鄭睿杰 great neck public school 美國

從1992年開始，美國的互聯(lián)網(wǎng)金融就已經(jīng)開始出現(xiàn)，并且迅速地進入了快速發(fā)展期，在1999年就推出了全球知名的第三方支付PayPal并在經(jīng)歷重重波折之后于2016年實現(xiàn)注冊量過億，并在之后接連地產(chǎn)生了全球首家P2P的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺Zopa、美國的眾籌融資平臺Kickstarter以及美國互聯(lián)網(wǎng)銀行ING Direct USA等的互聯(lián)網(wǎng)金融模式。我們通過對美國的互聯(lián)網(wǎng)金融模式的發(fā)展歷程的研究發(fā)現(xiàn)，美國的互聯(lián)網(wǎng)金融模式主要包括互聯(lián)網(wǎng)金融的支付體系、傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)互聯(lián)網(wǎng)化、互聯(lián)網(wǎng)信用業(yè)務(wù)以及互聯(lián)網(wǎng)貨幣，我們可以根據(jù)這四種互聯(lián)網(wǎng)金融模式的具體內(nèi)容進行分析，針對性地指出它們的優(yōu)勢和不足之處，并且進一步地分析互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的美國模式對我國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的啟示，然后提出相應(yīng)建議促使中國和美國的互聯(lián)網(wǎng)金融共同進步、共同發(fā)展。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的四種美國模式

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的支付體系

通常我們所說的互聯(lián)網(wǎng)金融的支付體系主要是指第三方支付或者移動支付等依靠移動終端來實現(xiàn)的一系列金融活動。其中，美國著名的第三方支付就是美版的“支付寶”PayPal，它是最早出現(xiàn)的金融移動支付，也是當(dāng)今互聯(lián)網(wǎng)金融支付平臺中最大的第三方支付平臺，但是它的發(fā)展經(jīng)歷了重重波折。具體來講，PayPal于1998年創(chuàng)立并受到當(dāng)時人們的廣泛關(guān)注，在2000年遭受美元的利率大幅下跌的影響導(dǎo)致有零收益甚至負收益的現(xiàn)象發(fā)生，但是2005年之后美聯(lián)儲實行加息政策，美元的利率又大幅度上升，PayPal平臺又回到大眾視野當(dāng)中，直到2007年它的規(guī)模達到了10億美元，但是又于2008年遇到了美國次貸危機的爆發(fā)，2011年7月出現(xiàn)資不抵債的情況致使它難以維持下去，之后再東山再起，在2016年實現(xiàn)全球注冊賬戶過億直到至今成為當(dāng)今互聯(lián)網(wǎng)金融支付平臺中最大的第三方支付平臺。

（二）傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)互聯(lián)網(wǎng)化

美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式除了對互聯(lián)網(wǎng)金融的支付體系進行創(chuàng)新和改進，還會對傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)進行互聯(lián)網(wǎng)化，使傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)相結(jié)合實現(xiàn)混合式的金融發(fā)展模式，為更好地發(fā)展金融提供了新的思路和新的渠道。比如美國在1994年成立了一家安全第一網(wǎng)絡(luò)銀行，這家銀行打破了傳統(tǒng)的銀行經(jīng)營模式，完全采用網(wǎng)絡(luò)經(jīng)營，讓所有經(jīng)濟往來都以線上交易的形式進行。比如1998年所建立的環(huán)球網(wǎng)系統(tǒng)就可以實現(xiàn)用戶在因特網(wǎng)上查看自己詳細的賬目信息，一些小資產(chǎn)用戶也可以非常及時、科學(xué)又準(zhǔn)確地了解自己最新的資金往來情況。當(dāng)前的很多銀行也是采用了線下門店和線上銀行應(yīng)用的相結(jié)合的方式，可以讓很多用戶足不出戶就可以實現(xiàn)轉(zhuǎn)賬匯款、查詢業(yè)務(wù)信息等的金融交易過程。

（三）互聯(lián)網(wǎng)信用業(yè)務(wù)

眾所周知，美國非常提倡提前消費的消費方式，因此，美國的信用卡業(yè)務(wù)應(yīng)用非常廣泛，一些P2P網(wǎng)貸平臺也在不斷地發(fā)展起來。美國在2005年就創(chuàng)建了全球首家P2P的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺Zopa，從數(shù)據(jù)上來看，在它誕生的第10個年頭，它已經(jīng)積累了超過5萬名借款用戶以及8萬名貸款，其中借款人和貸款人之間的借貸金額也超過了5.56億英鎊，而且它的壞賬率非常低，只有0.18%。根據(jù)對這個平臺的進一步研究，我們可以知道這個平臺能夠取得這樣的效果，主要在于這個平臺要求借款用戶和貸款用戶必須實名認證，以及其借助了權(quán)威的綜合評級機構(gòu)的信用評級，再加上Zopa平臺自身的系統(tǒng)檢測和評估，可以使得用戶信息高度透明化但是又不會被隨意泄露。

