■李文杰，侯在坤，任鈺田

一、引言與文獻(xiàn)綜述

我國(guó)具有傳統(tǒng)的人情關(guān)系形成根基，農(nóng)耕文明中人口及土地等要素的流動(dòng)性較弱，有利于形成熟人社會(huì)，這為人情往來(lái)提供了良好的基礎(chǔ)（劉津，2020）；另外，儒家強(qiáng)調(diào)禮義思想，進(jìn)一步鞏固了人情往來(lái)的合理性，講禮節(jié)、通人情也在穩(wěn)定社會(huì)秩序中發(fā)揮了重要作用（唐凱麟，2015）。人情往來(lái)不僅是一種情感表達(dá)，而且依靠人情維系的社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)也是一筆寶貴財(cái)富，通過(guò)社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)可以解決很多難題，所以人情往來(lái)在現(xiàn)代社會(huì)中依然倍受重視，人情支出一直都是家庭開支的重要組成部分。

由于商業(yè)保險(xiǎn)在我國(guó)具有廣闊的發(fā)展空間，所以研究影響商業(yè)保險(xiǎn)發(fā)展的因素，考察如何提升商業(yè)保險(xiǎn)消費(fèi)水平并完善各級(jí)保險(xiǎn)保障機(jī)制尤為重要?，F(xiàn)實(shí)中，由于“禮尚往來(lái)”已經(jīng)成為了人際交往過(guò)程中約定俗成的互動(dòng)法則（周廣肅和馬光榮，2015），所以通過(guò)互送禮品、資金等形式來(lái)表現(xiàn)的人情往來(lái)機(jī)制也可以發(fā)揮一定的風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)傋饔茫@導(dǎo)致人情往來(lái)作為一種非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制在一定程度上會(huì)對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的發(fā)展產(chǎn)生影響?；诖?，本文將主要探究人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的影響，引導(dǎo)居民合理安排人情支出，助力商業(yè)保險(xiǎn)發(fā)展并形成合理的風(fēng)險(xiǎn)保障模式。

人情支出對(duì)居民生活有著較為深刻的影響，不同數(shù)額的人情支出會(huì)給人們帶來(lái)不同程度的幸福感，該影響效果的表現(xiàn)形式大致呈倒U型，即當(dāng)人情支出占家庭總支出的比例未達(dá)到拐點(diǎn)時(shí)，人情支出有利于提升人們的幸福感，一旦超過(guò)拐點(diǎn)則會(huì)產(chǎn)生負(fù)效應(yīng)，而且低收入者和年長(zhǎng)者因人情支出產(chǎn)生不幸福感的比例較大（曾起艷等，2017）。通過(guò)對(duì)比城市與農(nóng)村的人情支出發(fā)現(xiàn)：由于農(nóng)村居民的人情支出占總支出的比例較大，所以人情支出更易成為農(nóng)村家庭的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)（鄒宇春和茅倬彥，2018）。人情支出作為家庭開支的一部分，對(duì)其他消費(fèi)支出產(chǎn)生影響。人情支出會(huì)促進(jìn)正常消費(fèi)水平的提升，但當(dāng)人情支出占收入比例過(guò)大時(shí)，人情支出會(huì)對(duì)正常消費(fèi)支出存在擠出效應(yīng)（周廣肅和馬光榮，2015）。人情支出會(huì)對(duì)享受型消費(fèi)支出產(chǎn)生擠出效應(yīng)，對(duì)大多數(shù)家庭而言，人情支出不利于消費(fèi)結(jié)構(gòu)的升級(jí)（劉玉飛等，2020）。

人情往來(lái)等非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制與正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制都為居民規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)提供了有力的工具，學(xué)者們對(duì)兩者間的關(guān)系也進(jìn)行了研究。一類研究成果傾向于認(rèn)為非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制與正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制存在負(fù)向關(guān)系：保險(xiǎn)的引入會(huì)對(duì)非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制產(chǎn)生擠出效應(yīng)（林莞娟等，2014）；相應(yīng)地當(dāng)非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制的功能越強(qiáng)時(shí)，居民對(duì)保險(xiǎn)的需求越弱（蔣遠(yuǎn)勝等，2003）。另一類研究成果傾向于認(rèn)為非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制與正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制存在正向關(guān)系：李濤和朱銘來(lái)（2017）認(rèn)為社會(huì)網(wǎng)絡(luò)有利于提升農(nóng)村家庭商業(yè)保險(xiǎn)的購(gòu)買度。還有研究發(fā)現(xiàn)人情支出與農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)購(gòu)買意愿在某些地區(qū)存在正向關(guān)系，但在其他地區(qū)卻存在負(fù)向關(guān)系（臧敦剛等，2020）。值得一提的是，雖然人情往來(lái)等非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制有利于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和平滑消費(fèi)（Charness&Genicot，2009），但現(xiàn)實(shí)中該機(jī)制作用有限，所以發(fā)展正式的保險(xiǎn)機(jī)制十分重要（王曉全等，2016）。

