馬佳佳（寧夏財經職業(yè)技術學院）

引言

在企業(yè)的管理工作當中，資金管理可謂是企業(yè)賴以生存的重要基礎。它不僅關系到企業(yè)的日常生產經營活動，還關系到企業(yè)未來的長遠發(fā)展。加強資金管理的風險管控成為當前企業(yè)管理工作中的重點。對于資金管理過程中的風險，要深入挖掘并深刻闡述，根據(jù)企業(yè)實際情況做好資金管理風險的防控工作。

企業(yè)資金管理的重要作用

資金是企業(yè)采購原料及貨物，從事生產與銷售活動，支付員工工資及其他各項費用等一系列生產經營活動中最基本的要素。從資金流入企業(yè)形成貨幣資金開始，通過采購存貨等方式轉變?yōu)閮滟Y金，再通過組織生產和銷售形成生產資金和新的貨幣資金，最終企業(yè)以這些資金進行成本的補償和利潤的分配。資金的循環(huán)周轉過程貫穿于整個企業(yè)生產經營活動的始末。因此，對資金進行科學有效的管理是企業(yè)財務工作中的關鍵一環(huán)。

根據(jù)中國上市公司內部控制白皮書顯示，以2016-2017年在我國滬、深交易所A股上市并披露年度財務報告的公司為研究對象，導致否定意見的內部控制重大缺陷所涉及的業(yè)務領域，資金活動排在首位[1]。由此可見，資金活動是上市公司內部控制缺陷的高發(fā)領域，加強和完善企業(yè)的資金管理制度是企業(yè)生存和發(fā)展的內在需求。企業(yè)應當高度重視資金管控工作，防范和控制資金風險，保證資金的安全完整，合理調度資金，有效使用資金，努力提高資金的使用效率。

企業(yè)資金管理過程中存在的風險

（一）資金管理制度不健全

科學完善的資金管理制度對企業(yè)資金安全和資金使用效率的提升起著至關重要的作用。完善的資金管理制度可以有效地控制住業(yè)務活動中的關鍵風險點，避免資金被非法侵占或挪用，維護資金的安全。缺乏資金管理制度可能會造成企業(yè)資金管理目標難以實現(xiàn)，資金使用過程中出現(xiàn)的各種問題和困難沒有相應的解決對策及方法。有些單位即使建立了資金管理制度，但是在運行的過程中，因職責分工、權限范圍、授權審批等程序操作不規(guī)范，致使企業(yè)的資金管理控制不到位。

（二）資金預算管理未能發(fā)揮有效作用

資金預算的編制，可以讓企業(yè)充分了解自己的資金來源及資金使用情況，是企業(yè)加強資金管理的重要手段。但在實際工作當中，很多企業(yè)并不重視預算工作。預算目標不合理，預算編制不科學，預算執(zhí)行缺乏剛性，考核或獎懲不到位等，均會導致資金預算的編制無法起到對全年資金分配進行科學合理規(guī)劃的作用。缺乏資金預算管理的企業(yè)，在日常經營活動中很容易出現(xiàn)資金使用較為盲目，資金閑置或浪費等使用效率低下的問題，無形中加劇了資金管理方面的風險。

（三）缺乏資金籌措規(guī)劃

企業(yè)經營活動中，資金的籌措對于企業(yè)正常運營，擴大生產，開展市場活動等起到極其重要的作用。很多企業(yè)在籌資過程中缺乏完整的籌資戰(zhàn)略規(guī)劃，對企業(yè)現(xiàn)有資金狀況沒有全面的認識，不能正確評估企業(yè)資金的實際需求量及期限，從而導致盲目籌資，使得企業(yè)資本結構不合理，資金成本較高。如果企業(yè)無法保證支付利息或股息等籌資成本，則很可能導致企業(yè)發(fā)生資金鏈斷裂，影響正常的生產經營活動，進而影響企業(yè)信譽度，并引發(fā)相關的財務風險。

