郭康 瑞華會計師事務所(特殊普通合伙)重慶分所

國家戰(zhàn)略的實現(xiàn)以及國家競爭力的提升均離不開企業(yè)的發(fā)展，而并購重組是現(xiàn)代發(fā)達國家企業(yè)快速成長的一種方法，因此，重視企業(yè)并購審計工作具有重要的意義。伴隨經(jīng)濟的發(fā)展，未來我國已經(jīng)開始進入到并購新階段，在此階段應該高度關注風險問題。所以，本文從內外因素兩方面就并購審計風險種類和風險點予以探究，其后就有效改善企業(yè)并購審計風險管理的措施予以探討。

1. 企業(yè)并購審計中涉及的風險因素分析

1.1 外部因素

目前，導致信息出現(xiàn)不對稱風險的重要因素包括外部環(huán)境以及時間，企業(yè)并購對于一個企業(yè)而言屬于比較大的事項，所涉及的內容、對象較多，而其中可能出現(xiàn)的內容也較為復雜。由于并購事件所涉及的企業(yè)在兩家或者兩家以上，需要面臨的企業(yè)以及行業(yè)較多，且呈現(xiàn)出綜合性強的特點[1]。在此類交易中，并購方以及與其相關的主體難以在短期內對并購對象基本情況實現(xiàn)全面的了解，尤其是隱形財務以及糾紛等情況，進而導致企業(yè)并購困境。我國目前關于并購審計財務工作中，注冊會計師為保持獨立性需要承擔較大的壓力，這主要是因為，審計單位中由于經(jīng)營者管理缺陷可能導致企業(yè)財務存在安全隱患，面對融資的剛性需求。此外，關于企業(yè)并購的相關政策法規(guī)等方面存在風險，盡管國家已經(jīng)頒布了一系列法律法規(guī)和政策以保障企業(yè)并購重組，但是目前的法律法規(guī)中存在不健全的地方，且在執(zhí)行的過程中存在自由裁量權的情況，進而導致并購審計風險的存在。

1.2 內部因素

企業(yè)并購審計中需要面臨的主要內容是標的企業(yè)價值、評估方式以及支付方式[2]。就評估和價值的確定而言，其可能涉及到的問題時評估的不準確性以及定價的不公允風險，審計會以及企業(yè)資產(chǎn)情況對企業(yè)的未來盈利和發(fā)展能力進行評估。若出現(xiàn)評估方面的問題，由于審計工作是基于評估情況作出的備考盈利報表，監(jiān)管部門受此類不合理備考盈利報表的影響追究審計機構的責任，進而帶來審計風險。就支付方式而言，由于不同支付方式存在自身的優(yōu)劣性，目前流行的換股以及并購等方式需要評估股份的價值，而這種估值由于無法獲取足夠的參照物，容易出現(xiàn)審計工作中的公允性不足情況。

2. 企業(yè)并購審計的相關管理措施

2.1 為并購審計的獨立性提供保障

由于審計的獨立性對于審計的實施以及結果公正性造成直接影響，此外，其還與審計風險的控制和防范之間存在緊密的聯(lián)系，故需要保障并購審計的獨立性。我國目前關于并購審計財務工作中，注冊會計師為保持獨立性需要承擔較大的壓力，這主要是因為，審計單位中由于經(jīng)營者管理缺陷可能導致企業(yè)財務存在安全隱患，面對融資的剛性需求，管理者對于報表進行粉飾[3]。在此環(huán)節(jié)中，由于審計關系中的委托人、被審計者為同一個人，其在一定程度上對于注冊會計師的獨立性予以了削弱，進而增加了審計的風險。為保障審計獨立性，可借助于委托受理關系的調整等方式以增加審計調查的權威，強化審計監(jiān)督職能，進而降低審計風險管理工作難度。

2.2 重視并購中的商譽

商譽作為會計處理工作中的一個特殊項目，難以估算其自身的價值，進而導致審計工作中存在一定的隱形風險。并購雙方的利益爭取過程中，商譽應是并購方付給公司購買成本與所獲取股權賬面價值之間的差額部分，但公司多以以往凈收益對企業(yè)的未來收益進行評估，進而導致商譽價值估算差異情況出現(xiàn)。計價商譽只能成為并購雙方的一種參考數(shù)據(jù)，其實際確切計價應試雙方討價和還價之后產(chǎn)生的結果[4]。由于不同的評估方法和不同的處理方法，商譽審計同樣存在差異。審計人員首先需要了解并購雙方的經(jīng)營環(huán)境以及行業(yè)狀況，針對企業(yè)的發(fā)展?jié)摿?、銷售情況以及技術人才、生產(chǎn)設備等予以充分掌握，以重大錯報風險為依據(jù)進行審計，以排除職業(yè)懷疑和成功并購的可能性。

