李韻

摘要：金融消費(fèi)者是金融市場交易中的重要組成部分，在構(gòu)建安全市場的要求下，處于弱勢(shì)地位金融消費(fèi)者的利益應(yīng)當(dāng)?shù)玫街匾?。目前，我國在金融消費(fèi)者保護(hù)方面，存在立法欠缺、投訴機(jī)制不完善等問題。文章從當(dāng)前國家對(duì)金融消費(fèi)者的保護(hù)現(xiàn)狀出發(fā)，結(jié)合日本、美國、英國的經(jīng)驗(yàn)以及我國的實(shí)際情況，提出完善金融消費(fèi)者保護(hù)機(jī)制的相關(guān)建議。

關(guān)鍵詞：金融消費(fèi)者權(quán)益;保護(hù)機(jī)制;弱勢(shì)地位

中國的證券業(yè)經(jīng)過70年的曲折發(fā)展，在證券市場的規(guī)制和建設(shè)方面取得了矚目的成就。資本市場的巨大效益吸引了許多消費(fèi)者參與到其中，市場的規(guī)范化發(fā)展，離不開國家這雙大手的操控和管理，只有這樣，金融消費(fèi)者的權(quán)益才能得到有效地保護(hù)。

一、金融消費(fèi)者的界定

2013年，中國人民銀行辦公廳發(fā)布了《中國人民銀行金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)工作管理辦法（試行）》，首次對(duì)金融消費(fèi)者下了定義，即：“金融消費(fèi)者是指在中華人民共和國境內(nèi)購買、使用金融機(jī)構(gòu)銷售的金融產(chǎn)品或接受金融機(jī)構(gòu)提供的金融服務(wù)的自然人?！庇行W(xué)者認(rèn)為在具備了一定的金融投資知識(shí)，有強(qiáng)大的承受能力和專業(yè)化的投資手段的基礎(chǔ)上接受金融服務(wù)的都可以成為金融投資者。其投資的目的是為了獲取收益，其收益的取得并非來源于金融機(jī)構(gòu)的交易以及服務(wù)，而是來源于本人的決策和努力。金融消費(fèi)者區(qū)別于投資者的一個(gè)突出特征是，金融消費(fèi)是為了個(gè)人和家庭的基本生活消費(fèi)，比如存款人、投保人為了保障財(cái)產(chǎn)的安全而接受銀行的儲(chǔ)蓄、保險(xiǎn)等服務(wù)，其在交易過程中處于弱勢(shì)地位。

有一些學(xué)者持相反意見，其認(rèn)為，隨著證券市場的不斷更新，傳統(tǒng)意義上的投資活動(dòng)與消費(fèi)行為之間的壁壘已經(jīng)越來越模糊，一些消費(fèi)者可以基于自身擁有的金融知識(shí)和經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)承受能力購買一些高風(fēng)險(xiǎn)效益大的金融服務(wù)或金融商品以獲取更大的收益，這些消費(fèi)者可以歸為投資者;其次，現(xiàn)在越來越多的消費(fèi)者選擇將家庭理財(cái)投資化，消費(fèi)者選擇將較大的資產(chǎn)交給一些理財(cái)機(jī)構(gòu)打理，理財(cái)機(jī)構(gòu)以每年相比儲(chǔ)蓄銀行大得多的利率來回饋消費(fèi)者，諸如此類的資產(chǎn)優(yōu)化措施逐漸接近投資行為，因此兩者之間并沒有概念上的對(duì)立關(guān)系，在實(shí)踐中，投資者已經(jīng)納入金融消費(fèi)者的范疇。

筆者認(rèn)為，金融消費(fèi)者可以包括基于生活需要而接受金融服務(wù)的消費(fèi)者和相對(duì)分散，處于弱勢(shì)地位的小額投資者。從弱勢(shì)理論分析，這兩者在金融交易中處于相對(duì)弱勢(shì)的地位，需要受到特殊的保護(hù)。

二、我國金融消費(fèi)者權(quán)益的保護(hù)的現(xiàn)狀

（一）金融消費(fèi)者在交易中處于弱勢(shì)地位

金融消費(fèi)者在交易中處于弱勢(shì)地位的原因之一是證券市場中廣泛存在的信息不對(duì)等的狀況。金融機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員往往掌握著更多的內(nèi)部消息，在消息即價(jià)值的金融市場中，擁有消息渠道的人員可以更快更準(zhǔn)確地做出判斷，在交易上占盡先機(jī)，而消息匱乏的人員只能充當(dāng)“韭菜”，面臨極大的交易風(fēng)險(xiǎn)。此外，金融消費(fèi)者缺乏相關(guān)的專業(yè)知識(shí)以及風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力。極少消費(fèi)者在進(jìn)入證券市場之前有仔細(xì)研讀金融證券法相關(guān)的專業(yè)書籍以及法律法規(guī)，對(duì)于市場的預(yù)算過于樂觀，沒有風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)判能力。在權(quán)益受到損害時(shí)，對(duì)維權(quán)途徑并不十分清楚，不知向誰主張也不知去哪里主張，導(dǎo)致消費(fèi)者東奔西跑，兩頭碰壁，勞無所獲。

