磐石之心

騰訊發(fā)布2019年第三季度財報后，一些投資社區(qū)吵成一鍋粥。爭論的焦點是騰訊這一季度到底是凈利潤增長，還是同比下跌？我仔細翻看了這份財報，發(fā)現(xiàn)凈利潤同比下跌13%是按照通用會計準則計算的，而若按照非通用會計準則計算，則增長24%。

財報中，對此也進行了解釋：剔除二零一八年第三季美團點評首次公開售股后所得公允價值收益、投資減值及若干其他事項后，非國際財務報告準則本公司權益持有人應占盈利增長24%至人民幣244.12億元。

此外，騰訊增值服務收入、網(wǎng)絡游戲收入、廣告收入、金融科技服務收入均實現(xiàn)了同比增長和環(huán)比增長。

其中，騰訊金融科技與企業(yè)服務的營收高達267.58億，增長率36%，與網(wǎng)絡游戲營收相當。更值得一看的是，第三季度云計算業(yè)務的營收為47億元，同比增長80%。騰訊云首次亮出單季營收和增速，這更像是一份挑戰(zhàn)書。阿里云接招么？騰訊云與阿里云的差距迅速縮小目前，在中國云計算市場中，起步較早的阿里云一直處于領先地位，騰訊云緊隨其后，位居第二。從第三季度公布的營收數(shù)據(jù)、增速來看，兩者差距正在迅速縮小。

第三季度，騰訊云營收為47億元，阿里云的營收為92.91億元，阿里云營收是騰訊云的1.98倍。2018年全年，騰訊云營收91億元，阿里云營收213.6億元，阿里云營收是騰訊云的2.35倍。

再來看下全球云計算市場，主要廠商的營收增長率。第三季度，亞馬遜的增長率是35%、微軟Azure是59%、阿里云是64%、騰訊云是80%，位居增長率第一名。

目前，阿里云的營收增長速度已經從2018年第四季度的100%以上，降低至上個季度的66%，本季度的64%，這已經是其連續(xù)6個季度增速下滑。

如果從單季營收來對比，2019年第三季度騰訊營收47億元，已經追趕上阿里云2018年第二季度營收，該季度阿里云營收為46.98億元。

起步晚于阿里云3年的騰訊云，如今距離阿里云的營收只有1年的差距。而且自2014年-2018年，騰訊云營收保持了連續(xù)四年的100%增長。若2019年能繼續(xù)保持80%-100%的營收增長率，2019年總營收將達到163億-182億元，與阿里云的差距將進一步縮小。

另據(jù)IDC最新發(fā)布的《中國公有云服務市場（2019上半年）跟蹤》報告，從IaaS市場來看，阿里、騰訊、中國電信、AWS、華為位居前五，占據(jù)總體75.3%的市場份額。其中，騰訊云在頭部（Top3）云計算廠商中增長速度最快。

這就像是跑步，起步晚的騰訊云跑得更快一些，起步早的阿里云放慢點步伐，因此騰訊云與阿里云之間的差距會越來越小。

騰訊云保持高速增長的外因

騰訊云追趕阿里云的速度快慢，是由兩方面原因決定的：其一是外部因素；其二是自身因素。

從外部來看，當前云計算市場正處于爆發(fā)的風口，而且只能算是剛剛開始，這給騰訊云的追趕提供了極為有利的風口和賽道。

如果市場進入飽和階段，風口不再，那起步晚的企業(yè)自然就沒有機會追上領跑者。這就像是跑步，如果距離終點很近了，后來者是很難追上領先者，即使他的速度更快。

數(shù)據(jù)顯示，雖然中國云計算市場在2016-2018年每年的增速都保持在30%以上。但是相比歐美，中國的云計算市場規(guī)模和企業(yè)上云率仍然偏低（中國云計算市場規(guī)模只有美國的8%，中國企業(yè)上云率只有40%，而美國為85%，歐盟為70%）。

有機構預測，2023年政府和企業(yè)上云率將超過60%，市場規(guī)模將從2018年的不足1000億增長到3000億人民幣。這意味著，中國的云計算市場在4年內還有著2倍的增長空間。

通常情況下，這些機構預測數(shù)據(jù)都是保守的，因為企業(yè)和政府業(yè)務上云后，會誕生出無數(shù)嶄新的業(yè)務，也必然帶來對云計算服務的新需求。

在風口之上，豬都能飛。因此，增長率最高的騰訊云，仍然有一個寬廣且筆直的跑道，大概率保持高速增長。

騰訊云保持高速增長的內因

從內因方面看，騰訊云有著競爭對手獨一無二的優(yōu)勢：C2B的全產業(yè)鏈能力。

有人還在拿云計算的相關技術、節(jié)點數(shù)、數(shù)據(jù)庫、服務器等來標榜某個云計算企業(yè)更強大，這其實是一種落后思維。云計算行業(yè)早已經過了利用基礎技術打造競爭壁壘和差距的時代。