（四）互聯(lián)網(wǎng)貨幣

隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷發(fā)展，虛擬經(jīng)濟逐漸出現(xiàn)在人們的視野之中。虛擬經(jīng)濟主要是與實體經(jīng)濟相對應(yīng)的，它主要是通過互聯(lián)網(wǎng)貨幣進行交易，它不會存在貨幣造假等情況。比如說我們當(dāng)今特別流行的比特幣，它是一種P2P形式的虛擬的加密數(shù)字貨幣，它最開始是因為2008年的全球金融危機的爆發(fā)而產(chǎn)生。發(fā)展至今，比特幣的數(shù)量非常有限，它的價格達到過19850美元的歷史高價，也跌破過10000美元的歷史低價。總之，互聯(lián)網(wǎng)貨幣主要就是指一種虛擬經(jīng)濟中產(chǎn)生的貨幣，與現(xiàn)實中的貨幣完全不同，除了比特幣之外，還包括Q幣，F(xiàn)acebook幣、亞馬遜幣等等。

二、反思互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的美國模式的優(yōu)勢和劣勢分析

總體而言，美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的非常迅速，僅僅經(jīng)過了28年就從金融發(fā)展的快速增長階段到平穩(wěn)增長階段再到現(xiàn)在的創(chuàng)新增長階段，在這個期間，我們可以看到互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的美國模式有非?？扇≈帲覀兛梢詫γ绹ヂ?lián)網(wǎng)金融發(fā)展的優(yōu)勢進行學(xué)習(xí)，但是這期間也經(jīng)過了各種挫折和挑戰(zhàn)，因此其中也有一些不足之處值得我們進行深度的探討并汲取其中的經(jīng)驗。

（一）優(yōu)勢分析

針對美國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的成就來分析，我們發(fā)現(xiàn)美國互聯(lián)網(wǎng)金融有非常多的優(yōu)勢值得我們以及其他國家在發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的時候進行探討和學(xué)習(xí)，它的主要優(yōu)勢包括以下的兩大方面：

第一，美國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展非常重視創(chuàng)新發(fā)展。我們一直知道，美國人是以敢于創(chuàng)新為特點，根據(jù)美國互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的誕生和發(fā)展歷程來看，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的美國模式最重要的優(yōu)勢也是敢于創(chuàng)新。比如說第三方支付平臺PayPal和P2P網(wǎng)貸平臺等都是最先于美國誕生的并逐漸發(fā)展起來的。隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和計算機技術(shù)的廣泛應(yīng)用，許多美國銀行開始利用這些新的技術(shù)和手段進行進一步的創(chuàng)新和改進，在原有的研究發(fā)展成果之上進行進一步的鞏固和發(fā)展他們的優(yōu)勢。比如花旗銀行在這方面就做得比較全面，它既非常重視自身服務(wù)的精密程度，也很關(guān)注咨詢方面的業(yè)務(wù)，并且在這兩方面都有非常不錯的成就，在世界范圍內(nèi)的地位也是遙遙領(lǐng)先。

第二，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展至今，美國非常重視滿足用戶的金融需求。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中，智能搜索引擎可以根據(jù)用戶的信息進行綜合分析，從而有針對性地實現(xiàn)對用戶的推薦和了解更全面的信息，可以通過大幅度提高用戶的搜索準(zhǔn)確率，在這種方式之下讓用戶信息在自己的賬戶中充分透明。

（二）不足之處

美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的非常迅速，但是在發(fā)展過程中也受到很多挫折和困難，這主要是因為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展的美國模式仍然存在一些不足之處有待我們進一步的探究和分析并提出相應(yīng)的解決措施。具體來講主要包括以下三個方面：

第一，用戶信息泄露風(fēng)險提高。隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的不斷發(fā)展以及互聯(lián)網(wǎng)金融時代的更新?lián)Q代，我們發(fā)現(xiàn)整個金融業(yè)的經(jīng)濟發(fā)展都從中得到很多好處并實現(xiàn)了一定的經(jīng)濟效益，但在這個非常重視用戶信息的大數(shù)據(jù)時代，也增加了我們用戶信息泄露的風(fēng)險。因為所有的金融交易都經(jīng)過網(wǎng)絡(luò)平臺，而調(diào)查研究分析，許多大平臺都存在被盜的風(fēng)險，而且有的技術(shù)人員掌握了非常熟練且專業(yè)的計算機技術(shù)，可以通過黑客技術(shù)等完成整個交易過程而不留下任何盜竊痕跡。

第二，網(wǎng)絡(luò)支付存在的風(fēng)險增加。當(dāng)前，存在很多或許是因為利益，或許是因為個人因素的商業(yè)機構(gòu)開始采取各種各樣的互聯(lián)網(wǎng)手段竊取他人的金融信息的現(xiàn)象，而且當(dāng)今美國的部分金融機構(gòu)自我保護意識和風(fēng)險防范意識還不夠強，導(dǎo)致這種金融信息被盜的事情經(jīng)常發(fā)生。而且，根據(jù)可靠數(shù)據(jù)調(diào)查分析可知，大約有80%的用戶金融信息被盜案件都是來自內(nèi)部作案。

