彭建剛,胡 月

(湖南大學(xué) 金融與統(tǒng)計學(xué)院，湖南 長沙 410079)*

一、引 言

2017年10月，黨的十九大報告指出社會主要矛盾已經(jīng)轉(zhuǎn)化為人民日益增長的美好生活需要和不平衡不充分的發(fā)展之間的矛盾。2018年1月，《中共中央國務(wù)院關(guān)于實施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的意見》進(jìn)一步提出，發(fā)展不平衡不充分的問題在鄉(xiāng)村最為突出；鄉(xiāng)村振興的前提是擺脫貧困，激發(fā)貧困人口的內(nèi)生動力，重點(diǎn)是產(chǎn)業(yè)興旺，延長產(chǎn)業(yè)鏈、提升價值鏈、完善利益鏈[1]。黨中央國務(wù)院的戰(zhàn)略部署為中國經(jīng)濟(jì)的平衡與充分發(fā)展指明了方向。

鄉(xiāng)村振興和農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革離不開金融的支持，特別是普惠金融的支持。中央已經(jīng)明確，普惠金融重點(diǎn)放在農(nóng)村[1]。農(nóng)業(yè)融資比較分散，種植、養(yǎng)殖和初級加工的資金需求小額、短期的特點(diǎn)還不能從根本上改變，需要構(gòu)建多層次、廣覆蓋、可持續(xù)的農(nóng)村金融服務(wù)體系，繼續(xù)推進(jìn)農(nóng)村普惠金融事業(yè)走向深入[2]。農(nóng)村地區(qū)要促進(jìn)農(nóng)戶增收，必須構(gòu)建包容性農(nóng)村金融體系，從制度層面破解農(nóng)戶信貸排斥難題[3]。在以效率與品質(zhì)為導(dǎo)向的農(nóng)業(yè)供給側(cè)改革中，不僅要調(diào)動金融機(jī)構(gòu)開展普惠金融業(yè)務(wù)的積極性，還要提高普惠對象對金融資源的吸引力[4]。

近期，我們與人民銀行有關(guān)部門聯(lián)合開展的鄉(xiāng)村調(diào)查中了解到，在原有的生產(chǎn)方式和生產(chǎn)規(guī)模條件下，普惠金融對象對信貸資金的需求不足，或者說農(nóng)戶一般不需要從外部獲取資金維持自己原有水平和規(guī)模的生產(chǎn)。當(dāng)前普惠金融實踐仍主要停留在金融服務(wù)的可及性層面，與生產(chǎn)聯(lián)系不夠緊密，對提升勞動生產(chǎn)率、促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)特別是農(nóng)村地區(qū)生產(chǎn)轉(zhuǎn)型升級重視不足。

普惠金融屬于商業(yè)行為范疇，不是轉(zhuǎn)移支付和慈善服務(wù)，其可持續(xù)發(fā)展問題需要高度重視，較高的服務(wù)成本與較低的資金使用效率不利于普惠金融業(yè)務(wù)的拓展和金融穩(wěn)定的維護(hù)。為了找到造血式與商業(yè)可持續(xù)相統(tǒng)一的普惠金融模式，本課題組提出了基于分工協(xié)作的開發(fā)性普惠金融思想[5]。國民收入不平等與經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡不充分直接相關(guān)。為解決這一問題，需要采用將社會弱勢群體的生產(chǎn)與現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)有機(jī)地聯(lián)系為一整體的經(jīng)濟(jì)分工模式。在這一意義上，普惠金融應(yīng)當(dāng)是推行這一新的經(jīng)濟(jì)分工模式的有效手段，為解決收入不平等和經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡不充分這一重大問題提供金融服務(wù)。開發(fā)性普惠金融仍然屬于普惠金融的范疇，不是單純地對產(chǎn)業(yè)開發(fā)提供金融支持，即不是國家開發(fā)銀行通常開展的開發(fā)性金融業(yè)務(wù)，而是為弱勢群體和落后產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)變其生產(chǎn)方式提供對應(yīng)的金融支持。這種金融支持重視引導(dǎo)和扶持產(chǎn)業(yè)鏈的分工協(xié)作，重視落后產(chǎn)業(yè)與現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)的有機(jī)對接。因此，開發(fā)性普惠金融一定是在普惠的意義上開展的，一般是由商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)。借助開發(fā)性普惠金融的支持，帶動新的生產(chǎn)方式和分工協(xié)作，激發(fā)落后產(chǎn)業(yè)與現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)之間合作的動能，有效地解決經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡不充分的問題，促進(jìn)全社會收入平等。這是開發(fā)性普惠金融存在和發(fā)展的邏輯出發(fā)點(diǎn)。

為此，有必要闡發(fā)開發(fā)性普惠金融的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論基點(diǎn)，以及開發(fā)性普惠金融的功能定位與比較優(yōu)勢。

