李春水

據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國(guó)大陸中產(chǎn)階級(jí)93%的收入來(lái)自工資，一旦失業(yè)，資金面臨斷檔，個(gè)人和家庭都將陷入諸多困境。由此可見(jiàn)，通過(guò)個(gè)人和家庭合理的資產(chǎn)配置和管理，實(shí)現(xiàn)「財(cái)富增值」，才能有效化解中產(chǎn)階級(jí)的焦慮。

最近，網(wǎng)上曾經(jīng)流傳著一個(gè)段子：

「我是一個(gè)城市的白領(lǐng)，我被人稱作中產(chǎn)階級(jí)，我每天享受著讓別人羨慕的生活，但是我卻時(shí)刻在擔(dān)心。擔(dān)心我今天所從事的工作，明天會(huì)不會(huì)被辭掉？今天身體很健康，明天會(huì)不會(huì)因?yàn)橐粓?chǎng)大病而致貧？今天的職位明天還有多少上升空間？今天疲於奔命，明天老人誰(shuí)來(lái)贍養(yǎng)？一次大規(guī)模裁員，一場(chǎng)可能存在的降薪，股票的波動(dòng)，稅率的調(diào)整，甚至是住房公積金的調(diào)整，都能讓我從睡夢(mèng)中驚醒?！?/p>

這就是中國(guó)大陸中產(chǎn)階級(jí)的生活，他們仿佛擁有著讓人豔羨的生活，有著房子、車子，他們可能收入不少，但是大部分人都會(huì)在說(shuō)錢(qián)不夠用，這就是大陸中產(chǎn)階級(jí)的現(xiàn)狀。

雖說(shuō)中產(chǎn)階層的焦慮有很多現(xiàn)實(shí)因素，但不可否認(rèn)的是，很多中產(chǎn)階層忙著賺錢(qián)，卻忽略了「錢(qián)生錢(qián)」。要想從源頭上緩解財(cái)富焦慮，終究還要從提升財(cái)商開(kāi)始，任何一個(gè)中產(chǎn)家庭，都需要根據(jù)家庭目標(biāo)進(jìn)行合理的資產(chǎn)配置和理財(cái)規(guī)劃，並且定期盤(pán)點(diǎn)資產(chǎn)情況，以此讓資產(chǎn)進(jìn)行合理優(yōu)化和增值。

大陸的中產(chǎn)階層定位

在傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)定位中，中產(chǎn)階級(jí)是社會(huì)金字塔的中間部分，「他們大多從事腦力勞動(dòng)，受過(guò)良好教育，具有較強(qiáng)的職業(yè)能力及相應(yīng)的家庭消費(fèi)能力；中產(chǎn)階級(jí)有時(shí)間追求高品質(zhì)的生活，而且對(duì)自己的勞動(dòng)、工作一般也擁有一定的管理權(quán)和支配權(quán)。」

在這段定義中，中產(chǎn)階級(jí)的關(guān)鍵在於「有時(shí)間追求高品質(zhì)的生活」，如果用這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)去衡量的話，中國(guó)的中產(chǎn)階級(jí)不免就有些盛名之下其實(shí)難副了。

在大陸的現(xiàn)實(shí)下，消費(fèi)能力、生活品質(zhì)、時(shí)間支配的能力，這些都在於中產(chǎn)階級(jí)對(duì)於社會(huì)資源的占有與使用程度，如果中產(chǎn)階級(jí)對(duì)於自己手上社會(huì)資源的占有不夠多的話，那麼相對(duì)而言的高工資基本上也就是一種安慰劑而已。

對(duì)於中國(guó)大陸而言，一個(gè)穩(wěn)定的中產(chǎn)階級(jí)群體是能否啟動(dòng)消費(fèi)、穩(wěn)定社會(huì)的關(guān)鍵。但是中國(guó)大陸需要的不是現(xiàn)在這樣的夾心階層，而是在完善了社會(huì)保障之後，真正可以有錢(qián)有閑，享受生活，敢於消費(fèi)的一群人，他們才是中國(guó)大陸發(fā)展的脊樑與支柱。