通過(guò)分析現(xiàn)有文獻(xiàn)可知，目前關(guān)于人情支出所產(chǎn)生影響的研究比較寬泛，鮮有文獻(xiàn)對(duì)人情支出與商業(yè)保險(xiǎn)之間的關(guān)系進(jìn)行細(xì)致地探討。另外，對(duì)人情往來(lái)等非正式風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制的研究多集中在農(nóng)村地區(qū)，缺乏對(duì)不同地區(qū)、不同群體間的對(duì)比分析。鑒于不同學(xué)者利用不同時(shí)期的數(shù)據(jù)研究所得結(jié)論有所差異，所以本文在進(jìn)行橫向?qū)Ρ确治龅耐瑫r(shí)，又對(duì)不同年度的數(shù)據(jù)進(jìn)行了縱向?qū)Ρ确治觥?/p>

二、理論分析

李偉民（1996）通過(guò)對(duì)中國(guó)人社會(huì)交往進(jìn)行分析后認(rèn)為人情交往中存在互利互惠法則。人情往來(lái)中存在的互惠原則使得每當(dāng)某一家庭發(fā)生重大事件時(shí)，該家庭可以通過(guò)之前付出的人情費(fèi)換取親朋好友的經(jīng)濟(jì)支持，從而使得人情往來(lái)具有了風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偣δ芤约盎ブ再|(zhì)，其中該家庭事前付出的人情費(fèi)則是風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的啟動(dòng)機(jī)制。依托人情往來(lái)所形成的風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制是人們?cè)谶M(jìn)行社會(huì)交往過(guò)程中自發(fā)形成的，它是一種約定俗成且不受法律約束的機(jī)制，所以可將人情往來(lái)視為一種非正式的風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制。一般來(lái)說(shuō)，人情支出越多意味著所擁有的社會(huì)資本越多，那么在面臨經(jīng)濟(jì)困境時(shí)所得到的經(jīng)濟(jì)幫助就越多，風(fēng)險(xiǎn)保障程度也就越高（王春超和袁偉，2016）。

人情往來(lái)和商業(yè)保險(xiǎn)都是家庭風(fēng)險(xiǎn)管理的重要手段，那么人情支出會(huì)對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與產(chǎn)生何種影響呢？雖然部分學(xué)者認(rèn)為依托人情往來(lái)所建立的社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)有利于商業(yè)保險(xiǎn)宣傳與銷售（Hong et al.，2004），但是人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的正向影響多為間接性的，從而導(dǎo)致該效果可能并不明顯。而人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響主要受家庭內(nèi)部決策的作用，該影響效果更加直接。人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面：

首先，現(xiàn)階段居民對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)仍然缺乏充分的認(rèn)識(shí)，對(duì)相關(guān)保險(xiǎn)產(chǎn)品的保障功能了解程度較低，加之以前保險(xiǎn)業(yè)存在的不良現(xiàn)象造成保險(xiǎn)聲譽(yù)較差，尤其是在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)，居民對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的了解度和認(rèn)同感更低，而以親緣、地緣為紐帶的人情往來(lái)機(jī)制同樣具有分?jǐn)傦L(fēng)險(xiǎn)的功能，該機(jī)制歷史悠久且為大多數(shù)人所認(rèn)可。當(dāng)人們更多地關(guān)注人情往來(lái)機(jī)制在風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)傊械南鄬?duì)優(yōu)勢(shì)而忽略商業(yè)保險(xiǎn)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的作用時(shí)，人情支出將會(huì)阻礙商業(yè)保險(xiǎn)的參與。