二、相關(guān)文獻(xiàn)綜述

(一)分工促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長

人類發(fā)展史中，每一次分工形式的變化，都帶來了經(jīng)濟(jì)發(fā)展的質(zhì)變。在亞當(dāng)·斯密(1776)的理論體系中，分工占據(jù)核心地位。他認(rèn)為，增加一國土地和勞動的年產(chǎn)物價值，只有兩個方法，一為增加生產(chǎn)性勞動者的數(shù)目，一為增進(jìn)受雇勞動者的生產(chǎn)力；在一個政治修明的社會里，各行業(yè)因分工造成的產(chǎn)量大增可以實現(xiàn)普及到最下層人民的普遍富裕[6]。龐巴維克(1889)提出了迂回生產(chǎn)論，生產(chǎn)過程的延長會引起增產(chǎn)，迂回的方式能比直接的方式得到更大的成果[7]。迂回生產(chǎn)論點(diǎn)為分工及其效率提供了一種理論上的解釋。楊格(1928)研究報酬遞增與經(jīng)濟(jì)進(jìn)步時，認(rèn)為產(chǎn)業(yè)間勞動分工是報酬遞增的媒介，產(chǎn)業(yè)的不斷分工和專業(yè)化是實現(xiàn)報酬遞增過程的一個基本組成部分。經(jīng)濟(jì)進(jìn)步的可能性存在于整體的產(chǎn)業(yè)經(jīng)營、迂回經(jīng)濟(jì)與市場規(guī)模中[8]。

關(guān)于勞動分工如何帶來生產(chǎn)上經(jīng)濟(jì)效率的提高，馬克思(1867)認(rèn)為，以分工為基礎(chǔ)的合作與一切大規(guī)模的生產(chǎn)相聯(lián)系；當(dāng)多數(shù)勞動者同時在同種勞動上互相協(xié)助時，勞動者能在各個階段中更為迅速地通過[9]。馬歇爾(1890)結(jié)合工業(yè)組織進(jìn)行了研究，他指出生產(chǎn)者獲得分工所造成的生產(chǎn)上的經(jīng)濟(jì)來自于兩個方面，一是專門機(jī)械或?qū)ｉT技能的效率，另一個是應(yīng)當(dāng)有足夠的工作使得專門機(jī)械或技能得到充分的利用。他進(jìn)而指出，生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大帶來的經(jīng)濟(jì)分為外部經(jīng)濟(jì)和內(nèi)部經(jīng)濟(jì)兩類，而這種外部經(jīng)濟(jì)往往能因許多性質(zhì)相似的小型企業(yè)集中在特定的地方——即通常所說的工業(yè)地區(qū)分布——而獲得[10]。實際上，他所說的外部經(jīng)濟(jì)是一種特定的分工形式。

(二)農(nóng)業(yè)勞動分工與規(guī)模農(nóng)業(yè)的發(fā)展

關(guān)于農(nóng)業(yè)勞動分工，從經(jīng)濟(jì)學(xué)經(jīng)典文獻(xiàn)和近期的中央文獻(xiàn)可得到啟示。亞當(dāng)·斯密和馬歇爾分別分析了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)力增進(jìn)緩慢的原因。亞當(dāng)·斯密(1776)認(rèn)為，農(nóng)業(yè)勞動生產(chǎn)力增進(jìn)總跟不上制造業(yè)勞動生產(chǎn)力增進(jìn)程度的主要原因，是農(nóng)業(yè)難以實施完全的分工制度[6]。馬歇爾(1890)討論外部經(jīng)濟(jì)時，指出從事農(nóng)業(yè)等一些行業(yè)經(jīng)營的人不會因擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模而獲得明顯的經(jīng)濟(jì)性，因此，其經(jīng)營往往許多年保持大約相同的規(guī)模[10]。馬歇爾解釋了農(nóng)業(yè)等一些行業(yè)保持生產(chǎn)規(guī)模不變的原因。

隨著信息化進(jìn)程和農(nóng)業(yè)機(jī)械化裝備逐步進(jìn)入當(dāng)代中國農(nóng)村，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)通過勞動分工和規(guī)模擴(kuò)張促進(jìn)生產(chǎn)效率提高就會具備相當(dāng)?shù)奈镔|(zhì)基礎(chǔ)。習(xí)近平總書記最近考察黑龍江建三江大興農(nóng)場，我們從媒體上所看到的當(dāng)?shù)剞r(nóng)民駕駛收割機(jī)在萬畝良田作業(yè)的現(xiàn)實報道就是農(nóng)業(yè)分工和規(guī)模生產(chǎn)的一種景象[11]。2017年中央一號文件《中共中央、國務(wù)院關(guān)于深入推進(jìn)農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革加快培育農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展新動能的若干意見》提出要壯大新產(chǎn)業(yè)新業(yè)態(tài)，拓展農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈價值鏈[12]。這一指導(dǎo)思想為中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)通過分工協(xié)作實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級指明了方向。

