孫育錢

(南京審計大學經(jīng)濟學院，江蘇 南京 211815)

一、引言

改革開放以來我國借助“引進來和走出去”戰(zhàn)略，大力引進外商直接投資(foreign direct investment，F(xiàn)DI)，很大程度上解決了中國經(jīng)濟發(fā)展的資金和技術(shù)缺口問題。十九大報告指出要“推動形成全面開放新格局”，要以“一帶一路”建設為重點，保護外商投資合法權(quán)益。顯然，外商直接投資在擴充國內(nèi)資本，創(chuàng)造就業(yè)機會、培育國際合作和競爭新優(yōu)勢等方面發(fā)揮了巨大的作用，顯著地推動了中國經(jīng)濟增長和區(qū)域發(fā)展。新形勢下如何充分發(fā)揮外商直接投資的積極作用，有效利用外商直接投資提升中國的自主創(chuàng)新能力是中國現(xiàn)代化經(jīng)濟體系的重要內(nèi)容。因此，探討外商直接投資和中國創(chuàng)新能力的影響關系對政府有效利用外商直接投資、跨越中等收入陷阱提供合理的決策依據(jù)具有重要的現(xiàn)實意義。

二、文獻綜述

關于外商直接投資對創(chuàng)新能力的影響研究國內(nèi)外暫未得出一致的結(jié)論，目前主要有以下三種觀點:

第一類觀點肯定了外商直接投資對東道國創(chuàng)新能力的正向影響，認為外商直接投資會通過技術(shù)外溢效應提高東道國的創(chuàng)新能力。Caves通過對加拿大和澳大利亞的制造業(yè)進行研究，發(fā)現(xiàn)這兩個國家的制造業(yè)企業(yè)的生產(chǎn)率會隨著行業(yè)外資比重的增加而增加。王紅領等利用工業(yè)行業(yè)數(shù)據(jù)和企業(yè)自主研發(fā)的測度指標實證發(fā)現(xiàn)外商直接投資能夠促進國內(nèi)企業(yè)的研發(fā)能力。唐宜紅等指出通過行業(yè)間的前后關聯(lián)，外商直接投資能夠?qū)鴥?nèi)企業(yè)產(chǎn)生顯著的創(chuàng)新溢出效應，而這種作用源于外資、企業(yè)特性和區(qū)域制度交織后的結(jié)果。

第二類觀點認為外商直接投資對東道國創(chuàng)新能力的提升作用并不顯著，甚至會產(chǎn)生一定的抑制作用。Romer研究指出外商投資的流入會促使東道國的勞動力進行部門間的轉(zhuǎn)移，在勞動力總量不變的情況下，勞動力從研發(fā)部門向最終產(chǎn)品部門的流入會導致研發(fā)部門因為人員缺失抑制國內(nèi)經(jīng)濟的長期穩(wěn)定發(fā)展。Young以新加坡為研究對象，發(fā)現(xiàn)跨國公司的進入使得國內(nèi)勞動力從研發(fā)部門向最終產(chǎn)品部門轉(zhuǎn)移進而導致了全要素生產(chǎn)率低于經(jīng)濟增長率，這進一步支持了Romer的研究結(jié)果。馬天毅等利用中國省際面板數(shù)據(jù)研究指出，外商直接投資沒有能夠?qū)χ袊a(chǎn)生顯著的外溢效應。

第三類觀點認為外商直接投資對東道國的溢出效應以一定前提條件作為基礎。牛澤東和張倩肖通過檢測分行業(yè)的外商直接投資的技術(shù)溢出效應和門檻效應，發(fā)現(xiàn)企業(yè)技術(shù)水平和人力資本水平只有在達到一定門檻時才能促使外商直接投資發(fā)揮正向作用。同樣，何興強等在利用非參數(shù)DEA方法測算出全要素生產(chǎn)率之后運用門限回歸模型實證分析也發(fā)現(xiàn)，外商直接投資的溢出效應會隨著經(jīng)濟發(fā)展水平、人力資本水平等指標的提升而發(fā)揮顯著作用。

