劉 鑫

(1.云南凌云律師事務(wù)所，云南 昆明 650000；2.中聯(lián)湄公律師事務(wù)所，萬(wàn)象 999012)

老撾是亞洲礦產(chǎn)資源最為豐富的國(guó)家之一，目前已經(jīng)探明570多種礦產(chǎn)，境內(nèi)有多座金礦、銅礦、鉀鹽礦世界級(jí)大型礦山[1]。礦業(yè)對(duì)老撾國(guó)家經(jīng)濟(jì)影響重大，老撾礦業(yè)活動(dòng)繳納的稅費(fèi)占全國(guó)收繳稅費(fèi)的12%，國(guó)家從礦業(yè)活動(dòng)中取得的收入占全國(guó)總收入的10%，礦業(yè)出口額占老撾全國(guó)出口額的45%。老撾礦業(yè)領(lǐng)域的投資者主要是外國(guó)投資者，外國(guó)直接投資占老撾礦業(yè)全部投資的80%，其中中國(guó)投資者又是最重要的外國(guó)投資者。老撾礦產(chǎn)品主要出口中國(guó)，占到其全部出口的98%。目前已有中國(guó)鋁業(yè)、中國(guó)水電集團(tuán)、中色國(guó)際、云南銅業(yè)、中農(nóng)集團(tuán)、云天化集團(tuán)、開(kāi)元集團(tuán)等多家中資企業(yè)投資經(jīng)營(yíng)老撾礦業(yè)[2]。隨著“一帶一路”倡議重要工程、連接中老兩國(guó)的中老鐵路即將在2021年開(kāi)通運(yùn)行，老撾礦產(chǎn)品出口運(yùn)輸至中國(guó)將新增鐵路運(yùn)輸通道，運(yùn)輸成本的減少也將吸引更多的中國(guó)投資者投資。

礦業(yè)投資經(jīng)營(yíng)具有投入大、周期長(zhǎng)的特點(diǎn)，而赴老撾投資又屬于境外投資，老撾礦業(yè)法律與中國(guó)礦業(yè)法律具有很大不同，對(duì)于已經(jīng)投資和將要投資老撾礦業(yè)的中國(guó)投資者來(lái)說(shuō)，老撾礦業(yè)投資相關(guān)的法律值得高度重視，熟悉了解老撾礦業(yè)相關(guān)法律，能夠有效降低和規(guī)避投資決策和屬地化經(jīng)營(yíng)管理的法律風(fēng)險(xiǎn)。本文結(jié)合老撾礦業(yè)相關(guān)法律，結(jié)合在老撾為礦業(yè)企業(yè)提供法律服務(wù)的經(jīng)驗(yàn)，將投資老撾礦業(yè)中涉及的重要法律問(wèn)題進(jìn)行梳理分析，為中國(guó)投資者投資老撾礦業(yè)提供參考與指導(dǎo)。

1 投資準(zhǔn)入

1.1 投資方式

投資者投資老撾礦業(yè)有兩種方式，第一是直接投資，第二是間接投資。直接投資就是由投資者直接在老撾設(shè)立落地機(jī)構(gòu)，根據(jù)老撾《礦業(yè)法》規(guī)定，落地機(jī)構(gòu)只能為公司形式，包括合資公司和子公司。老撾只允許部分行業(yè)在老撾設(shè)立分公司從事商業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，礦業(yè)不包括在內(nèi)，投資者不能在老撾設(shè)立分公司從事礦業(yè)活動(dòng)?；谕顿Y項(xiàng)目前期考察和準(zhǔn)備，可以設(shè)立代表處來(lái)收集相關(guān)信息，但是代表處不能從事商業(yè)活動(dòng)，且有兩年的期限限制。間接投資是指中國(guó)投資者采用并購(gòu)方式收購(gòu)老撾境內(nèi)礦業(yè)公司的股權(quán)。

以直接投資方式投資需要自行申請(qǐng)注冊(cè)公司、申請(qǐng)礦業(yè)證照，間接投資則可以通過(guò)并購(gòu)方式取得被并購(gòu)公司的法人資格和礦業(yè)證照。

