文熙

L先生今年30歲，有穩(wěn)定的工作和五險(xiǎn)一金，稅后月收入8000元，有一個(gè)談了2年的女朋友，計(jì)劃明年五一結(jié)婚。女朋友27歲，每月稅后收入4000元。

L先生目前和父母吃住在一起，工作了幾年，攢到50萬(wàn)元。平時(shí)L先生沒(méi)什么理財(cái)習(xí)慣，就喜歡買(mǎi)彩票，每月都要投入好幾百元，再加上購(gòu)買(mǎi)服飾等開(kāi)銷(xiāo)，每月支出千元左右。父母尚有工資，不需要兒子養(yǎng)老。

L先生陸陸續(xù)續(xù)看了幾套房，發(fā)現(xiàn)要準(zhǔn)備40萬(wàn)元的首付。結(jié)婚后不和父母吃住在一起的話(huà)，每月的生活開(kāi)銷(xiāo)會(huì)增加到3000元，買(mǎi)房后還有5000元的月供。

組建家庭后，L先生后續(xù)還要面臨生孩子養(yǎng)孩子等問(wèn)題，都需要提前做好資金打算。

一、家庭財(cái)務(wù)狀況分析

通過(guò)制作L先生婚前及婚后的《收入支出表》，客觀分析L先生目前的財(cái)務(wù)狀況。

L先生組建家庭后面臨買(mǎi)房問(wèn)題，以5000元的月供為基礎(chǔ)，按照貸款期限30年， 4%的貸款利率和4%的增長(zhǎng)率計(jì)算，通過(guò)凈現(xiàn)金流法，可以得出，其家庭承擔(dān)的房貸壓力共計(jì)173萬(wàn)元。

通過(guò)收支情況及資產(chǎn)負(fù)債情況，綜合分析L先生的家庭日常配置情況，存在如下問(wèn)題。

1.房貸負(fù)債率較高。房貸負(fù)債率=每月還款額/家庭月收入，L先生的婚后家庭房貸負(fù)債率=5000/12000=41.7%，可以看出房貸負(fù)債率較高。當(dāng)然，如果L先生能夠選擇價(jià)格較低的房子，后期再做住房改善的話(huà)，可以更加有效地實(shí)現(xiàn)負(fù)債管理。

2.家庭備用金不足，無(wú)法應(yīng)對(duì)突發(fā)性風(fēng)險(xiǎn)事件。

3.資產(chǎn)配置單一，且無(wú)保險(xiǎn)保障?？紤]到婚后家庭僅有10萬(wàn)元的起步資金，且家庭收入主要為L(zhǎng)先生和妻子的工資收入，主要負(fù)債為房貸，還要面臨生育孩子的家庭規(guī)劃。因此，L先生家庭需要進(jìn)行大類(lèi)資產(chǎn)配置，在充分兼顧流動(dòng)性、安全性、收益性、保障性的基礎(chǔ)上，進(jìn)行綜合配置。

二、50萬(wàn)元積蓄的處置

現(xiàn)有的50萬(wàn)元積蓄，建議拿出40萬(wàn)元交納房款首付，剩余10萬(wàn)元做資產(chǎn)配置安排。具體如下：

鑒于L先生買(mǎi)房后僅有10萬(wàn)元儲(chǔ)蓄，建議明年五一結(jié)婚留出5萬(wàn)元緊急備用金，其余的5萬(wàn)元通過(guò)理財(cái)產(chǎn)品和中銀慧投進(jìn)行資產(chǎn)保值增值。同時(shí)L先生每月買(mǎi)彩票的資金可以用作每月的基金定投，實(shí)現(xiàn)分散投資、均攤成本、降低波動(dòng)的目的。

三、組建家庭后的日常工資打理

根據(jù)標(biāo)普家庭資產(chǎn)配置象限圖，婚后L先生家庭可支配資金為4.8萬(wàn)元，其中：

1.要花的錢(qián)為10% ，總計(jì)0.48萬(wàn)元?？膳渲梦倚袠?lè)享天天或者貨幣基金類(lèi)產(chǎn)品，既保障流動(dòng)性，又增強(qiáng)收益性。

2.保命的錢(qián)為20%，總計(jì)0.96萬(wàn)元。應(yīng)配置消費(fèi)型保險(xiǎn)，如意外險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)、防癌險(xiǎn)、重疾險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)等，用于完善家庭保障，應(yīng)對(duì)意外狀況所需的大額支出。