(三)金融影響勞動分工

亞當(dāng)·斯密提出了金融影響勞動分工的思想[6]。他認(rèn)為分工起因于交換能力、分工的程度，因此總要受交換能力大小的限制，換言之，要受市場廣狹的限制。市場要是過小，那就不能鼓勵人們終生專務(wù)一業(yè)。貨幣成為一切文明國商業(yè)上的通用媒介，通過這媒介，一切貨物都能相互交換。按照亞當(dāng)·斯密的觀點(diǎn)，貨幣促進(jìn)了勞動分工。Svaleryd等(2005)將金融發(fā)展水平視為要素稟賦，以O(shè)ECD國家為樣本作實證分析，認(rèn)為金融發(fā)展對一國專業(yè)分工模式的影響超過了物質(zhì)資本和人力資本[13]。

李敬等(2007)的研究結(jié)果表明，金融通過促進(jìn)分工進(jìn)而推動經(jīng)濟(jì)增長是金融促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長的重要機(jī)制，需要充分運(yùn)用金融調(diào)控手段，將銀行體系的資金配置到能夠促進(jìn)勞動分工的領(lǐng)域[14]。祝樹金等(2016)提出金融發(fā)展能從資本形成、資金流動、風(fēng)險分散、要素流動等方面影響地區(qū)專業(yè)化；并通過實證檢驗得出結(jié)論，金融發(fā)展規(guī)模擴(kuò)大有利于產(chǎn)業(yè)專業(yè)化的提升，金融發(fā)展效率明顯促進(jìn)了職能專業(yè)化的提升[15]。

本文認(rèn)為，分工促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、勞動分工促進(jìn)規(guī)模農(nóng)業(yè)發(fā)展以及金融影響勞動分工的思想能夠成為開發(fā)性普惠金融的理論基礎(chǔ)。

三、勞動分工與現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)鏈

開發(fā)性普惠金融與產(chǎn)業(yè)鏈建設(shè)有著直接的關(guān)系。產(chǎn)業(yè)鏈與現(xiàn)代勞動分工密不可分。產(chǎn)業(yè)鏈與供應(yīng)鏈?zhǔn)且粚ο嗷ヂ?lián)系又有一定區(qū)別的概念。為了正確把握開發(fā)性普惠金融的支持目標(biāo)，需要在討論現(xiàn)代勞動分工與產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展之間關(guān)系的基礎(chǔ)上，厘清產(chǎn)業(yè)鏈與供應(yīng)鏈的概念。

中國的改革開放之路是一條不斷融入國際分工合作、進(jìn)入國際產(chǎn)業(yè)鏈的成功之路。通過與世界各國的產(chǎn)業(yè)進(jìn)行對接，中國引進(jìn)了生產(chǎn)技術(shù)和先進(jìn)的生產(chǎn)經(jīng)營理念，提高了生產(chǎn)效率；并通過與國際產(chǎn)業(yè)鏈的對接，在全球優(yōu)化配置資源，與各國實現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)上的雙贏和多贏。為了解決國內(nèi)發(fā)展不平衡的問題，中國需要借助國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈的轉(zhuǎn)型升級，走出一條均衡發(fā)展的成功之路。國際國內(nèi)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展經(jīng)驗表明，勞動分工與產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展互為因果關(guān)系，現(xiàn)代勞動分工應(yīng)當(dāng)在現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)鏈的平臺上展開。

一條比較完整的產(chǎn)業(yè)鏈由若干產(chǎn)品鏈構(gòu)成，產(chǎn)品的“鏈條”是由研發(fā)、原材料、零部件供應(yīng)商、生產(chǎn)商、批發(fā)經(jīng)銷商、零售商、運(yùn)輸商、消費(fèi)者等一系列環(huán)節(jié)組成[16]。供應(yīng)鏈?zhǔn)且粋€由供應(yīng)商、制造商、分銷商、最終用戶等主體組成的網(wǎng)鏈結(jié)構(gòu)，它圍繞核心企業(yè)對信息流、物質(zhì)流、資金流進(jìn)行管控，并按照原材料采購、中間產(chǎn)品及最終產(chǎn)品制成、物品銷售并送達(dá)等流程與環(huán)節(jié)實現(xiàn)商品流通[17]。王國才(2003)對產(chǎn)業(yè)鏈與供應(yīng)鏈之間的區(qū)別進(jìn)行了探討，認(rèn)為產(chǎn)業(yè)鏈與供應(yīng)鏈均為相似的網(wǎng)鏈狀結(jié)構(gòu)，前者包含后者，后者是前者的核心部分[18]。

