本文從金融發(fā)展及消費(fèi)函數(shù)等相關(guān)理論依據(jù)出發(fā)，詳細(xì)分析了我國(guó)消費(fèi)金融的發(fā)展概況及城鎮(zhèn)居民的消費(fèi)現(xiàn)狀，對(duì)消費(fèi)金融影響我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)需求機(jī)理進(jìn)行了深層次探討。最后，基于消費(fèi)金融能顯著影響居民消費(fèi)行為的理論和現(xiàn)實(shí)，從宏微觀兩個(gè)方面提出了相關(guān)的政策建議。

一、消費(fèi)金融的內(nèi)涵

消費(fèi)金融是指向各階層消費(fèi)者提供消費(fèi)貸款的現(xiàn)代金融服務(wù)方式。無(wú)論從金融產(chǎn)品創(chuàng)新還是擴(kuò)大內(nèi)需角度來(lái)看，消費(fèi)金融試點(diǎn)都具有積極意義。在我國(guó)當(dāng)前的宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，適時(shí)地出臺(tái)相關(guān)管理辦法是適應(yīng)客觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的趨勢(shì)和需要。從金融產(chǎn)品的創(chuàng)新看，個(gè)人信貸業(yè)務(wù)是傳統(tǒng)銀行難以全面惠及的領(lǐng)域，建立專(zhuān)業(yè)化的個(gè)人消費(fèi)金融系統(tǒng)，能夠更好地服務(wù)于居民個(gè)體。

二、消費(fèi)金融對(duì)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)行為的影響

（一）消費(fèi)金融影響我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)行為的平滑機(jī)制

消費(fèi)金融通過(guò)預(yù)算平滑和支付平滑兩條途徑來(lái)平滑居民的消費(fèi)行為。消費(fèi)金融對(duì)城鎮(zhèn)居民的預(yù)算平滑主要是緩解居民的預(yù)算約束，對(duì)城鎮(zhèn)居民的平滑主要是通過(guò)非現(xiàn)金化的交易方式來(lái)影響居民的消費(fèi)支出。

在消費(fèi)信貸影響城鎮(zhèn)居民的消費(fèi)結(jié)構(gòu)方面，消費(fèi)信貸對(duì)城鎮(zhèn)居民的耐用品消費(fèi)支出、購(gòu)房支出與非耐用品消費(fèi)支出均有正向的影響，同樣，消費(fèi)信貸的影響力度也不及收入因素，且消費(fèi)信貸對(duì)加入了購(gòu)房支出的整體消費(fèi)支出水平的影響要大于對(duì)一般消費(fèi)支出水平。

消費(fèi)金融對(duì)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)的支付平滑主要經(jīng)由以銀行卡為代表的消費(fèi)金融工具實(shí)現(xiàn)。隨著經(jīng)濟(jì)社會(huì)的發(fā)展，銀行卡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展蒸蒸日上。銀行卡在消費(fèi)活動(dòng)中的使用能提升城鎮(zhèn)居民的消費(fèi)水平，同時(shí)，銀行卡中的信用卡不僅具有支付便利，同時(shí)也具備了信貸功能，因此，信用卡對(duì)我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)支出表現(xiàn)了一定的影響力。

（二） 消費(fèi)金融影響我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)行為的保障機(jī)制

消費(fèi)金融影響城鎮(zhèn)居民消費(fèi)支出的保障機(jī)制的存在，總體結(jié)果表明在自我保障機(jī)制方面，儲(chǔ)蓄一方面會(huì)降低消費(fèi)支出，但在另一方面儲(chǔ)蓄余額形成的資產(chǎn)能夠增強(qiáng)消費(fèi)信心，從而促進(jìn)消費(fèi)支出水平的提升；在商業(yè)保障方面，總的保費(fèi)支出與壽險(xiǎn)支出均能促進(jìn)居民消費(fèi)水平的提升，只是產(chǎn)險(xiǎn)會(huì)對(duì)下一期的消費(fèi)支出產(chǎn)生一定的抑制作用。

（三）消費(fèi)金融影響我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)行為的增值機(jī)制

進(jìn)行金融投資會(huì)影響城鎮(zhèn)居民的消費(fèi)支出。具體而言，個(gè)人金融投資對(duì)城鎮(zhèn)居民的消費(fèi)支出有顯著影響，但是對(duì)最高消費(fèi)層次的城鎮(zhèn)居民并無(wú)顯著影響。個(gè)人金融投資是通過(guò)影響城鎮(zhèn)居民的服務(wù)性消費(fèi)支出和非耐用品消費(fèi)支出進(jìn)而影響總體支出。但是，相對(duì)而言，對(duì)不同消費(fèi)層次居民非耐用品消費(fèi)支出的影響系數(shù)要大于對(duì)服務(wù)性消費(fèi)支出的影響系數(shù)。此外，個(gè)人金融投資能有效促進(jìn)居民消費(fèi)水平的提升和消費(fèi)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化。

