助企業(yè)擴展自身的融資渠道，緩解企業(yè)融資難問題，降低資金壓力，優(yōu)化資金周轉(zhuǎn)效率，保證整體競爭力提升，同時為企業(yè)提供良好的信息化服務(wù)，營造良好的發(fā)展環(huán)境，促使企業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。

二、動產(chǎn)質(zhì)押融資的風(fēng)險

（一）市場風(fēng)險

從市場角度分析，由于經(jīng)濟的發(fā)展促使市場呈現(xiàn)出明顯的動態(tài)性，受此因素影響造成融資企業(yè)面臨的市場風(fēng)險增大，如原材料價格波動、產(chǎn)品銷售波動等，對企業(yè)正常的貿(mào)易與經(jīng)營產(chǎn)生明顯的影響。從宏觀角度分析，企業(yè)在發(fā)展過程中容易受到各種因素影響而出現(xiàn)資金風(fēng)險，甚至出現(xiàn)資金鏈斷裂情況，生產(chǎn)經(jīng)營難以進行，還款期難以及時長款，甚至出現(xiàn)糾紛等情況，影響企業(yè)發(fā)展。與此同時，在發(fā)展中，部分質(zhì)押物呈現(xiàn)出明顯的結(jié)節(jié)性與周期性，因而在不同的時期其價值相差較大，呈現(xiàn)出明顯的不確定性，為企業(yè)帶來明顯的風(fēng)險。

（二）主體風(fēng)險

主體風(fēng)險也是常見的風(fēng)險，例如融資企業(yè)風(fēng)險，企業(yè)類型較多，包括材料加工型企業(yè)、貿(mào)易型企業(yè)、生產(chǎn)型企業(yè)等，風(fēng)險類型也存在明顯的差異性，如強行提貨風(fēng)險，當(dāng)企業(yè)出現(xiàn)資金鏈斷裂情況，則可能發(fā)生強行提取獲取風(fēng)險，造成明顯的糾紛，影響社會穩(wěn)定性。融資用途風(fēng)險也是常見風(fēng)險，企業(yè)在發(fā)展過程中容易出現(xiàn)部分融資資金流向不清情況，違反資金用途約定，最終形成風(fēng)險。從金融機構(gòu)角度分析，也存在明顯的風(fēng)險，如金融機構(gòu)在發(fā)展過程中出現(xiàn)盲目的信貸投放情況，對部分金融機構(gòu)的信譽分析不足，甚至存在違規(guī)放貸情況，增大整體的貸款管理風(fēng)險與道德風(fēng)險，例如，在貸款發(fā)放前存在明顯的審查不嚴(yán)情況，對擔(dān)保人、借款人的資信狀況與償還能力分析不足，更容易出現(xiàn)風(fēng)險，甚至出現(xiàn)騙取貸款情況，需要及時進行合理的控制。

（三）質(zhì)物風(fēng)險

在動產(chǎn)質(zhì)押融資中，存在明顯的風(fēng)險因素，尤其是在質(zhì)物的管理與控制，如果質(zhì)物不當(dāng)，可能增大整體的風(fēng)險，如質(zhì)物易跌價、物理損耗等，進而對金融機構(gòu)與物流企業(yè)造成嚴(yán)重的損失。以實際為例，酒精、糧食等物質(zhì)容易出現(xiàn)霉變、揮發(fā)等情況，整體的倉儲風(fēng)險較大，增大倉儲成本，對于部分質(zhì)押產(chǎn)品來說，價值較為特殊，增大質(zhì)物風(fēng)險。因而在進行質(zhì)物選擇過程中，應(yīng)合理進行風(fēng)險審查，保證其便于評估與存儲，以強化整體的風(fēng)險防控效果。

