◎文/孟佳惠

最近，全球加密貨幣陷入熊市低點(diǎn)震蕩狀態(tài)，投資者情緒陷入恐慌。與此同時(shí)，加密貨幣涉案犯罪案件激增，更加劇了恐慌情緒。亂象滋生的加密“幣圈”，大幅震蕩的加密行情，致使加密貨幣市場(chǎng)處處埋伏著陷阱，時(shí)時(shí)隱藏著風(fēng)險(xiǎn)，這也迫使全球多國(guó)通過(guò)加強(qiáng)監(jiān)管來(lái)控制風(fēng)險(xiǎn)。

——題記

最近，全球加密貨幣陷入熊市低點(diǎn)震蕩狀態(tài)。來(lái)自美國(guó)加密貨幣交易平臺(tái)“比特幣基地”的交易數(shù)據(jù)顯示，10月11日，比特幣價(jià)格跌破19000美元，為本月來(lái)首次。同時(shí)，以太坊一度跌破1300美元，一度跌超10%。10月份以來(lái)，加密貨幣情緒指數(shù)（該指數(shù)用來(lái)衡量投資者總體情緒，高于50表示“貪婪”，低于50表明市場(chǎng)“令人恐懼”）一度接近10，狀態(tài)為“極度恐慌”。

造成恐慌的不只是行情，近段時(shí)間，加密貨幣涉案犯罪案件激增，更加劇了恐慌情緒。一個(gè)典型案例是韓國(guó)“幣圈大亨”權(quán)道亨涉嫌金融欺詐的案件。據(jù)韓聯(lián)社報(bào)道，權(quán)道亨創(chuàng)立的加密貨幣TerraUSD和Luna于今年5月崩盤(pán)后，一度導(dǎo)致全球投資者損失約400億美元。目前韓國(guó)已向國(guó)際刑警組織申請(qǐng)紅色通緝令，協(xié)助追捕權(quán)道亨。

亂象滋生的加密“幣圈”，大幅震蕩的加密行情，致使加密貨幣市場(chǎng)處處埋伏著陷阱，時(shí)時(shí)隱藏著風(fēng)險(xiǎn)，這也迫使全球多國(guó)通過(guò)加強(qiáng)監(jiān)管來(lái)控制風(fēng)險(xiǎn)。

價(jià)格大跌 市場(chǎng)接近“冰點(diǎn)”

日前，比特幣價(jià)格盤(pán)中再次跌破19000美元關(guān)口。不到10個(gè)月的時(shí)間，比特幣價(jià)格即從最高位的69185.5美元跌至18787.3美元，跌幅累計(jì)高達(dá)72.85%。

以太坊跌勢(shì)更是有過(guò)之而無(wú)不及，一 度 跌 破1300美 元，跌 超10%，暫 報(bào)1305.4美 元/枚。從 去 年11月的4879.02美元算起，以太坊同樣在不到10個(gè)月的時(shí)間內(nèi)，累計(jì)跌幅達(dá)68.67%。此外，跌幅超過(guò)80%的加密貨幣也不在少數(shù)。

根據(jù)英為財(cái)情數(shù)據(jù)，目前加密貨幣總市值已跌破1萬(wàn)億美元，最新僅為9000多億美元。其中，比特幣和以太坊總市值僅分別為3605億美元和1873億美元。據(jù)比特幣126提供的最新數(shù)據(jù)顯示，加密貨幣市場(chǎng)在9月19日當(dāng)天24小時(shí)內(nèi)爆倉(cāng)25.34億元人民幣，最大單筆爆倉(cāng)單發(fā)生在Bitmex-ETHUSDT價(jià)值1490萬(wàn)美元。

對(duì)于近段時(shí)間加密貨幣一路下跌的原因，有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，由于最近幾個(gè)月美國(guó)股票和加密貨幣之間的緊密相關(guān)性，表明美聯(lián)儲(chǔ)的態(tài)度已經(jīng)滲透到虛擬貨幣市場(chǎng)，這是近期比特幣遭遇拋售的原因。比特幣永續(xù)期貨市場(chǎng)多頭頭寸的清算也可能加劇這一趨勢(shì)。

Bitmex前首席執(zhí)行官Arthur Hayes此前表示，20000美元和1000美元分別代表了比特幣和以太坊的價(jià)格支撐位，如果被突破，將引發(fā)“巨大的拋售壓力”。比特幣交易所Swan的比特幣分析師Sam Callahan也認(rèn)為，根據(jù)此前虛擬貨幣熊市的經(jīng)驗(yàn)，比特幣可能會(huì)從歷史高點(diǎn)下跌80%以上。這意味著比特幣將跌至13800美元。

危機(jī)加劇 平臺(tái)限制提現(xiàn)

