王子旗

臺(tái)積電在全球芯片供應(yīng)鏈中的戰(zhàn)略地位，使其成為美日歐爭(zhēng)相拉攏的對(duì)象。

在中美高科技博弈及全球芯片危機(jī)背景下，全球芯片制造龍頭企業(yè)、臺(tái)灣臺(tái)積電公司已成為美日歐等覬覦與全面防備的目標(biāo)，淪為地緣政治博弈的焦點(diǎn)。2020年9月，在美國(guó)的施壓下，臺(tái)積電被迫“斷供”華為。另?yè)?jù)媒體報(bào)道，近期在美國(guó)官方接連施壓下，臺(tái)積電正計(jì)劃擴(kuò)大在美投資計(jì)劃，將額外興建五座5納米芯片廠。臺(tái)積電到底是中美高科技博弈及全球半導(dǎo)體投資狂潮中的受益者還是“拳擊沙包”，是一個(gè)值得探討的話題。

“芯片代工一哥”

臺(tái)積電在芯片代工領(lǐng)域占據(jù)全球領(lǐng)先地位。其一，臺(tái)積電是全球最大的芯片制造廠商。據(jù)臺(tái)積電年報(bào)統(tǒng)計(jì)，2020年臺(tái)積電芯片出貨量達(dá)1240萬(wàn)片（12英寸晶圓約當(dāng)量），合并營(yíng)收455.1億美元，占全球芯片代工產(chǎn)值的54%，全球半導(dǎo)體（不含內(nèi)存）產(chǎn)值的24%。其二，臺(tái)積電可為客戶提供芯片制造領(lǐng)域中最全面的制程技術(shù)。2020年臺(tái)積電提供了281種不同的制程技術(shù)，為510個(gè)客戶生產(chǎn)了1萬(wàn)多種不同產(chǎn)品，應(yīng)用范圍涵括整個(gè)電子應(yīng)用產(chǎn)業(yè)。其三，臺(tái)積電在先進(jìn)制程領(lǐng)域持續(xù)保持技術(shù)領(lǐng)先。擁有最先進(jìn)的制程技術(shù)是臺(tái)積電在芯片制造服務(wù)領(lǐng)域取得強(qiáng)大市場(chǎng)地位的重要關(guān)鍵。2020年，臺(tái)積電58%的營(yíng)收來(lái)自16納米芯片及以下先進(jìn)制程。臺(tái)積電4納米芯片將于今年第三季度試產(chǎn)，3納米芯片制程依計(jì)劃于2022年下半年量產(chǎn)。此外，臺(tái)積電還積極推進(jìn)半導(dǎo)體材料與先進(jìn)封裝技術(shù)研發(fā)，與其制程技術(shù)優(yōu)勢(shì)相輔相成。

臺(tái)積電在全球供應(yīng)鏈中的戰(zhàn)略地位日益凸顯。自去年以來(lái)全球芯片嚴(yán)重短缺，特別是車用芯片的短缺造成全球許多汽車制造商被迫降低產(chǎn)能，促使美日歐官方不得不尋求臺(tái)灣方面援助。臺(tái)“經(jīng)濟(jì)部長(zhǎng)”王美花稱，車用芯片缺貨凸顯臺(tái)灣半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)在全球供應(yīng)鏈中扮演非常重要與關(guān)鍵的角色，而臺(tái)積電是“關(guān)鍵中的關(guān)鍵”。英國(guó)《經(jīng)濟(jì)學(xué)人》雜志指出，臺(tái)積電是全球最有價(jià)值的芯片廠，一旦停產(chǎn)將重創(chuàng)全球電子產(chǎn)業(yè)，同時(shí)，其技術(shù)與經(jīng)驗(yàn)積淀已久，即使是美國(guó)也必須花費(fèi)數(shù)年才能追上。

近期，英特爾、臺(tái)積電等半導(dǎo)體大廠指出，以新冠疫情為契機(jī)，數(shù)字化轉(zhuǎn)型加速，芯片需求出現(xiàn)爆發(fā)性增長(zhǎng)，產(chǎn)能短缺可能持續(xù)到2022年。越來(lái)越多廠商由于擔(dān)心疫情再次造成供應(yīng)鏈中斷，以及地緣政治緊張局勢(shì)帶來(lái)的不確定性，爭(zhēng)相備貨，進(jìn)一步加劇了芯片短缺困境。換個(gè)角度看，全球芯片需求的持續(xù)增長(zhǎng)將促使臺(tái)積電的戰(zhàn)略地位進(jìn)一步提升，臺(tái)積電已成為全球高科技產(chǎn)業(yè)不可或缺的合作伙伴。

美日歐釋放紅利爭(zhēng)相拉攏

鑒于臺(tái)積電在全球芯片制造供應(yīng)鏈中的戰(zhàn)略地位，美日歐對(duì)其爭(zhēng)相拉攏。

美國(guó)基于供應(yīng)鏈安全與中美高科技博弈的考量，迫使臺(tái)積電赴美投資。美國(guó)高科技企業(yè)對(duì)臺(tái)積電高度依賴。2020年美國(guó)市場(chǎng)占臺(tái)積電營(yíng)收的61.07%，蘋果、谷歌、英特爾、超威、博通、英偉達(dá)、豪威科技、高通、賽靈思等主要高科技公司都是其客戶。此外，隨著兩岸關(guān)系持續(xù)緊張，美國(guó)亦擔(dān)心兩岸爆發(fā)沖突，無(wú)法保障其國(guó)內(nèi)高端芯片需求，而如果臺(tái)積電到美國(guó)設(shè)廠，美國(guó)芯片供應(yīng)鏈的安全就能得到保障，從而保證其高科技企業(yè)及軍工產(chǎn)業(yè)對(duì)高端芯片的需求。