本文認(rèn)為，本質(zhì)上講，產(chǎn)業(yè)鏈與供應(yīng)鏈沒有重大區(qū)別，產(chǎn)業(yè)鏈的概念重在表達(dá)產(chǎn)品形成過程各生產(chǎn)環(huán)節(jié)的關(guān)聯(lián)性，而供應(yīng)鏈的概念重在表達(dá)圍繞核心企業(yè)(即龍頭企業(yè))的原材料配送、產(chǎn)品制造與下游銷售的結(jié)構(gòu)功能關(guān)系。因此可以說，開發(fā)性普惠金融既支持產(chǎn)業(yè)鏈，也支持供應(yīng)鏈的現(xiàn)代勞動分工。

四、開發(fā)性普惠金融與普及性普惠金融的本質(zhì)區(qū)別

(一)普及性普惠金融的缺陷

普及性普惠金融強(qiáng)調(diào)重點(diǎn)關(guān)注社會弱勢群體的金融服務(wù)，強(qiáng)調(diào)大眾享有金融服務(wù)的機(jī)會與權(quán)利，強(qiáng)調(diào)金融服務(wù)在地理上和手段上的可及性，其正確導(dǎo)向性毋庸置疑。當(dāng)前，普及性普惠金融在實踐中出現(xiàn)的問題在于，在強(qiáng)調(diào)為社會弱勢群體提供金融服務(wù)的同時，表現(xiàn)出較強(qiáng)的輸血式和消費(fèi)性特征，有可能獲得信貸資金支持的弱勢群體難以找到合適的生產(chǎn)發(fā)展用途，不能從根源上擺脫困境，也不利于普惠金融服務(wù)的商業(yè)可持續(xù)。如何更好地發(fā)揮普惠金融的作用，引導(dǎo)增加生產(chǎn)型、造血型借貸，減少支出型、輸血型借貸已成為當(dāng)務(wù)之急[19]。

(二)開發(fā)性普惠金融的功能定位

開發(fā)性普惠金融應(yīng)當(dāng)繼承堅持服務(wù)于社會弱勢群體(包括貧困人口和小微企業(yè))這一根本導(dǎo)向。當(dāng)前，國家所確定的普惠金融服務(wù)對象也就是開發(fā)性普惠金融的服務(wù)對象，不能改變。同時，基于勞動分工和資金的供血理念，開發(fā)性普惠金融特別強(qiáng)調(diào)為欠發(fā)達(dá)地區(qū)、欠發(fā)達(dá)產(chǎn)業(yè)特別是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)型升級提供金融支持，強(qiáng)調(diào)將社會弱勢群體的生產(chǎn)與現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)有機(jī)地聯(lián)系為一整體。只有明確開發(fā)性普惠金融的這一關(guān)鍵要義，才能夠正確定位其功能，從而有利于解決當(dāng)前普惠金融發(fā)展目標(biāo)與普惠金融需求之間的矛盾。

開發(fā)性普惠金融是普及性普惠金融的深化與發(fā)展。不同于普及性普惠金融單一的供血式支持，開發(fā)性普惠金融支持弱勢群體轉(zhuǎn)變生產(chǎn)方式，進(jìn)入新型的生產(chǎn)集體，實行分工協(xié)作，并與行業(yè)的龍頭企業(yè)以及營銷網(wǎng)絡(luò)構(gòu)成供應(yīng)鏈，形成規(guī)?；a(chǎn)，以利于提高生產(chǎn)效率和產(chǎn)品質(zhì)量，從而大幅度地提高弱勢群體的個人收入。例如，農(nóng)戶與農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)形成合約關(guān)系，在農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)的技術(shù)指導(dǎo)下，農(nóng)戶與其他農(nóng)戶和龍頭企業(yè)分工協(xié)作，實施集約化經(jīng)營，組成公司+農(nóng)戶的供應(yīng)鏈模式。開發(fā)性普惠金融在上述分工協(xié)作式生產(chǎn)過程中，充當(dāng)資源整合的粘合劑，以產(chǎn)業(yè)鏈整體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展促進(jìn)弱勢群體的個人發(fā)展，以弱勢群體自身造血擺脫貧困。