第三，個人信息泄露不易追責(zé)。一方面，因為互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展和計算機技術(shù)被廣泛使用，很多擁有專業(yè)且熟練的計算機技術(shù)的人員進行作案可能不易留下作案痕跡，導(dǎo)致用戶信息泄露事件發(fā)生了也難以追責(zé)。另一方面，由于目前美國還沒有一部特定的法律法規(guī)服務(wù)于用戶的個人信息，使得有一些試探法律或者專攻法律的人員也能很好地找到法律的漏洞，知道如何進行用戶信息的盜竊卻不會受到行政處罰或是根本不構(gòu)成犯罪行為，更不用談及追責(zé)。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的美國模式對我國的啟示

（一）加強創(chuàng)新意識

根據(jù)對美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式的研究，我們知道它的最大優(yōu)勢就是善于創(chuàng)新，我們在發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的時候也應(yīng)當(dāng)要抓住這個優(yōu)勢并通過它進行建設(shè)創(chuàng)新試點區(qū)，進行分批次、分領(lǐng)域的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展，這樣將創(chuàng)新意識應(yīng)用于實踐當(dāng)中為更好地發(fā)展我國的互聯(lián)網(wǎng)金融提供前提和基礎(chǔ)。同時，我們要尋求與傳統(tǒng)的金融發(fā)展模式相聯(lián)系的混合金融發(fā)展模式，構(gòu)建一個更加全方位的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展體系，采用多元化的付款方式，為更好地發(fā)展我國的互聯(lián)網(wǎng)金融奠定堅實的基礎(chǔ)。

（二）完善信用體系建設(shè)

當(dāng)前在美國的互聯(lián)網(wǎng)金融模式發(fā)展過程中存在用戶信息泄露風(fēng)險大、網(wǎng)絡(luò)支付存在的風(fēng)險增加以及個人信息泄露不難以追責(zé)等的問題，歸根結(jié)底都是由于的信用體系建設(shè)不健全，存在一定的問題從而導(dǎo)致整個信用體系建設(shè)缺乏應(yīng)有的實踐意義。那我國要更好地發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融就應(yīng)該要更加進一步的完善我們的信用體系，全面實施關(guān)于個人征信系統(tǒng)的管理，對用戶的個人信息進行及時的更新和保證他們的科學(xué)性以及完整性，同時還要建立互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中的黑名單，對失信行為予以嚴厲的懲罰。完善的信用體系一定離不開信息的全面性，因此我們必須要采用大數(shù)據(jù)分析，合理地、定期地對用戶的征信進行調(diào)查和分析，確定失信人員和守信人員的區(qū)別并做出相應(yīng)的區(qū)分。

（三）完善金融相關(guān)的法律法規(guī)制度

根據(jù)當(dāng)前美國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的模式分析，我們發(fā)現(xiàn)正是由于缺乏一套相關(guān)的法律法規(guī)制度，致使有的不法分子在法律的邊緣游走和試探，甚至出現(xiàn)很多在進行用戶信息竊取之后找不到實際證據(jù)或者是直接證據(jù)去指認他們的犯罪行為從而讓他們得以逃脫。因此，我們要進一步地對包括商業(yè)銀行法、證券法、保險法、銀行業(yè)監(jiān)督管理法等相關(guān)的金融法律法規(guī)進行全面的完善和健全，明確在發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中的法律責(zé)任以及行業(yè)的底線，并將此應(yīng)用于實踐中，對相應(yīng)的違法行為依法處置。

四、結(jié)語

綜上所述，我們知道從1992年至今，美國的互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)歷了快速發(fā)展期，穩(wěn)定發(fā)展期以及創(chuàng)新發(fā)展期這三個階段，它主要有互聯(lián)網(wǎng)金融的支付體系、傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)互聯(lián)網(wǎng)化、互聯(lián)網(wǎng)信用業(yè)務(wù)以及互聯(lián)網(wǎng)貨幣這4種發(fā)展模式。但總體而言美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展非常迅速的，主要來講就是因為美國非常重視創(chuàng)新意識和用戶的金融需求。但事實上，美國互聯(lián)網(wǎng)金融在這發(fā)展過程中也遇到很多挫折和困難，主要原因也在于這個模式本身也存在一定的不足之處，比如它存在用戶泄露風(fēng)險高、網(wǎng)絡(luò)支付存在風(fēng)險增加以及個人信信息泄露不易追責(zé)等的問題。我們針對美國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式的優(yōu)勢和劣勢進行了深刻反思，受到了一定的啟示，并且根據(jù)我們所受到的啟示提出了相應(yīng)的對策，具體包括加強創(chuàng)新意識、完善信用體系建設(shè)以及完善金融相關(guān)的法律法規(guī)制度，進一步促進我國的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式的創(chuàng)新與改進，同時也為我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展模式的優(yōu)化提供一些新的思路和想法。