常琪

摘 要：資產(chǎn)減值是目前上市公司進行盈余管理的重要手段之一。資產(chǎn)減值的會計處理具有較強的靈活性與模糊性，可以極大程度上滿足上市公司盈余管理之需求。筆者在此文中將資產(chǎn)減值與盈余管理作出淺析，試論在現(xiàn)行的資產(chǎn)減值會計準(zhǔn)則之下，資產(chǎn)減值與盈余管理之間的關(guān)聯(lián)。

關(guān)鍵詞：資產(chǎn)；減值與盈余；管理

一、引言

《企業(yè)會計準(zhǔn)則第8號-資產(chǎn)減值》中將資產(chǎn)減值準(zhǔn)備作為一項單獨的具體準(zhǔn)則發(fā)布，標(biāo)志著資產(chǎn)減值會計理論的新發(fā)展，改善了資產(chǎn)減值政策的分散性的缺點，有著十分重要的意義。許多學(xué)者就這一改變做出了相應(yīng)的研究和分析。

張相輝等對我國上市公司尤其是虧損上市公司的相關(guān)數(shù)據(jù)進行研究，通過統(tǒng)計的方法，得出我國上市公司普遍存在利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備項目進行盈余管理的行為的結(jié)論。

岳琴，鄭華麗[1]在2011年《資產(chǎn)減值準(zhǔn)備對上市公司盈余管理的影響分析》一文中提出新資產(chǎn)減值準(zhǔn)則執(zhí)行后對上市公司過度計提和轉(zhuǎn)回資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的行為起到了抑制作用。并通過對不同盈余管理動機的上市公司利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的差異分析的研究，得出結(jié)論新準(zhǔn)則執(zhí)行后三年（2007-2009年）具有配股動機、避免ST動機和扭虧為盈動機的上市公司進行資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計提的幅度顯著高于新準(zhǔn)則執(zhí)行前三年（2004-2006年），而資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回的幅度顯著低于新準(zhǔn)則執(zhí)行前三年。

Duh、Lee和Lin（2009）對資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的轉(zhuǎn)回與盈余管理的關(guān)系進行了研究。并對公司內(nèi)部控制制度對盈余管理行為的影響進行了分析。研究結(jié)果表明，企業(yè)大量計提資產(chǎn)減值更可能是為了在后續(xù)期間轉(zhuǎn)回以避免公司業(yè)績將來的大幅下滑。[2]

陳宏亞通過對12個行業(yè)資產(chǎn)減值信息的回歸模型分析，得出結(jié)論扭虧動機、配股動機對資產(chǎn)減值的影響上升，而大清洗動機在新準(zhǔn)則實施后程度降低。資產(chǎn)減值市場反應(yīng)的檢驗結(jié)果表明，新準(zhǔn)則實施后，減值的信息含量下降，這可能源于企業(yè)的盈余管理行為。同時在舊準(zhǔn)則實施期間（2003～2006年），市場對具有/不具有某盈余管理動機的企業(yè)所報出的減值信息的反應(yīng)不存在顯著差異，這一結(jié)果同樣出現(xiàn)于新準(zhǔn)則實施期間。[3]

張冰彬，陸正飛，張然等基于盈余-回報關(guān)系度量法（Basu，1997），建立減值計提模型，得出結(jié)論，在進行盈余管理時，大清洗動機和平滑動機越強（體現(xiàn)為減值前盈余越小或越大），計提的減值準(zhǔn)備越大。而且，扭虧和大清洗公司會同時使用流動資產(chǎn)/影響營業(yè)利潤減值準(zhǔn)備，以及長期資產(chǎn)/不影響營業(yè)利潤減值準(zhǔn)備。[4]

二、盈余管理的抑制因素

盈余管理是指企業(yè)在遵循會計準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上，通過對財務(wù)信息的調(diào)整，以實現(xiàn)自身利益最大化的行為。盈余管理會通過對某些財務(wù)數(shù)據(jù)進行故意地歪曲來達(dá)到實現(xiàn)期望盈余的目的，其降低了財務(wù)信息的可靠性。這種行為會嚴(yán)重地影響市場經(jīng)濟的秩序。目前，我們雖然無法從本質(zhì)上阻止盈余管理的產(chǎn)生，但仍可以采用多種途徑對企業(yè)的盈余管理行為進行一定的約束。約束盈余管理行為的途徑主要有以下幾種：

