張恒

在你還猶豫的時候，市場行情已經(jīng)開始瘋狂上演。眼下的瘋狂之處在新能源汽車產(chǎn)業(yè)上游，搶鈷、搶鋰、搶儲能！

新興行業(yè)往往就是這樣，在你還猶豫的時候，市場行情已經(jīng)開始瘋狂上演。眼下的瘋狂之處在新能源汽車產(chǎn)業(yè)上游，搶鈷、搶鋰、搶儲能！

大擴張

A股市場又掀起了一場“煤飛色舞”的行情，在這波有色金屬的行情中，其需求缺口最大的是“鈷”（鉆是鋰電池、三元電池的重要原材料）。由于2017年新能源汽車超預期大幅增長，有機構預計如果今年全球新能源汽車產(chǎn)量將增加40萬輛（國內新能源乘用車20萬輛，國內新能源物流車10萬輛，國外需求共計10萬輛），這將使得2017年對金屬鉆的需求量將增長1.45到1.6萬噸。

“煤飛色舞”的同時，動力電池板塊的個股也迎來了轟轟烈烈的上漲行情，其中以鋰電池概念股行情最好，燃料電池概念股近期也有抬頭的趨勢。

之前《汽車人》在報道中提到：動力電池企業(yè)在2月底股價就開始率先上漲，贛鋒鋰業(yè)、天齊鋰業(yè)出現(xiàn)了放量行情，這兩家企業(yè)在四個月的時間里漲幅已接近一倍。此外，億緯鋰能、華友鉆業(yè)，從6月初至今上漲均超過50%。同時，新能源汽車的整車企業(yè)如比亞迪股價表現(xiàn)并沒有出現(xiàn)異動。說明投資者認為目前的新能源汽車行業(yè)還是看上游，看動力電池。

從原材料價格來看，鈷價因原材料供應緊張、需求擴張導致價格持續(xù)上漲，數(shù)據(jù)顯示，截至今年6月12日，鉆精礦的價格為16.23萬元每噸，今年以來上漲51.6%；四氧化三鉆報價36萬元每噸，上漲了89.5%，此外，電解鉆、硫酸鉆和鈷粉均有四至七成的上漲。

相關企業(yè)股價上漲的背后是原材料的價格上漲，原材料價格上漲的背后卻是實打實的新能源汽車大擴張在驅動。

美國媒體CNBC稱，世界上最大的鉆生產(chǎn)商、礦業(yè)巨頭Glencore已簽署了一項重大協(xié)議，將向中國企業(yè)出售2萬噸鉆產(chǎn)品（2016年Glencore公司鈷的產(chǎn)量為2.83萬噸）。據(jù)悉，Glencore把鉆材料出售給中國企業(yè)寧德時代，而最終的買家是大眾，大眾將向寧德時代采購這批動力電池。大眾高管發(fā)言聲稱，到2025年大眾需要40個類似特斯拉超級工廠那樣的鋰電池工廠那可是一年要消耗80萬噸碳酸鋰。

沃爾沃也剛剛宣布在2019年后推出的車型將是電動汽車和混合動力車型。特斯拉的Model 3也正在逐步量產(chǎn)，各大車企巨頭對原材料的爭奪將日趨激烈。

2017年第一季度的數(shù)據(jù)，寧德時代動力電池的供貨量達328245kWh，市場份額26%，超越比亞迪成為第一。寧德時代是中國目前最有能力和三星、LG、松下一較高低的高端動力電池生產(chǎn)巨頭。

搶搶搶！

《能源發(fā)展“十三五”規(guī)劃》提出，把提升系統(tǒng)調峰能力作為補齊電力發(fā)展短板的重大舉措，加快優(yōu)質調峰電源建設，積極發(fā)展儲能，變革調度運行模式。新能源并網(wǎng)、電動汽車、智能電網(wǎng)、微電網(wǎng)、分布式能源系統(tǒng)、家庭儲能系統(tǒng)等方面都對儲能有巨大需求。

2016年，鋰離子電池占新增儲能方案的50%。預計，到2025年，鋰離子電池將繼續(xù)占據(jù)主導地位，占全球電力電池儲能部署的80%。這說明，儲能需求的提升正對市場形成長期利好。比亞迪電力科學研究院總工程師張子峰曾表示，儲能市場已處于爆發(fā)前的臨界點，比亞迪也有更多的商業(yè)布局落地。

按照中國汽車工業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國汽車產(chǎn)業(yè)國際化中長期（2016-2025）發(fā)展規(guī)劃》，到2020年，新能源汽車年產(chǎn)達到200萬輛；到2025年，新能源汽車銷量占總銷量比例達到20%。從全球來看，我國新能源汽車市場仍是全球增長最快的市場。

有業(yè)內人士稱，隨著電池行業(yè)發(fā)生了比較大的方向性變化，趨勢性很明顯，就是贏者通吃，有點像過去幾年互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的特征。這樣一個特征就導致了大家在這一輪行業(yè)的競賽當中不能落后，未來一旦行業(yè)真正爆發(fā)，那時候想擴產(chǎn)也來不及。這里最明顯的就是比亞迪這么一個追求完整的閉環(huán)工業(yè)公司，把最優(yōu)勢的電池部門獨立增加出來了。

馬斯克顯然也看到了這個趨勢，并決定抓住產(chǎn)業(yè)垂直整合的機會。在2016年他不顧眾多投資人反對決然把旗下太陽能公司（SolarCity）并入特斯拉汽車公司。隨后，特斯拉又抹去公司名稱中的“motor”，同時大力布局儲能業(yè)務，以推動動力電池和儲能電池雙驅動。

這就是新興行業(yè)的特點。眼下的瘋狂之處在新能源汽車產(chǎn)業(yè)上游，搶鈷、搶鋰、搶儲能！endprint