（二）立法的欠缺

我國關(guān)于金融消費(fèi)者保護(hù)的立法寥寥無幾。到目前為止，我國還沒有出臺(tái)關(guān)于金融消費(fèi)者保護(hù)的專門的法律法規(guī)，僅有的是一些規(guī)范性文件，如2015年國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加強(qiáng)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作的指導(dǎo)意見》、中國人民銀行印發(fā)的《中國人民銀行金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)實(shí)施辦法》等規(guī)范性文件對(duì)金融消費(fèi)者進(jìn)行微弱的保護(hù)。金融法領(lǐng)域的專業(yè)性較高，風(fēng)險(xiǎn)較大，僅僅是依靠松散零星的制度規(guī)定來保障消費(fèi)者的權(quán)益是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。作為一個(gè)成文法國家，依法治市是法治國家一直倡導(dǎo)的理念和追求，在當(dāng)前我國金融消費(fèi)者侵權(quán)頻率高發(fā)和法律規(guī)制不足的情況下，專門性法律法規(guī)的出臺(tái)是必然的發(fā)展趨勢(shì)，爭取不留下管理的灰色地帶和維權(quán)的真空地帶。

（三）消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)的機(jī)制不健全

金融機(jī)構(gòu)侵權(quán)是市場中較為普遍的行為。金融服務(wù)機(jī)構(gòu)基于其在交易中的優(yōu)勢(shì)地位，往往采取一些“強(qiáng)迫”性手段或者一些“隱藏”性手段來榨取消費(fèi)者的權(quán)益。比如在發(fā)放貸款時(shí)，要求借款人辦理投保財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和人身意外險(xiǎn);基層金融服務(wù)機(jī)構(gòu)隨意縮短營業(yè)時(shí)間，拒絕辦理某些業(yè)務(wù)，剝奪了金融消費(fèi)者的服務(wù)權(quán);金融消費(fèi)者在接受金融服務(wù)時(shí)，金融機(jī)構(gòu)忽視或者不進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)提示，導(dǎo)致消費(fèi)者因不知情而在權(quán)利的行使上受到制約等等。侵權(quán)損害發(fā)生后，消費(fèi)者進(jìn)行訴訟基本上是救濟(jì)的唯一途徑。

三、完善金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)機(jī)制的建議

從上述的分析來看，域外的金融消費(fèi)者的立法經(jīng)驗(yàn)和糾紛解決機(jī)制可以為我國所借鑒，在此之下，我國可從以下幾個(gè)方面，完善金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)機(jī)制。

（一）完善立法

立法是保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益最有效的手段，但是我國金融消費(fèi)者的立法板塊是空缺的，目前，我國還沒有一部專門為金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)而制定的《金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)法》，更不用說形成一個(gè)完整的法律保護(hù)體系了。

法律的作用是將社會(huì)的天平維持平衡。在金融消費(fèi)領(lǐng)域，消費(fèi)者處于一個(gè)弱勢(shì)地位，立法時(shí)應(yīng)當(dāng)對(duì)處于弱勢(shì)地位的人給予傾斜性的保護(hù)。對(duì)比美國金融發(fā)展史中對(duì)金融消費(fèi)者保護(hù)的完善機(jī)制可以知道，美國政府是非常注重保護(hù)消費(fèi)者權(quán)利的，通過不斷地完善立法來增加消費(fèi)者對(duì)金融市場的信心，使得遭受打擊的消費(fèi)者可以很快地重新振作起來，繼續(xù)活躍在市場中。

（二）加強(qiáng)金融消費(fèi)者知識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)教育

2018年發(fā)布的《金融消費(fèi)者教育現(xiàn)狀與展望》指出：我國金融消費(fèi)者整體上素養(yǎng)不足，近65%的消費(fèi)者認(rèn)為自身的金融知識(shí)不夠。金融消費(fèi)者在證券市場中處于弱勢(shì)地位的根本原因在于金融消費(fèi)者知識(shí)儲(chǔ)備不足，自我保護(hù)意識(shí)和防侵害能力薄弱。2015年國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加強(qiáng)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作的指導(dǎo)意見》中指出：要建立金融知識(shí)普及的長效機(jī)制。金融管理部門、金融機(jī)構(gòu)和相關(guān)社會(huì)組織要主動(dòng)地加強(qiáng)研究，運(yùn)用多種方式來達(dá)到金融知識(shí)普及的廣泛性、高效性和有效性。