如果將普及性普惠金融比作“授人以魚”，強(qiáng)調(diào)為弱勢群體的個體提供金融服務(wù)，開發(fā)性普惠金融則是“授人以漁”的一種時代詮釋，后者將工作重點(diǎn)放在弱勢群體進(jìn)入良性循環(huán)發(fā)展的金融通道上。與普及性普惠金融相比，提供開發(fā)性普惠金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)不僅僅應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注普惠對象接觸和使用金融要素的機(jī)會，還應(yīng)關(guān)注產(chǎn)業(yè)鏈上與普惠對象分工協(xié)作生產(chǎn)的其他經(jīng)濟(jì)主體的金融需求。如果不這樣，弱勢群體就難以進(jìn)入合適的產(chǎn)業(yè)鏈。各經(jīng)濟(jì)主體之間的聯(lián)系需要整體性的金融支持。雖然開發(fā)性普惠金融服務(wù)的范圍和內(nèi)容更為拓展，但其服務(wù)對象重點(diǎn)聚焦于社會弱勢群體?？紤]到這一點(diǎn)，金融機(jī)構(gòu)和國家金融管理部門在推行開發(fā)性普惠金融業(yè)務(wù)時，需要將涉農(nóng)信貸、中小微信貸以及政策性信貸等金融產(chǎn)品整合在一起，對普惠金融服務(wù)對象及其產(chǎn)業(yè)鏈上其他經(jīng)濟(jì)主體進(jìn)行系統(tǒng)性融資。對農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈而言，開發(fā)性普惠金融業(yè)務(wù)重點(diǎn)在于產(chǎn)業(yè)鏈上游農(nóng)戶和小微企業(yè)的融資，其他的三農(nóng)金融業(yè)務(wù)重點(diǎn)在于龍頭企業(yè)等大中型經(jīng)濟(jì)主體的融資，多種融資協(xié)調(diào)配合，促進(jìn)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)興旺。

開發(fā)性普惠金融支持優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品生產(chǎn)及其產(chǎn)業(yè)化合作，通過新型集體化生產(chǎn)、技術(shù)進(jìn)步與專業(yè)化分工合作，支持農(nóng)村等欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展?；谄栈萁鹑谥攸c(diǎn)在農(nóng)村的戰(zhàn)略導(dǎo)向，在開發(fā)性普惠金融框架下，金融機(jī)構(gòu)支持廣大農(nóng)戶融入到當(dāng)?shù)剞r(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中，促使產(chǎn)業(yè)鏈物流、信息流和資金流的協(xié)調(diào)整合，將農(nóng)村傳統(tǒng)分散的種植養(yǎng)殖與現(xiàn)代化農(nóng)產(chǎn)品加工及銷售有機(jī)地聯(lián)系為一整體。由于開發(fā)性普惠金融在運(yùn)行中能夠增強(qiáng)普惠對象及相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈的核心競爭力，穩(wěn)定其收入預(yù)期，將提高金融機(jī)構(gòu)防范金融風(fēng)險的能力和經(jīng)營的可持續(xù)性。

(三)開發(fā)性普惠金融的“5+1”界定法

星焱(2016)認(rèn)為光靠闡述內(nèi)涵仍然難以準(zhǔn)確界定實踐中的某一經(jīng)濟(jì)行為是否屬于普惠金融，因此他歸納了“5+1”界定法[20]。我們借鑒此法對開發(fā)性普惠金融進(jìn)行界定。其中，“5”是五個核心要素，“1”即特定服務(wù)客體。

依據(jù)開發(fā)性普惠金融的功能定位提煉的五個核心要素，分別為權(quán)利平等、價格合理、可持續(xù)性、分工協(xié)作、能力建設(shè)①(見圖1)。星焱的界定規(guī)則認(rèn)為，只要金融服務(wù)或金融產(chǎn)品至少符合一個核心要素并針對了特有的服務(wù)客體，就可被界定為普惠金融范疇。但若直接沿用這一界定標(biāo)準(zhǔn)，就混淆了普及性普惠金融與開發(fā)性普惠金融的概念。因此本文認(rèn)為，只有當(dāng)金融產(chǎn)品及其服務(wù)全部符合圖1中五個核心要素的內(nèi)涵并直接為小微企業(yè)與低收入群體服務(wù)時，才界定屬于開發(fā)性普惠金融范疇。

五、開發(fā)性普惠金融的比較優(yōu)勢

(一)促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)產(chǎn)業(yè)興旺

1.以新型集體生產(chǎn)和產(chǎn)業(yè)鏈建設(shè)帶動產(chǎn)業(yè)發(fā)展。欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展與貧困人口脫貧致富離不開產(chǎn)業(yè)發(fā)展的根本性支撐。開發(fā)性普惠金融的功能定位決定其最突出的比較優(yōu)勢就在于能夠帶動欠發(fā)達(dá)地區(qū)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展，讓農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)擁有內(nèi)生的發(fā)展動能。開發(fā)性普惠金融能通過金融要素的供給支持現(xiàn)代化集體生產(chǎn)，增進(jìn)農(nóng)戶生產(chǎn)經(jīng)營的組織化與規(guī)?；?，促使農(nóng)戶等生產(chǎn)主體盡快進(jìn)入先進(jìn)生產(chǎn)和分工協(xié)作的發(fā)展軌道中。在產(chǎn)業(yè)化發(fā)展程度較低的地區(qū)，開發(fā)性普惠金融的支持將以各地的資源稟賦優(yōu)勢為導(dǎo)向，通過建立和發(fā)展具有當(dāng)?shù)靥厣霓r(nóng)民專業(yè)合作社、家庭農(nóng)場等新型生產(chǎn)集體，打造一村一品等地方特色品牌，促進(jìn)當(dāng)?shù)靥厣a(chǎn)業(yè)和產(chǎn)品競爭力的形成。在有龍頭企業(yè)發(fā)揮作用或生產(chǎn)條件更為成熟的地區(qū)，開發(fā)性普惠金融可以圍繞龍頭企業(yè)或主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，加強(qiáng)與上下游生產(chǎn)主體的聯(lián)系，形成或延伸產(chǎn)業(yè)鏈，深化鏈條內(nèi)部和鏈條之間的分工協(xié)作，進(jìn)一步提升產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢與核心競爭力。

