王玉軍　黃恒

摘要：無(wú)論在哪個(gè)行業(yè)只要有投資就有風(fēng)險(xiǎn)。同樣在金融投資行業(yè)也有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。導(dǎo)致金融投資風(fēng)險(xiǎn)的原因有很多，比如管理者不善以及投資的失敗，對(duì)金融投資風(fēng)險(xiǎn)的管理可以最大限度地減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。對(duì)金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)要做出合理的管理以及科學(xué)的預(yù)防，這對(duì)于金融投資來(lái)說是非常重要的。金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于許多人來(lái)說，是一個(gè)比較關(guān)注的話題，本文從金融投資的風(fēng)險(xiǎn)來(lái)闡述對(duì)金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)的管理。

關(guān)鍵詞：金融投資;風(fēng)險(xiǎn);管理

當(dāng)今我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)正在不斷地發(fā)展，使人們的生活水平有了很大的提高，同時(shí)人民群眾的收入也相應(yīng)地有所增加，這就帶動(dòng)了金融市場(chǎng)的發(fā)展，金融投資在市場(chǎng)中的地位也越來(lái)越重要，金融投資與其他投資一樣都有一定的風(fēng)險(xiǎn)，而操作風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于金融投資的潛在危害性是相當(dāng)大的，操作風(fēng)險(xiǎn)它有許多方面的因素，其中有內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)因素，還有外部環(huán)境因素都會(huì)導(dǎo)致操作的失敗，如果對(duì)這些因素沒有選擇恰當(dāng)?shù)膽?zhàn)略就會(huì)導(dǎo)致失敗的風(fēng)險(xiǎn)，就需要對(duì)金融投資的操作進(jìn)行管理和控制，才能將金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)降到最低。

一、操作風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)

金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)的特征主要有四個(gè)特點(diǎn)。首先它的風(fēng)險(xiǎn)是內(nèi)生性的，第二個(gè)是危害性，第三是風(fēng)險(xiǎn)收益并不是太穩(wěn)定以及風(fēng)險(xiǎn)不容易控制。金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)，它的正式定義是由于內(nèi)部程序人員以及系統(tǒng)不完美所造成的，或者由于外部事件也可以造成相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)，大多數(shù)是由于內(nèi)部程序的失效以及人員的因素或者系統(tǒng)的因素所造成的，這就是金融投資風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)生性。金融投資風(fēng)險(xiǎn)具有巨大危害性，主要是因?yàn)樗梢愿采w金融投資的各個(gè)階段，金融投資每一個(gè)產(chǎn)品都有不同的風(fēng)險(xiǎn)，包括初始階段以及收益階段，無(wú)論在哪一個(gè)階段，只要投資失誤，就會(huì)造成很大的金融風(fēng)險(xiǎn)。[1]許多人想用另外一種方法來(lái)覆蓋金融投資所有的領(lǐng)域而化解金融風(fēng)險(xiǎn)，那是無(wú)法實(shí)現(xiàn)的。對(duì)于金融投資風(fēng)險(xiǎn)越大，收益也就越多的理論，對(duì)金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)并不適應(yīng)，收益越大風(fēng)險(xiǎn)越大，它適用于投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)以及信用風(fēng)險(xiǎn)，而金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)，它的收益并不是很穩(wěn)定，操作風(fēng)險(xiǎn)是在投資的無(wú)形當(dāng)中有很大的殺傷力，這種殺傷力會(huì)使投資者的資金瞬間化為烏有，所以說這種殺傷力是毀滅性的。相對(duì)于其他投資來(lái)說，操作風(fēng)險(xiǎn)的控制難度很大，因?yàn)榻鹑谕顿Y的操作風(fēng)險(xiǎn)影響的因素非常的多，在投資的過程當(dāng)中，只有投資機(jī)構(gòu)以及投資人員存在就會(huì)有風(fēng)險(xiǎn)，機(jī)構(gòu)和人員是不可避免的，這就使風(fēng)險(xiǎn)大大地增加，當(dāng)業(yè)務(wù)量越大交易量就越大，同時(shí)也帶動(dòng)了機(jī)構(gòu)變化，使業(yè)務(wù)領(lǐng)域也迅速地?cái)U(kuò)大，這就使操作風(fēng)險(xiǎn)的可能性越大，當(dāng)然對(duì)于操作風(fēng)險(xiǎn)的因素影響也不單單是這幾個(gè)方面，影響操作風(fēng)險(xiǎn)的因素在不斷的變化，所以說對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)的控制難度會(huì)非常的大。金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)與以下幾個(gè)方面有相當(dāng)大的聯(lián)系，首先一個(gè)是人為的因素會(huì)造成金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)。人為影響在金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)中占據(jù)首位，其中還有程序控制的不完備也會(huì)導(dǎo)致相應(yīng)的操作風(fēng)險(xiǎn)，程序的不完備，包括會(huì)引起技術(shù)的缺陷和系統(tǒng)的崩潰，同時(shí)程序的不完善還可以引來(lái)欺詐和犯罪。操作風(fēng)險(xiǎn)，另外一個(gè)解釋就是遭遇潛在選擇的可能，是對(duì)于客戶設(shè)置不當(dāng)?shù)目刂茩C(jī)制，也就是說控制系統(tǒng)導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，大部分的人認(rèn)為是由于內(nèi)部程序以及內(nèi)部的人員和系統(tǒng)的不完備，是造成外部事件損失的關(guān)鍵因素所在。

