文熙

林太太，46歲，全職主婦。林先生，48歲，某公司企業(yè)主，年收入1000萬(wàn)元以上。二人育有獨(dú)生女，19歲，馬上要出國(guó)留學(xué)。

雙方父母均在70歲以上，林先生的父親患有腦梗，長(zhǎng)期臥床，和林母在私立養(yǎng)老院居住。

家庭財(cái)產(chǎn)包含：北京市區(qū)3套房產(chǎn)，市值約6000萬(wàn)元；流動(dòng)資金約400萬(wàn)元，主要做銀行中短期理財(cái)；其它資金投入公司運(yùn)作。

未來(lái)5年的家庭主要支出包含：女兒的留學(xué)金，預(yù)計(jì)500萬(wàn)元；老人養(yǎng)老費(fèi)和醫(yī)療費(fèi)用支出，約200萬(wàn)元；生活開(kāi)支每年約150萬(wàn)元。

雖然家庭現(xiàn)階段不愁吃穿，且實(shí)現(xiàn)了財(cái)富自由，但因安全感不足，林太太還想為全家人做保險(xiǎn)相關(guān)的資產(chǎn)配置。

林先生為人正直豪邁，而且對(duì)于企業(yè)經(jīng)營(yíng)有著很深的見(jiàn)解，但是最初的時(shí)候，他并不認(rèn)同自己應(yīng)該配置保險(xiǎn)。在他的意識(shí)里，“我的資產(chǎn)已經(jīng)足夠讓自己和家人這輩子，甚至下輩子都衣食無(wú)憂了，完全不需要買(mǎi)保險(xiǎn)！”

相應(yīng)地，我直接回應(yīng)他：“如果所有事可以直接解決，用錢(qián)解決，那就不是風(fēng)險(xiǎn)了。”

林先生家風(fēng)險(xiǎn)分析如下：

1.經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)

俄國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家康波曾提出“一段大的經(jīng)濟(jì)周期大概是50至60年”，中國(guó)的改革開(kāi)放正好趕上世界經(jīng)濟(jì)周期發(fā)展上行的時(shí)候，過(guò)去40年我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度較快，所以經(jīng)濟(jì)周期會(huì)更短，現(xiàn)在已經(jīng)處于跨周期階段，各種經(jīng)濟(jì)政策、法律法規(guī)都在調(diào)整。

比如以前是靠投資、消費(fèi)、出口“三駕馬車(chē)”拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)，現(xiàn)在是“側(cè)供給”“三去一降一補(bǔ)”，國(guó)家的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)在調(diào)整，相關(guān)的財(cái)稅政策都在一步步推進(jìn)。比如這幾年隨著互聯(lián)網(wǎng)的信息透明化，國(guó)家征信體系完善，金稅三期，CRS全球征稅都在不斷收緊富人的口袋，這個(gè)時(shí)候提前做好資產(chǎn)配置更需要大智慧。

2.企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)

這種風(fēng)險(xiǎn)不是指企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，主要是指公司資產(chǎn)和家庭資產(chǎn)劃分不清，導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)生問(wèn)題時(shí)，很容易把風(fēng)險(xiǎn)蔓延給個(gè)人和家庭。早年某溫州商人就是因?yàn)槠髽I(yè)為其它企業(yè)提供擔(dān)保，而導(dǎo)致連鎖反應(yīng)，整個(gè)家庭都背上債務(wù)。

3.家庭風(fēng)險(xiǎn)

主要來(lái)源于自己和子女的家庭結(jié)構(gòu)變化導(dǎo)致財(cái)富被分割。試想自己辛辛苦苦打拼了半輩子，都希望子女能過(guò)上更幸福的生活，但實(shí)際上“90后”“00后”對(duì)婚姻觀念更開(kāi)放，合不來(lái)就散。2018年國(guó)家統(tǒng)計(jì)的我國(guó)平均離婚率是38%，如果家族能提前對(duì)財(cái)富進(jìn)行單獨(dú)規(guī)劃，財(cái)產(chǎn)有明確的歸屬，相信對(duì)子女和配偶雙方都能起到更好的約束保障的作用。

4.個(gè)人健康風(fēng)險(xiǎn)

家庭財(cái)務(wù)運(yùn)轉(zhuǎn)依賴(lài)于林先生一己之力，家庭未來(lái)5年開(kāi)支龐大，夫妻雙方人到中年，身體狀況勢(shì)必不如年輕時(shí)，如果建立完善保障體系，就可以更安心踏實(shí)地成就自己事業(yè)。

買(mǎi)保險(xiǎn)跟平時(shí)生活飲食一樣，要講究全面和均衡。不能因?yàn)橄矚g投資，就只買(mǎi)養(yǎng)老類(lèi)型的保險(xiǎn)，萬(wàn)一發(fā)生重疾風(fēng)險(xiǎn)，就派不上用場(chǎng)；也不能因?yàn)橛X(jué)得自己還年輕，就對(duì)養(yǎng)老險(xiǎn)和壽險(xiǎn)嗤之以鼻。保險(xiǎn)是應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)而生的，人生有生老病死殘的風(fēng)險(xiǎn)，高凈值家庭面臨的不是如何掙錢(qián)的煩惱，而是如何更好地守住財(cái)富、增值財(cái)富的風(fēng)險(xiǎn)，所以需要配置全面的保障。

