唐若菲

中圖分類號：F252 文獻標識碼：A

內(nèi)容摘要：移動互聯(lián)網(wǎng)下的O2O商業(yè)模式迅速興起，由此帶動移動支付業(yè)務(wù)的空前發(fā)展。本研究闡述了產(chǎn)業(yè)鏈視角下移動支付商業(yè)模式創(chuàng)新的內(nèi)涵及意義；深入揭示了移動支付產(chǎn)業(yè)鏈的標準統(tǒng)一問題、支付安全問題、業(yè)務(wù)實施問題及風(fēng)險監(jiān)管問題；給出統(tǒng)一移動支付產(chǎn)業(yè)鏈標準體系，防控移動支付產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)風(fēng)險，創(chuàng)新移動支付產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)模式和優(yōu)化移動支付產(chǎn)業(yè)鏈監(jiān)管體系等具體措施。

關(guān)鍵詞：產(chǎn)業(yè)鏈 移動支付 商業(yè)模式

“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)的高效融合發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)正向縱深發(fā)展。移動支付領(lǐng)域中，更多的企業(yè)正通過拓展服務(wù)領(lǐng)域建設(shè)全新的移動支付生態(tài)系統(tǒng)。移動支付業(yè)務(wù)的創(chuàng)新性有助于移動互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)的良性發(fā)展，在顯著地增加消費支付便利性的同時，豐富了移動互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的營利手段和盈利能力。

移動互聯(lián)網(wǎng)支付商業(yè)模式的問題剖析

（一）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈標準統(tǒng)一問題

除了商業(yè)模式以外，移動支付標準的不統(tǒng)一也是橫亙在各方產(chǎn)業(yè)資源整合面前的一大障礙。目前，國內(nèi)的移動支付方案有四大類：NFC、RFID-SIM、SIMPass和Smart SD卡技術(shù)，其中移動運營商主要采用前三種，而銀聯(lián)主要采用SmartSD卡技術(shù)。由于當(dāng)前移動支付業(yè)內(nèi)的技術(shù)標準缺乏統(tǒng)一性，導(dǎo)致各類移動支付技術(shù)方案缺乏統(tǒng)一性，由此導(dǎo)致了運用移動支付技術(shù)的商家需要支付額外的高企費用，由此增加了移動支付商業(yè)模式的運作成本。再者，由于當(dāng)前三大移動運營商和銀聯(lián)的支付方案缺乏統(tǒng)一性，業(yè)內(nèi)核心企業(yè)的技術(shù)發(fā)展思路分歧導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)內(nèi)的非核心企業(yè)缺乏穩(wěn)定預(yù)期。業(yè)內(nèi)商家對于何種移動支付標準將統(tǒng)一移動支付市場缺乏足夠確定的判斷，這導(dǎo)致多數(shù)商家在面對移動支付相關(guān)業(yè)務(wù)投資時偏向于采取保守的觀望態(tài)度，移動支付行業(yè)相關(guān)投資項目因此而難以獲得充裕的融資能力。導(dǎo)致移動支付標準不統(tǒng)一的根本力量在于行業(yè)主導(dǎo)者試圖想采用本企業(yè)的移動支付標準。

（二）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)支付安全問題

與傳統(tǒng)消費模式和以信用卡消費為基礎(chǔ)的銀行信用消費相比較，移動互聯(lián)網(wǎng)平臺上的信用消費具有獨特的市場競爭優(yōu)勢。這是由于移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺上的信用消費模式可以為消費者的消費行為提供更多便利性。但從金融產(chǎn)品創(chuàng)新的角度分析，當(dāng)前的移動互聯(lián)網(wǎng)消費模式的業(yè)務(wù)運營風(fēng)險遠高于常規(guī)金融產(chǎn)品。一是移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺的技術(shù)風(fēng)險。這是由于移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺建立在開放網(wǎng)絡(luò)空間上，各類移動支付交易行為都將轉(zhuǎn)換為移動互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)，并在開放的網(wǎng)絡(luò)空間來讀取、傳遞和處理。這就使得傳統(tǒng)交易風(fēng)險向移動互聯(lián)網(wǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險方向轉(zhuǎn)移升級。一旦移動互聯(lián)網(wǎng)的網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)出現(xiàn)內(nèi)部的死機威脅或外部的黑客攻擊，都將導(dǎo)致移動互聯(lián)網(wǎng)支付硬件存儲設(shè)備及相關(guān)交易數(shù)據(jù)被破壞，進而導(dǎo)致移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺運營者的業(yè)務(wù)損失和客戶的資金損失。再者，移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺雖然具有較高的遠程交易處理能力，并因此為使用移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺的消費者可以獲得更多的交易便利性，結(jié)算資金更快速的到帳也將有效節(jié)約平臺消費者的資金占用成本，但是從交易風(fēng)險擴散角度分析，由于移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺的業(yè)務(wù)交易鏈條在更為廣闊的網(wǎng)絡(luò)空間來實現(xiàn)，這就使得傳統(tǒng)交易模式中的第一方和第二方之間的交易風(fēng)險急速地向網(wǎng)絡(luò)空間擴散，這不僅增加了交易風(fēng)險的擴散范圍，而且增加了移動互聯(lián)網(wǎng)交易風(fēng)險的防控成本。