圖1 開發(fā)性普惠金融“5+1”界定法

2.促進(jìn)生產(chǎn)要素向欠發(fā)達(dá)地區(qū)的流動。開發(fā)性普惠金融在實現(xiàn)集體分工協(xié)作、各層級生產(chǎn)主體融入產(chǎn)業(yè)鏈的同時，能進(jìn)一步促進(jìn)勞動力、資金、技術(shù)等生產(chǎn)要素向農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)集聚，為產(chǎn)業(yè)與經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供更加堅實的基礎(chǔ)。其中，包括人才在內(nèi)的勞動力流入能為當(dāng)?shù)厣a(chǎn)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展做出貢獻(xiàn)。當(dāng)前，勞動力的缺乏與流失對農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的阻礙作用逐漸增大。開發(fā)性普惠金融不僅能夠優(yōu)化資源配置，還可以吸引優(yōu)秀人才和聚集勞動力，為當(dāng)?shù)氐膬?yōu)秀人才開發(fā)建設(shè)家鄉(xiāng)提供資金支持，從而依靠這些優(yōu)秀人才的智慧及開發(fā)能力推動農(nóng)民專業(yè)合作社、家庭農(nóng)場等新型生產(chǎn)集體和優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)的形成與發(fā)展。這既可以促進(jìn)職業(yè)農(nóng)民的產(chǎn)生與高素質(zhì)人才的流入，又能產(chǎn)生良好的示范效應(yīng)和輻射效應(yīng)。

3.推動產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級。開發(fā)性普惠金融在以金融要素支持優(yōu)勢品牌和特色鄉(xiāng)鎮(zhèn)的培育建設(shè)中，圍繞產(chǎn)品生產(chǎn)與運(yùn)輸自發(fā)地帶動加工產(chǎn)業(yè)、輕工業(yè)、物流業(yè)興起與發(fā)展。能以供給側(cè)改革為指導(dǎo)，通過資金重點(diǎn)支持新興業(yè)態(tài)，引導(dǎo)農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)淘汰高耗能高污染產(chǎn)業(yè)，發(fā)展創(chuàng)新綠色民生產(chǎn)業(yè)。開發(fā)性普惠金融的支持一方面有助于供給側(cè)改革的推進(jìn)；另一方面，以高質(zhì)量產(chǎn)品的提供緩解有效需求不足問題，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入新的活力。在引導(dǎo)欠發(fā)達(dá)地區(qū)與創(chuàng)新、綠色產(chǎn)業(yè)對接時，也能夠推動農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)的創(chuàng)新發(fā)展和生態(tài)文明建設(shè)，提升當(dāng)?shù)鼐用竦膭?chuàng)新意識與環(huán)保意識。

(二)從根本上改善城鄉(xiāng)收入不平等狀況

1. 提高農(nóng)村產(chǎn)出價值。在農(nóng)村和欠發(fā)達(dá)地區(qū)，傳統(tǒng)落后的生產(chǎn)方式難以從根本上改變落后的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀，實現(xiàn)脫貧致富。開發(fā)性普惠金融通過為農(nóng)戶、家庭農(nóng)場、農(nóng)民專業(yè)合作社等提供資金，打通融入產(chǎn)業(yè)鏈的渠道，引導(dǎo)龍頭企業(yè)增進(jìn)與上下游的聯(lián)系與分工，開展基于價值鏈的規(guī)模生產(chǎn)，提高生產(chǎn)效率。依托新型生產(chǎn)集體和產(chǎn)業(yè)鏈平臺，農(nóng)戶和小微企業(yè)可以在生產(chǎn)經(jīng)營中接觸和使用先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)與機(jī)械設(shè)備、由龍頭企業(yè)或產(chǎn)品收購方提供的優(yōu)良種子、畜牧品種，從而提升產(chǎn)品質(zhì)量和價值產(chǎn)出。產(chǎn)品收購方通過制定固定產(chǎn)品收購標(biāo)準(zhǔn)與階梯化收購價格，進(jìn)一步保證高品質(zhì)的生產(chǎn)。在這一過程中，各生產(chǎn)主體之間的分工水平以及生產(chǎn)技術(shù)、經(jīng)營管理的深化與改善，能夠保證生產(chǎn)效率與產(chǎn)品質(zhì)量在一個比較穩(wěn)定的產(chǎn)業(yè)鏈平臺上進(jìn)行，突破季節(jié)性和自然災(zāi)害帶來的生產(chǎn)限制，產(chǎn)出價值空間得到擴(kuò)展，從而有可能在根本上改善城鄉(xiāng)收入不平等狀況。