（四）法律風(fēng)險

在動產(chǎn)質(zhì)押融資過程中，涉及大量的合同關(guān)系、借款關(guān)系、質(zhì)押關(guān)系以及監(jiān)管合同等，法律關(guān)系復(fù)雜，并涉及多方當(dāng)事人，在進行融資企業(yè)倉庫與第三方倉庫輸出監(jiān)管質(zhì)權(quán)中需要合理進行定性，需要明確承擔(dān)何種法律規(guī)定，當(dāng)出現(xiàn)糾紛時需要根據(jù)相關(guān)的法律進行處理，以保證其滿足實際需求。例如，在出現(xiàn)糾紛案件后，各地法院甚至同一法院不同案件可能做出不同的判決，無形之中增大金融機構(gòu)、融資企業(yè)的風(fēng)險，帶來全新的挑戰(zhàn)，需要加大重視力度，對現(xiàn)有的法律風(fēng)險進行分析，對遇到的法律問題進行論證，以便于及時規(guī)避風(fēng)險[1]。

三、動產(chǎn)質(zhì)押融資的風(fēng)險管理策略

（一）積極進行市場風(fēng)險防控

在發(fā)展過程中，應(yīng)合理進行市場風(fēng)險防控，分析市場風(fēng)險影響，結(jié)合實際情況對風(fēng)險開展分析與評估，以保證動產(chǎn)質(zhì)押融資有序開展。積極進行動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新，明確其性質(zhì)，嚴(yán)格遵循相關(guān)的法律規(guī)定，以現(xiàn)有的模式為基礎(chǔ)，分析物流企業(yè)與金融機構(gòu)情況，保證動產(chǎn)在轉(zhuǎn)移過程中充分發(fā)揮出物流企業(yè)的存儲價值，開展合理的控制與管理，如果存在不能實際控制物質(zhì)情況下，則不能開展動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，以保證其整體風(fēng)險在合理的控制范圍。可以積極應(yīng)用動產(chǎn)抵押與倉單質(zhì)押相結(jié)合的方式開展動產(chǎn)質(zhì)押融資，明確傳統(tǒng)發(fā)展中存在的問題，充分利用融資企業(yè)動產(chǎn)價值，對現(xiàn)有的業(yè)務(wù)模式進行升級，以保證整體的效率提升，幫助企業(yè)獲取貸款，提高整體效率。例如，倉單質(zhì)押融資業(yè)務(wù)自身的優(yōu)勢較為明顯，可以有效提高融資效率，應(yīng)優(yōu)化其各項流程，完善現(xiàn)有的方法，以標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范支撐各項工作，以推動動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)繁榮[2]。

（二）完善整體監(jiān)督體系

合理進行監(jiān)督，強化各項管理，明確動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)的性質(zhì)，保證其規(guī)范運行，解決傳統(tǒng)工作中存在的問題，如積極完善對第三方動產(chǎn)監(jiān)管公司的監(jiān)督體系，規(guī)范各項運作水平，考慮相關(guān)的資質(zhì)，如經(jīng)營許可、監(jiān)管公司準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)監(jiān)管等，可以成立相關(guān)的專業(yè)部門，健全相應(yīng)的監(jiān)督機制，以保證各項工作的合法性。積極完善金融機構(gòu)與物流企業(yè)內(nèi)控體系，強化內(nèi)部監(jiān)督，例如金融機構(gòu)需要嚴(yán)格進行融資授信管理，對準(zhǔn)入機制進行審查，強化自身監(jiān)管能力，對動產(chǎn)質(zhì)押融資進行合理的管理，從多個角度對動產(chǎn)質(zhì)押融資企業(yè)進行評估，明確其履約能力、資信程度等，盡可能降低不良的融資風(fēng)險。通過建立完善的內(nèi)控制度可以強化物流企業(yè)能力，加強管理與執(zhí)行，做好相關(guān)的分工，優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)，完善各項業(yè)務(wù)流程，嚴(yán)密進行審批與授權(quán)，利用有效的審計制度進行控制，強有力執(zhí)行各項規(guī)范。例如，在動產(chǎn)質(zhì)押融資質(zhì)押監(jiān)管業(yè)務(wù)中，因做好相關(guān)的分工，合理進行控制，保證項目評審可以發(fā)揮出自身的作用，達到最終的管理目的。物流企業(yè)在發(fā)展過程中可以建立嚴(yán)格的出入庫與單證管理操作流程，對各項流程進行監(jiān)管，做好融資企業(yè)的監(jiān)督，對相關(guān)的控制物進行分析，為金融機構(gòu)提供強有力的信息支撐，做好信息的溝通與交流，嚴(yán)格設(shè)計動產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管流程，嚴(yán)格設(shè)定管理人員與業(yè)務(wù)人員，各個崗位之間可以相互監(jiān)督，相互制約，發(fā)揮出自身的權(quán)責(zé)，支撐動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)有序開展，降低發(fā)展風(fēng)險[3]。