（三）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)推廣問題

移動互聯(lián)網(wǎng)支付模式是對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈條的金融模塊進行系統(tǒng)化改造，這使得傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈條上的企業(yè)需要重新構(gòu)建其企業(yè)內(nèi)部的財務(wù)風(fēng)險管控措施。由于產(chǎn)業(yè)鏈條上游企業(yè)財務(wù)資金實力是支撐移動支付平臺良性運作的金融基礎(chǔ)。當(dāng)前移動互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)迅速崛起，為在迅速擴張的移動互聯(lián)網(wǎng)金融市場中更快地占據(jù)更多的市場份額，各類移動互聯(lián)網(wǎng)交易企業(yè)都采取各類促銷措施來搶占市場。其中，通過擴大移動互聯(lián)網(wǎng)消費者的信用消費規(guī)模的手段是移動互聯(lián)網(wǎng)交易企業(yè)常用的手段之一。雖然普通的移動互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)使用者的交易規(guī)模小和個人信用水平有限，由此帶來的移動支付交易風(fēng)險顯著擴大問題值得移動互聯(lián)網(wǎng)支付企業(yè)審慎對待，但從統(tǒng)計學(xué)的大數(shù)定律角度來分析，個別消費者的歷史信用信息不足和由此帶來的移動互聯(lián)網(wǎng)交易風(fēng)險可以被更多的優(yōu)質(zhì)消費者的良好信用能力所對沖，從而導(dǎo)致移動互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)使用者的整體信用水平大幅提升。但是，移動互聯(lián)網(wǎng)平臺運營者若據(jù)此恣意擴張消費者的授信額度，并以此來激勵消費者的信用消費規(guī)模擴張，將會給移動互聯(lián)網(wǎng)平臺運營企業(yè)帶來潛在的財務(wù)風(fēng)險。

（四）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)險監(jiān)管問題

移動互聯(lián)網(wǎng)支付模式的風(fēng)險監(jiān)管問題較為突出。當(dāng)前我國的金融體系是為防控傳統(tǒng)交易模式下的金融風(fēng)險而定制的，在移動互聯(lián)網(wǎng)金融崛起后，包括中國人民銀行在內(nèi)的金融監(jiān)管機構(gòu)自然從傳統(tǒng)金融風(fēng)險監(jiān)管權(quán)中繼承了對移動互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險的監(jiān)管權(quán)。但金融風(fēng)險監(jiān)管權(quán)的繼承并不意味著金融監(jiān)管機構(gòu)具有全新業(yè)態(tài)特征的移動互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險的技術(shù)和能力。雖然當(dāng)前金融監(jiān)管機構(gòu)出臺了諸如《非金融支付機構(gòu)服務(wù)管理辦法》等系列監(jiān)管措施，但仍然存在對移動互聯(lián)網(wǎng)平臺上的金融活動風(fēng)險的監(jiān)管技術(shù)短板和經(jīng)驗不足問題。這是由于移動互聯(lián)網(wǎng)交易平臺的業(yè)務(wù)內(nèi)容載體具有虛擬特征，其移動支付業(yè)務(wù)顯著地超脫于傳統(tǒng)的金融監(jiān)管空間，也超越了傳統(tǒng)金融風(fēng)險監(jiān)管時間限制。金融監(jiān)管機構(gòu)仍將自身定位為政府部門并嚴格參照公務(wù)員體系來執(zhí)行公務(wù)作業(yè)時間，這與移動互聯(lián)網(wǎng)的全時空交易模式顯著不適應(yīng)。

產(chǎn)業(yè)鏈導(dǎo)向下的移動支付商業(yè)模式構(gòu)建

（一）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈標準體系統(tǒng)一

其一，從降低移動支付產(chǎn)業(yè)鏈條整體運營成本角度來統(tǒng)一移動支付標準體系。通過統(tǒng)一移動支付標準體系，可以規(guī)范移動支付產(chǎn)業(yè)鏈條內(nèi)部的各類移動支付基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)標準，降低移動支付運營商在移動支付基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的投資成本。移動支付業(yè)務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施的標準統(tǒng)一顯著地豐富了移動支付消費情境內(nèi)容，將消費者普遍使用的超市、車站等交易情景納入移動支付范疇。這不僅增強消費者在更多的消費環(huán)境中運用移動支付手段來達成消費目標，而且擴張了移動支付業(yè)務(wù)內(nèi)涵，攤薄了移動支付產(chǎn)業(yè)鏈條的整體運營成本。