2. 拓寬農(nóng)戶增收渠道。開發(fā)性普惠金融改善收入不平等還表現(xiàn)在能夠增加農(nóng)戶等弱勢群體的收入來源，拓展收入渠道。在開發(fā)性普惠金融的支持下，生產(chǎn)方式的轉(zhuǎn)換可以為他們帶來至少三方面的穩(wěn)定收入。第一，新型集體化的生產(chǎn)要求大面積且集中的土地，農(nóng)戶將耕地、林地、山地等流轉(zhuǎn)給新型生產(chǎn)集體時，可以獲得固定的土地租金。第二，農(nóng)戶通過資金入股或土地參股等方式成為新型生產(chǎn)集體的股東，定期獲得紅利。第三，農(nóng)戶進(jìn)入當(dāng)?shù)匦滦蜕a(chǎn)集體務(wù)工，獲取穩(wěn)定的勞務(wù)報酬。

(三)緩解農(nóng)戶與農(nóng)村小微企業(yè)的融資約束

1. 減緩農(nóng)業(yè)收入波動。在以往的情況中，農(nóng)戶與農(nóng)村小微企業(yè)等社會弱勢群體遭受金融排斥的原因包括經(jīng)營風(fēng)險高和不穩(wěn)定的預(yù)期收入。開發(fā)性普惠金融不僅支持生產(chǎn)中的分工協(xié)作和規(guī)模經(jīng)營，改變以往分散落后的生產(chǎn)狀態(tài)，還重視先進(jìn)種養(yǎng)技術(shù)的應(yīng)用與包括水利在內(nèi)的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，降低對自然條件的依賴程度，進(jìn)而在很大程度上降低了經(jīng)營風(fēng)險。同時，通過支持訂單農(nóng)業(yè)、訂單加工等形式，產(chǎn)品能擁有穩(wěn)定銷售渠道，進(jìn)而減緩農(nóng)業(yè)收入波動。

2. 強(qiáng)化三農(nóng)信用支撐。開發(fā)性普惠金融以龍頭企業(yè)為信用支撐或依托產(chǎn)業(yè)鏈平臺能緩解農(nóng)戶與小微企業(yè)的資金困難，同時加強(qiáng)生產(chǎn)聯(lián)系，促進(jìn)農(nóng)戶與小微企業(yè)的長久發(fā)展。以龍頭企業(yè)作為信用支撐或針對產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行整體融資，對相關(guān)的農(nóng)戶與小微企業(yè)進(jìn)行增信或聯(lián)合授信，能夠增大農(nóng)戶和小微企業(yè)成功授信的可能。此外，小微企業(yè)在與龍頭企業(yè)或產(chǎn)業(yè)鏈中的其他生產(chǎn)主體分工合作時，可以記錄到更多的生產(chǎn)信息，如訂單、水電費(fèi)、倉儲，也能夠成為授信評估的依據(jù)。

(四)有助于金融機(jī)構(gòu)實現(xiàn)風(fēng)險與收益的統(tǒng)一

1.提升金融機(jī)構(gòu)開展普惠金融業(yè)務(wù)的積極性。新型生產(chǎn)方式的應(yīng)用、產(chǎn)業(yè)鏈的延伸、農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)環(huán)節(jié)的增多以及生產(chǎn)層次的深化，需要更多的資金支持和多元化的金融服務(wù)。金融機(jī)構(gòu)可隨之挖掘更廣的服務(wù)市場、創(chuàng)新渠道和利潤空間。農(nóng)戶、小微企業(yè)收入狀況的穩(wěn)定與抵押質(zhì)押物品的增加，有利于金融機(jī)構(gòu)減輕畏貸情緒，積極下沉業(yè)務(wù)。同時，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)?；褪杖敕€(wěn)定性的提升，有利于金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)確評估項目的價值與風(fēng)險。

2.提高金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險控制能力。開發(fā)性普惠金融以真實的生產(chǎn)合作為基礎(chǔ)，普惠對象通過資金支持能夠得到生產(chǎn)能力與還款能力的有效提升。普惠對象還款能力的上升有助于提高金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營的可持續(xù)性，實現(xiàn)普惠金融資金借貸雙方雙贏。開發(fā)性普惠金融既能通過支持家庭農(nóng)場、農(nóng)民合作社、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)與產(chǎn)品工業(yè)園發(fā)展，提高抵押品質(zhì)量，分散生產(chǎn)經(jīng)營風(fēng)險，提升價值產(chǎn)出；又可以將農(nóng)戶和小微企業(yè)融入訂單生產(chǎn)及產(chǎn)業(yè)鏈中，加強(qiáng)產(chǎn)銷銜接，穩(wěn)定普惠對象的未來收入，提升金融機(jī)構(gòu)的客戶資質(zhì)。