其次，人情支出是大多數(shù)家庭存在的一筆必要開支，而且吳本健等（2014）通過(guò)模型分析表明相對(duì)于拒絕向外惠贈(zèng)（人情支出），作出向外惠贈(zèng)來(lái)實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的決定會(huì)獲得更大的效用，那么在人情關(guān)系社會(huì)，人情往來(lái)機(jī)制將長(zhǎng)期穩(wěn)定存在。既然通過(guò)人情往來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偟臋C(jī)制已經(jīng)存在，那么家庭通過(guò)參與商業(yè)保險(xiǎn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偟膭?dòng)機(jī)將大大降低。

最后，由于每個(gè)家庭的收入都是有限的，所以居民要合理確定各項(xiàng)家庭開支的數(shù)額。人情支出在大多數(shù)家庭中已經(jīng)占據(jù)了一定的份額，甚至成為了部分家庭的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，為平衡家庭收支情況，防止家庭經(jīng)濟(jì)壓力進(jìn)一步增大，居民一般會(huì)減少其他正常消費(fèi)，其中就包括降低家庭在商業(yè)保險(xiǎn)參與中的支出，使家庭減少了對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的參與度。

綜上所述，本文提出假設(shè)：人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與具有負(fù)向影響，即家庭人情支出越多，商業(yè)保險(xiǎn)參與度越低。

三、數(shù)據(jù)與變量描述

（一）數(shù)據(jù)來(lái)源與說(shuō)明

中國(guó)家庭追蹤調(diào)查（CFPS）覆蓋面廣、樣本量大，可以較好地反映中國(guó)家庭經(jīng)濟(jì)、人口等方面的變遷，并且包含本文擬采用的數(shù)據(jù)信息，所以本文所使用的全部數(shù)據(jù)來(lái)源于中國(guó)家庭追蹤調(diào)查（CFPS）數(shù)據(jù)庫(kù)，并采用了CFPS2014年與2018年的個(gè)人數(shù)據(jù)和家庭經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析。因?yàn)閼糁饕话隳軐?duì)家庭經(jīng)濟(jì)活動(dòng)起到主導(dǎo)作用，所以個(gè)人層次方面的信息擬采用戶主數(shù)據(jù)，而由于CFPS2014年與2018年均未指出“戶主”這一概念，所以采用“財(cái)務(wù)作答人”這一概念作為戶主的替代變量。另外，本文除了對(duì)2018年數(shù)據(jù)進(jìn)行橫向?qū)Ρ?，還將對(duì)2018年與2014年數(shù)據(jù)進(jìn)行縱向?qū)Ρ?，為了保證進(jìn)行縱向?qū)Ρ葧r(shí)的可比性，根據(jù)CFPS2014年與2018年中提供的2014年家庭樣本編號(hào)篩選出這兩年均涉及的2644個(gè)家庭樣本，從而保證了2014年與2018年家庭樣本的一致性。

（二）變量選取與描述性統(tǒng)計(jì)

1.變量選取

被解釋變量：采用家庭是否參與商業(yè)保險(xiǎn)作為被解釋變量。當(dāng)家庭過(guò)去12個(gè)月的商業(yè)保險(xiǎn)支出大于0時(shí)，視為參與商業(yè)保險(xiǎn)，賦值1；當(dāng)家庭過(guò)去12個(gè)月的商業(yè)保險(xiǎn)支出等于0時(shí)，視為未參與商業(yè)保險(xiǎn)，賦值0。

核心解釋變量：采用家庭人情支出占家庭總支出的比重作為核心解釋變量。采用家庭人情支出占家庭總支出的比重作為核心解釋變量不僅可以降低內(nèi)生性影響，還可以避免不同家庭之間人情支出數(shù)額差異過(guò)大的問(wèn)題。家庭貧富差距會(huì)導(dǎo)致家庭人情支出存在差距，收入高、支出多的家庭，其人情支出自然也多（王陽(yáng)和漆雁斌，2016）。

