南京審計(jì)大學(xué) 戴春芮 馬文才

1 “營改增”稅收制度研究回顧

經(jīng)過四年試點(diǎn)，2015年5月1日起“營改增”全面推開，包括金融業(yè)在內(nèi)的余下四大行業(yè)全部納入繳納增值稅的范疇。劉代民、張碧瓊(2015)測算分析當(dāng)增值稅稅率低于7.85%時(shí)，會(huì)降低商業(yè)銀行的稅負(fù)負(fù)擔(dān)。鄧秀媛(2016)指出“營改增”后能夠抵扣進(jìn)項(xiàng)的收入只占總收入的14.91%，增值稅的最大優(yōu)勢成本扣除在金融業(yè)效果可能十分有限。王璽、李曉、徐國榮(2016)經(jīng)過測算認(rèn)為對于城市商業(yè)銀行而言，減稅效果是較為明顯的。對于營改增如何對稅負(fù)產(chǎn)生影響，有眾多學(xué)者都進(jìn)行了測算、研究，由于研究時(shí)間較早，早于營改增的實(shí)施或者處于營改增過渡階段，數(shù)據(jù)及計(jì)稅方法都與實(shí)際有所差異，并且測算結(jié)果不一致。政府工作報(bào)告中明確提出的硬指標(biāo)為：確保行業(yè)稅負(fù)只增不降。本文將利用自營改增以來五大國有控股商業(yè)銀行以及具有影響力的七家上市銀行的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)，依據(jù)財(cái)稅36號文相應(yīng)的計(jì)稅方法對稅負(fù)進(jìn)行實(shí)證分析，根據(jù)測算的結(jié)果得出稅負(fù)增減實(shí)際情況。

1.1 政策解讀及測算說明

本文測算數(shù)據(jù)取自上市商業(yè)銀行合并財(cái)務(wù)報(bào)表，主要以利潤表為主，輔以資產(chǎn)負(fù)債表及報(bào)表附注。

(1)存貸款業(yè)務(wù)。鑒于數(shù)據(jù)重要性和易獲得性，計(jì)算中只取金融同業(yè)往來利息收入、國債、地方債免征增值稅，其他利息支出項(xiàng)目適用6%的稅率測算。

銀行主要有兩種情況不能開具增值稅發(fā)票：向個(gè)人提供服務(wù)，免收增值稅的業(yè)務(wù)。因此利息支出中的客戶存款、同業(yè)往來行為均為不可抵扣的利息支出；綜上，利息支出均不作為進(jìn)項(xiàng)稅額抵扣。

(2)直接收費(fèi)金融服務(wù)。反映在報(bào)表里為“手續(xù)費(fèi)及傭金收入”，其中與貸款相關(guān)的支出不可作為進(jìn)項(xiàng)稅額抵扣(《營業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)實(shí)施辦法》27條)，其他與貸款無關(guān)的中間業(yè)務(wù)(銀行卡、電子銀行、結(jié)算與清算業(yè)務(wù)等)的支出占比較大，且購買股票、債券所支付的手續(xù)費(fèi)是證券公司的直接收服務(wù)[1]，可以從銀行的銷項(xiàng)稅額中抵扣進(jìn)項(xiàng)稅額。所以直接收費(fèi)金融服務(wù)應(yīng)納稅額=傭金及手續(xù)費(fèi)凈收入×6%。

(3)金融商品轉(zhuǎn)讓。涉及銀行的投資業(yè)務(wù)和匯兌業(yè)務(wù)，銷售額視為獲取的價(jià)差收益；所以和之前的營業(yè)稅制相比，銀行投資業(yè)務(wù)上兩者征稅沒有本質(zhì)區(qū)別，只是稅率發(fā)生變化。應(yīng)納稅額=(投資凈收益＋匯兌凈收益)×6%。

(4)保險(xiǎn)服務(wù)。保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的收入計(jì)入利潤表“其他業(yè)務(wù)收入”，這一會(huì)計(jì)科目下還包括租賃收入(適用稅率17%[2])、貴金屬銷售收入及其他。出售貴金屬稅率適用預(yù)征率，由省級國家稅務(wù)局確定(國稅發(fā)〔2005〕178號)，考慮到租賃和貴金屬銷售收入占銀行營業(yè)收入的比重較小，此兩項(xiàng)占比最多的中國銀行也僅為營業(yè)收入的3%，所以其他業(yè)務(wù)收入均按6%的稅率計(jì)算銷項(xiàng)稅額。

(5)業(yè)務(wù)支出。購進(jìn)固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、服務(wù)的進(jìn)項(xiàng)稅額可以從銷項(xiàng)稅額中抵扣。“業(yè)務(wù)及管理費(fèi)”科目下記水電費(fèi)、購買辦公用品等支出，各項(xiàng)適用稅率不一致，但均大于6%，而其中也只有部分能取得增值稅發(fā)票，因此“其他業(yè)務(wù)成本”適用6%的稅率作為進(jìn)項(xiàng)稅額抵扣。