在這個(gè)原則下，可以為林先生設(shè)計(jì)如下保險(xiǎn)方案。

1.林先生

1000萬(wàn)元保額遞增型終身壽險(xiǎn)：投被保險(xiǎn)人為林先生，受益人為女兒。壽險(xiǎn)是國(guó)際公認(rèn)的相對(duì)來(lái)說(shuō)更簡(jiǎn)便的、可進(jìn)行資產(chǎn)直接傳承的險(xiǎn)種，而且壽險(xiǎn)的現(xiàn)金價(jià)值高，投保人設(shè)置為自己，更有利于對(duì)資金獲得掌控權(quán)。

500萬(wàn)元保額終身重疾險(xiǎn)+高端醫(yī)療保險(xiǎn)：投保人為林太太，實(shí)現(xiàn)投被保人的保費(fèi)豁免，萬(wàn)一交費(fèi)一方出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，則免交各期保費(fèi)；被保險(xiǎn)人為林先生，受益人為女兒。高凈值客戶(hù)投保重疾險(xiǎn)，目的除了轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)焦慮，還可以為自己和家人獲得高端醫(yī)療資源。

2.林太太

500萬(wàn)元保額遞增型終身壽險(xiǎn)：實(shí)現(xiàn)夫妻共同資產(chǎn)順利過(guò)渡給孩子。

500萬(wàn)元保額終身重疾險(xiǎn)+高端醫(yī)療保險(xiǎn)：投保人為林先生，實(shí)現(xiàn)夫妻互保。

300萬(wàn)年金保險(xiǎn)：考慮到林太太沒(méi)有工作，年金保險(xiǎn)的復(fù)利增值功能可以為林太太預(yù)備一筆豐厚養(yǎng)老金。

3.女兒

500萬(wàn)元保額終身重疾險(xiǎn)：投保人林先生，受益人指定林先生及太太，可以為孩子未來(lái)抵御健康疾病風(fēng)險(xiǎn)。

整體方案下，林先生全家每年只需動(dòng)用不到100萬(wàn)元的資金，就可以為家人提供3000萬(wàn)-6000萬(wàn)元的保障，基本符合林先生的身價(jià)。

這個(gè)保險(xiǎn)規(guī)劃同樣適用于所有林先生這類(lèi)有實(shí)力的高凈值客戶(hù)?？偨Y(jié)起來(lái)應(yīng)該是3個(gè)關(guān)鍵詞：先全后足、長(zhǎng)短結(jié)合、保額充足。

先全后足：意外、重疾、養(yǎng)老等風(fēng)險(xiǎn)無(wú)處不在，高凈值客戶(hù)接觸面更廣，面臨的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)也就更多。確保多維度保障搭配，防止大量家庭財(cái)富從一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)漏洞中流走。

長(zhǎng)短結(jié)合：高凈值客戶(hù)保障規(guī)劃，應(yīng)以終身型保障為基礎(chǔ)，確保財(cái)富安全與合理傳承；同時(shí)也應(yīng)輔以中短期年金型保障做重點(diǎn)補(bǔ)充，確保人生黃金期擁有較高生活品質(zhì)。

保額充足：家庭人員，尤其是高凈值家庭經(jīng)濟(jì)支柱的保障額度應(yīng)該足夠覆蓋家庭支出，避免“一人出險(xiǎn)，全家倒下”。

實(shí)現(xiàn)財(cái)富自由，是當(dāng)下許多人追求的經(jīng)濟(jì)生活目標(biāo)。實(shí)現(xiàn)財(cái)富自由的人和普通人一樣，致力于自我財(cái)富的積累，一點(diǎn)一滴地?cái)U(kuò)建自己人生的高樓大廈。假如把財(cái)富比作水池，我們會(huì)發(fā)現(xiàn)，要想財(cái)富池的水滿起來(lái)，不好好打理已有的財(cái)富是不行的。

家庭財(cái)富池有進(jìn)也有出。先來(lái)看看財(cái)富池的進(jìn)口，也就是我們常說(shuō)的主動(dòng)收入來(lái)源。主動(dòng)收入來(lái)源有哪些呢？是不是日常的工資所得？或者經(jīng)營(yíng)企業(yè)所得？

再來(lái)看看財(cái)富池的出口，想想我們平常的固定開(kāi)銷(xiāo)有哪些？簡(jiǎn)單列舉一下：柴米油鹽醬醋茶，房租，房貸，孩子的學(xué)費(fèi)，老人的贍養(yǎng)費(fèi)，這些費(fèi)用是不是沒(méi)有收入也不會(huì)停止的開(kāi)支？

收入減去開(kāi)支，就有了結(jié)余。不同的人對(duì)結(jié)余有不同的處理方法，有的是投入企業(yè)擴(kuò)大企業(yè)再生產(chǎn)，有的是直接進(jìn)行投資理財(cái)，這樣就多了一個(gè)被動(dòng)性的理財(cái)收入，也就是財(cái)富池的增口。