其他控制變量：從個(gè)人、家庭、地區(qū)三個(gè)層面選取了控制變量，個(gè)人層面的控制變量包括戶主年齡、戶主性別、教育年限、婚姻狀況、健康狀況、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知；家庭層面的控制變量包括家庭規(guī)模、家庭社會(huì)保障、家庭收入；地區(qū)層面的控制變量包括所處地區(qū)、區(qū)縣人均純收入。需要說(shuō)明的是：個(gè)人層面的數(shù)據(jù)均采用戶主信息，并設(shè)定性別、婚姻狀況、健康狀況、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知虛擬變量（女性賦值1，男性賦值0；有配偶賦值1，否則賦值0；健康狀況好賦值1，否則賦值0；風(fēng)險(xiǎn)偏好賦值2，風(fēng)險(xiǎn)中性賦值1，風(fēng)險(xiǎn)厭惡賦值0）；家庭層面設(shè)定社會(huì)保障虛擬變量（家庭成員中至少有一位參與社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)或社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)賦值1，否則賦值0），以家庭人口數(shù)衡量家庭規(guī)模，以家庭收入的對(duì)數(shù)值衡量家庭經(jīng)濟(jì)水平；地區(qū)層面設(shè)定所處地區(qū)虛擬變量（東部地區(qū)賦值1，中部地區(qū)賦值2，西部地區(qū)賦值3），以區(qū)縣人均純收入的對(duì)數(shù)值衡量當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展水平。

工具變量：采用同一社區(qū)其他家庭人情支出均值占家庭總支出均值的比重作為本文的工具變量。

2.描述性統(tǒng)計(jì)

表1為2014年與2018年主要變量的描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果。從中可以發(fā)現(xiàn)：2014年平均商業(yè)保險(xiǎn)參與率為25.6%，2018年平均商業(yè)保險(xiǎn)參與率為35.7%，商業(yè)保險(xiǎn)參與率在4年間增加了10.1%；另外，不僅商業(yè)保險(xiǎn)參與率有了較大幅度地提升，平均商業(yè)保險(xiǎn)保費(fèi)支出也大幅增加，由2014年的1143.88元增加到2018年的2125.85元。在社會(huì)保障方面，2014年及2018年家庭平均社會(huì)保障覆蓋率均達(dá)95%以上，說(shuō)明社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)及社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)等社會(huì)保險(xiǎn)已經(jīng)被大多數(shù)家庭所擁有。在人情支出方面，家庭平均人情支出由2014年的4038.58元增加到2018年的4614.91元，但人情支出占家庭總支出的比重有小幅下降。在收入方面，家庭年收入及區(qū)縣人均純收入均有所增加，說(shuō)明居民收入呈增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。由于2014年與2018年的家庭樣本相同，所以風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知等數(shù)據(jù)無(wú)明顯變化。

表1 變量描述性統(tǒng)計(jì)

四、實(shí)證分析

（一）模型設(shè)定

由于家庭是否參與商業(yè)保險(xiǎn)是一個(gè)二值選擇問(wèn)題，所以采用二值選擇的經(jīng)典模型—probit模型來(lái)探究人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的影響。由于使用probit模型時(shí)可能會(huì)存在解釋變量為內(nèi)生變量的情況，所以采用ivprobit（instrumental variableprobit）模型進(jìn)行內(nèi)生性檢驗(yàn)。

設(shè)F（x，β）是標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)的累積分布函數(shù)，則有：

其中，μ~N（0，σ2）。模型中insurance代表家庭是否參與商業(yè)保險(xiǎn)，0表示否，1表示是；gift_expense代表本文關(guān)注的核心解釋變量家庭人情支出/家庭總支出；control代表除核心解釋變量以外的其他所有解釋變量。

通常情況下，由于使用probit模型可能得不到一致估計(jì)，所以進(jìn)一步考慮以下模型：

其中，ui的方差被標(biāo)準(zhǔn)化為1，而ρ為（wi，vi）的相關(guān)系數(shù)。

（二）基準(zhǔn)回歸

本文采用了分步回歸法以確保檢驗(yàn)結(jié)果的可靠性。表2為利用Stata16所得出的人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與影響的probit模型回歸結(jié)果。

表2 人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的影響結(jié)果

2014年與2018年相比，各個(gè)解釋變量對(duì)應(yīng)的系數(shù)符號(hào)大體一致，只是系數(shù)大小有所不同。在控制了個(gè)人、家庭、地區(qū)三方面的因素后，回歸結(jié)果顯示人情支出系數(shù)在1%的統(tǒng)計(jì)水平下顯著為負(fù)，即人情支出對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的負(fù)向影響，假設(shè)得以證實(shí)。但是通過(guò)對(duì)比第（1—1）與（2—1）列、第（1—2）與（2—2）列、第（1—3）與（2—3）列，可以發(fā)現(xiàn)2018年人情支出系數(shù)的絕對(duì)值總是大于2014年人情支出系數(shù)的絕對(duì)值，所以相比2014年而言，2018年人情支出對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響進(jìn)一步增強(qiáng)，這可能是在人情支出逐年攀升的背景之下，由于受“禮尚往來(lái)”法則的影響，使得家庭遭遇重大事件時(shí)可以通過(guò)親朋好友得到更多的經(jīng)濟(jì)支持，從而在一定程度上弱化了商業(yè)保險(xiǎn)的作用。