增值稅測算選用2016年報(bào)與2016年中報(bào)的差值(即增值稅正式實(shí)施后的銀行下半年各項(xiàng)發(fā)生額)與2017年中報(bào)的發(fā)生額之和，相當(dāng)與將兩年合并為一個(gè)會(huì)計(jì)年度進(jìn)行實(shí)證分析。稅負(fù)計(jì)算公式采用尼古拉斯·R·拉迪提出的實(shí)際稅收負(fù)擔(dān)=(企業(yè)流轉(zhuǎn)稅額+所得稅額)/企業(yè)總 收益[3]。測算結(jié)果，如表1所示。

與近五年平均總體稅負(fù)相比，“營改增”后測算所得稅負(fù)減少的銀行有五家，分別是：農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、招商銀行、興業(yè)銀行、民生銀行。其余七家銀行稅負(fù)均有所上升。測算結(jié)果與改革確保稅負(fù)只增不減的初衷有所背離，但在稅負(fù)增減各家銀行均有不同的時(shí)候，十二家銀行的凈利潤都呈增長趨勢?？梢娫鲋刀惛母餂]有對商業(yè)銀行的正常經(jīng)營造成巨大影響[4]。

下降較為明顯的是興業(yè)銀行，并且其凈利潤增長幅度也很可觀。分析其利潤結(jié)構(gòu)，主要原因有：不能抵扣的利息支出同比下降6.27%。調(diào)整資源配置，存放同業(yè)及其他金融機(jī)構(gòu)款項(xiàng)2016年同比增加32.73%，這部分利息收入免交增值稅；中間業(yè)務(wù)規(guī)模增長，手續(xù)費(fèi)及傭金收入保持增長，手續(xù)費(fèi)和傭金支出規(guī)模2016年同比增加51.93%，由此帶來了進(jìn)項(xiàng)稅額的增加；投資收益同比增長239.92%，主要是基金投資已實(shí)現(xiàn)收益增加，并且占比較大的是免稅債券。對外投資中持有的公司債券占比只有7.04%，重點(diǎn)增持有稅收減免優(yōu)惠的國債和地方債；業(yè)務(wù)及管理費(fèi)同比增長10.81%，這部分進(jìn)項(xiàng)稅額可抵扣。

表1 2016—2017年上市銀行增值稅測算額(單位：百萬元)

1.2 利率市場化進(jìn)程中對銀行未來稅負(fù)的預(yù)測

從20世紀(jì)90年代以來，直至2015年末，我國利率市場化改革的推進(jìn)已經(jīng)基本完成，利率市場化的改革是金融改革的核心之一，也是現(xiàn)代中國金融業(yè)發(fā)展的不可逆轉(zhuǎn)的趨勢。

這一變革將很有可能減少銀行傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務(wù)利差凈收入。在前文所述中征收增值稅的情況下，銀行“利息支出”不可抵扣，而來自中間業(yè)務(wù)的“傭金及手續(xù)費(fèi)支出”理論上來說是可全額抵扣銷項(xiàng)額的。這樣一來，在利率市場化改革和營改增可抵扣稅收優(yōu)惠的雙項(xiàng)政策驅(qū)動(dòng)下，銀行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)勢必朝著減少利息凈收入占比、增加中間業(yè)務(wù)收入占比的方向調(diào)整。這種業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)既適應(yīng)利率市場化帶來的沖擊，還能增加可抵扣的進(jìn)項(xiàng)稅額從而減少增值稅額。銀行業(yè)的增值稅改革將對順利適應(yīng)了利率市場化的銀行帶來巨大的減稅作用。并且觀察成熟資本市場中的銀行業(yè)務(wù)，可以發(fā)現(xiàn)大部分銀行的非利息收入占比都達(dá)到50%左右，而中國的國有五大行非利息收入只達(dá)到20%左右的水平。所以非利息收入的占比增加也是資本市場向成熟發(fā)展的必然趨勢。

本文以發(fā)達(dá)資本主義國家的銀行利潤結(jié)構(gòu)為參照，對利率市場化驅(qū)動(dòng)下的商業(yè)銀行利潤表業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)做預(yù)測計(jì)算。中國銀行國際金融中心曾對四大行測算發(fā)現(xiàn)，如果利率市場化完全實(shí)現(xiàn)，四大行整體的利息收入將減少一 半[5]。2016年前文十二家銀行非利息收入主要為“手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入”，平均占營業(yè)收入23.76%；“利息收入”平均占比68.55%。假設(shè)：(1)在市場利率化驅(qū)動(dòng)下，利息凈收入占營業(yè)收入的比重下降為50%，相當(dāng)于利息凈收入同比下降27%。(2)利息收入下降比例同利息凈收入，則利息收入占營業(yè)收入比重平均由129.18%下降為94.17%，利息支出占比為44.17%。手續(xù)費(fèi)及傭金凈收益占比為50%。(3)由于可抵扣的營業(yè)支出在利差縮窄的情況下變化較小，在此假設(shè)保持不變，即進(jìn)項(xiàng)稅額不變。測算結(jié)果，如表2所示。