1.2 投資準(zhǔn)入條件

投資準(zhǔn)入條件是指投資者投資老撾礦業(yè)應(yīng)當(dāng)符合的條件。老撾礦業(yè)的投資者需滿(mǎn)足三個(gè)主要條件：一是具備法人資格；二是具有相關(guān)礦業(yè)經(jīng)驗(yàn)并獲得相關(guān)機(jī)構(gòu)關(guān)于業(yè)務(wù)的證明；三是具有相關(guān)金融機(jī)構(gòu)認(rèn)證的財(cái)務(wù)狀況和投資資金來(lái)源。在這三個(gè)條件中，法人資格僅指公司法人，不包括合伙企業(yè)、個(gè)人企業(yè)，排除個(gè)人投資者；礦業(yè)相關(guān)經(jīng)驗(yàn)是要求投資者從事礦業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)，具有專(zhuān)業(yè)人才和技術(shù)；金融機(jī)構(gòu)認(rèn)證的財(cái)務(wù)狀況和資金來(lái)源是要保證投資者財(cái)務(wù)狀況良好，資金充足。老撾盡管礦產(chǎn)資源豐富，但是缺乏資金、技術(shù)、專(zhuān)業(yè)人才進(jìn)行開(kāi)發(fā)，設(shè)定上述三個(gè)條件，是與老撾礦業(yè)發(fā)展的需求相適應(yīng)的。

1.3 投資行業(yè)類(lèi)型

投資行業(yè)類(lèi)型是礦業(yè)投資所屬的行業(yè)類(lèi)型。根據(jù)老撾《投資促進(jìn)法》，投資行業(yè)類(lèi)型分為兩種：普通行業(yè)和特許經(jīng)營(yíng)行業(yè)，其中普通行業(yè)又分為控制類(lèi)行業(yè)和非控制類(lèi)行業(yè)[3]。投資特許經(jīng)營(yíng)行業(yè)、控制類(lèi)行業(yè)需要申請(qǐng)投資許可證(investment license)，投資非控制類(lèi)行業(yè)不需要申請(qǐng)投資許可證。老撾政府會(huì)頒布特許經(jīng)營(yíng)行業(yè)和控制類(lèi)行業(yè)的清單，并不時(shí)更新，清單內(nèi)的行業(yè)需要申請(qǐng)投資許可證。根據(jù)最新的2019年1月10日頒布的清單，礦業(yè)開(kāi)采和加工屬于特許經(jīng)營(yíng)行業(yè)，礦業(yè)普查和勘探屬于控制類(lèi)行業(yè)，均需要申請(qǐng)投資許可證。

1.4 投資主管部門(mén)

礦業(yè)投資相關(guān)的部門(mén)主要有兩個(gè)：老撾計(jì)劃與投資部(Ministry of Planning and Investment,MPI)和老撾能源與礦產(chǎn)部(Ministry of Energy and Mines，MEM)。老撾計(jì)劃與投資部主管礦業(yè)投資進(jìn)入，負(fù)責(zé)審批投資申請(qǐng)，頒發(fā)投資許可證。老撾能源與礦產(chǎn)部主管礦業(yè)經(jīng)營(yíng)，負(fù)責(zé)審批礦業(yè)證照申請(qǐng)，頒發(fā)礦業(yè)證照。礦業(yè)投資相關(guān)的部門(mén)有老撾自然資源與環(huán)境部(Ministry of Nature Resource and Environment,MONRE)、老撾工業(yè)和貿(mào)易部(Ministry of Industry and Commerce,MOIC)。老撾工業(yè)和貿(mào)易部負(fù)責(zé)礦業(yè)企業(yè)注冊(cè)，頒發(fā)企業(yè)注冊(cè)證書(shū)。老撾自然資源與環(huán)境部負(fù)責(zé)社會(huì)與環(huán)境影響評(píng)估報(bào)告的審批和土地使用權(quán)證的頒發(fā)。

