■施悅斐
為適應(yīng)復(fù)雜國際形勢,發(fā)揮資源配置作用,對企業(yè)投資提出更高要求。從深化投資改革出發(fā),強(qiáng)調(diào)投資自主決策、自擔(dān)責(zé)任管理體制改革,在如此大背景下,合理對外投資,分散企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險、提升資金使用率,有必要探索新模式下企業(yè)投資活動。隨新企業(yè)投資增加,“三無”權(quán)益工具投資也成為其重要的投資內(nèi)容,對其確認(rèn)、計量,提高投資信息理解性,影響資源配置效果。鑒于此本文對“三無”權(quán)益工具投資確認(rèn)、計量中的問題分析與總結(jié),以減少企業(yè)投資過程中相關(guān)資產(chǎn)核算難點(diǎn),實(shí)現(xiàn)自身財務(wù)信息準(zhǔn)確化。
“三無”權(quán)益工具是對沒有活躍市場報價,沒有控制、共同控制及沒有重大影響,其公允價值不能被可靠計量的相關(guān)權(quán)益性投資工具的定義。此類金融資產(chǎn)在會計準(zhǔn)則的分類中,對于這樣相關(guān)的權(quán)益工具,不能以公允價值計量,且其產(chǎn)生的變動不能計入當(dāng)期損益的金融工具,其分類到可供出售金融資產(chǎn)中。
(1)初始及后續(xù)計量。
根據(jù)會計準(zhǔn)則22 號規(guī)定,企業(yè)擁有的金融資產(chǎn)按公允價值計量,其產(chǎn)生要相關(guān)交易費(fèi)用計入當(dāng)期損益,此類欽定資產(chǎn)后續(xù)計量,不扣除未來處置時交易費(fèi)。除此之外其他類金融資產(chǎn),其產(chǎn)生的交易費(fèi)用歸入初始成本。而不存在活躍市場報價,且沒有公允價值的“三無”權(quán)益工具,以其成本實(shí)施后續(xù)計量。
(2)減值損失。
會計準(zhǔn)則22 號規(guī)定,企業(yè)需要在資產(chǎn)負(fù)債表日,對公允價值計量外的金融資產(chǎn)實(shí)施價值測評,當(dāng)出現(xiàn)減值跡象時,需要對相關(guān)的金融資產(chǎn)計提減值。金融資產(chǎn)減值證據(jù),是初始確認(rèn)后對預(yù)計未來現(xiàn)金流有影響,且其對于現(xiàn)金流的影響可靠的計量?!叭裏o”權(quán)益工具減值規(guī)定:當(dāng)企業(yè)經(jīng)營所處技術(shù)、市場等出現(xiàn)變化時,對投資人的投資成本產(chǎn)生影響,其投資成本可能無法收回,此權(quán)益工具賬面價值需要以類似資產(chǎn)市場收益率與現(xiàn)值差確認(rèn)減值,且該類金融資產(chǎn)計提減值計入當(dāng)期損不得轉(zhuǎn)回。
“三無”權(quán)益工具投資通常是企業(yè)通過股權(quán)投資、利潤分配獲取的分紅(與業(yè)績相關(guān)),或轉(zhuǎn)讓得到的買賣價格差,企業(yè)對其的持有起初并不只是為了收回項(xiàng)目投資成本,或者得到資金占用費(fèi)。新金融工具確認(rèn)準(zhǔn)則中金融資產(chǎn)分為三類:以攤余成本計量的金融資產(chǎn)、FVTPL 以公允價值計量且變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、FVOCI 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)。
(1)終止確認(rèn)結(jié)果不同。
新舊準(zhǔn)則FVTPL 會計處理不變,利得損失為利潤部分。FVOCI 權(quán)益工具取得的投資現(xiàn)金股利以投資收益核算,其他需要以其他綜合收益核算。對此類股權(quán)處置時,需要轉(zhuǎn)出其持有期間的累計其他綜合收益,對報表中的期初未分配利潤、盈余公積進(jìn)行調(diào)整,不計入利潤表,會影響投資企業(yè)的利潤來源。
(2)明確公允價值計量。
“三無”權(quán)益工具按公允價值計量,初始計量變更會與賬面價值產(chǎn)生差異,需要調(diào)整期初數(shù)。公允價值應(yīng)反映交易環(huán)境中,轉(zhuǎn)讓金融資產(chǎn)可收回價格。企業(yè)對其股權(quán)投資以公允價值計量,需要以適宜的估值技術(shù),對相關(guān)的金融資產(chǎn)進(jìn)行估值,確定其公允價值。但是鑒于“三無”權(quán)益工具不存在上市交易,公開報價缺失,其可以計量的公允價值難以找到,如何確認(rèn)公允價值,對于企業(yè)來說,其實(shí)務(wù)操作中存在難度。
被投資企業(yè)實(shí)施的投資行為,不同報價獲取的信息一致,同類企業(yè)“三無”權(quán)益工具計量分別以成本法與公允價值不同的計量方式,而這種不同的方式影響同類企業(yè)間的財務(wù)信息橫向?qū)Ρ?,影響投資者決策選擇。由于同類企業(yè)外部環(huán)境相似,估值數(shù)據(jù)取得相似,參數(shù)選擇方法基本一致。以公允價值計量的企業(yè)計量方法不同,缺乏對同類估值慣例,依據(jù)企業(yè)自身獲取數(shù)據(jù)及理解估值,計量方法選擇受自身財務(wù)成果影響。
