周 華（博士生導(dǎo)師）

一、1900～1936年的美國會計學(xué)術(shù)

在美國證監(jiān)會成立之前，美國證券市場上的會計信息披露是缺乏政府監(jiān)管的。與股市亂象相對應(yīng)的是學(xué)術(shù)界派別林立、百花爭艷的局面。

（一）20世紀(jì)初葉圍繞穩(wěn)健性原則的爭論

1900年，穩(wěn)健主義是占支配地位的會計原則。在英國，公共會計師行業(yè)是在“企業(yè)破產(chǎn)、倒閉、舞弊和爭議”中成長起來的行業(yè)，該行業(yè)的穩(wěn)健主義、收付實現(xiàn)制和以清算價值記錄資產(chǎn)的傳統(tǒng)，可以說是受環(huán)境影響的結(jié)果。在美國，商業(yè)銀行為了應(yīng)對擔(dān)保物權(quán)估值虛高的風(fēng)險，也鼓勵公共會計師追求穩(wěn)健主義，因而成本與市價孰低法備受推崇。

1892年，勞倫斯·羅伯特·迪克西的著作《審計學(xué)》首先抨擊了穩(wěn)健主義。他從抨擊雙賬制（資本業(yè)務(wù)和收入業(yè)務(wù)分開，資產(chǎn)分成固定資產(chǎn)和流動資產(chǎn)兩部分，長期固定資產(chǎn)的歷史成本在資本支出賬戶中反映，不予折舊）入手展開討論，認(rèn)為固定資產(chǎn)應(yīng)按歷史成本減去折舊進(jìn)行計價，流動資產(chǎn)應(yīng)按可變現(xiàn)凈值進(jìn)行計價，但不應(yīng)確認(rèn)資產(chǎn)升值。他還提出了資產(chǎn)價值取決于未來的經(jīng)營活動的觀點[1]。

（二）歐文·費雪1906年提出收益概念

1906年，耶魯大學(xué)教授歐文·費雪在其著作《資本與收益的性質(zhì)》中提出，企業(yè)的收益是“一定時期內(nèi)的資金流入”[2]。這一概念比較接近后來的“現(xiàn)值”概念，但這與“會計記賬一般應(yīng)當(dāng)附有原始憑證”的會計原理相悖，因此不適合作為會計規(guī)則使用。然而，我國學(xué)術(shù)界迄今為止對于收益的概念仍然缺乏爭鳴，宣揚“現(xiàn)值”者甚眾。歐文·費雪在1929年股市崩盤之前曾放言“繁榮仍將持續(xù)，股價仍然偏低”，害得無數(shù)跟風(fēng)者家財散盡。

歐文·費雪的故事發(fā)人深?。壕烤褂姓l、有哪一個學(xué)科可以為投資者提供可信賴的預(yù)測？會計究竟應(yīng)不應(yīng)該致力于為證券估值服務(wù)？

（三）斯普拉格的《賬戶的哲學(xué)》

1907年，查爾斯·E.斯普拉格的著作《賬戶的哲學(xué)》[3]在紐約出版。該書提出，會計學(xué)是數(shù)學(xué)和分類科學(xué)的一個分支，因此，在探究會計原則時，不能僅僅圍繞會計工作的習(xí)俗和傳統(tǒng)去探索，而是要努力建設(shè)一套先驗性的科學(xué)體系。