中產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)到底是什麼，年收入多少才算中產(chǎn)呢？此前，一份中產(chǎn)階層調(diào)查報(bào)告顯示，中國(guó)大陸自認(rèn)為是中產(chǎn)的家庭月收入大約為45000元（人民幣，下同），年收入大約在54萬(wàn)元。不過(guò)，目前較主流的觀點(diǎn)認(rèn)為，中產(chǎn)雙薪家庭的起點(diǎn)是人均收入標(biāo)準(zhǔn)約為城市人均收入的兩倍。2016年，中國(guó)南方人才市場(chǎng)發(fā)佈的《南方人才年度廣東地區(qū)薪酬調(diào)查報(bào)告2016》顯示，2016年深圳平均月薪為7914元，而廣州平均月薪為6952元。如此算來(lái)，深圳的中產(chǎn)階層年收入應(yīng)該為20萬(wàn)元以上，而在廣州則應(yīng)該在17萬(wàn)元以上。

有錢(qián)但並不富有

然而，關(guān)於中產(chǎn)的定義，並非只用收入衡量那麼片面。2016年中旬，《經(jīng)濟(jì)學(xué)人》雜誌還對(duì)中產(chǎn)階層給出了以下幾個(gè)維度，首先大多從事腦力勞動(dòng)，或是技術(shù)工種；其次，主要靠工資及薪金謀生，家庭年收入在1.15萬(wàn)和4.3萬(wàn)美元（約合人民幣7萬(wàn)～28萬(wàn)）；受過(guò)良好教育；有一定的閒暇，追求生活品質(zhì)，對(duì)其勞動(dòng)、工作一般也擁有一定的管理權(quán)和支配權(quán)；分佈在各大一、二線城市。

不過(guò)，如果用「追求高品質(zhì)的生活」去衡量，中國(guó)大陸的「中產(chǎn)階層」可能是假的。隨著一二線城市的房?jī)r(jià)上漲，這一代人的夢(mèng)想也變得沉重。在一二線城市打拚的雙薪夫妻，雖然各自年薪20多萬(wàn)，卻仍緊衣縮食，為湊夠一套房的首付還要「啃老」。他們似乎都不滿足於現(xiàn)狀，即使有夢(mèng)想也不敢輕易辭職?，F(xiàn)階段，中產(chǎn)階層也是最容易負(fù)債的群體。

資產(chǎn)配置不及格

資料顯示，中國(guó)大陸擁有全球最龐大的中產(chǎn)階級(jí)人口，達(dá)1.09億人。然而，這個(gè)社會(huì)最中堅(jiān)的群體卻陷入集體性理財(cái)焦慮。除了房產(chǎn)，大部分人就是讓錢(qián)躺在銀行。大陸家庭財(cái)富配置單一，主要原因在於其他優(yōu)質(zhì)投資機(jī)會(huì)稀缺。

錢(qián)越來(lái)越不值錢(qián)，如不積極通過(guò)各種手段實(shí)現(xiàn)財(cái)富的增值，稍不留神就從當(dāng)前中產(chǎn)階層滑落出去，這正是新中產(chǎn)階級(jí)投資焦慮的根源。2017年，新中產(chǎn)應(yīng)該如何保護(hù)自己的財(cái)富？

挖財(cái)報(bào)告顯示，新中產(chǎn)人群資產(chǎn)配置平均得分只有41分，分值在60分以上的僅占14.8%。四成以上人群的資產(chǎn)波動(dòng)率在10%以下和50%以上，前者固定收益資產(chǎn)或現(xiàn)金類資產(chǎn)過(guò)多，不能合理運(yùn)用浮動(dòng)收益資產(chǎn)優(yōu)化配置，後者則過(guò)於偏好高風(fēng)險(xiǎn)投資。

其實(shí)，大多數(shù)的中產(chǎn)階層心中都非常缺乏安全感，沒(méi)有合理的理財(cái)規(guī)劃和資產(chǎn)配置，又加劇了不安全感和焦慮感。對(duì)於很多中產(chǎn)而言，買(mǎi)完一套買(mǎi)二套成為大多數(shù)人的目標(biāo)，為什麼他們願(yuàn)意加杠桿負(fù)擔(dān)高風(fēng)險(xiǎn)的房產(chǎn)？多半是因?yàn)樗麄冎豢吹将@利的一面，而沒(méi)有看到風(fēng)險(xiǎn)的那一面。