3.生錢(qián)的錢(qián)為30%，總計(jì)1.44萬(wàn)元?？赏ㄟ^(guò)基金定投或者購(gòu)買(mǎi)中銀慧投基金組合的方式，達(dá)到資產(chǎn)增值的目標(biāo)。定投基金推薦“易方達(dá)中小盤(pán)”，R3風(fēng)險(xiǎn)，專(zhuān)業(yè)投資價(jià)值股票，五星評(píng)級(jí)，長(zhǎng)期業(yè)績(jī)優(yōu)異。也可選擇專(zhuān)業(yè)理財(cái)機(jī)構(gòu)，降低投資風(fēng)險(xiǎn)，增加收益穩(wěn)定性。

4.保本的錢(qián)為40%，總計(jì)1.92萬(wàn)元?？膳渲弥秀y三星尊享家盈二號(hào)終身壽險(xiǎn)、穩(wěn)盈兩全保險(xiǎn)和安邦萬(wàn)能險(xiǎn)等。在收益穩(wěn)定的情況下，為家庭提供一定保障。

四、家庭保障的補(bǔ)充和完善

分析L先生的家庭資產(chǎn)負(fù)債情況可知，L先生資產(chǎn)配置單一且無(wú)風(fēng)險(xiǎn)保障，亟需進(jìn)行保障類(lèi)產(chǎn)品的補(bǔ)充和完善。按照生命價(jià)值法計(jì)算，假設(shè)收入增長(zhǎng)率5%，L先生60歲退休來(lái)計(jì)算，需要購(gòu)買(mǎi)的壽險(xiǎn)保額為102萬(wàn)元。同時(shí)需要考慮未來(lái)孩子出生后的教育金支出，綜合配置如下：

1.配置終身壽險(xiǎn)，保證發(fā)生意外時(shí)，家人仍熱可以正常生活。

2.配置教育金保險(xiǎn)，為孩子日后的教育開(kāi)銷(xiāo)提供一定保障，降低家庭過(guò)高的負(fù)債率。

3.配置意外險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)、防癌險(xiǎn)、重疾險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)等消費(fèi)型保險(xiǎn)，用于完善家庭保障，應(yīng)對(duì)意外狀況所需的大額支出。

一、家庭財(cái)務(wù)分析

要想達(dá)到財(cái)務(wù)健康標(biāo)準(zhǔn)，我們的年結(jié)余率至少要在30%以上。從家庭年度收支表1可以看出，L先生目前結(jié)余比率相當(dāng)高，達(dá)到87.5%，雖然投資收益率不高，不到6年的時(shí)間就可以?xún)?chǔ)蓄50萬(wàn)元的資金。隨著明年結(jié)婚以后搬出去住，生活成本突然增大，再加上房貸的壓力，結(jié)余比率會(huì)迅速下降至30.8%，剛剛達(dá)到財(cái)務(wù)健康的標(biāo)準(zhǔn)。

接下來(lái)，從優(yōu)生優(yōu)育的角度來(lái)講，最佳生育年齡，男性為30-35歲之間，女性為23-30歲之間，那么結(jié)婚兩年以后，L先生33歲，太太30歲，就要養(yǎng)育子女，開(kāi)支又會(huì)進(jìn)一步增大。假設(shè)撫養(yǎng)孩子每月花費(fèi)2000元，則結(jié)余比率再次降低至14.2%，已經(jīng)遠(yuǎn)低于財(cái)務(wù)健康的標(biāo)準(zhǔn)了。為了將來(lái)生活能夠更加從容、幸福，建議如下：

二、住房消費(fèi)規(guī)劃

1.不必盲目求大。房屋的主要功能是滿(mǎn)足人們居住的需要，如果房子買(mǎi)得太大，勢(shì)必會(huì)有一部分面積閑置，由于現(xiàn)在房?jī)r(jià)普遍較高，因此為不經(jīng)常使用的面積買(mǎi)單，是不明智的。

2.無(wú)需一次到位。有些年輕客戶(hù)往往喜歡一步到位，認(rèn)為買(mǎi)的房屋面積大，可以一勞永逸。實(shí)際上這是一種錯(cuò)覺(jué)，因?yàn)槿藗冊(cè)谝惶追孔永镒∫惠呑拥目赡苄栽絹?lái)越小，每隔一二十年更換一套住房比較普遍，且從戶(hù)型設(shè)計(jì)角度看，即使現(xiàn)在最好的戶(hù)型，10年或20年后也會(huì)跟不上時(shí)代前進(jìn)的步伐。另外，一般來(lái)說(shuō)，子女成家后會(huì)另?yè)裥戮?，一旦他們離開(kāi)，則閑置面積就會(huì)更多，不符合理財(cái)規(guī)劃的初衷。