（三）防范質(zhì)押物風(fēng)險

在發(fā)展過程中容易出現(xiàn)質(zhì)押物風(fēng)險，影響各項業(yè)務(wù)的推進，因此應(yīng)合理進行質(zhì)押物風(fēng)險防控，如傳統(tǒng)上容易出質(zhì)押物重復(fù)質(zhì)押、虛假質(zhì)押情況，信息不對稱，造成各種問題，可以結(jié)合實際情況進行控制，如應(yīng)用物聯(lián)網(wǎng)建立相關(guān)的信息機制，撥正銀行與金融機構(gòu)可以了解企業(yè)實際情況，對企業(yè)進行相關(guān)的信息分析，評估企業(yè)實際情況，做好相關(guān)的監(jiān)管，對質(zhì)押物進行相應(yīng)的標(biāo)識，以保證其可以隨時進行監(jiān)控。轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的物流管理方法，以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為基礎(chǔ)，提高動產(chǎn)的穩(wěn)定性與安全性，避免出現(xiàn)各類質(zhì)押問題。積極建立相應(yīng)的信用評估機制，以大數(shù)據(jù)技術(shù)為支撐，對動產(chǎn)質(zhì)押物的運營過程進行相關(guān)的動態(tài)監(jiān)控，保證各個環(huán)節(jié)得到合理的控制，強化客觀性評價，做好相應(yīng)的貸款審核，從貸前、貸中、貸后多個環(huán)節(jié)進行控制，逐漸構(gòu)建客觀化的信用評價體系，為企業(yè)的發(fā)展提供良好的支撐，降低質(zhì)押物風(fēng)險[4]。

（四）合理進行法律風(fēng)險控制

積極進行相關(guān)的法律風(fēng)險控制，明確法律環(huán)境的重要性，對動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)進行合理的控制，如積極出臺相關(guān)的法律法規(guī)，以我國實際發(fā)展情況為基礎(chǔ)，保證各項條款與法律符合實際情況，并合理進行細化，以降低動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)中的糾紛風(fēng)險，支撐各項業(yè)務(wù)有序開展。如政府以及積極完善《合同法》《擔(dān)保法》《物權(quán)法》等，針對存在的漏洞進行處理，完善各項內(nèi)容，形成具體可行的互補法律體系，明確各個主體之間的責(zé)任，實現(xiàn)相互協(xié)調(diào)。做好合理的風(fēng)險防控，將風(fēng)險控制與法律進行結(jié)合，形成完整的體系，如利用各項法律制度約束，開展風(fēng)險評估與防控，做好各項風(fēng)險評估，如進行客觀的評估員與審慎決策分析，引入追責(zé)機制，保證各項決策的科學(xué)性，及時發(fā)現(xiàn)存在的風(fēng)險，合理進行風(fēng)險防控，對借款企業(yè)資信情況與財產(chǎn)作出合理的分析，支撐各項工作有序開展[5]。

四、結(jié)論

綜上所述，在當(dāng)前的時代背景下，動產(chǎn)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)全面發(fā)展，為企業(yè)提供良好的融資支持，實現(xiàn)多元化融資，因此應(yīng)加大重視力度，合理進行控制，分析存在的風(fēng)險類型，合理進行風(fēng)險防控，降低風(fēng)險因素影響，以保證企業(yè)提高融資概率。明確動產(chǎn)質(zhì)押融資風(fēng)險管理方向，引入先進的大數(shù)據(jù)技術(shù)與信息技術(shù)，突破傳統(tǒng)的技術(shù)壁壘，優(yōu)化法律優(yōu)勢，營造良好的融資環(huán)境，提高各項監(jiān)管與檢測能力，最大程度提高風(fēng)險防控水平，降低企業(yè)自身的融資壓力，以實現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展。