三、完善我國(guó)消費(fèi)金融體系的政策建議

（一）宏觀層面

從宏觀層面來(lái)講，對(duì)消費(fèi)金融體系建設(shè)的出發(fā)點(diǎn)主要集中在對(duì)消費(fèi)者的保障方面：包括優(yōu)化收入分配制度、完善社會(huì)保障體系和強(qiáng)化消費(fèi)者保護(hù)三大部分。

我國(guó)地大物博，各區(qū)域存在特有的資源稟賦、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和政策目標(biāo)，收入水平和收入特征不一。因此，要做到因地制宜選用區(qū)域收入來(lái)源和分配策略，縮小區(qū)域收入差距；注重城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)發(fā)展和城市化的帶動(dòng)作用，縮小城市收入差距；充分利用收入的自動(dòng)調(diào)節(jié)功能，縮小各收入層次間的收入差距。

社會(huì)保障是社會(huì)發(fā)展的穩(wěn)定器，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的調(diào)節(jié)劑，能通過(guò)收入分配效應(yīng)促進(jìn)社會(huì)公平。對(duì)此，應(yīng)從以下幾個(gè)方面來(lái)完善社會(huì)保障體系的建設(shè)：擴(kuò)大社會(huì)保障的覆蓋面，全面提升社會(huì)福利水平；縮小各類(lèi)群體社保差距，力求社會(huì)保障整體公平；加大政府財(cái)政支出力度，構(gòu)建多層次社會(huì)保障體系；加強(qiáng)社保法律法規(guī)建設(shè)，督促社會(huì)保障真正到位。

構(gòu)建一個(gè)良好的消費(fèi)環(huán)境有助于將消費(fèi)金融激發(fā)的消費(fèi)潛力真正落實(shí)到消費(fèi)活動(dòng)中去，這就涉及到金融消費(fèi)者和普通消費(fèi)者兩大消費(fèi)群體的保護(hù)。我們應(yīng)做到：創(chuàng)新金融消費(fèi)者保護(hù)體系，重視金融消費(fèi)的合法權(quán)益；完善普通消費(fèi)者保護(hù)體系，維護(hù)一般消費(fèi)的合法權(quán)益。

（二）微觀層面

從微觀層面來(lái)講，我們應(yīng)樹(shù)立正確的消費(fèi)金融理念體系。目前來(lái)看，我國(guó)居民存在較強(qiáng)的流動(dòng)性約束，也存在強(qiáng)烈的預(yù)防性?xún)?chǔ)蓄動(dòng)機(jī)，以致于產(chǎn)生審慎性消費(fèi)行為。要想使消費(fèi)金融真正發(fā)揮促進(jìn)居民消費(fèi)行為調(diào)整的功能，關(guān)鍵在于居民消費(fèi)理念的轉(zhuǎn)變，使其能科學(xué)靈活地運(yùn)用各類(lèi)消費(fèi)金融工具實(shí)現(xiàn)消費(fèi)目標(biāo)。一方面就要加強(qiáng)居民的金融教育，構(gòu)建教育傳播機(jī)制是形成良好文化氛圍并提升文化軟實(shí)力的高效途徑；加強(qiáng)金融教育能幫助居民提升金融知識(shí)水平，全面深入地了解各類(lèi)消費(fèi)金融工具的具體內(nèi)容，科學(xué)選擇并運(yùn)用消費(fèi)金融工具。做好家庭教育，樹(shù)立消費(fèi)金融知識(shí)；重視學(xué)校教育，奠定消費(fèi)金融理論基礎(chǔ)；強(qiáng)化社會(huì)教育，營(yíng)造消費(fèi)金融氛圍。

另一方面，需要居民樹(shù)立和諧消費(fèi)的理念，正確運(yùn)用消費(fèi)金融工具促進(jìn)消費(fèi)，進(jìn)而促進(jìn)人、自然和社會(huì)的和諧發(fā)展，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)的可持續(xù)。發(fā)展消費(fèi)金融的最終目的在于促進(jìn)消費(fèi)，而消費(fèi)的發(fā)展關(guān)系著整個(gè)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和社會(huì)的進(jìn)步。因此，需要樹(shù)立和諧消費(fèi)的觀念，處理好消費(fèi)和其他經(jīng)濟(jì)社會(huì)目標(biāo)之間的關(guān)系。具體而言，應(yīng)樹(shù)立消費(fèi)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展相和諧的消費(fèi)觀念；樹(shù)立消費(fèi)和收入水平相和諧的消費(fèi)觀念；樹(shù)立消費(fèi)和生態(tài)環(huán)境相和諧的消費(fèi)觀念。（作者單位為山西財(cái)經(jīng)大學(xué)）