2 重要證照取得

2.1 礦業(yè)開(kāi)發(fā)階段

老撾《礦業(yè)法》將礦業(yè)活動(dòng)分為9種，包括普查、勘探、經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究、采礦、礦物加工、礦物和礦產(chǎn)品貿(mào)易、礦物和礦產(chǎn)品的運(yùn)輸、礦井關(guān)閉和放棄礦區(qū)[4]。在普查之前，老撾《礦業(yè)法》還規(guī)定了踏勘活動(dòng)。加上踏勘活動(dòng)，總共十種礦業(yè)活動(dòng)，十種礦業(yè)活動(dòng)就是礦業(yè)開(kāi)發(fā)的不同階段，形成礦業(yè)活動(dòng)從開(kāi)始到結(jié)束的完整鏈條。相比之下，中國(guó)的《礦產(chǎn)資源法》和《礦產(chǎn)資源法實(shí)施細(xì)則》對(duì)于礦業(yè)活動(dòng)主要分為勘察和采礦兩個(gè)階段，沒(méi)有對(duì)礦業(yè)開(kāi)發(fā)做出類(lèi)似的嚴(yán)格詳細(xì)區(qū)分。

2.2 礦業(yè)證照

除了放棄礦區(qū)、礦物加工活動(dòng)外，每一種活動(dòng)均對(duì)應(yīng)一項(xiàng)權(quán)證或批準(zhǔn)文件，其對(duì)應(yīng)的權(quán)證和批準(zhǔn)文件為：踏勘許可、普查許可證、勘探許可證、經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究許可證、采礦證、礦物和礦產(chǎn)品貿(mào)易許可證、礦物和礦產(chǎn)品進(jìn)出口許可證、礦物和礦產(chǎn)品運(yùn)輸許可證、礦山關(guān)閉證書(shū)。

踏勘是老撾境內(nèi)礦業(yè)活動(dòng)的開(kāi)始，老撾《礦業(yè)法》對(duì)踏勘活動(dòng)不進(jìn)行限制，任何想要開(kāi)展礦業(yè)業(yè)務(wù)的法人都可以向老撾能礦部申請(qǐng)?zhí)た?，獲得踏勘許可后即可開(kāi)展踏勘。

普查許可證、勘探許可證、經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究許可證、采礦證是礦業(yè)證照。礦業(yè)證照對(duì)應(yīng)的就是礦業(yè)權(quán)。每一證照的申請(qǐng)都以前一證照的工作結(jié)果作為申請(qǐng)必備的文件之一。申請(qǐng)普查許可證需要提交審核通過(guò)的踏勘報(bào)告，申請(qǐng)勘探許可證需要提交審核通過(guò)的普查報(bào)告，申請(qǐng)經(jīng)濟(jì)技術(shù)可行性研究許可證需要提交審核通過(guò)的勘探報(bào)告，申請(qǐng)采礦證需要提交審核通過(guò)的經(jīng)濟(jì)技術(shù)可行性研究報(bào)告。采礦證包括采礦和礦物加工兩項(xiàng)權(quán)利，沒(méi)有單獨(dú)的礦物加工許可證，取得采礦證就自然獲得加工礦物的權(quán)利，但是從事礦物加工還需要取得礦物加工廠的運(yùn)營(yíng)許可證。

礦業(yè)證照具有期限限制見(jiàn)表1。相比于世界上如科特迪瓦、澳大利亞新南威爾士州等地采礦證60年以上的期限[5]，老撾從普查到采礦擁有的最長(zhǎng)期限是40年，期限較短。