其他的控制變量對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與也會(huì)產(chǎn)生影響。首先，戶主作為一家之主，戶主的個(gè)人特征對(duì)家庭經(jīng)濟(jì)活動(dòng)起著關(guān)鍵性作用。戶主年齡對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的負(fù)向影響，這是由于高齡人群對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)缺乏充分的了解，加之他們對(duì)新鮮事物接受過(guò)程緩慢，甚至對(duì)保險(xiǎn)存在錯(cuò)誤的認(rèn)知，導(dǎo)致他們對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的認(rèn)同度較低，而年輕人群對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)具有較多的了解，他們對(duì)新鮮事物接受程度也較高，所以他們更愿意購(gòu)買商業(yè)保險(xiǎn)。戶主受教育年限對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的正向影響，受教育程度越高，對(duì)金融保險(xiǎn)等知識(shí)的了解程度越高，尤其是專門學(xué)習(xí)過(guò)金融保險(xiǎn)知識(shí)和從事相關(guān)行業(yè)的人群，他們深知商業(yè)保險(xiǎn)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的作用，所以他們更樂(lè)于利用商業(yè)保險(xiǎn)去規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，受教育程度越高可能意味著家庭經(jīng)濟(jì)水平越高，從而越有能力去參與商業(yè)保險(xiǎn)。婚姻狀況對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有正向影響，戶主已婚意味著其家庭責(zé)任越大，從而希望通過(guò)商業(yè)保險(xiǎn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)保障或財(cái)富傳承，而且隨著社會(huì)的發(fā)展，家庭責(zé)任問(wèn)題愈加凸顯，所以相較于2014年而言，2018年婚姻狀況對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與的正向影響更加顯著。其次，家庭特征也會(huì)影響該家庭的商業(yè)保險(xiǎn)參與。雖然社會(huì)保障與商業(yè)保險(xiǎn)功能類似，但筆者卻發(fā)現(xiàn)家庭社會(huì)保障對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的正向影響。這可能是由于參與社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)等社會(huì)保障項(xiàng)目的家庭認(rèn)識(shí)到了保險(xiǎn)機(jī)制在家庭面臨風(fēng)險(xiǎn)時(shí)所起到的重要作用，但社會(huì)保障所起的作用有限，而商業(yè)保險(xiǎn)險(xiǎn)種豐富，保障全面且保障額度較大，所以這部分家庭會(huì)參與商業(yè)保險(xiǎn)以完善家庭風(fēng)險(xiǎn)保障體系，而且一般情況下社會(huì)保障體系完備家庭的經(jīng)濟(jì)條件也較好，從而可以繼續(xù)參與商業(yè)保險(xiǎn)。家庭收入情況和地區(qū)經(jīng)濟(jì)情況對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的正向影響，經(jīng)濟(jì)條件好的地區(qū)商業(yè)保險(xiǎn)體系健全，且居民生活條件優(yōu)越，擁有較強(qiáng)的支付能力，從而有能力參與商業(yè)保險(xiǎn)。

（三）內(nèi)生性檢驗(yàn)

使用工具變量可以有效地進(jìn)行內(nèi)生性檢驗(yàn)，合適的工具變量需要滿足相關(guān)性和外生性兩個(gè)原則，鑒于這兩項(xiàng)原則，選取同一社區(qū)其他家庭人情支出情況作為工具變量，用同一社區(qū)其他家庭人情支出均值占家庭總支出均值的比重來(lái)表示。同一社區(qū)家庭之間一般會(huì)存在人情往來(lái)，而且同一社區(qū)家庭的文化傳統(tǒng)、經(jīng)濟(jì)條件等因素具有相似性，同一社區(qū)其他家庭人情支出情況與本家庭人情支出情況存在相關(guān)性，而同一社區(qū)其他家庭的人情支出情況對(duì)本家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與的影響一般僅僅通過(guò)本家庭人情支出情況起作用，所以同一社區(qū)其他家庭人情支出情況與擾動(dòng)項(xiàng)不相關(guān)。表3是對(duì)2018年數(shù)據(jù)使用工具變量法得出的回歸結(jié)果，檢驗(yàn)結(jié)果顯示人情支出占總支出比重的系數(shù)估計(jì)值依然顯著為負(fù)，即家庭人情支出情況對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響顯著。