此處擷取《賬戶的哲學(xué)》中的部分觀點：賬戶要具有證明力，要提供系統(tǒng)性的事實；資產(chǎn)負(fù)債表是所有會計程序的起點和歸宿；資產(chǎn)包括物品（企業(yè)已經(jīng)擁有的物品）和債權(quán)（企業(yè)預(yù)期將要擁有的物品），兩者可以相互轉(zhuǎn)化；從代數(shù)學(xué)的角度來看，負(fù)債是負(fù)資產(chǎn)，業(yè)主權(quán)益是資產(chǎn)和負(fù)資產(chǎn)的代數(shù)和；資產(chǎn)的價值有可能會下降，其下降額會影響業(yè)主權(quán)益；雖然在理論上資本額超過真實價值的部分列為減值的資本，但實務(wù)中很少有對資本減值的披露，通常它們會被委婉地表達(dá)為“商譽”“特許經(jīng)營權(quán)”等；經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)先要記入經(jīng)濟(jì)賬戶（類似于現(xiàn)今我國企業(yè)常用的收入、費用類賬戶）中，然后通過經(jīng)濟(jì)總結(jié)賬戶（類似于現(xiàn)今我國企業(yè)常用的本年利潤賬戶）匯總記入業(yè)主權(quán)益賬戶。可見，《賬戶的哲學(xué)》是闡釋會計學(xué)原理的著作，其開宗明義地指出，本書旨在闡釋會計的科學(xué)原理，而不是傳授記賬的技巧。

《賬戶的哲學(xué)》富有創(chuàng)造性地把資產(chǎn)負(fù)債表中的資產(chǎn)區(qū)分為兩類：一類是物，又稱我們擁有的物品或者占有物；另一類是權(quán)利，又稱我們擁有的債權(quán)或者預(yù)期。該書將資產(chǎn)定義為“將要接受的服務(wù)的總稱”。

（四）哈特菲爾德的學(xué)說

1909年，伯克利加州大學(xué)副教授亨利·R.哈特菲爾德的代表作《現(xiàn)代會計學(xué)》[4]問世。該書借鑒德國法學(xué)家的見解，對資產(chǎn)負(fù)債表和會計要素從法學(xué)角度進(jìn)行了解讀，還探討了資產(chǎn)估值、折舊、商譽、摻水股票、證券的成本與市價孰低法等理論問題。

在學(xué)術(shù)理念上，哈特菲爾德猛烈抨擊歷史成本會計和實現(xiàn)原則。他不贊同僅僅在財產(chǎn)權(quán)利確實有增加時確認(rèn)利潤的做法，主張把資產(chǎn)的價值波動（減少或增加）記入利潤表，因此，他反對成本與市價孰低法。他反對篤守歷史成本會計理念，主張使用重置成本，支持加速折舊法而不是直線法[5，6]。在參與撰寫1938年的《會計原則公告》一書時，哈特菲爾德的觀點有所收斂。

作為美國歷史上第一位專職的會計學(xué)專業(yè)教授，哈特菲爾德不遺余力地幫助提升會計學(xué)科的地位。1923年年底，他在全美大學(xué)會計教師協(xié)會（美國會計學(xué)會的前身）年會上發(fā)表題為《簿記的歷史辯護(hù)》的演講，對會計學(xué)科在大學(xué)里所遭受的輕蔑深表不滿，他引用歌德的名言說，“復(fù)式簿記是人類智慧最美妙的發(fā)明之一”[7]。這說明當(dāng)時會計專業(yè)的高等教育步履維艱。1927年9月，哈特菲爾德在美國會計師協(xié)會年會上發(fā)表題為“會計學(xué)怎么了”的演講，指出會計學(xué)科尚未構(gòu)建和形成合理的理論，過于隨意的推理形成了缺乏連貫邏輯的會計規(guī)則。

（五）威廉·佩頓的早期學(xué)說

1918年，密歇根大學(xué)助理教授威廉·A.佩頓宣揚持續(xù)經(jīng)營概念，反對歷史成本原則，主張按照資產(chǎn)的市場價值而非成本進(jìn)行記錄。由于價值或多或少地包含了推測和不穩(wěn)定因素，因此他認(rèn)為，會計應(yīng)當(dāng)包容判斷和估計，而不僅僅是確定性因素。正是基于這些理念，佩頓后來成為物價變動會計的積極倡導(dǎo)者[8]。

