袁志國

（安徽匯信金融投資集團有限責任公司，安徽 合肥 236800）

一、引言

在“十二五”規(guī)劃期間，我國社會主義市場經(jīng)濟得到了較為全面的發(fā)展和完善，這為融資租賃業(yè)務的發(fā)展奠定了基礎，但也在一定程度上增加了融資租賃業(yè)務風險。想要實現(xiàn)對風險的科學管理和有效規(guī)避，租賃雙方必須精準識別融資租賃業(yè)務風險，通過社會各方合力科學合理地解決一應風險，降低風險事件發(fā)生概率，長此以往，才能夠構(gòu)建且不斷完善風險防范和解決機制［1］。

二、經(jīng)濟新常態(tài)下的融資租賃業(yè)務風險

由于融資租賃業(yè)務具有運行周期較長、涉及金額較大、資金流動性較差等特點，整體風險遠遠高于其他業(yè)務，大部分風險由承租方日常經(jīng)營管理過程中的各種未知因素引起，這會對出租方的經(jīng)濟狀況造成一定損失。下面進行詳細分析。

（一）信用風險

融資租賃業(yè)務中的信用風險指的是違約風險，指承租方或出租方?jīng)]有按照既定合同條款完成各項工作、履行各項職責，從而使對方或自身的經(jīng)濟效益受到損害。例如，如果出租方缺少足夠的運營發(fā)展資金、供貨商沒有按照約定時間完成交貨等，都會對承租方的運營發(fā)展造成不利影響，甚至可能令承租方承擔不必要的經(jīng)濟損失；承租方如果拒絕支付租金或因為自身經(jīng)營管理不善沒有能力支付租金等，都會給出租方造成經(jīng)濟損失，從而發(fā)生融資租賃業(yè)務風險事故。

（二）稅務風險

稅務總局會不斷調(diào)整納稅條款及標準，這無疑會對融資租賃業(yè)務的進行造成一定的風險［2］。例如，出租方在與承租方簽訂合同的過程中，會選擇按照企業(yè)現(xiàn)階段應用的稅收優(yōu)惠政策設置租金額度，但在實際融資租賃過程中，如果稅務總局收回了相應的稅收優(yōu)惠政策，便會在一定程度上降低出租方的經(jīng)濟效益。此外，承租方的租金支付能力與經(jīng)營管理能力也會受到國家稅率變化和稅收優(yōu)惠政策變化的影響，如果雙方均未能充分考慮稅務風險，便會造成比較嚴重的風險事故。

（三）金融風險

在融資租賃業(yè)務中，出租方能夠獲得的租金需要隨著銀行利率和匯率標準的變化而變化，但總體來講變化幅度相對較小。在此基礎上，如果承租方的運營發(fā)展成本被提高，那么相關(guān)業(yè)務經(jīng)濟效益便無法達到預期目標，其支付租金的能力自然會降低，此時便會出現(xiàn)金融風險。匯率風險也是融資租賃業(yè)務金融風險的一種，因為國際上的匯率是不斷變化的，這可能提高承租方的外匯資金償付成本，此時便可能出現(xiàn)無法支付租金、未按照合同約定履行相關(guān)職責的情況，從而發(fā)生風險事件。

（四）經(jīng)濟風險

融資租賃業(yè)務與市場經(jīng)濟發(fā)展有著十分密切的關(guān)系，如果市場經(jīng)濟發(fā)展效率較高，在整體經(jīng)濟環(huán)境的驅(qū)動下，融資租賃業(yè)務發(fā)展水平也會持續(xù)提高；如果市場經(jīng)濟發(fā)展效率較低，受到生產(chǎn)和需求管理的影響，企業(yè)對融資租賃業(yè)務的需求也會下降，致使融資租賃業(yè)務發(fā)展存在一定的滯后性，并且在各項工作實際開展過程中，也容易出現(xiàn)各種各樣的風險因素。例如，在全球性金融危機影響下，很多企業(yè)的經(jīng)濟效益都呈現(xiàn)出下滑趨勢，部分甚至面臨著破產(chǎn)風險，在此基礎上，想要維持融資租賃業(yè)務的正常進行，便可能出現(xiàn)違約問題。

三、經(jīng)濟新常態(tài)下的融資租賃業(yè)務風險管理措施

（一）構(gòu)建融資租賃業(yè)務風險管理框架

企業(yè)需要構(gòu)建基于COSO 的融資租賃業(yè)務風險管理框架，此管理框架側(cè)重從公司整體角度出發(fā)思考和解決問題，從而通過信息技術(shù)、實際業(yè)務特點，制定全面的風險戰(zhàn)略體系。具體措施如下。第一，企業(yè)需要明確融資租賃業(yè)務風險管理的基本思路，確保每項管理工作都能夠在既定框架體系內(nèi)完成，主要有風險識別、風險來源分析、風險損失評估、風險發(fā)生概率評估，從而按照實際業(yè)務需求對各項風險管理措施進行優(yōu)先排序及選擇。第二，企業(yè)需要建立專門的風險管理委員會，委員會直接對董事會負責，直接向董事會提交年度融資租賃業(yè)務風險管理報告，從而科學處理全面風險管理相關(guān)事項［3］。

（二）完善融資租賃業(yè)務法律法規(guī)