表2 利率市場化增值稅預(yù)測(單位：百萬元)

非國有的商業(yè)銀行在本次預(yù)測中增值稅額減少幅度較大，主要是由于實(shí)際情況下非國有商業(yè)銀行利息收入和利息支出占營業(yè)收入的比重都較大，分別為120%以上及50%以上，而國有銀行都在這兩個(gè)比例以下。這就使得非國有銀行銷項(xiàng)稅額下降較為明顯，而在進(jìn)項(xiàng)稅額與五大行相差較小的情況下，減稅幅度增大?？梢?，在利率市場化下，非國有銀行的減稅空間更加廣闊。

以2016年報(bào)為參照，在利息收入的具體結(jié)構(gòu)中，除交行以外的四大國有銀行均以發(fā)放貸款和墊款作為利息收入的主要來源，占利息收入的比重平均達(dá)70%，而增值稅額降低的銀行中此項(xiàng)比例平均只為60%，興業(yè)銀行此項(xiàng)比重甚至只有45%，其余利息收入都為免稅收入。所以，降低稅負(fù)的一大方向就是使降低存款/付息負(fù)債的比例，因?yàn)槔⒅С鲋小翱蛻舸婵罴皦|款”的營業(yè)支出不能作為進(jìn)項(xiàng)稅額抵扣。

國有銀行中間業(yè)務(wù)的收入占總體來說低于非國有銀行，當(dāng)提升了中間業(yè)務(wù)的凈收入占比時(shí)，就會(huì)增加銷項(xiàng)稅額，使得增值稅額有所增加。但是注意到“手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入”這一項(xiàng)的增值稅額是隨收入增加而成正比增加，增值稅額增加速度大致同凈收入增加速度，因?yàn)閼?yīng)稅收入是中間業(yè)務(wù)的收入減支出。在利率市場化的條件下，利差縮窄，利息凈收入的增加勢必帶來利息支出的增長，而利息支出不能抵扣，利息收入則需繳納增值稅。所以利息凈收入增加，相應(yīng)的稅額則會(huì)以更多的倍數(shù)增加，增加速度大于利息凈收入增加速度。在增長速度不同步的情況下，稅負(fù)必然會(huì)提高。盡管對于國有銀行來說提高中間業(yè)務(wù)的比重反而使得增值稅額有所增加，但是稅額增加的根本原因卻是在于改變了盈利結(jié)構(gòu)時(shí)沒有增加可抵扣的進(jìn)項(xiàng)稅額。而實(shí)際操作中，增加中間業(yè)務(wù)量必然會(huì)增加可抵扣的進(jìn)項(xiàng)稅額，所以向中間業(yè)務(wù)金融創(chuàng)新發(fā)展，對所有商業(yè)銀行來說是可以獲得減稅效應(yīng)的。

2 結(jié)語

綜上所述，在利率市場化的條件下，商業(yè)銀行在營業(yè)收入增長的同時(shí)，應(yīng)提高中間業(yè)務(wù)的收入占比，逐步縮減利息收入的占比，改變傳統(tǒng)的以息差作為利潤主要來源的經(jīng)營模式。既是順應(yīng)金融市場改革的大趨勢，同時(shí)也是獲得增值稅抵扣優(yōu)惠的途徑。美國利率市場化改革同時(shí)伴隨著連續(xù)的金融創(chuàng)新過程，兩者的發(fā)展相輔相成，對我國而言，創(chuàng)新不足的金融現(xiàn)狀需要深化改革[6]。

[1] 付志宇,向成.“營改增”政策對銀行業(yè)的影響及優(yōu)化建議[J].會(huì)計(jì)之友,2016(21).

[2] 宮風(fēng)杰.稅務(wù)會(huì)計(jì)[M].上海:立信會(huì)計(jì)出版社,2014(7).

[3] 黃衛(wèi)華.“營改增”對我國商業(yè)銀行稅負(fù)效應(yīng)影響[J].中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報(bào),2014(2).

[4] 張慶彬.銀行業(yè)“營改增”的稅負(fù)影響及優(yōu)化建議[J].金融理論與實(shí)踐,2017(7).

[5] 李宏瑾.利率市場化對商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)及應(yīng)對[J].國際金融研究,2015(2)．

[6] 肖欣榮,伍永剛.美國利率市場化改革對銀行業(yè)的影響[J].國際金融研究,2011(1).