企業(yè)資金管理風險管控策略

（一）加強資金管理制度建設

企業(yè)的各項管理都應該具備一套完整的、科學的、嚴格的規(guī)章制度。在資金管理上，更應該依照流程辦事，確保資金安全。企業(yè)應當結合自身特點建設符合自己需求的資金管理體系，強化全體員工的資金風險管理意識。通過制度確立好各部門崗位的職責和權限，靈活運用不相容職務相分離、授權審批控制、信息技術控制等常見的控制措施，嚴格把控資金業(yè)務活動中的關鍵風險點，確保資金的規(guī)范安全使用。同時，企業(yè)要加強資金管理的監(jiān)督工作，對運營過程中的資金隨時進行有效監(jiān)控，及時發(fā)現(xiàn)和解決資金管理中存在的問題，最大限度地降低資金安全風險。

（二）完善資金預算管理

企業(yè)的資金必須實行全面預算管理，預算管理不僅是有效的內部控制工具，也是一種很好的風險防御措施，是企業(yè)日常運營規(guī)劃的重要依據(jù)。通過制訂資金預算，可以約束資金使用，控制企業(yè)成本，提高資金的使用效率，讓資金安全穩(wěn)定地流動，從而保證企業(yè)的各項生產經營活動有序進行。企業(yè)應當設置科學的預算管理組織體系；編制合理、準確、可行的資金預算方案并對預算方案進行嚴格審批；在預算執(zhí)行的過程中，應保證支出必須嚴格控制在預算范圍內，原則上不得隨意調整預算方案，以保持其嚴肅性和穩(wěn)定性；應當對預算結果進行考核，從而調動各責任中心積極配合企業(yè)的資金管理工作。完善的資金預算管理，可以幫助企業(yè)對資金進行統(tǒng)一的籌劃管理，保證資金有效周轉。

（三）建立應收賬款管控機制，提高資金運營效率

資金大量積壓在應收賬款當中，會加劇企業(yè)的資金壓力，增大資金回收的風險。因此，企業(yè)應當積極探索和建立長效的應收賬款管理機制，實現(xiàn)應收賬款的及時和足量回收。企業(yè)應當建立客戶的信用評級檔案，在銷售政策上向信用較高的企業(yè)傾斜，確保對合作方的財務狀況有清晰的認知，從合同、銷售政策、催收計劃上做好規(guī)劃，確保資金按照計劃回籠。同時，財務部門要加強對應收賬款的日常監(jiān)督工作，密切關注應收賬款的規(guī)模及數(shù)據(jù)指標，明確每筆應收賬款的責任主體。將應收賬款的回收與責任主體的績效相結合，對逾期未收回的款項應通知業(yè)務負責人進行催收，形成壞賬損失的，應有相關責任人承擔相應經濟責任[2]。通過以上措施，可以有效杜絕非正常應收賬款的發(fā)生，從而提高資金運營效率。

（四）合理規(guī)劃企業(yè)資本結構

企業(yè)在籌措資金過程中，應根據(jù)自身情況確定資本結構，避免因盲目籌資，使企業(yè)的資本結構、資金來源、利息結構等頻繁變動。企業(yè)可以優(yōu)先考慮通過開通法人賬戶透支、使用商業(yè)匯票支付、進行銀行匯票貼現(xiàn)等方式來緩解短期資金壓力。企業(yè)還可以選擇發(fā)行債券、融資租賃等多種資金籌措方式來拓寬融資渠道，具體的融資方式應當適合企業(yè)自身具體的實際情況，在保證資金需求的前提下，盡量降低籌資成本，保持合理的資本結構。在資金籌措的時長上，也要做好規(guī)劃，避免出現(xiàn)兌付利息集中在某個時段導致企業(yè)資金壓力過大的問題。企業(yè)應根據(jù)經營目標設計資金籌措方案，對重大籌資方案要進行可行性論證，要明確資金的用途去向，保證企業(yè)按照籌資方案規(guī)劃用途使用資金。

結語

企業(yè)在資金管理過程中要做到安全、可靠、流暢，如同人體中血液的供給一樣。做好資金的風險管控，才能確保企業(yè)的正常運營與健康發(fā)展。目前越來越多的企業(yè)開始重視資金管理的理念和方法，努力推進資金管理理念的更新與完善，實踐運用能力也趨于成熟。企業(yè)應當在運營過程中強化資金管理，提高應對資金管理風險的意識與能力，選擇科學合理的、符合自身條件的風險應對策略，有效規(guī)避資金風險，提高企業(yè)經濟效益。