我國稅收征管部門需要基于融資租賃業(yè)務企業(yè)的納稅情況及需求，制定有針對性的稅收優(yōu)惠政策，加大納稅方面的優(yōu)惠力度，以推動承租方與出租方同時實現(xiàn)有效發(fā)展。具體措施如下：第一，稅收征管部門需要積極評估現(xiàn)階段融資租賃業(yè)務存在的風險及問題，借鑒發(fā)達國家的融資租賃業(yè)務風險管理經(jīng)驗，在充分結(jié)合我國融資租賃業(yè)務發(fā)展現(xiàn)狀的基礎上，制定出能夠滿足我國融資租賃業(yè)務風險管理需求的法律法規(guī)，通過既定法律條例實現(xiàn)對一應業(yè)務操作及管理行為的約束，同時強調(diào)融資租賃業(yè)務在市場經(jīng)濟發(fā)展中的重要性。第二，稅收征管部門需要及時解釋融資租賃業(yè)務法律法規(guī)中的不完善之處，這樣才能充分避免承租方與出租方由于利益沖突而產(chǎn)生糾紛，同時也能夠進一步明確承租方與出租方的權(quán)責關(guān)系。

（三）增強員工的融資租賃意識

我國社會主義市場經(jīng)濟得到了較快的發(fā)展，在這樣的背景下，各企業(yè)都十分看重經(jīng)濟效益，能否不斷提高經(jīng)濟效益，直接關(guān)系到企業(yè)未來的運營發(fā)展趨勢。為了進一步鞏固融資租賃業(yè)務模式，合理規(guī)避融資租賃業(yè)務風險，企業(yè)有必要增強員工的融資租賃意識和社會服務理念。第一，企業(yè)要明確自身的社會責任，在獲取經(jīng)濟效益的同時，積極承擔應盡的社會責任，認真履行相應的義務，以提高社會效益和經(jīng)濟效益，為企業(yè)的持續(xù)建設和融資租賃業(yè)務的持續(xù)發(fā)展奠定基礎。第二，承租方與出租方需要建立相互信任的模式，在此基礎上才能開展有效的合作，才能做到穩(wěn)定合作和持續(xù)合作。例如，出租方在推銷金融服務的過程中，要具有強烈的服務意識和責任意識，真正幫助承租方科學解決信用貸款問題，從而使其獲得較為充足的資金。

（四）提高融資租賃安全穩(wěn)定程度

只有確保融資租賃業(yè)務安全穩(wěn)定進行，才能夠科學防范一應風險，同時提升企業(yè)的經(jīng)營管理能力。第一，企業(yè)需要從各個方面提升經(jīng)營管理水平，同時要樹立強烈的創(chuàng)新意識，具備足夠的創(chuàng)新能力，這樣才能確保每項業(yè)務資金應用的安全性和合理性，為防范和管理風險問題奠定良好的基礎。第二，企業(yè)需要做好相關(guān)產(chǎn)權(quán)制度的完善工作，這樣既能確保融資租賃業(yè)務的科學性和合理性，還能夠在此基礎上進一步優(yōu)化和完善，確保每項融資租賃業(yè)務的開展都能夠滿足企業(yè)提升市場競爭能力和綜合發(fā)展能力的需求。在此基礎上，企業(yè)還需要不斷審視現(xiàn)階段融資租賃業(yè)務風險管理的不足，開展對相關(guān)工作人員的針對性教育，從而提升工作人員防范各項風險、解決各類問題的能力，切實推動融資租賃行業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。

（五）科學解決業(yè)務轉(zhuǎn)換一應風險

在經(jīng)濟新常態(tài)下，想要科學解決融資租賃業(yè)務轉(zhuǎn)換帶來的風險，企業(yè)需要對承租方的發(fā)展能力、盈利能力以及業(yè)務開展的合理性、科學性進行客觀分析，這樣才能獲得較為理想的投資回報，科學解決常見風險。第一，企業(yè)需要在不考慮融資租賃業(yè)務轉(zhuǎn)換發(fā)生原因的基礎上，對業(yè)務轉(zhuǎn)換涉及的技術(shù)要求、所在行業(yè)進行全面分析，從而實現(xiàn)綜合剖析和判斷，避免業(yè)務轉(zhuǎn)換之后產(chǎn)生更多的風險及問題。第二，企業(yè)需要從承租方的角度展開對融資租賃業(yè)務轉(zhuǎn)換的分析，這是因為出租人并沒有把握住足夠的股份，這會削弱融資租賃業(yè)務轉(zhuǎn)換的專業(yè)性，使出租方不能深度參與到承租方經(jīng)營管理中，當然不能避免臨時融資租賃業(yè)務轉(zhuǎn)換的情況。這需要出租人及時安排相關(guān)工作人員積極參與到各項經(jīng)營管理工作中，確保每項工作都能夠高質(zhì)量、高效率完成，從而降低風險事故發(fā)生概率。

四、結(jié)語

我國融資租賃業(yè)務正處于起步階段，尚未形成較為規(guī)范的管理制度和標準。因此，企業(yè)及稅收征管部門需要通過構(gòu)建融資租賃業(yè)務風險管理框架、完善融資租賃業(yè)務法律法規(guī)、增強員工融資租賃意識、提高融資租賃安全穩(wěn)定程度等策略，實現(xiàn)對經(jīng)濟新常態(tài)下信用風險、稅務風險、金融風險、經(jīng)濟風險等融資租賃業(yè)務風險的科學管理，從而降低融資租賃業(yè)務風險，實現(xiàn)對問題的針對性解決。