除了日常計(jì)劃性的剛性支出外，我們是否還會(huì)有突發(fā)的一大筆費(fèi)用損失呢？想想會(huì)有哪些？企業(yè)經(jīng)營(yíng)失敗，意外致殘，生了場(chǎng)大病，這就是財(cái)富池的出口2，也就是所謂的防。

如果進(jìn)+增大于出+防，財(cái)富池的水就會(huì)越來(lái)越多，代表我們的財(cái)富是在上升。等我們的財(cái)富積累到一定程度，是不是就要考慮把財(cái)富進(jìn)行保全？尤其是如果有企業(yè)債務(wù)的，最好把企業(yè)債務(wù)與家庭財(cái)富進(jìn)行隔離。這就是財(cái)富池的保。

等我們老了，子女也成家了，這個(gè)時(shí)候如果我們想把畢生的積蓄好好傳承下去，又該怎么做呢？這就是財(cái)富池的傳。

財(cái)富池的進(jìn)、出、增、防、保、傳這6方面，處處都隱藏著風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。比如是否能保證經(jīng)營(yíng)企業(yè)不失??？保證一直有源源不斷的收入？保證目前的收入一直不中斷，維持到退休甚至終身？保證投資理財(cái)不失誤？收入是一陣子的事，但支出卻是一輩子的事，如果有一天因?yàn)槠髽I(yè)經(jīng)營(yíng)失敗了，拿不出小孩的上學(xué)費(fèi)用，入不敷出了，怎么辦？本想把好不容易積累的財(cái)富留給子女后代，卻因債務(wù)或高額稅務(wù)而縮水一半，或者被外人（女婿或兒媳）分走一半財(cái)富，這一風(fēng)險(xiǎn)又該怎么規(guī)避？

這時(shí)候，有一種金融工具，即保險(xiǎn)運(yùn)用得當(dāng)?shù)脑?，就可以化解上述?dān)憂或問(wèn)題。

家庭財(cái)富池風(fēng)險(xiǎn)對(duì)應(yīng)險(xiǎn)種類(lèi)別

依據(jù)家庭財(cái)富池風(fēng)險(xiǎn)聚焦，對(duì)林先生林太太來(lái)說(shuō)，養(yǎng)老、教育以及財(cái)富傳承是最為關(guān)注的。這就意味著，年金險(xiǎn)、終身壽險(xiǎn)是林先生林太太的標(biāo)配。年金險(xiǎn)的現(xiàn)金流不僅可以彌補(bǔ)孩子的教育支出，還可以用作老人的養(yǎng)老費(fèi)和醫(yī)療費(fèi)。

未來(lái)5年，林先生家的支出需要500+200+150×？5=1450（萬(wàn)元）。5年后，假設(shè)林先生的父母仍在世的話，每年的支出仍需要150+200/5=190（萬(wàn)元）。今年48歲的林先生，雖然現(xiàn)在有1000萬(wàn)元以上的年收入，完全可以覆蓋他當(dāng)下的支出，但這份收入是基于林先生在世且健康的情況下才有的收入，萬(wàn)一他遭遇了意外，收入中斷，每年接近200萬(wàn)的支出從何而來(lái)？另外，假設(shè)林先生可以一生平安，那他計(jì)劃工作多少年后退休呢？退休前，他是否需要把未來(lái)的固定開(kāi)支都提前預(yù)留出來(lái)？這筆資金，林先生可以結(jié)合保險(xiǎn)、家族基金會(huì)或信托等金融工具，一起做個(gè)資產(chǎn)安排。但無(wú)疑，保險(xiǎn)在其中起到不可替代的作用，比如給予家人確定的現(xiàn)金流和定向的財(cái)富傳承。

以某年金險(xiǎn)為例。林先生作為投保人和被保險(xiǎn)人，年交保費(fèi)50萬(wàn)元，交費(fèi)10年（假設(shè)林先生在60歲考慮退休，在他還有收入時(shí)進(jìn)行交費(fèi)），則在林先生60周歲時(shí)，每年可以領(lǐng)取255670的生存金（或每月領(lǐng)取21731.95元），完全覆蓋未來(lái)的支出水平。

林先生年金險(xiǎn)利益演示表

至于林先生獨(dú)生女兒的500萬(wàn)元教育金，由于馬上面臨出國(guó)留學(xué)，此時(shí)并不適合再用保險(xiǎn)來(lái)準(zhǔn)備教育金，可以直接從林先生的每年收入中，支出100萬(wàn)元留學(xué)費(fèi)。

林先生的現(xiàn)金財(cái)產(chǎn)，如果要定向傳承給其獨(dú)生女，而不旁落到他人手上，可以采取終身壽險(xiǎn)指定受益人的方式傳承。即以林先生為投被保險(xiǎn)人，購(gòu)買(mǎi)1000萬(wàn)元的終身壽險(xiǎn)，受益人填寫(xiě)女兒。