如果說(shuō)加密貨幣市場(chǎng)行情一路下跌，讓市場(chǎng)情緒已經(jīng)接近“冰點(diǎn)”，那么接二連三“暴雷”的案件，讓加密貨幣市場(chǎng)更是雪上加霜。

美國(guó)區(qū)塊鏈技術(shù)企業(yè)“鏈分析”日前發(fā)布報(bào)告稱(chēng)，2021年加密貨幣相關(guān)犯罪案件激增，涉案加密貨幣價(jià)值140億美元，其中多為加密貨幣欺詐或盜竊案件。今年以來(lái)，加密貨幣涉案案件有增無(wú)減，比如韓國(guó)權(quán)道亨涉嫌的金融欺詐案。

據(jù)韓聯(lián)社報(bào)道，權(quán)道亨現(xiàn)年31歲，因與他人聯(lián)合創(chuàng)立區(qū)塊鏈企業(yè)，并打造風(fēng)靡一時(shí)的TerraUSD及其平臺(tái)代幣Luna，一度成為韓國(guó)乃至國(guó)際“幣圈”風(fēng)云人物。TerraUSD號(hào)稱(chēng)屬于“穩(wěn)定幣”，價(jià)格與美元等相對(duì)穩(wěn)定的資產(chǎn)掛鉤，可免于劇烈波動(dòng)，卻在今年5月崩盤(pán)，幣值狂跌至1美元以下，市值蒸發(fā)大約400億美元。韓方指認(rèn)權(quán)道亨涉嫌夸大這兩款加密貨幣的穩(wěn)定性，崩盤(pán)殃及大約28萬(wàn)韓國(guó)投資者，引發(fā)全球“幣圈”動(dòng)蕩。

今年7月，美國(guó)加密貨幣借貸平臺(tái)塞爾西烏斯網(wǎng)絡(luò)公司申請(qǐng)破產(chǎn)后，負(fù)責(zé)審理此案的法官收到數(shù)百封用戶(hù)來(lái)信，訴說(shuō)他們被這家企業(yè)蒙蔽的經(jīng)過(guò)。據(jù)報(bào)道，塞爾西烏斯網(wǎng)絡(luò)公司欠用戶(hù)總計(jì)47億美元。除美國(guó)投資者，還有愛(ài)爾蘭、印度等國(guó)家的投資者，他們?cè)谶@家平臺(tái)的投資額少則幾百美元，多則上百萬(wàn)美元，有的把退休積蓄存入這家平臺(tái)，有的動(dòng)用了給孩子上大學(xué)準(zhǔn)備的錢(qián)，但均遭受了損失。

因不同緣由而陷入流動(dòng)性危機(jī)之際，多家加密資產(chǎn)平臺(tái)已限制用戶(hù)的交易活動(dòng)。受“LUNA”項(xiàng)目暴雷波及，6月16日，安銀(AEX)交易所發(fā)布公告稱(chēng)，即日起36小時(shí)內(nèi)將暫停包括比特幣、以太坊等主流幣種的提款服務(wù)，并于6月25日采取了每日提現(xiàn)限額500美元的策略。根據(jù)安銀當(dāng)時(shí)披露的數(shù)據(jù)，自5月中旬LUNA崩盤(pán)以來(lái)，其各類(lèi)資產(chǎn)流出總市值已達(dá)4.5億USDT(包括合作機(jī)構(gòu)退出)，約合人民幣30億元。與此同時(shí)，安銀存在Curve(去中心化金融服務(wù)協(xié)議)里的USDC、USDT兩種穩(wěn)定幣資產(chǎn)均受到TerraUSD崩盤(pán)波及，出現(xiàn)了大量損失，但具體金額未披露。

7月25日，加密貨幣交易所虎符(Hoo)在官網(wǎng)和微博發(fā)布《關(guān)于虎符債幣轉(zhuǎn)換方案、合伙人投資及其它業(yè)務(wù)優(yōu)化方案》公告，稱(chēng)其將于8月1日起停止所有交易服務(wù)，撤銷(xiāo)所有業(yè)務(wù)狀態(tài)，用戶(hù)資產(chǎn)轉(zhuǎn)移至錢(qián)包賬戶(hù)。此前，虎符曾發(fā)布公告稱(chēng)，近期由于市場(chǎng)行情波動(dòng)大，加上業(yè)內(nèi)一些大型機(jī)構(gòu)相繼發(fā)生被清算、流動(dòng)性枯竭等問(wèn)題加劇用戶(hù)的恐慌情緒。從而引起虎符平臺(tái)的提幣用戶(hù)也在大規(guī)模增加，熱錢(qián)包流動(dòng)性受影響。