“三無”權(quán)益工具投資減值計提、投資處置時,計算現(xiàn)金流現(xiàn)值、處置對價時,為“三無”權(quán)益工具投資公允價值計量提供基礎(chǔ)。許多投資方以其自身財務(wù)成果,選擇“三無”權(quán)益工具投資公允價值計量時點(diǎn),不以準(zhǔn)則規(guī)定實(shí)施資產(chǎn)價值計量,存在嚴(yán)重的控制減值計提的行為。
對于“三無”權(quán)益工具公允價值計量披露信息有限難以評價,如何對于活躍與非活躍市場確定,估值模型、參數(shù)如何選取,會計準(zhǔn)則規(guī)定存在空白,相關(guān)信息的披露要求披露相關(guān)資產(chǎn)計量層,針對這一操作在實(shí)務(wù)執(zhí)行中披露信息并不統(tǒng)一,方法反映的內(nèi)涵、外延不清晰,很難對企業(yè)“三無”權(quán)益工具公允價值計量客觀評價,造成計量層披露簡單,對投資者理解及投資不能起到正確的引導(dǎo),對企業(yè)會計信息也產(chǎn)生不利影響。
“三無”權(quán)益工具減值規(guī)定較模糊,現(xiàn)實(shí)操作中受主觀判斷影響,減值準(zhǔn)備選擇權(quán)較大,導(dǎo)致準(zhǔn)則執(zhí)行存在差異,當(dāng)權(quán)益工具減值時,以權(quán)益工具賬面價值與折現(xiàn)差確認(rèn)減值損失,且將損失部分計入損益。而這一操作過程實(shí)際上存在困難,現(xiàn)金流量判斷有主觀性,樂觀持有會高估現(xiàn)金流,悲觀持有會低估現(xiàn)金流,類似金融資產(chǎn)市場收益率選擇專業(yè)性極強(qiáng),投資方合理確定收益率存在難點(diǎn)。
對于相關(guān)權(quán)益工具公允價值計量適用條件給予明確限定,當(dāng)市價不可以反映出公允價值時,且該資產(chǎn)交易市場小眾、參與者少,即不存在活躍市場,其公允價值難以可靠計量,應(yīng)該從市場屬性、獲取信息等方面對于相關(guān)資產(chǎn)的成本實(shí)施限定,無論何種“三無”權(quán)益工具均以公允價值計量,特殊情形以成本計量,但設(shè)置限制條件、加強(qiáng)相關(guān)信息披露。另外,細(xì)化活躍市場判斷標(biāo)準(zhǔn),提供應(yīng)用指引,同時監(jiān)管部門在職責(zé)范圍內(nèi),規(guī)范計量判斷標(biāo)準(zhǔn)。另外,加強(qiáng)估值、核算人員技術(shù)培訓(xùn),提升其專業(yè)能力,切實(shí)加強(qiáng)企業(yè)估值能力建設(shè)。
現(xiàn)階段,“三無”權(quán)益工具投資的披露簡單,信息量少、口徑不統(tǒng)一。其存在于公允價值計量與成本計量的每個企業(yè)。以公允價值計量的“三無”權(quán)益工具企業(yè),披露投資名稱、公允價值估值情況,很少披露估值方法及程序。那么針對絕對額、相對額大的“三無”權(quán)益工具,特別是非單一、無活躍市場的“三無”權(quán)益工具投資,需要對其方法、估值參數(shù)、結(jié)果充分披露,提高相關(guān)信息透明度。以成本計量的“三無”權(quán)益工具投資企業(yè),披露成本計量原因,同業(yè)不同企業(yè)的計量方法、以及企業(yè)的計量方法是否與投資企業(yè)及行業(yè)情況相符等。
“三無”權(quán)益工具減值計提,應(yīng)對其是否減值證據(jù)予以細(xì)化,以便操作中簡單的找到減值跡象。由于該類權(quán)益工具比率低,投資方不能參與經(jīng)營決策,對現(xiàn)金流獲取存在難度,可采用未來股利現(xiàn)值確認(rèn)減值;減值計提額應(yīng)引入中介評估,使減值更客觀性,避免企業(yè)以主觀判斷對“三無”權(quán)益工具自行估價而造成的影響;“三無”權(quán)益工具適用資產(chǎn)減值準(zhǔn)則8 號規(guī)定,規(guī)定中指出,“三無”權(quán)益工具可收回金額低于賬面價值時,需要確認(rèn)減值,確認(rèn)減值的標(biāo)準(zhǔn)以可收回金額減去處置費(fèi)凈額與現(xiàn)值對比,高者作為減值確認(rèn)的依據(jù),如果未來現(xiàn)金流存在不確定性,直接以公允價值減處置費(fèi)凈額確定,即根據(jù)清算凈值確定。
“三無”權(quán)益工具投資是權(quán)益工具,根據(jù)會計準(zhǔn)則規(guī)定進(jìn)行核算,而現(xiàn)階段不同企業(yè)對于其核算存在重大差異,導(dǎo)致因核算方法影響信息質(zhì)量、投資者判斷。因此,有必要對其會計確認(rèn)與計量進(jìn)行研究。隨著全球經(jīng)濟(jì)增速放緩,企業(yè)經(jīng)營面臨經(jīng)營困境,“三無”權(quán)益工具投資活動越來越多?!叭裏o”權(quán)益工具投資其會計計量與核算,在企業(yè)中重要性擴(kuò)大,由于“三無”權(quán)益工具計量具有其特殊性,減值計提不得轉(zhuǎn)回,且相關(guān)初始計量存在選擇性,鑒于此,深入了解“三無”權(quán)益工具確認(rèn)與計量,對“三無”權(quán)益投資核算持謹(jǐn)慎態(tài)度,對企業(yè)實(shí)務(wù)操作意義重大。