比如在買(mǎi)房這件事上，很多人堅(jiān)信收入會(huì)漲，房?jī)r(jià)會(huì)高，房貸根本不是問(wèn)題。很少人想到當(dāng)面臨失業(yè)時(shí)，加杠桿買(mǎi)的房產(chǎn)你還能不能負(fù)擔(dān)得起呢？除了房產(chǎn)就沒(méi)有其他投資理財(cái)?shù)姆绞絾?？?duì)於新中產(chǎn)而言，更需要有策略、有重點(diǎn)地做投資規(guī)劃和組合，包括儲(chǔ)蓄、黃金、外匯、基金定投、股票、保險(xiǎn)等，都可以成為家庭資產(chǎn)配置的組合。

當(dāng)然，處?kù)恫煌松A段的中產(chǎn)家庭也有著不同的理財(cái)需求。處?kù)稛o(wú)孩、嬰兒、小童、中學(xué)生、大學(xué)生及成年子女等不同階段的家庭，對(duì)現(xiàn)金流的要求是不一樣的，其理財(cái)投資需求自然也是不一樣的。

同樣，有房無(wú)房、有無(wú)贍養(yǎng)老人、資產(chǎn)多寡等因素，也對(duì)理財(cái)投資策略有直接影響，因此，新中產(chǎn)人群的資產(chǎn)配置策略也是因人而異。

好規(guī)劃網(wǎng)理財(cái)師劉笑維建議，這類人群在理財(cái)時(shí)，首先要確保財(cái)務(wù)健康，比如每月至少要有≥30%的結(jié)餘資金；債務(wù)償還要控制在月收入的50%以下；活期賬戶中要準(zhǔn)備3～6個(gè)月的開(kāi)支以備不時(shí)之需；家庭的主要經(jīng)濟(jì)來(lái)源要配置充足的商業(yè)保險(xiǎn)；投資行為要盡量確保資金的安全，避免大量資金投入在高風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)中。

別把雞蛋放在一個(gè)籃子裏

在進(jìn)行投資的時(shí)候，有戰(zhàn)略性和戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置的區(qū)別，投資者要在整個(gè)投資過(guò)程中進(jìn)行配比。有些資產(chǎn)是一定要堅(jiān)持長(zhǎng)線投資的。

比如對(duì)30歲到40歲，對(duì)一線城市的白領(lǐng)來(lái)說(shuō)，戰(zhàn)略性資產(chǎn)應(yīng)該在60%到70%左右。根據(jù)生命週期、風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)承受能力，年輕人的戰(zhàn)略性資產(chǎn)可以選擇偏股型，或進(jìn)取型多一些，隨著年齡增長(zhǎng)，增加固定收益產(chǎn)品。

資產(chǎn)選定以後，就要長(zhǎng)期持有，比如股票，長(zhǎng)期持有可能是3年到4年的時(shí)間。投資者可以通過(guò)定投這種模式來(lái)熨平波動(dòng)。

而對(duì)於戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)，在不同窗口下、不同的市場(chǎng)週期下，投資者需要知進(jìn)退，要給自己定一個(gè)止盈線。散戶投資者往往喜歡虧了就忍著了，一直等解套。而等到收益漲了，又會(huì)出現(xiàn)達(dá)到理想過(guò)早，或者說(shuō)錯(cuò)過(guò)賣(mài)出機(jī)會(huì)的情況。所以，投資者要給自己定一個(gè)盈利點(diǎn)，比如說(shuō)5%到10%，到了這個(gè)止盈點(diǎn)就要離場(chǎng)。

正所謂「不要把雞蛋放在一個(gè)籃子裡」，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的全方位配置，提高財(cái)商，把握投資機(jī)會(huì)，才是對(duì)衝投資風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)個(gè)人財(cái)富，實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值最切實(shí)可行的方法。endprint