1922年，佩頓在《會計理論》[9]這部經(jīng)典著作中提出，資產(chǎn)的價格變化所形成的浮動盈虧并非“未實現(xiàn)利潤”，無論是何種原因引起的，都應(yīng)當(dāng)在賬戶中予以反映。他認(rèn)為，記錄資產(chǎn)增值額的做法的主觀性并不強(qiáng)，相對而言是比較可信的。作為對比，利潤的計算包括折舊、資產(chǎn)減值等估計因素，其主觀性更為明顯。佩頓在該書最后一章“會計的假設(shè)”中提出了7個會計假設(shè)：經(jīng)營主體、持續(xù)經(jīng)營、會計平衡公式、財務(wù)狀況和資產(chǎn)負(fù)債表、成本和賬面價值、應(yīng)計成本和收益、順序性。這部著作的篇章結(jié)構(gòu)及內(nèi)容與現(xiàn)代美國大學(xué)的會計學(xué)教材比較相似，這也從側(cè)面證明了該書的生命力。

（六）坎寧的《會計中的經(jīng)濟(jì)學(xué)》

斯坦福大學(xué)副教授約翰·B.坎寧在其1929年出版的著作《會計中的經(jīng)濟(jì)學(xué)》[10]中繼承歐文·費雪的“收益是一定時期內(nèi)的資金流入”的預(yù)期理念，首次明確地提出了以基于未來預(yù)期的折現(xiàn)值進(jìn)行資產(chǎn)估價的想法[11]。坎寧是把歐文·費雪的理念貫徹到會計理論體系的代表人物。

作為未接受過會計專業(yè)訓(xùn)練的會計教學(xué)人員，坎寧所關(guān)注的僅僅是經(jīng)濟(jì)學(xué)家感興趣的會計基礎(chǔ)理論，以及對會計師有用的那些經(jīng)濟(jì)理論?？矊幷J(rèn)為，會計實務(wù)工作者重視法律而不重視經(jīng)濟(jì)理論，他們對資產(chǎn)進(jìn)行賬務(wù)處理時，并不采信經(jīng)濟(jì)學(xué)中的價值理論[12，13]。

坎寧認(rèn)為，早期的會計學(xué)是一種對技藝的描述?？傮w來看，會計師并不像經(jīng)濟(jì)學(xué)家那樣擔(dān)心給一個術(shù)語賦予多種含義會導(dǎo)致混亂。例如，有人提出了存貨計價的“成本與市價孰低法”，很多著作稱其為良好實踐中的流行方法，但對于如何界定并計量“成本”與“市價”，實務(wù)操作中卻存在多種多樣的做法，并不存在一致的看法。

坎寧提出，資產(chǎn)是指貨幣形式的或者可轉(zhuǎn)換為貨幣的未來服務(wù)（future service），與之相關(guān)的受益權(quán)依照法律規(guī)定或者合同約定歸屬于特定的個人或群體。關(guān)于收益的計量，坎寧提出其理想計量模式是直接按照未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值來對每項資產(chǎn)進(jìn)行估價，計量資產(chǎn)價值的年度凈變化。當(dāng)然，他也承認(rèn)歐文·費雪所推崇的收益計量方法是難以應(yīng)用于會計實務(wù)操作的，于是提出了許多種他認(rèn)為可行的替代方案[10]。值得一提的是，坎寧還引用了楊汝梅先生和佩頓的觀點，對商譽的性質(zhì)進(jìn)行了比較深入的探討。

（七）斯威尼的《穩(wěn)定幣值之會計》

1936年，亨利·惠特科姆·斯威尼在其著作《穩(wěn)定幣值之會計》[14]中提出，應(yīng)當(dāng)在會計報表中反映價格變動所形成的浮動盈虧，從而計量“真實收益”。他認(rèn)為，傳統(tǒng)會計由于沒有反映價格變動導(dǎo)致的浮動盈虧，因而存在明顯的局限性：一是，傳統(tǒng)會計下的收益數(shù)字不利于資本保全和維持購買力；二是，傳統(tǒng)會計下的會計報表將不同計量單位所得到的數(shù)字混合在一起，使得加總的收益數(shù)字失去意義；三是，傳統(tǒng)會計下的會計報表沒有反映由于貨幣價值的變動所引起的利潤和損失。因此，他提出了計算“真實收益”的方案：使用CPI 指數(shù)調(diào)整報表數(shù)據(jù)，區(qū)分每一期間由于物價變動所引起的已實現(xiàn)收益和未實現(xiàn)收益，保留盈余也區(qū)分已實現(xiàn)部分和未實現(xiàn)部分。