Hotbit是最新暫停交易活動(dòng)的機(jī)構(gòu)之一。8月11日，加密交易平臺(tái)Hotbit發(fā)布聲明稱(chēng)，將暫停充值、提現(xiàn)及交易功能，具體恢復(fù)時(shí)間目前無(wú)法確定。“Hotbit將在資產(chǎn)解凍后立即恢復(fù)正常服務(wù)。Hotbit上所有用戶(hù)的資產(chǎn)和數(shù)據(jù)都是安全和正確的。”

除上述機(jī)構(gòu)外，此前，加密貨幣金融服務(wù)提供商Babel Finance已聘請(qǐng)律師就其重組方案提供咨詢(xún)；加密資產(chǎn)借貸機(jī)構(gòu)Vauld和加密貨幣交易所Zipmex也申請(qǐng)了針對(duì)債權(quán)人的保護(hù)。

嚴(yán)防風(fēng)險(xiǎn) 全球協(xié)同監(jiān)管

隨著加密貨幣市場(chǎng)的動(dòng)蕩，加之犯罪分子已將加密貨幣用于各種非法活動(dòng)，其對(duì)金融體系安全的威脅愈發(fā)受到國(guó)際機(jī)構(gòu)和各個(gè)國(guó)家的重視，紛紛出臺(tái)嚴(yán)格的監(jiān)管措施，加強(qiáng)對(duì)加密貨幣的管理，以維護(hù)好金融秩序，保護(hù)投資者的利益。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前至少51個(gè)國(guó)家和地區(qū)已經(jīng)對(duì)加密貨幣實(shí)施了禁令。

國(guó)際貨幣基金組織于近日表示，亞洲地區(qū)加密貨幣交易量與股票市場(chǎng)的聯(lián)動(dòng)性現(xiàn)已大幅增長(zhǎng)，由此凸顯出監(jiān)管的必要性，各國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)加密資產(chǎn)在其國(guó)內(nèi)的主要用途，量身定制加密貨幣監(jiān)管框架，以避免金融風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)際貨幣基金組織發(fā)言人表示，加密貨幣除了會(huì)引致投資者損失外，還會(huì)構(gòu)成金融系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，并可能被用于洗錢(qián)、逃稅、詐騙等活動(dòng)，呼吁全球共同監(jiān)管加密貨幣。

根據(jù)國(guó)際貨幣基金組織的風(fēng)險(xiǎn)提示，泰國(guó)近日宣布，禁止加密貨幣運(yùn)營(yíng)商提供或支持加密貨幣的存貸款服務(wù)，并加強(qiáng)數(shù)字資產(chǎn)交易監(jiān)管，以保護(hù)加密貨幣用戶(hù)和公眾免受此類(lèi)交易的風(fēng)險(xiǎn)；新加坡金融管理局決定將嚴(yán)厲打擊在本地鼓動(dòng)加密貨幣投機(jī)活動(dòng)的加密貨幣從業(yè)者，通過(guò)這一舉動(dòng)讓市場(chǎng)知道，該資產(chǎn)類(lèi)別不適合散戶(hù)投資者；印度則將加密貨幣視為“灰色地帶”，并將其與賽馬等其他投機(jī)交易同等對(duì)待，實(shí)施最高稅率，對(duì)加密貨幣交易征稅，從而抑制印度國(guó)內(nèi)的交易。

在歐洲，監(jiān)管行動(dòng)已經(jīng)展開(kāi)。日前，歐盟達(dá)成一項(xiàng)名為《加密資產(chǎn)市場(chǎng)框架》的協(xié)議，包括數(shù)字貨幣發(fā)行商和交易平臺(tái)在內(nèi)的市場(chǎng)參與者均將被納入監(jiān)管，要求加密貨幣公司獲取并保留加密貨幣交易者信息，如果監(jiān)管機(jī)構(gòu)在調(diào)查時(shí)有需要，公司就可以提供。此舉標(biāo)志著歐盟協(xié)商兩年之久的加密貨幣監(jiān)管協(xié)議達(dá)成一致，這也是全球主要國(guó)家之中針對(duì)加密貨幣全面監(jiān)管的首次嘗試。

在美國(guó)，9月16日，白宮發(fā)布了首個(gè)加密貨幣綜合監(jiān)管框架，其內(nèi)容包括金融服務(wù)行業(yè)應(yīng)該如何發(fā)展以促進(jìn)跨國(guó)交易，以及如何打擊數(shù)字資產(chǎn)中的欺詐行為等。此外，白宮還考慮通過(guò)設(shè)立新的監(jiān)管機(jī)構(gòu)、修改《銀行保密法》等舉措加強(qiáng)數(shù)字資產(chǎn)的監(jiān)管與創(chuàng)新。