3.量力而行。一些客戶(hù)為了面子，會(huì)傾向于買(mǎi)大面積的房子。大房子總價(jià)高，首付多，貸款也多，貸款利息也多，月供負(fù)擔(dān)沉重，會(huì)導(dǎo)致用于生活的日常開(kāi)支就不得不緊縮，影響生活質(zhì)量的提高，這與理財(cái)規(guī)劃的目的是相違背的。如果日常開(kāi)支不緊縮的話(huà)，又會(huì)導(dǎo)致結(jié)余比例過(guò)低，影響未來(lái)子女教育、退休養(yǎng)老規(guī)劃的資金需求。

綜上，建議先買(mǎi)一套緊湊一點(diǎn)的房子，把大三房換成小三房，這樣的話(huà)首付只需要30萬(wàn)元，還可以結(jié)余20萬(wàn)元用來(lái)投資，每月的月供可降為4000元，月供占總收入的比例為30%，數(shù)值合理，家庭財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)不會(huì)壓力過(guò)大。

三、家庭保險(xiǎn)規(guī)劃

從單身期開(kāi)始，保險(xiǎn)就是每一個(gè)人理財(cái)規(guī)劃里面必不可少的產(chǎn)品。保險(xiǎn)的配置是一個(gè)動(dòng)態(tài)調(diào)整的過(guò)程，隨著家庭成員工作情況、收入、負(fù)債等變化需要不斷的調(diào)整，所以找一個(gè)專(zhuān)業(yè)的理財(cái)規(guī)劃師來(lái)為自己長(zhǎng)期服務(wù)是至關(guān)重要的。

L先生全家都擁有充足的保額，每年的費(fèi)用支出只有7544元。為什么這么便宜？因?yàn)長(zhǎng)先生全家所配置的保險(xiǎn)都是消費(fèi)型的，如果保障期間未發(fā)生事故，保險(xiǎn)公司不返還所繳保費(fèi)。選擇這種產(chǎn)品，每一分錢(qián)都花在了給自己和家人提供保障上，性?xún)r(jià)比很高。這種保險(xiǎn)配置思路，適合整體收入不高的工薪家庭。要避免為了購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)而花費(fèi)過(guò)大，影響正常的生活開(kāi)支，降低家庭的生活品質(zhì)。

四、投資規(guī)劃

投資是進(jìn)攻，保險(xiǎn)是防守，二者一為生錢(qián)，一為護(hù)錢(qián)，都是理財(cái)規(guī)劃的重要組成部分。

如何讓自己的財(cái)富長(zhǎng)期保值增值？如何取得家庭除工資以外的第二份收入呢？最適合工薪家庭的投資方法就是基金定投。

按照投資對(duì)象的不同，基金可以分為股票型基金、債券型基金、混合型基金和貨幣市場(chǎng)基金。這里的基金投資建議：股票型基金和債券型基金的組合。基金投資組合的比例，可以根據(jù)下面的公式：股票型基金的比例=（100-年齡）%

L先生30歲，可以將每月結(jié)余的70%投資到股票型基金，30%投資到債券型基金。這樣的一個(gè)投資組合，長(zhǎng)期的平均收益率在8%-12%之間，取中間值10%，可以達(dá)到長(zhǎng)期保值增值的目的。

建議L先生每個(gè)月停止購(gòu)買(mǎi)彩票，因?yàn)椴势敝写螵?jiǎng)概率只有1772萬(wàn)分之一，還不如把買(mǎi)彩票的錢(qián)用來(lái)基金定投，長(zhǎng)期可以獲得一筆確定的資金。比如每月定投300元，假定年化收益率10%，30年以后會(huì)是多少錢(qián)呢？通過(guò)科學(xué)計(jì)算機(jī)計(jì)算，答案是65.1萬(wàn)元。為什么要執(zhí)著于1772萬(wàn)分之一的機(jī)會(huì)，而錯(cuò)失確定到手的65.14萬(wàn)元呢？

五、小結(jié)

L先生如果接受了理財(cái)師的建議，購(gòu)買(mǎi)了一套緊湊型的三房，把每個(gè)月買(mǎi)彩票的資金投入到基金投資中來(lái)，三年的時(shí)間，在孩子出生之前，可以積累40.76萬(wàn)元的本金，長(zhǎng)期投資收益10%，每年可以得到第二份收入，投資性收益4.076萬(wàn)元。經(jīng)過(guò)調(diào)整，在承擔(dān)了家庭甜蜜的負(fù)擔(dān)之后，L先生成功完成了家庭生命周期從單身期到家庭成熟期的過(guò)渡，年結(jié)余率37.45%，依舊可以達(dá)到家庭財(cái)務(wù)健康的標(biāo)準(zhǔn)，為后期的購(gòu)車(chē)規(guī)劃、子女教育規(guī)劃、退休養(yǎng)老規(guī)劃提供了充足的資金。