其二，從創(chuàng)新移動支付運營商盈利模式角度來推進移動支付標準統(tǒng)一。移動支付運營商需要從移動支付標準統(tǒng)一中獲取實際利益，才可全力推進移動支付標準統(tǒng)一進程。從移動支付運營商盈利模式角度分析，移動支付運營商可通過向中游商家直接收取增值服務(wù)費用的方式來擴張其收益水平。移動互聯(lián)網(wǎng)運營商可以將其收費目標從傳統(tǒng)消費者轉(zhuǎn)向移動互聯(lián)網(wǎng)運營商。移動互聯(lián)網(wǎng)運營商將由此擺脫流量收費模式的束縛，轉(zhuǎn)而推進免費流量收益模式。這不僅使得移動支付消費者使用移動互聯(lián)網(wǎng)的頻率顯著增加，而且增加商家的營業(yè)利潤，最終實現(xiàn)移動互聯(lián)網(wǎng)運營商、商家和普通消費者三者共贏格局。

（二）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)風(fēng)險防控

其一，運用平臺轉(zhuǎn)型金融機構(gòu)模式來排除“無卡支付”技術(shù)障礙。當(dāng)前移動支付產(chǎn)業(yè)鏈運營者在推進“無卡支付”模式時面臨的主要技術(shù)風(fēng)險是移動支付運營商平臺和金融機構(gòu)平臺之間的銜接性技術(shù)障礙。針對此問題，移動支付運營商應(yīng)當(dāng)積極探索將移動支付平臺的業(yè)務(wù)內(nèi)容擴張到傳統(tǒng)金融領(lǐng)域，通過申請金融業(yè)務(wù)牌照或兼并其他金融機構(gòu)的方式來實現(xiàn)移動互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)和傳統(tǒng)金融機構(gòu)之間的業(yè)務(wù)整合。這種以“互聯(lián)網(wǎng)+”理念為指導(dǎo)的深層次平臺整合，有利于移動支付平臺運營商將其支付業(yè)務(wù)信息從傳統(tǒng)的外部金融信息流轉(zhuǎn)變?yōu)閮?nèi)部金融信息流，從而更為有效地控制其業(yè)務(wù)風(fēng)險。它不僅有利于移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺企業(yè)整合移動支付流程的各環(huán)節(jié)業(yè)務(wù)內(nèi)容，而且通過整合金融支付服務(wù)和實體交易服務(wù)的方式來給移動支付消費者帶來更多的消費便利性和安全性。

其二，構(gòu)建移動支付平臺獨立清算系統(tǒng)來防控移動支付技術(shù)風(fēng)險。移動支付技術(shù)風(fēng)險的核心部分主要是由不同支付系統(tǒng)技術(shù)之間的兼容問題帶來的。以支付寶為例，傳統(tǒng)金融機構(gòu)為遏制“支付寶系”對傳統(tǒng)金融市場的侵蝕勢頭而設(shè)置了限制移動支付額度壁壘、移動支付驗證技術(shù)壁壘等；為擺脫傳統(tǒng)金融機構(gòu)對移動支付系統(tǒng)設(shè)置的技術(shù)壁壘，支付寶獨立構(gòu)建內(nèi)部支付清算系統(tǒng)，以公司名義在各地各銀行建立備付金賬戶。備付金賬戶模式使得“支付寶系”將傳統(tǒng)業(yè)務(wù)中的支付寶跨行轉(zhuǎn)接清算業(yè)務(wù)內(nèi)容從個人之間的P2P式清算模式轉(zhuǎn)變?yōu)椤爸Ц秾毾怠眱?nèi)部的備付金賬戶之間的結(jié)算模式。這種基于備付金賬戶的移動支付清算模式，使得移動支付運營商可以將消費者的業(yè)務(wù)款項打包清算，從而節(jié)約移動支付運營商與金融機構(gòu)之間的單筆業(yè)務(wù)結(jié)算成本。