表3 內(nèi)生性檢驗(yàn)結(jié)果

（四）異質(zhì)性檢驗(yàn)

由于不同類型的家庭在人情支出與商業(yè)保險(xiǎn)參與方面存在一定的差距，所以進(jìn)一步探究了人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響是否在不同類型的家庭中普遍存在。

首先，根據(jù)家庭所在省份所處地區(qū)將2018年全部家庭樣本分為東部家庭、中部家庭和西部家庭三個(gè)子樣本，對(duì)三組數(shù)據(jù)分別進(jìn)行probit模型回歸后發(fā)現(xiàn)，西部家庭人情支出系數(shù)在1%的統(tǒng)計(jì)水平下顯著為負(fù)，西部地區(qū)家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更大。其次，根據(jù)基于國(guó)家統(tǒng)計(jì)局資料的城鄉(xiāng)分類標(biāo)準(zhǔn)將2018年全部家庭樣本分為鄉(xiāng)村家庭和城鎮(zhèn)家庭兩個(gè)子樣本，對(duì)兩組數(shù)據(jù)分別進(jìn)行probit模型回歸后發(fā)現(xiàn)，人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響在鄉(xiāng)村家庭和城鎮(zhèn)家庭中均存在，但農(nóng)村家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更大。由于相對(duì)而言，西部地區(qū)、農(nóng)村地區(qū)屬于欠發(fā)達(dá)地區(qū)，故認(rèn)為欠發(fā)達(dá)地區(qū)家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更加明顯。造成此現(xiàn)象的原因可能是，欠發(fā)達(dá)地區(qū)正規(guī)金融體系不健全，居民保險(xiǎn)意識(shí)淡薄，欠發(fā)達(dá)地區(qū)受現(xiàn)代化因素的影響較弱造成人情往來(lái)等傳統(tǒng)文化色彩較為濃厚，從而使得人情往來(lái)在風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)傊衅鹆烁鼮橹匾淖饔?，因而欠發(fā)達(dá)地區(qū)家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與產(chǎn)生了更大的負(fù)向影響。

最后，根據(jù)戶主的風(fēng)險(xiǎn)測(cè)試選擇將2018年全部家庭樣本分為風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭、風(fēng)險(xiǎn)中性家庭、風(fēng)險(xiǎn)偏好家庭三個(gè)子樣本，對(duì)三組數(shù)據(jù)分別進(jìn)行probit模型回歸后發(fā)現(xiàn)，風(fēng)險(xiǎn)中性家庭的回歸結(jié)果不顯著，但是在風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭中，人情支出系數(shù)在1%的統(tǒng)計(jì)水平下顯著為負(fù)，在風(fēng)險(xiǎn)偏好家庭中，人情支出系數(shù)在5%的統(tǒng)計(jì)水平下顯著為負(fù)，而且風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭人情支出系數(shù)的絕對(duì)值大于風(fēng)險(xiǎn)偏好家庭人情支出系數(shù)的絕對(duì)值，所以可以推斷人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響在風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭中表現(xiàn)得更加明顯。造成此現(xiàn)象的原因可能是，風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭比風(fēng)險(xiǎn)偏好家庭更多地關(guān)注了商業(yè)保險(xiǎn)在家庭風(fēng)險(xiǎn)保障中的缺點(diǎn)，導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭更偏好于利用人情往來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)?。商業(yè)保險(xiǎn)的缺點(diǎn)在于它并不是百分之百保證賠付，繳納保險(xiǎn)費(fèi)不代表一定會(huì)收到保險(xiǎn)金，所以相較于講究禮尚往來(lái)的人情支出而言，參與商業(yè)保險(xiǎn)將面臨更大的不確定性風(fēng)險(xiǎn)，從而造成風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭的人情支出越多，其不愿意通過(guò)商業(yè)保險(xiǎn)來(lái)分?jǐn)傦L(fēng)險(xiǎn)的傾向就越大。