歐盟及日本亦加碼吸引臺(tái)積電赴當(dāng)?shù)赝顿Y。在日本巨額資金補(bǔ)助支持下，臺(tái)積電于2021年2月宣布在日本筑波市設(shè)立半導(dǎo)體材料研發(fā)中心，同時(shí)就在日建立高端封測(cè)廠積極磋商。因歐洲汽車工業(yè)深受“晶片荒”之苦，歐盟近期也有意投下巨資，邀請(qǐng)臺(tái)積電及三星赴歐設(shè)廠。

面臨的政治與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)不斷凸顯

美日歐在拉攏臺(tái)積電的同時(shí)，也紛紛加大本土半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)布局，借此分散風(fēng)險(xiǎn)，使得臺(tái)積電面臨的政治干預(yù)與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)不斷加大。美國(guó)國(guó)家人工智能安全委員會(huì)（NSCAI）于2021年3月發(fā)布報(bào)告指出，美國(guó)對(duì)臺(tái)灣半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)太過(guò)依賴，恐使美國(guó)失去戰(zhàn)略優(yōu)勢(shì)，建議美國(guó)加強(qiáng)本土研發(fā)與生產(chǎn)，保持領(lǐng)先地位。同時(shí)指出，臺(tái)積電擅長(zhǎng)的2D電路線寬微縮技術(shù)已達(dá)物理極限，相關(guān)技術(shù)演進(jìn)得到的邊際效益愈來(lái)愈小，為美國(guó)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)追趕提供了有利時(shí)間窗口。同月，美國(guó)芯片巨頭英特爾公司宣布，將投資200億美元在美國(guó)亞利桑那州建設(shè)兩座新的芯片廠，預(yù)計(jì)工廠將于2024年投產(chǎn)，新廠將有能力生產(chǎn)7納米以上制程的芯片。此外，美國(guó)參議院于6月8日通過(guò)《2021年美國(guó)創(chuàng)新與競(jìng)爭(zhēng)法案》，其中單獨(dú)批準(zhǔn)支出540億美元用于增加對(duì)半導(dǎo)體和電信設(shè)備的生產(chǎn)和研究。日歐也追隨美國(guó)腳步，加快布局本土半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)。目前歐盟正在考慮建立一個(gè)包括意法半導(dǎo)體（STM）、恩智浦半導(dǎo)體（NXP）、英飛凌（Infineon）和阿斯麥爾（ASML）的半導(dǎo)體聯(lián)盟，減少在全球供應(yīng)鏈緊張情況下對(duì)海外芯片制造商的依賴;日本設(shè)立了總額2000億日元的基金，用于擴(kuò)大半導(dǎo)體、蓄電池的生產(chǎn)。

此外，從臺(tái)積電在產(chǎn)業(yè)鏈中所處的位置來(lái)看，臺(tái)積電所需的上游材料及設(shè)備仍然受制于人，難以擺脫美日歐的“控制”。除了設(shè)計(jì)、制造、封測(cè)環(huán)節(jié)外，芯片供應(yīng)鏈的上游還有設(shè)備、材料及化學(xué)品等，而這些上游產(chǎn)業(yè)主要由美日歐掌握。美國(guó)自2019年開始加大對(duì)華為出口管制力度，把源自美國(guó)技術(shù)占比從25%降至10%，并于2020年5月宣布降至為零。臺(tái)積電雖然可以做到美技術(shù)占比低于10%，但做不到零，終究繞不過(guò)淪為美國(guó)對(duì)華為制裁的抓手。而在芯片設(shè)計(jì)必需的電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化（EDA）軟件市場(chǎng)三巨頭中，新思科技（Synopsys）和楷登電子（Cadence）都是美商，全球市場(chǎng)份額超過(guò)50%。在全球前五大半導(dǎo)體設(shè)備廠商當(dāng)中有三家美商，包括應(yīng)用材料、泛林半導(dǎo)體及科磊，合計(jì)占全球35.85%的市場(chǎng)份額。在整個(gè)半導(dǎo)體領(lǐng)域的19種關(guān)鍵材料中，有14種材料日本的產(chǎn)能占比超全球50%以上。此外，全球最先進(jìn)的光刻機(jī)來(lái)自歐洲的阿斯麥爾公司（ASML）。由此可見(jiàn)，臺(tái)積電先進(jìn)制程雖然是業(yè)界頗為忌憚的“殺手锏”，但仍被美日歐拿住“七寸”。臺(tái)積電斷供華為使其淪為美國(guó)對(duì)華競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略的一大抓手，已被美國(guó)納入排斥大陸的“半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟”，并試圖借此遲滯大陸高科技產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

當(dāng)然，地緣政治只是臺(tái)積電所面臨的風(fēng)險(xiǎn)和不確定性的一個(gè)方面，島內(nèi)疫情惡化、缺水、缺電等則是臺(tái)積電面臨的另一個(gè)困境。臺(tái)積電出走海外是不是一種必然？短期看，臺(tái)積電的發(fā)展前景取決于臺(tái)灣方面是否可以提供保障能力，而目前看這種能力仍然較弱;長(zhǎng)期看，全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)也不單是先進(jìn)制程技術(shù)的競(jìng)爭(zhēng)，核心是經(jīng)濟(jì)體綜合實(shí)力的比拼?！帮L(fēng)險(xiǎn)纏身”的臺(tái)積電是在地緣政治博弈中能最終求得安穩(wěn)，還是被西方國(guó)家瓜分，“目前仍是一部正在撰寫的小說(shuō)”。