綜上所述，國內(nèi)外學者在對創(chuàng)新和外商直接投資指標選取和模型選用上存在差異，得到的關于外商直接投資和創(chuàng)新能力之間關系的結(jié)論也不同。文章將從理論與實證兩個層面分析當下外商直接投資與中國創(chuàng)新能力之間的具體關系，利用面板數(shù)據(jù)實證研究新常態(tài)下影響中國創(chuàng)新能力的因素，以期為新時期下政策決策提供一定的依據(jù)。

三、理論分析

(一)外商直接投資對東道國創(chuàng)新能力的正向作用

1.示范模仿效應

外商直接投資流入初期，跨國公司和東道國之間存在較大的技術(shù)差距，東道國企業(yè)從簡單的模仿與照搬方式開始，借鑒外國經(jīng)驗以獲取技術(shù)含量較低的溢出。外商直接投資流入后，東道國企業(yè)會利用“干中學”學習跨國公司的先進技術(shù)和高效率的管理經(jīng)驗等知識，給本土企業(yè)起到良好的示范效應。東道國企業(yè)可以避免原本跨國公司設置的技術(shù)壁壘，通過購買國外企業(yè)生產(chǎn)的高新技術(shù)產(chǎn)品，了解其核心生產(chǎn)技術(shù)與原理，將學習到的知識與本國企業(yè)生產(chǎn)實際條件結(jié)合，生產(chǎn)出性價比更高、市場競爭力更強的非同質(zhì)產(chǎn)品。

2.前后向關聯(lián)效應

關聯(lián)效應是指外資企業(yè)和東道國企業(yè)由于在產(chǎn)業(yè)鏈中的前后向關聯(lián)而產(chǎn)生的技術(shù)溢出，本土企業(yè)通過前后向建立的聯(lián)系，進行“搭便車”學到先進的技術(shù)與管理經(jīng)驗等，以推動東道國的創(chuàng)新能力。當進入的外資企業(yè)在剛進入東道國市場時，為了能夠獲得所需的中間產(chǎn)品的同時又能夠控制生產(chǎn)成本，會對上游企業(yè)提供一定的技術(shù)支持與人員培訓，采用聯(lián)合開發(fā)的方式來分擔上游供應商企業(yè)的風險，這促進了東道國企業(yè)自主創(chuàng)新能力的提升。當東道國的下游企業(yè)獲得了進入的外資企業(yè)生產(chǎn)的高質(zhì)量中間產(chǎn)品和各項優(yōu)質(zhì)的售后服務后，他們本身也獲取了相應的知識和信息，創(chuàng)新能力因為上游企業(yè)的研發(fā)外溢得到了提升。

(二)外商直接投資對東道國創(chuàng)新能力的負向作用

1.擠出效應

擠出效應通常體現(xiàn)在當發(fā)展中國家利用一系列稅收優(yōu)惠政策等吸引外商直接投資流入時，這些外資企業(yè)則會利用技術(shù)專利化來對技術(shù)進行鎖定，控制整個行業(yè)市場，這阻礙了本土企業(yè)的發(fā)展甚至會將本土企業(yè)擠出市場。此外，外資企業(yè)在“鎖定”技術(shù)的同時又會吸收東道國豐富廉價的勞動力資源，提出高薪報酬吸引本土優(yōu)秀的科研人員，及時掌握本土的研發(fā)動態(tài)的同時又能夠利用人才集聚導致東道國企業(yè)在技術(shù)和人才兩方面處于尷尬境地，并逐漸迫使本土企業(yè)退出市場競爭。

2.路徑依賴效應

限于本國經(jīng)濟水平，諸多發(fā)展中國家在技術(shù)上長期處于劣勢地位，面對經(jīng)濟快速發(fā)展的訴求，他們不得不跟隨發(fā)達國家的發(fā)展路徑，在二次創(chuàng)新的基礎上進行自主創(chuàng)新。這一技術(shù)進步路徑的確一定程度上提升了東道國的自主創(chuàng)新能力，但是外商直接投資流入東道國時，會充分考慮到“自身利益最大化”，并不會將其核心技術(shù)進行轉(zhuǎn)移，東道國盡管能夠進行二次創(chuàng)新，但是其獲得的技術(shù)遠落后于發(fā)達國家同期已經(jīng)掌握的前沿技術(shù)。內(nèi)外部壓力以及對利潤的追求會促使東道國企業(yè)放棄自主創(chuàng)新，陷入“技術(shù)進步陷阱”，對外商直接投資產(chǎn)生依賴。