表1 礦業(yè)證照期限Table 1 Period of mining licenses

2.3 礦業(yè)經(jīng)營(yíng)許可證照

礦物和礦產(chǎn)品貿(mào)易許可證、礦物和礦產(chǎn)品進(jìn)出口許可證、礦物和礦產(chǎn)品運(yùn)輸許可證是礦業(yè)服務(wù)活動(dòng)需要申請(qǐng)的許可證，屬于礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照。取得礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照就可以開(kāi)展礦物和礦產(chǎn)品的運(yùn)輸、買(mǎi)賣(mài)貿(mào)易和進(jìn)出口。礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照對(duì)應(yīng)的是商業(yè)活動(dòng)資質(zhì)，礦業(yè)證照對(duì)應(yīng)的是礦業(yè)權(quán)，這是兩者的區(qū)別。礦業(yè)證照的持有人可以憑礦業(yè)證照向老撾能礦部申請(qǐng)礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照，不持有礦業(yè)證照的法人主體或個(gè)人可以憑與礦業(yè)證照持有人簽訂的礦產(chǎn)買(mǎi)賣(mài)合同、運(yùn)輸合同、進(jìn)出口合同申請(qǐng)礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照，運(yùn)輸類(lèi)企業(yè)、進(jìn)出口類(lèi)企業(yè)等普通商業(yè)主體均可以申請(qǐng)。礦業(yè)經(jīng)營(yíng)性許可證照的期限一般為一年，到期后可以續(xù)期，續(xù)期次數(shù)沒(méi)有限制。

2.4 投資許可證

投資許可證是投資者申請(qǐng)礦業(yè)證照的前提，取得投資許可證后才能申請(qǐng)礦業(yè)證照。沒(méi)有投資許可證，只能申請(qǐng)進(jìn)行踏勘活動(dòng)，無(wú)法進(jìn)行勘探和采礦，無(wú)法取得礦業(yè)權(quán)。大型礦業(yè)項(xiàng)目投資許可證的審批需要得到老撾中央投資促進(jìn)與管理委員會(huì)的審核通過(guò)，中央投資促進(jìn)與管理委員會(huì)由中央各部正副部長(zhǎng)組成，總理?yè)?dān)任委員會(huì)主席，委員會(huì)每月召開(kāi)一次會(huì)議討論決策投資審批。老撾政府對(duì)投資許可證的審批保持嚴(yán)格審慎態(tài)度，投資許可證的審批周期往往比較長(zhǎng)，同時(shí)存在審批不通過(guò)的情況。

2.5 礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議

采礦證的取得相比于普查許可證、勘探許可證、經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究許可證的取得，增加了礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議的談判和簽訂。礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議是老撾政府與投資者簽訂的關(guān)于礦業(yè)開(kāi)采的特許經(jīng)營(yíng)協(xié)議。老撾政府通過(guò)礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議授予投資者特許經(jīng)營(yíng)權(quán)。在經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究報(bào)告獲得老撾能源與礦產(chǎn)部審核通過(guò)后，開(kāi)啟礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議談判，期限為180 d，180 d內(nèi)談判不成功可以延期一次，延期期限為120 d。礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議談判完成后，由老撾計(jì)劃與投資部或能源與礦產(chǎn)部代表政府與投資者簽訂。礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議是投資者應(yīng)當(dāng)取得的最重要的協(xié)議，該協(xié)議是礦業(yè)項(xiàng)目特許經(jīng)營(yíng)權(quán)的證明，也是礦業(yè)開(kāi)發(fā)過(guò)程中唯一需要與老撾政府簽訂的協(xié)議，在普查、勘探、可研階段均不需要與政府簽訂協(xié)議。

2.6 礦業(yè)權(quán)轉(zhuǎn)讓限制

老撾對(duì)礦業(yè)權(quán)進(jìn)行了較多的限制。老撾《礦業(yè)法》規(guī)定，普查許可證不能轉(zhuǎn)讓、讓與、出售或用于與他人合資。該條規(guī)定是禁止性規(guī)定。對(duì)于勘探許可證、采礦證并沒(méi)有作出類(lèi)似禁止性規(guī)定。同時(shí)，還對(duì)礦產(chǎn)普查的面積設(shè)定上限，不超過(guò)200 km2。這些限制規(guī)定在舊的礦業(yè)法中是沒(méi)有的，在2017年修訂礦業(yè)法后，增加了相比于舊法更多的限制。