斯威尼的學(xué)術(shù)思想相當(dāng)超前，后來學(xué)術(shù)界但凡論述物價變動會計問題時，大多要追溯到斯威尼的著作。但就其思想淵源而言，則與哈特菲爾德和坎寧的學(xué)術(shù)思想相呼應(yīng)。

綜觀1900～1936年的美國會計學(xué)術(shù)，一批學(xué)者在尚未開墾的會計理論領(lǐng)域播下了經(jīng)濟(jì)學(xué)的種子，形成了貌似新穎的反傳統(tǒng)言論。仔細(xì)考究不難發(fā)現(xiàn)，這些言論雖具有理論意義，但缺乏實踐價值。

二、1936～1959年的美國會計學(xué)術(shù)

1936～1959年，歷史成本會計成為學(xué)術(shù)主旋律，這與1936年前的情形形成了鮮明對比，導(dǎo)致該結(jié)果的決定性因素是美國證監(jiān)會自成立以來堅決支持歷史成本會計理念。同時，美國會計學(xué)會發(fā)布的一系列公告及《公司會計準(zhǔn)則導(dǎo)論》深入人心，加之美國會計師協(xié)會篤守歷史成本會計之傳統(tǒng)，也是不可忽視的原因。就史實來看，美國的會計教科書中一度充滿了法律條文，遵從法律的會計理論比較盛行[8]。

（一）美國會計學(xué)會的早期成果

1935年年底，成立于1916年的全美大學(xué)會計教師協(xié)會在利特爾頓、佩頓等人的領(lǐng)導(dǎo)下更名重組為美國會計學(xué)會。1936年3月，美國會計學(xué)會公布了它的四大目標(biāo)：第一，鼓勵和發(fā)起會計學(xué)術(shù)研究，贊助出版研究成果；第二，建立會計原則和準(zhǔn)則，謀求企業(yè)界、公共會計師、公司會計師和政府機(jī)構(gòu)的采用；第三，推動在企業(yè)經(jīng)營管理和宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控兩個層面上的會計研究；第四，改進(jìn)會計方法，在更廣泛的意義上實現(xiàn)會計行業(yè)的社會價值。

之后，美國會計學(xué)會陸續(xù)發(fā)布了一系列關(guān)于會計理論的公告，如表所示。

美國會計學(xué)會1936～1957年發(fā)布的公告

由表中公告發(fā)布情況可以看出20世紀(jì)30年代以來美國會計理論的發(fā)展。1936年和1941年的公告以及1948年公告的一部分及其補(bǔ)充公告都試圖改正會計職業(yè)界中的不合法、不合規(guī)行為。這些公告顯示，某些會計實務(wù)存在削弱財務(wù)報表價值的問題。其中，前三份公告還反映出學(xué)會對會計師們在編寫報告時使用主觀判斷的做法是持懷疑態(tài)度的。

1.美國會計學(xué)會1936年的公告?！蛾P(guān)于影響公司報告的會計原則的暫行公告》[15]只有三章，分別是成本與價值、收益計量、資本與盈余，定義了若干會計科目，列舉了20 條原則，提出了劃分繳入資本與留存收益、正常收益與非正常收益的界限等。該公告批評了20世紀(jì)20年代（股市崩盤之前）公眾公司的錯誤做法，竭力維護(hù)歷史成本會計理念，確立“會計乃是原始成本的分配過程”的思想。總體而言，這份公告源于實踐并能夠指導(dǎo)實踐，其價值導(dǎo)向與之前學(xué)者們各執(zhí)一端的價值導(dǎo)向具有較大差異，在會計思想史上具有重要價值。美中不足的是，這份只有5 頁的公告沒有充分闡釋其理論依據(jù)，所提出的綜合收益理念缺乏實踐基礎(chǔ)，受到了會計管理工作者和公共會計師的猛烈抨擊。