四、實證分析

(一)模型設定

一國創(chuàng)新能力的體現(xiàn)其實就是知識與技術(shù)的產(chǎn)生過程，因此本部分借鑒大部分學者的研究思路，將自主創(chuàng)新看作企業(yè)的生產(chǎn)過程，設定模型如下:

lnInno＝

α

＋

β

lnFDI＋

β

ln

K

＋

β

lnUrban＋

β

lnTrade＋

β

lnEdu＋

β

lnPGDP＋

ε

其中，下角標

i

為橫截面，表示全國30個省市自治區(qū)；

t

為時期，表示2000~2017年；

α

為隨機擾動項；

β

為各項的系數(shù)；

ε

為模型的常數(shù)項。

(二)變量選取

被解釋變量:創(chuàng)新能力Inno，使用發(fā)明專利授權(quán)量與專利申請授權(quán)量的比重來表示創(chuàng)新能力。發(fā)明專利不易被模仿，能夠較好地體現(xiàn)創(chuàng)新的競爭力。

解釋變量:FDI表示外商直接投資，用各省市自治區(qū)的外商直接投資額表示；

K

代表自主創(chuàng)新投入，用各省市自治區(qū)的R＆D經(jīng)費內(nèi)部支出表示；Urban代表城鎮(zhèn)化水平，采用各省市的城鎮(zhèn)人口與總?cè)丝谥葋砗饬浚籘rade表示貿(mào)易開放度，用各省市的貿(mào)易總額占各省市GDP內(nèi)的比重表示；Edu為教育因素，表示人力資本水平，用各省市自治區(qū)每年的人均受教育年限表示；PGDP代表經(jīng)濟發(fā)展水平，用各省市人均生產(chǎn)總值表示。

(三)數(shù)據(jù)來源

文章在考察FDI對我國創(chuàng)新能力的影響關系時選取了省級面板數(shù)據(jù)進行實證分析，數(shù)據(jù)時間為2000~2017年，西藏地區(qū)外商直接投資數(shù)據(jù)存在缺失。鑒于數(shù)據(jù)的可得性，本文在實證回歸時對西藏地區(qū)的數(shù)據(jù)進行了剔除，最終選取中國30個省市自治區(qū)的面板數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)來源為2000~2018年?中國統(tǒng)計年鑒??中國科技統(tǒng)計年鑒?和中經(jīng)網(wǎng)統(tǒng)計數(shù)據(jù)庫。各變量的主要統(tǒng)計指標原始數(shù)據(jù)如表1所示。

表1 變量描述性統(tǒng)計分析

(四)回歸結(jié)果分析

面板數(shù)據(jù)進行實證回歸時，模型設置通常分為固定效應和隨機效應，常用的檢驗方法為Hausman檢驗，若小概率事件發(fā)生，則拒絕原假設，選用固定效應模型。由表2可知，Hausman檢驗的統(tǒng)計量為103.27，

P

值為0.000，因而拒絕原假設，即面板回歸選擇更為合理的固定效應模型。

表2 Hausman檢驗輸出結(jié)果

隨后，選用固定效應模型進行回歸，回歸結(jié)果如表3所示。在加入6個主要因變量后，

R

為0.752，這表明模型擬合性較好，解釋性較好。

表3 面板回歸結(jié)果

針對回歸結(jié)果，我們對影響中國創(chuàng)新能力的主要變量進行了原因分析。從表3可以看出，外商直接投資對中國的創(chuàng)新能力沒有表現(xiàn)出顯著的正向促進作用，而且一定程度上還會抑制中國創(chuàng)新能力的提升?？赡艿脑蛉缦?一方面，外商直接投資的流入為中國提供了更多就業(yè)機會，促進了中國勞動力人員的流動，但在一定程度上也使原本傾向于流入研發(fā)部門的人力資本向外商直接投資的部門流動，給中國的自主創(chuàng)新造成了一定的阻礙；另一方面，外商直接投資出于對自身利益的考慮，可能會故意封鎖核心技術(shù)以防止本國通過模仿等行為進行創(chuàng)新，通過對華設置專利維權(quán)和內(nèi)部保護，防止技術(shù)外溢。我國也正在大力推進自主創(chuàng)新以縮小與發(fā)達國家之間的差距，并且逐漸降低對外商投資的依賴性。