2.7 礦業(yè)權(quán)不得設(shè)定擔(dān)保

礦業(yè)權(quán)不得設(shè)定擔(dān)保，不能用于融資貸款。普查許可證、勘探許可證、采礦證均不能用于貸款擔(dān)保。按照老撾境內(nèi)法律允許的已有擔(dān)保方式，普查許可證、勘探許可證、采礦證既不能設(shè)定抵押，也不能設(shè)定權(quán)利質(zhì)押。老撾《礦業(yè)法》的此種規(guī)定是與美國(guó)、日本、巴西、智利等目前世界上多數(shù)國(guó)家普遍存在的礦業(yè)權(quán)抵押不符合的，極大限制了礦業(yè)權(quán)作為無(wú)形資產(chǎn)進(jìn)入市場(chǎng)，通過(guò)市場(chǎng)資源配置進(jìn)行流轉(zhuǎn)[6-7]。對(duì)于投資者而言，無(wú)法通過(guò)礦業(yè)權(quán)融通資金，失去一種非常重要的融資方式。

3 稅費(fèi)、政府參股

3.1 稅費(fèi)

稅費(fèi)是需要投資者予以重點(diǎn)關(guān)注的。投資者進(jìn)行老撾礦業(yè)開(kāi)發(fā)過(guò)程中需要承擔(dān)多種稅務(wù)，包括關(guān)稅、個(gè)人所得稅、企業(yè)所得稅、增值稅、消費(fèi)稅。關(guān)稅是從中國(guó)或其他國(guó)家進(jìn)口機(jī)械、設(shè)備、交通工具、原材料繳納的稅費(fèi)，不同商品稅率不同，稅率在0%～40%之間。個(gè)人所得稅是投資者所雇傭的人員取得個(gè)人收入繳納的稅費(fèi)，個(gè)人所得稅為階梯稅率在0%～25%之間，起征點(diǎn)為130萬(wàn)老撾基普(約合人民幣1 040元)。老撾境內(nèi)一般企業(yè)的企業(yè)所得稅稅率在2020年之前為24%，2020年新所得稅法之后下降為20%，特許經(jīng)營(yíng)礦業(yè)活動(dòng)的企業(yè)在2020年之前企業(yè)所得稅稅率為24%，2020年之后上調(diào)為35%[8]。增值稅是進(jìn)口和提供商品服務(wù)過(guò)程中產(chǎn)生的，稅率為10%。消費(fèi)稅是對(duì)于特定商品和服務(wù)需要繳納的稅費(fèi)，稅率在3%～100%之間。投資者從老撾境內(nèi)企業(yè)向中國(guó)企業(yè)分配股息紅利還需要繳納預(yù)提稅10%。在上述稅務(wù)之外，投資者還會(huì)承擔(dān)老撾籍員工技能培訓(xùn)基金、環(huán)境保護(hù)基金、老撾政府管理資金等費(fèi)用。

對(duì)于所有的稅費(fèi)，投資者具有與老撾政府談判的機(jī)會(huì)，通過(guò)礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議的談判，可以要求政府給予關(guān)稅減免、企業(yè)所得稅減免、個(gè)人所得稅減免的特許權(quán)，并在礦業(yè)開(kāi)發(fā)協(xié)議中約定。實(shí)際能夠取得的稅收優(yōu)惠取決于項(xiàng)目的情況和與政府的談判。

3.2 政府參股

政府參股方式不是老撾獨(dú)有的，津巴布韋在鉆石礦開(kāi)采也采用政府參股方式，由政府參股50%[9]。老撾政府參股的時(shí)間是經(jīng)濟(jì)和技術(shù)可行性研究報(bào)告批準(zhǔn)之后，采礦證頒發(fā)之前。老撾政府根據(jù)項(xiàng)目情況決定是否參股，不是每一個(gè)項(xiàng)目政府都必然要參股，政府參股是賦予政府參股的權(quán)利，是否行使取決于政府。政府參股的比例不超過(guò)25%。參股的方式由政府決定。如果以股權(quán)出資方式，政府還將任命代表進(jìn)入合資公司董事會(huì)。

4 建 議

投資者投資老撾礦業(yè)應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)關(guān)注以上法律問(wèn)題，根據(jù)項(xiàng)目情況和投資者自身情況選擇合適的投資方式，減少和避免法律風(fēng)險(xiǎn)，合理籌劃財(cái)務(wù)方案和融資方案，合理設(shè)計(jì)投資路線(xiàn)和提前準(zhǔn)備談判方案。采用股權(quán)收購(gòu)方式投資的應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)查明被收購(gòu)公司的證照情況。