2.美國會計學(xué)會 1941年、1948年、1957年的公告。針對1936年的公告，美國會計學(xué)會于1941年和1948年分別推出兩個修正版，在修正版中延續(xù)了原有立場[16，17]。1949年，美國會計學(xué)會任命了一個委員會（即Committee on Concepts and Standards Underlying Corporate Financial Statements）來討論財務(wù)報告的特殊問題，這個委員會隨后在1950～1955年間共發(fā)布了8 份補(bǔ)充公告。這些補(bǔ)充公告中的觀點最終匯編于美國會計學(xué)會1957年的公告中[18]。

洶涌襲來的通貨膨脹顯然讓美國會計學(xué)會感到困擾。其中，1951年的補(bǔ)充公告第2 號建議，企業(yè)補(bǔ)充披露按照物價水平變動進(jìn)行調(diào)整的財務(wù)報表。1957年的公告甚至建議，對期末存貨和銷售成本不僅按現(xiàn)行購買力反映，還要在利潤表中凈收益項目下列示物價變動所形成的利得和損失，并區(qū)分已實現(xiàn)利潤和未實現(xiàn)利潤。1957年的公告還把資產(chǎn)的定義改寫為“未來服務(wù)潛能的總和”。這些觀點顯然與其之前的立場有所不同。作為對比，之前的公告都把資產(chǎn)定義為有形的或無形的財產(chǎn)權(quán)利。

值得注意的是，1955年的《補(bǔ)充公告8：公開發(fā)布的財務(wù)報告的披露準(zhǔn)則》中關(guān)于會計信息使用者的提法表明，美國會計學(xué)會對會計職能的認(rèn)識發(fā)生了較大變化，已經(jīng)初步轉(zhuǎn)向決策有用觀。該補(bǔ)充公告提出，“公司報告的潛在使用者包括政府機(jī)構(gòu)、短期及長期債權(quán)人、工會、股東和潛在的投資者。既然不可能同時滿足這些群體的信息訴求，就有必要鎖定于滿足主要使用者的需要。傳統(tǒng)上，股東是主要的使用者。”這種說法失之偏頗，會計規(guī)則沒有必要去滿足所有利益群體的訴求，其任務(wù)是依法滿足所有的正當(dāng)需求，而不是任意一種需求。

總體而言，1941年、1948年、1957年對1936年公告的三個修正版都繼續(xù)強(qiáng)調(diào)了收益與費用的配比、歷史成本和利潤表的重要性。這樣，美國會計學(xué)會逐步形成了自己的理論體系，這些理論主張對會計實踐和證券監(jiān)管層都產(chǎn)生了積極的影響，美國證監(jiān)會的會計職員也頻頻引用這些公告和補(bǔ)充公告中的觀點[10]。

（二）支持歷史成本會計的兩部標(biāo)志性成果

1.利特爾頓和佩頓的《公司會計準(zhǔn)則導(dǎo)論》。1940年，美國會計學(xué)會出版利特爾頓和佩頓合著的《公司會計準(zhǔn)則導(dǎo)論》[19]，該書全面闡釋了美國會計學(xué)會1936年公告的立場，確立了歷史成本會計的地位，堪稱會計理論經(jīng)典之作[20]。其結(jié)構(gòu)有七章，分別為：準(zhǔn)則、概念、成本、收入、收益、盈余、解釋。其論點摘錄如下：會計的基本目的是通過系統(tǒng)地配比收入與支出來計算期間利潤，收益表是最重要的報表。歷史成本原則和實現(xiàn)原則是資產(chǎn)計價和收益確定最為重要的原則。投資者并不是企業(yè)唯一的利害關(guān)系人。在記錄財產(chǎn)權(quán)利時，只能根據(jù)法律或合同進(jìn)行客觀界定。各種形式的市價增值都不是收益。沒有理由把市價增值（或減值）計入賬戶和報表。更為可行的做法是將類似信息作為補(bǔ)充信息披露。即使把市價增值或減值金額包括在定期報告中，也應(yīng)將其影響作為特別項目分開列示，而不應(yīng)將其與正常經(jīng)營數(shù)據(jù)混在一起。會計師不能逃避依照稅法計算應(yīng)納稅所得額和遵循公司法的責(zé)任。計算所得稅和利潤分配在客觀上都要求保留歷史成本記錄。實賬戶與虛賬戶之間的關(guān)系只能以歷史成本來維持。會計只應(yīng)記錄已經(jīng)實現(xiàn)的利潤。會計從本質(zhì)上來看不應(yīng)反映市場價值。