表4 異質(zhì)性檢驗(yàn)結(jié)果

（五）穩(wěn)健性檢驗(yàn)①

①限于篇幅，結(jié)果留存?zhèn)渌鳌?/p>

由于前文將2014年與2018年數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸，結(jié)果均在1%統(tǒng)計(jì)水平下顯著，所以估計(jì)結(jié)果較為穩(wěn)健。為了進(jìn)一步驗(yàn)證，通過(guò)使用替換解釋變量的方法進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。采用人情支出占家庭消費(fèi)性支出的比重來(lái)替代人情支出占家庭總支出的比重。一方面該替代變量與原有解釋變量具有相似的含義；另一方面可以進(jìn)一步避免因特殊性的大額支出對(duì)家庭總支出產(chǎn)生的影響，因此利用人情支出占家庭消費(fèi)性支出的比重可以進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。另外，本文也利用logit模型進(jìn)行了回歸分析。結(jié)果與前文保持一致，說(shuō)明前文結(jié)論穩(wěn)健可靠。

五、結(jié)論與啟示

本文對(duì)人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的影響進(jìn)行了研究，并采用中國(guó)家庭追蹤調(diào)查（CFPS）的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)，主要得出以下結(jié)論：第一，人情支出數(shù)額有上漲趨勢(shì)，但人情支出占家庭總支出的比重較為穩(wěn)定；商業(yè)保險(xiǎn)覆蓋率增加明顯，而且家庭保費(fèi)支出也有了較大增長(zhǎng)，保險(xiǎn)保障程度進(jìn)一步提升。第二，人情支出對(duì)家庭商業(yè)保險(xiǎn)參與具有顯著的負(fù)向影響，表現(xiàn)為人情支出占家庭總支出的比重越大，家庭商業(yè)保險(xiǎn)的參與度越低。第三，相較于2014年而言，2018年人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更大，可見人情支出進(jìn)一步抑制了商業(yè)保險(xiǎn)的發(fā)展。第四，不同類型家庭的人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響程度不同，欠發(fā)達(dá)地區(qū)家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更加明顯，風(fēng)險(xiǎn)厭惡家庭人情支出對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)參與的負(fù)向影響更加明顯。

上述結(jié)論意味著，首先，人情往來(lái)具有一定的風(fēng)險(xiǎn)保障功能，然而依托人情往來(lái)所形成的風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倷C(jī)制具有明顯的劣勢(shì)，當(dāng)發(fā)生重大事故時(shí)，人情往來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偰芰Ψ浅Ｓ邢?，僅僅依靠親朋好友的幫助是不夠的，所以要合理引導(dǎo)人情支出并鼓勵(lì)居民積極參與商業(yè)保險(xiǎn)，商業(yè)保險(xiǎn)保障額度大，能夠很大程度上解決保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)的經(jīng)濟(jì)困難問(wèn)題。其次，農(nóng)村地區(qū)、西部地區(qū)的金融保險(xiǎn)體系尚未十分健全，造成很多家庭僅僅依靠自我儲(chǔ)蓄、親朋好友的幫助達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)偟哪康模砸訌?qiáng)農(nóng)村地區(qū)、西部地區(qū)金融保險(xiǎn)體系的建設(shè)，加強(qiáng)農(nóng)村地區(qū)保險(xiǎn)服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置，鼓勵(lì)保險(xiǎn)專業(yè)人才服務(wù)西部發(fā)展，并加強(qiáng)保險(xiǎn)教育培訓(xùn)，積極宣傳金融保險(xiǎn)知識(shí)。而且在保險(xiǎn)覆蓋率較低的地區(qū)，保險(xiǎn)公司應(yīng)秉承低盈利的理念著力打開當(dāng)?shù)氐谋ｋU(xiǎn)市場(chǎng)，發(fā)展符合居民需要的保險(xiǎn)產(chǎn)品，努力使大眾接受保險(xiǎn)。最后，保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)充分汲取人情往來(lái)機(jī)制的優(yōu)勢(shì)，保險(xiǎn)銷售人員可以從人情支出所維系的社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)入手，通過(guò)人脈資源進(jìn)行保險(xiǎn)宣傳與銷售，保險(xiǎn)研發(fā)人員可以以處于某一社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)中的人員為基礎(chǔ)設(shè)計(jì)相關(guān)的團(tuán)體保險(xiǎn)。