二、金融操作風(fēng)險(xiǎn)管理措施

（一）完善控險(xiǎn)制度

對(duì)于金融操作風(fēng)險(xiǎn)沒有一個(gè)控制的政策以及完善的制度是行不通的，金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)的時(shí)候要依法進(jìn)行投資并要制定相應(yīng)的管理制度，從而使管理制度更加完善，對(duì)相關(guān)的部門明確相應(yīng)的職責(zé)，對(duì)于監(jiān)督管理?xiàng)l約以及懲罰的制度要有明確的規(guī)定，特殊崗位要有相應(yīng)的控制要求，金融投資的流程要有記錄，內(nèi)部控制的制度要堅(jiān)決嚴(yán)格的執(zhí)行，給予相應(yīng)的硬件設(shè)備也要有所規(guī)定，不合格的硬件設(shè)備堅(jiān)決不能應(yīng)用，同時(shí)要保證相關(guān)設(shè)備的合理使用，科學(xué)的使用，這對(duì)于操作風(fēng)險(xiǎn)有相應(yīng)的幫助。[2]同時(shí)對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)還要有一定的應(yīng)急預(yù)案，以確保在投資的過程當(dāng)中，不至于發(fā)生設(shè)備的故障而使風(fēng)險(xiǎn)的持續(xù)性增加。

（二）規(guī)范流程

對(duì)于金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)來(lái)說，在每一個(gè)階段，每一個(gè)流程都會(huì)存在，只有在操作上按照標(biāo)準(zhǔn)化以及規(guī)范化的流程才能大大降低操作風(fēng)險(xiǎn)的存在。對(duì)于標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)范的操作，涉及每一個(gè)部門以及每一項(xiàng)投資的決策，所以要嚴(yán)格按照要求對(duì)金融投資人員的操作手法進(jìn)行規(guī)定，從而降低內(nèi)部操作風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，這對(duì)金融投資的風(fēng)險(xiǎn)管控有一定的幫助。每一項(xiàng)投資決策，投資人員要有投資計(jì)劃，與內(nèi)部控制的制度要嚴(yán)格執(zhí)行，使得投資更加標(biāo)準(zhǔn)化以及規(guī)范化，這樣才能使金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)能夠有所改善。

（三）引進(jìn)技術(shù)人才

金融投資者操作風(fēng)險(xiǎn)很大，一部分是來(lái)自操作人員的因素，所以說操作人員的專業(yè)素質(zhì)很大程度上影響著操作風(fēng)險(xiǎn)的程度。所以說操作人員的職業(yè)技能還是操作人員的道德素質(zhì)，對(duì)于金融投資的風(fēng)險(xiǎn)都有一定的影響，金融機(jī)構(gòu)在聘用相關(guān)人員的時(shí)候，一定要嚴(yán)格把關(guān)，對(duì)于高技術(shù)人才要進(jìn)行考核，同時(shí)還要有相應(yīng)的個(gè)人素養(yǎng)以及職業(yè)道德的審核，在對(duì)外招聘這些優(yōu)秀技術(shù)人才的同時(shí)，還要對(duì)內(nèi)部的工作人員進(jìn)行更多的職業(yè)培訓(xùn)，加大審核的力度，培養(yǎng)誠(chéng)實(shí)意識(shí)以及員工的責(zé)任感，增強(qiáng)相關(guān)人員對(duì)于金融投資的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。金融投資機(jī)構(gòu)的工作人員，在平時(shí)工作當(dāng)中要嚴(yán)格要求自己，這樣就能夠使風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性在一定程度上有所降低。