當同行們，一直在為自家的自研技術“貼金紙”、“敲鑼打鼓”宣傳的時候，騰訊還是保持了一貫低調的作風。

騰訊云目前每天處理的計算次數(shù)是30萬億次，是當前中國實時數(shù)據(jù)計算量最大的公司。這意味著騰訊早就走上“自研之路”——自研服務器——星星海、自研第四代數(shù)據(jù)中心T-Block、自研交換機SONIC、云計算操作系統(tǒng)VStation、自研數(shù)據(jù)庫CynosDB等等。

而且騰訊云在開源社區(qū)Github上開源了86個項目，貢獻榜上排名前十。在KVM社區(qū)，2019全球企業(yè)對KVM的貢獻排名上，騰訊云以40個path的貢獻，位列全球第七，連續(xù)三年實現(xiàn)國內第一。

其中一項開源技術，可以實現(xiàn)35ms內啟動一臺虛擬機，位居全球第一，并已經穩(wěn)定應用于騰訊云無服務計算產品和小程序？云開發(fā)中。

顯然，云計算的相關基礎技術上，騰訊云毫無問題，甚至可以說是業(yè)界領導者。而其更大的差異化優(yōu)勢在于：C2B全產業(yè)鏈能力。

在產業(yè)鏈逐漸打通的時代，無論是政府、消費零售企業(yè)、金融企業(yè)，還是工業(yè)制造業(yè)，業(yè)務上云后的最終目的都會落腳在消費者端，也就是行業(yè)里說的C端。

騰訊的微信擁有11億用戶，幾乎覆蓋了所有網(wǎng)民。這是任何企業(yè)接觸C端用戶的天然優(yōu)質平臺，而且是獨一無二的。

通過騰訊TO C的豐富經驗，配合公眾號、小程序、支付、企業(yè)微信等連接器，騰訊云可以構建一個C2B的全產業(yè)鏈閉環(huán)模式。

而 “小程序？云開發(fā)”的推出，更是讓微信成為一款操作系統(tǒng)級的應用。它為開發(fā)者提供更便捷、更低成本、更高安全性的開發(fā)工具，讓更多企業(yè)在業(yè)務上云后，迅速具備獲取C端消費者的能力。

這也正是深圳、廣州、長沙、武漢、江門等全國各地政府使用“Wecity未來城市”政務云服務的原因，因為通過微信和小程序，可以最低成本、最高效率的觸達市民。

這也是金融保險領域獲得廣發(fā)證券、泰康人壽、招商銀行、交通銀行等眾多銀行客戶青睞的原因。此外，在電商、教育、文化、醫(yī)療、工業(yè)……，所有行業(yè)客戶都希望能夠更快觸達消費者。

因此，更便捷的接觸C端用戶，更快的實現(xiàn)業(yè)務變現(xiàn)，賺錢才是衡量產品好壞的最好標準。所以，騰訊云仍然保持著80%以上的高速增長，成為增長最快的云計算企業(yè)。

結語：云計算市場即將爆發(fā)

展望未來，5G將成為全產業(yè)上云的催化劑。萬物互聯(lián)時代，企業(yè)上云，就像是2000年的時候企業(yè)開發(fā)屬于自己的網(wǎng)站一樣普遍，這也意味著云計算市場的高速增長。

與互聯(lián)網(wǎng)、電商，這些業(yè)務本來就在云上的企業(yè)不同，傳統(tǒng)產業(yè)上云、萬物聯(lián)網(wǎng)對云計算的需求不僅僅是基礎的存儲和計算資源購買（IaaS）?！?G+AI+云”將誕生出更多的新需求，PaaS、SaaS、DaaS等各種服務都將風生水起。

因此，云計算廠商的營收也將實現(xiàn)更高速的增長。5G是萬物互聯(lián)網(wǎng)的開端，也是云計算市場真正爆發(fā)的開始。

目前，云計算行業(yè)市場份額的排名并不能決定最終結果。越來越多傳統(tǒng)企業(yè)上云，意味著更多的面向C端、連接C端的需求，這對于在TO C有著最強優(yōu)勢的騰訊云來說，無疑是巨大利好。

總之，后來者騰訊云對領先者阿里云的追趕步伐越來越快，但是前路仍然布滿荊棘和險阻。“930變革”僅一周年的騰訊產業(yè)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務，仍處在“換擋”過程中，業(yè)績的井噴仍需時間。