美國的養(yǎng)老金體系模式，近年來被越來越多的國家所借鑒。其養(yǎng)老金體系由三大支柱組成。第一支柱為政府強(qiáng)制的社會(huì)保障基金，覆蓋全美絕大部分就業(yè)人口，提供最基本的退休生活保障。第二支柱是雇主養(yǎng)老金計(jì)劃，由雇主出資，帶有福利色彩。第三支柱則是個(gè)人養(yǎng)老金，它是由個(gè)人自愿參與、自行管理、聯(lián)邦政府提供稅收優(yōu)惠的補(bǔ)充養(yǎng)老金計(jì)劃。個(gè)人養(yǎng)老金在美國發(fā)展的歷程并不長。與前兩大支柱相比，個(gè)人養(yǎng)老金的投資自由度更高，它可以委托金融機(jī)構(gòu)投資股票、債券、基金、年金保險(xiǎn)等金融資產(chǎn)，也可以投資不動(dòng)產(chǎn)等。得益于美國過去數(shù)十年的金融市場(chǎng)環(huán)境，個(gè)人養(yǎng)老金成長飛速，成為美國養(yǎng)老金體系的重要組成部分。

而在中國，當(dāng)你老了，誰來供養(yǎng)？告別傳統(tǒng)養(yǎng)兒防老，現(xiàn)代養(yǎng)老體系主要有三大支柱，分別為基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)（職業(yè)）年金和個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老計(jì)劃。在我國，絕大多數(shù)退休人員的養(yǎng)老金來自第一支柱——基本養(yǎng)老保險(xiǎn)。近年作為第一支柱的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)收支缺口持續(xù)擴(kuò)大；作為第二支柱的企業(yè)年金覆蓋面仍然有限；建立個(gè)人主導(dǎo)的養(yǎng)老第三支柱，完善多層次的養(yǎng)老金體系，或可成為養(yǎng)老金可持續(xù)發(fā)展的重要途徑。作為2018年我國第三支柱起步的兩大重磅產(chǎn)品之一，養(yǎng)老目標(biāo)基金正在加速搶灘落地。緊隨養(yǎng)老目標(biāo)基金之后，個(gè)人稅收遞延型養(yǎng)老保險(xiǎn)成為我國建設(shè)第三支柱的另一大實(shí)踐探索。那么，正在起步的“第三支柱”未來能否擔(dān)當(dāng)大任？多位機(jī)構(gòu)人士表示，建設(shè)養(yǎng)老第三支柱，首先要解決的問題就是培養(yǎng)養(yǎng)老投資意識(shí)、接受養(yǎng)老產(chǎn)品，這將是一個(gè)漫長的過程。建立養(yǎng)老第三支柱離不開政府的進(jìn)一步支持和推動(dòng)，在制度環(huán)境上應(yīng)做更多探索。