2.利特爾頓的《會計理論結(jié)構(gòu)》。利特爾頓畢生堅定地捍衛(wèi)歷史成本會計的正統(tǒng)地位，善于采用史論結(jié)合的研究范式，針對實踐中的各種理念分歧展開分析。1953年，美國會計學(xué)會出版利特爾頓撰寫的《會計理論結(jié)構(gòu)》[21]一書。該書著力駁斥了所有偏離歷史成本會計的理論主張，是采用歸納法進(jìn)行規(guī)范研究的典范。

《會計理論結(jié)構(gòu)》的論點摘錄如下：會計方法在本質(zhì)上屬于統(tǒng)計學(xué)，其核心技能圍繞賬戶展開，賬戶是信息分類的標(biāo)志。會計的基本問題是價格（財富的數(shù)量方面）而不是價值（財富的質(zhì)量方面），會計所處理的是價格而不是價值。會計信息必須相當(dāng)真實、充分、可靠，市場價格、公允價值等信息都是與企業(yè)自身無關(guān)的信息。會計必須對數(shù)據(jù)進(jìn)行如實的分類、正確的濃縮和充分的報告。利潤表是企業(yè)會計最重要的產(chǎn)品。會計記載的信息必須是事關(guān)會計主體的法律事實，這樣所進(jìn)行的計量就是確定的、客觀的。經(jīng)營管理的核心目標(biāo)應(yīng)側(cè)重于經(jīng)營活動。應(yīng)當(dāng)盡量減少會計術(shù)語的數(shù)量。高度專業(yè)化是會計和財務(wù)報表的重大缺陷。遺憾的是，報表編制者很少意識到他們應(yīng)當(dāng)使用統(tǒng)計語言反映企業(yè)的經(jīng)營活動。賬戶之間以及財務(wù)報表之間的勾稽關(guān)系是會計的一個最重要特征。如果完全不考慮報表之間的勾稽關(guān)系，那么每一個報表將變成一個獨立的報告，資產(chǎn)負(fù)債表將變成財產(chǎn)價值評估表，不需要會計程序也能在期末編制出來；利潤表將會按照任何一種主觀的想法編制而成。最終，這種失去最基本會計特征的方法將會變成一種純粹的統(tǒng)計技術(shù)。它不需要任何理論體系，其邏輯性將會喪失殆盡。

利特爾頓的學(xué)術(shù)觀點如此鮮明，會不會在學(xué)界引起熱烈爭議？答案是肯定的。該書毫無懸念地受到了偏愛演繹法的研究者（如錢伯斯）的“攻擊”。

自美國證監(jiān)會成立到20世紀(jì)50年代中期，反對歷史成本會計的理論主張基本上處于冬眠狀態(tài)。但是，隨著美國證監(jiān)會監(jiān)管能力和監(jiān)管理念的變化，有別于歷史成本會計的理論主張再度抬頭，美國會計學(xué)會會刊《會計評論》在50年代末刊登了一批追求理論嚴(yán)密性但缺乏實踐根基的理論文章，這些文章大多采用演繹法，很少考慮會計數(shù)據(jù)在現(xiàn)實世界中的實際作用[22]。

●本文為《會計規(guī)則的由來》系列文章之三。