六、開發(fā)性普惠金融的運(yùn)行機(jī)理

為了有效發(fā)揮開發(fā)性普惠金融的功能，需要合理設(shè)計其運(yùn)行機(jī)理。這一運(yùn)行機(jī)理涉及普惠對象、金融機(jī)構(gòu)與政府三個層面(見圖2)。

圖2 開發(fā)性普惠金融的運(yùn)行機(jī)理

在普惠對象層面，不僅要重視金融知識教育，還應(yīng)納入金融能力培訓(xùn)和“能人+”模式。金融培訓(xùn)的目的不僅在于提高普惠對象使用金融產(chǎn)品與設(shè)施的能力，特別是數(shù)字金融產(chǎn)品與設(shè)備的能力，還在于提升普惠對象運(yùn)用合適的金融工具進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營的能力。在“能人+”模式下，依托當(dāng)?shù)禺a(chǎn)業(yè)能人的帶動，發(fā)展新型集體生產(chǎn)和特色品牌，促進(jìn)貧困農(nóng)戶的就業(yè)與增收。從事開發(fā)性普惠金融的業(yè)務(wù)人員，一方面，要識別挖掘潛在的能人，對其優(yōu)質(zhì)項目的發(fā)展給予資金支持；另一方面，要加快普惠金融產(chǎn)品與合作方式的創(chuàng)新，提升“能人+”合作對象的參與度。在金融機(jī)構(gòu)層面，實施普及機(jī)制與開發(fā)機(jī)制的有機(jī)結(jié)合。普及機(jī)制側(cè)重于填補(bǔ)金融服務(wù)空白，提高服務(wù)可及程度。開發(fā)機(jī)制側(cè)重于普惠對象的能力建設(shè)，依托產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行整體性融資，為小微企業(yè)、農(nóng)戶提供個性化、多元化金融產(chǎn)品與服務(wù)。在政府層面，為開發(fā)性普惠金融的整體運(yùn)行提供支撐與保障，包括開發(fā)性普惠金融的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、金融生態(tài)建設(shè)和金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)環(huán)境建設(shè)，并推動農(nóng)村地區(qū)產(chǎn)權(quán)改革。開發(fā)性普惠金融與生產(chǎn)方式的轉(zhuǎn)換緊密相關(guān)，重點(diǎn)支持農(nóng)民專業(yè)生產(chǎn)合作社、家庭農(nóng)場等新型生產(chǎn)集體的發(fā)展，政府應(yīng)積極推動農(nóng)村產(chǎn)權(quán)、要素改革，提供相應(yīng)的中介服務(wù)。通過土地經(jīng)營權(quán)、宅基地等產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)、處置與相關(guān)法律規(guī)定的對接，做到確權(quán)、流轉(zhuǎn)、抵押及相應(yīng)糾紛的解決有法可依，及時解決農(nóng)地、林權(quán)、宅基地、農(nóng)房、知識產(chǎn)權(quán)、應(yīng)收賬款、收益權(quán)等確權(quán)不到位的問題，降低流轉(zhuǎn)中的磋商談判成本和價格風(fēng)險，并通過健全的評估機(jī)制便利金融機(jī)構(gòu)開展抵押業(yè)務(wù)。

注釋：

① 其中，權(quán)利平等是給予社會所有成員接觸和使用各類金融服務(wù)、產(chǎn)品與把握發(fā)展機(jī)會的權(quán)利。價格合理則要求普惠對象不會因服務(wù)、產(chǎn)品過高遭受價格排斥，金融機(jī)構(gòu)也能負(fù)擔(dān)相關(guān)成本并獲得一定回報。可持續(xù)性是指通過開發(fā)能力提升，普惠對象的還款能力與經(jīng)營狀況得到根本的提升與改善，進(jìn)而降低金融機(jī)構(gòu)自身的經(jīng)營風(fēng)險，實現(xiàn)開發(fā)性普惠金融的可持續(xù)發(fā)展。分工協(xié)作則體現(xiàn)于將勞動生產(chǎn)率較低的生產(chǎn)經(jīng)營主體有機(jī)融入產(chǎn)業(yè)鏈時，各生產(chǎn)主體之間、各產(chǎn)業(yè)之間進(jìn)行專業(yè)化的分工合作，實現(xiàn)利益共享。能力建設(shè)是推動普惠對象轉(zhuǎn)向更先進(jìn)的新型集體化生產(chǎn)經(jīng)營方式，提升其勞動生產(chǎn)率。特定服務(wù)客體則是因自身稟賦和外在環(huán)境而遭受金融排斥的小微企業(yè)與低收入群體。