2.3 控制并購整合和合同簽訂中審計風險

雙方達成并購的前提是合同的簽訂以及合同的履行，而整合合同的簽訂以及履行需依據(jù)合同相關條款執(zhí)行，因此，審計人員需要高度重視合同中相關條款的履行條件以及條款陳述情況[5]。在整合階段中，審計人員首先需要對雙方整合的內容、承擔以及方式同并購的目的之間的契合程度予以保障，并審查并購過程中的財務風險情況。其次，整合階段還需要高度重視雙方企業(yè)文化之間能夠順利地整合，以防止出現(xiàn)企業(yè)文化沖突或者企業(yè)文化摩擦等情況。

2.4 熟悉管理層的意圖

并購重組的一個重點工作是對于管理層意圖和決策事項的了解，審計機構在實際業(yè)務中需要對于管理層意圖和能力予以重點關注。審計日常工作中需要涉及較多的層次風險評估，但并購審計中的風險根源，多來自于管理層并購決策開展的真實意圖以及在整合操作方面的能力[6]。工作過程中，一方面需要對管理層在經(jīng)營以及管理方面的能力和眼光予以關注，結合對于內外部環(huán)境的分析和判斷，對并購雙方在交易中的立場以及角色予以衡量。另一方面，可以借助于詢問和聊天等方式，與并購雙方的管理層展開直接性的溝通，以便于更好地了解管理層的能力以及意圖，進而降低企業(yè)并購審計中的風險概率。借助于職業(yè)判斷的形式，不僅可以實現(xiàn)對交易的合理性以及風險出處予以衡量和判斷，而且可以實現(xiàn)對于企業(yè)未來經(jīng)營發(fā)展產(chǎn)生的影響進行衡量和判斷，進而消除管理層在采取決策方面所產(chǎn)生的疑惑。

2.5 監(jiān)控并購審計過程

企業(yè)并購審計中的一個重要任務是嚴密地監(jiān)控并購過程，開展此類型的監(jiān)控需要伴隨并購活動并落實在并購過程中的各個階段，此外，為實現(xiàn)嚴密的監(jiān)控還需要在并購過程結束后分階段地開展總結性審查工作。審計人員選擇將現(xiàn)代風險導向作為審計模式基本思路，在每一階段中保持職業(yè)應有的質疑態(tài)度，以階段性風險為特征選擇合適的審計方案，在充分獲得企業(yè)并購戰(zhàn)略信息和經(jīng)濟實力的同時針對其中的潛在風險和現(xiàn)有問題予以充分了解，合理評估企業(yè)經(jīng)營、財務等方面的風險。

3.結束語

作為現(xiàn)代發(fā)達國家快速成長的重要方法之一的并購重組工作，其在一定程度上滿足了國家經(jīng)濟發(fā)展以及戰(zhàn)略實現(xiàn)的目的。并購審計對于并購雙方的訴求而言均存在一定程度的影響，這促使并購審計的風險系數(shù)較高以及審計責任重大。審計人員在并購的過程中，主要借助于盡職調查、財務審計以及相關業(yè)務咨詢的方式實現(xiàn)并購階段中降低審計風險的目標。采取各種方式保障企業(yè)審計風險控制在可控范圍之內，其不僅能夠實現(xiàn)企業(yè)并購活動目標，而且能夠實現(xiàn)企業(yè)并購活動的成功率。

[1]張清瓊.現(xiàn)代風險導向審計的實施對審計質量的影響——來自中國A股市場的經(jīng)驗證據(jù)[J].證券市場導報,2015(03): 1356.

[2]侯曉峰.企業(yè)并購中的財務風險分析及控制策略探討[J].經(jīng)濟管理,2014,11(5)：69-70.

[3]黃健.企業(yè)并購審計中的風險及其管理研究[J].經(jīng)管空間,2015,31(07)：31-33.

[4]王亞娟.風險導向審計與內部控制評審的結合[J].經(jīng)貿(mào)實踐，2015，07（22）：135-136.

[5]符怡.企業(yè)現(xiàn)代風險導向審計模式及其實踐[J].中國內部審計，2015，27(02)：36.

[6]崔東順. 現(xiàn)代企業(yè)并購審計的風險與管理析[J].現(xiàn)代商業(yè),2014,25(36)：337.