（三）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新

其一，移動支付平臺運營者應(yīng)當(dāng)構(gòu)建內(nèi)部征信體系和失信風(fēng)控體系。移動支付業(yè)務(wù)的分布式交易特征和數(shù)據(jù)交換的安全性特征決定了短期內(nèi)構(gòu)建覆蓋全網(wǎng)的征信體系的不現(xiàn)實性，為此移動支付平臺運營者應(yīng)基于企業(yè)內(nèi)部數(shù)據(jù)和企業(yè)間的交互數(shù)據(jù)來建立內(nèi)部征信體系。移動支付平臺運營者可以根據(jù)消費者的歷史支付信息來制定授信評估機制，以移動支付授信機制來為移動支付運營商向消費者的消費授信行為提供量化評級參考，從而降低移動支付業(yè)務(wù)的信用消費風(fēng)險。再者，移動支付運營者還應(yīng)當(dāng)強化與傳統(tǒng)金融機構(gòu)之間的信用信息合作，強化對移動支付平臺上資金動向進行實時化監(jiān)測，并以此來建立風(fēng)險窗口監(jiān)管指導(dǎo)計劃，對接傳統(tǒng)金融機構(gòu)來控制金融犯罪和金融風(fēng)險。

其二，以激勵消費者消費為導(dǎo)向來開發(fā)立體化移動支付業(yè)務(wù)營銷模式。移動支付平臺運營者需真切關(guān)注消費者的移動支付消費需求。在做好目標市場消費需求調(diào)研的基礎(chǔ)上，制定可滿足客戶差異化需求的移動支付營銷方案，開發(fā)消費者迫切需要的消費產(chǎn)品，制定和消費者需求一致的定價策略，避免因壟斷性定價而產(chǎn)生的移動支付客戶流失問題。移動支付運營商應(yīng)當(dāng)在豐富消費者消費情景方面努力，滿足消費者在缺乏無線網(wǎng)絡(luò)的情形下及手機無電情境下的支付需求?？紤]到當(dāng)前由于移動支付手段繁多而給消費者造成的消費支付障礙問題，移動互聯(lián)網(wǎng)平臺運營商應(yīng)努力整合諸如公交卡、校園卡等既有電子支付手段，為移動支付消費者創(chuàng)設(shè)和統(tǒng)一支付平臺消費情境，減少消費者在學(xué)習(xí)不同支付工具上耗費的成本，切實提高消費者的移動支付體驗水平。

（四）移動支付產(chǎn)業(yè)鏈監(jiān)管體系重構(gòu)

其一，金融監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)強化移動互聯(lián)網(wǎng)支付相關(guān)法規(guī)制度建設(shè)力度。從下游消費者風(fēng)險防控角度分析，金融監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)積極配合立法部門來制定包括移動支付在內(nèi)的《互聯(lián)網(wǎng)金融消費者權(quán)益保護法》，以此來增進對互聯(lián)網(wǎng)金融消費者的交易信息安全性、隱私信息防泄密等合法權(quán)益的保護力度，切實化解消費者個人信息使用和保護風(fēng)險。從上游風(fēng)險監(jiān)控角度分析，相關(guān)部門應(yīng)強化對移動支付平臺從事移動支付金融業(yè)務(wù)的資質(zhì)審核力度，并據(jù)此來明晰移動支付平臺所實施的金融業(yè)務(wù)內(nèi)容邊界。為強化對移動支付平臺的實時化監(jiān)管能力，金融監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)規(guī)范引導(dǎo)移動支付平臺與金融機構(gòu)的合作模式和內(nèi)容，通過制定金融機構(gòu)與移動支付平臺合作的格式合同方式來規(guī)范各類交易主體之間的權(quán)責(zé)范圍。

其二，建立多元化的移動支付產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)險監(jiān)管體系。由于當(dāng)前“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略的迅速推進，各類行業(yè)和部門都被席卷到“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略框架內(nèi)，這就使得移動支付業(yè)務(wù)中的金融風(fēng)險不再局限于移動互聯(lián)網(wǎng)平臺內(nèi)部，而是向各行業(yè)的利益相關(guān)者方向擴散。為此，移動互聯(lián)網(wǎng)支付產(chǎn)業(yè)鏈監(jiān)管者應(yīng)當(dāng)以金融監(jiān)管機構(gòu)為核心，組織公安、商務(wù)、工信、稅務(wù)、工商等公共機構(gòu)協(xié)力構(gòu)建移動互聯(lián)網(wǎng)支付平臺風(fēng)險控制體系。金融監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在整合各部門的權(quán)力資源的基礎(chǔ)上，建立各權(quán)力機構(gòu)之間的金融監(jiān)管合作機制，并明晰各權(quán)力機構(gòu)的監(jiān)管分工內(nèi)容，強化跨行業(yè)和跨地區(qū)的移動互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管力度，以適應(yīng)移動支付業(yè)務(wù)的超時空屬性，實現(xiàn)對移動支付業(yè)務(wù)風(fēng)險監(jiān)管的全時空覆蓋。