（四）重要信息技術(shù)的應(yīng)用

對(duì)于許多金融投資的機(jī)構(gòu)來(lái)說，除了人為的因素會(huì)影響金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)，還有相關(guān)的設(shè)備，包括軟件和硬件的發(fā)展都是非常有必要的。當(dāng)前在信息社會(huì)當(dāng)中信息技術(shù)已經(jīng)被越來(lái)越多的人所使用，尤其是大數(shù)據(jù)的使用，金融投資機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)業(yè)務(wù)系統(tǒng)的建設(shè)與平臺(tái)當(dāng)中所出現(xiàn)的漏洞要進(jìn)行及時(shí)地補(bǔ)救，從而使系統(tǒng)軟件能夠更加完善。[3]同時(shí)在采用相關(guān)設(shè)備的時(shí)候要跟得上社會(huì)發(fā)展的需要，及時(shí)更新先進(jìn)的設(shè)備，這樣才能保證投資機(jī)構(gòu)有一個(gè)強(qiáng)力的后盾，才能使投資能夠順利地進(jìn)行，對(duì)降低投資的風(fēng)險(xiǎn)有一定的幫助。

三、結(jié)束語(yǔ)

金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)，它的特征有風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)生性，也就是說在金融投資者的內(nèi)部會(huì)產(chǎn)生一定的因素，從而造成操作風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，操作風(fēng)險(xiǎn)有很大的危害性，它能覆蓋金融投資的每一個(gè)階段，以及每一個(gè)領(lǐng)域，不同的金融產(chǎn)品都有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)的特性還有收入并不是太穩(wěn)定，相對(duì)于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)來(lái)說，金融投資的風(fēng)險(xiǎn)并不是說風(fēng)險(xiǎn)越大收益越多，這種誤解會(huì)使許多投資者遭受毀滅性的打擊，從而導(dǎo)致資金付之東流。金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)不容易控制，因?yàn)橛绊懡鹑谕顿Y者操作風(fēng)險(xiǎn)的因素太多，這些因素每時(shí)每刻都在發(fā)生和變化，操作難度相當(dāng)?shù)拇?，?duì)于金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)的管理與控制，首先要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制的政策進(jìn)行完善，尤其是對(duì)內(nèi)部控制的制度要加強(qiáng)規(guī)范化標(biāo)準(zhǔn)化的操作流程是必不可少的，對(duì)相關(guān)的人員進(jìn)行培訓(xùn)，加大培訓(xùn)的力度和審核的力度，招聘相關(guān)的技術(shù)人才，除了技術(shù)水準(zhǔn)過硬之外，還要有更強(qiáng)的個(gè)人職業(yè)道德素質(zhì)，從而將金融投資操作風(fēng)險(xiǎn)降到最低，在當(dāng)前信息高速發(fā)展的時(shí)代，要加強(qiáng)信息制度的應(yīng)用，無(wú)論是在軟件和硬件上都要適應(yīng)社會(huì)發(fā)展的需要，加強(qiáng)業(yè)務(wù)系統(tǒng)操作平臺(tái)的建設(shè)。當(dāng)前金融界對(duì)金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)都非常地關(guān)注，所有的操作流程以及規(guī)范都要跟得上信息發(fā)展的需要，技術(shù)操作的風(fēng)險(xiǎn)在金融投資各個(gè)風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)中也要引起足夠的注意，從而降低操作風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。

參考文獻(xiàn)：

[1]顧大方.有關(guān)金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)管理研究[J]. 經(jīng)營(yíng)管理者， 2014（29）：32-32.

[2]黃坤.探討金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)管理[J].商場(chǎng)現(xiàn)代化， 2014， 000（018）：111-112.

[3]黃坤.探討金融投資的操作風(fēng)險(xiǎn)管理[J].商場(chǎng)現(xiàn)代化， 2014，000（018）：111-112.