從其他解釋變量來看，自主創(chuàng)新投入

K

每上升1%時，我國創(chuàng)新能力提升0.326%，即隨著更多的研發(fā)支出費用不斷投入至研究的全過程，科研技術(shù)和設備支持相對應增加，研發(fā)人員的報酬也相應上漲，研發(fā)環(huán)境的優(yōu)化升級必然會對一國的創(chuàng)新活力產(chǎn)生促進效應，進而帶來更多的研發(fā)成果。

城鎮(zhèn)化水平(Urban)每上升1%時，創(chuàng)新能力增加0.172%，可見當一國的城鎮(zhèn)化水平提升時，基礎設施、市場環(huán)境建設等也會相應提升，會更有利于國家在市場上吸引人才，培育創(chuàng)新優(yōu)勢。同時城鎮(zhèn)化水平的增加在提升市場活力的同時也加大了市場競爭，企業(yè)會在競爭中倒逼自身進行調(diào)整創(chuàng)新，進而提升一國的創(chuàng)新能力。

貿(mào)易開放度Trade每上升1%，創(chuàng)新能力增加0.198%，貿(mào)易效應的影響使得中國進出口商品的結(jié)構(gòu)更為合理，盡管區(qū)域間有經(jīng)濟條件上的差距，但結(jié)構(gòu)的優(yōu)化調(diào)整必然能夠為各地區(qū)注入創(chuàng)新的動力。

人力資本水平Edu和創(chuàng)新能力之間存在正向變化關系。國家對城鄉(xiāng)以及區(qū)域間教育的重視程度促進了潛在人才的培育發(fā)展，人才也進一步反哺區(qū)域、城鎮(zhèn)和鄉(xiāng)村，帶動中國創(chuàng)新的步伐。

最后，從經(jīng)濟發(fā)展水平PGDP來看，經(jīng)濟發(fā)展水平的提高一定程度上抑制了創(chuàng)新能力。這主要是因為發(fā)展水平是一個宏觀復雜的指標，它受到多重因素的影響，其復雜程度導致了對創(chuàng)新能力的負向作用，但是這一作用并不明顯。

五、結(jié)論和政策建議

(一)合理引進外資，促進FDI均衡流動

中國要堅持引進外資，但不能依賴外資，要鼓勵高質(zhì)量外商直接投資的進入，既要引入資金又要引進先進生產(chǎn)技術(shù)、人才與管理經(jīng)驗。政府要采取相關政策加大外商直接投資的引入力度，利用外商直接投資的技術(shù)溢出效應為我國的自主創(chuàng)新活動注入活力。政府還要促進區(qū)域之間的協(xié)同發(fā)展，因地制宜，有針對性地利用外商直接投資吸收優(yōu)勢，加快研發(fā)速度，進而縮小區(qū)域之間的差異。

(二)加強教育投資，提高本國人力資本水平

中國應當加大教育投資鼓勵諸多低技能、非熟練勞動力人員參加培訓進而提高勞動力的素質(zhì)與效率，提高人力資本的質(zhì)量與結(jié)構(gòu)。人力資本在城鄉(xiāng)間的均衡也有利于FDI充分發(fā)揮優(yōu)勢。政府要盡量減少偏向性政策，改善農(nóng)村學習環(huán)境，定期進行技能培訓，推動形成示范效應，提升人力資本水平，培育潛在創(chuàng)新型人才，打破專利壁壘，為中國企業(yè)的長期創(chuàng)新型發(fā)展提供有力支撐。

(三)加大研發(fā)資金支持，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級

政府要加大研發(fā)費用的投入，靈活安排資金，通過政策指引對市場主體實行差異化，激勵增加創(chuàng)新產(chǎn)出。國有企業(yè)和企業(yè)要針對自身情況，內(nèi)化外資帶來的技術(shù)溢出效應，提升技術(shù)研發(fā)水平。政府要引導外資向中高端產(chǎn)業(yè)鏈轉(zhuǎn)移，并且推動勞動密集型企業(yè)梯度轉(zhuǎn)移，既要給東部地區(qū)預留發(fā)展空間，又要帶動中西部地區(qū)和廣大農(nóng)村地區(qū)吸引外資投入較為落后的產(chǎn)業(yè)，謀求可持續(xù)發(fā)展。