（一）外部審計。外部審計是指獨立于企業(yè)之外的審計機構(gòu)對企業(yè)進行審計，外部審計可以有效地對企業(yè)的財務(wù)報表進行審查，降低企業(yè)提供虛假信息的可能性，約束企業(yè)的盈余管理行為。外部審計人員和企業(yè)之間不存在依附關(guān)系，因此在審計過程中能保證獨立性和公正性，這將促進企業(yè)自覺地遵守相關(guān)的會計準(zhǔn)則和法律法規(guī)。但同時，由于外部審計人員對于企業(yè)內(nèi)部的組織結(jié)構(gòu)、經(jīng)營特點等都不甚了解，如果企業(yè)內(nèi)部人員出于某種原因不愿配合，將大大增加外部審計人員的審計難度。

（二）內(nèi)部控制。內(nèi)部控制是企業(yè)在其內(nèi)部采取的一系列調(diào)整、控制、評價等措施方法的總稱。其目的在于建立企業(yè)內(nèi)部的職責(zé)分工制約，提高企業(yè)的經(jīng)濟效益。完善的內(nèi)部控制，能夠使企業(yè)各部門、企業(yè)管理者之間相互制約，權(quán)責(zé)分明，提高企業(yè)會計信息的可靠性和真實性，促進企業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略的實施，為審計工作打好基礎(chǔ)，從而降低企業(yè)盈余管理行為的程度。

（三）會計準(zhǔn)則。會計準(zhǔn)則是會計人員從事會計工作的行為規(guī)范，其既是企業(yè)內(nèi)部財務(wù)處理的標(biāo)準(zhǔn)，也是外部審計有效實施審計行為的依據(jù)。會計準(zhǔn)則對企業(yè)的盈余管理行為進行了制度上的約束，會計準(zhǔn)則的完善，有利于減少企業(yè)可以利用的漏洞和空缺，從根源上減少企業(yè)的盈余管理行為。資產(chǎn)減值準(zhǔn)則的完善在這方面就起到了很大的作用。

三、資產(chǎn)減值會計準(zhǔn)則的積極作用

（一）使資產(chǎn)減值的判斷難度降低。現(xiàn)行資產(chǎn)減值準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)應(yīng)在資產(chǎn)負(fù)債表日判斷資產(chǎn)是否存在可能發(fā)生減值的跡象。相比原準(zhǔn)則中規(guī)定企業(yè)應(yīng)在每年年終對資產(chǎn)進行是否減值的判斷，在資產(chǎn)負(fù)債表日進行判斷意味著企業(yè)一旦需要保送財務(wù)報表，就需要判斷資產(chǎn)是否存在減值跡象，從而進行相應(yīng)的會計處理。這一規(guī)定提高了企業(yè)進行資產(chǎn)減值判斷的頻率，有利于提高企業(yè)會計信息的及時性和透明性，方便企業(yè)外部相關(guān)人員對企業(yè)的財務(wù)狀況進行及時準(zhǔn)確的判斷。

同時，準(zhǔn)則中也規(guī)定了資產(chǎn)存在減值跡象的，應(yīng)當(dāng)估計其可回收金額，而資產(chǎn)不存在減值跡象的，不應(yīng)估計其可回收金額。這一規(guī)定很大程度上減輕了企業(yè)隨意更改資產(chǎn)可回收金額的現(xiàn)象，減少了企業(yè)通過控制資產(chǎn)減值來實現(xiàn)盈余管理目的的可能性，提高了企業(yè)會計信息的可靠性。

（二）使資產(chǎn)減值的確認(rèn)更加全面。準(zhǔn)則中對存貨、投資性房地產(chǎn)、生物資產(chǎn)、建造合同、遞延所得稅資產(chǎn)、融資租賃、金融資產(chǎn)、未探明石油天然氣礦區(qū)權(quán)益等資產(chǎn)的資產(chǎn)減值問題作出了詳細(xì)地規(guī)定和解釋。其中還指出準(zhǔn)則中的資產(chǎn)，除特殊規(guī)定外，包括單項資產(chǎn)和資產(chǎn)組，這相對于原會計準(zhǔn)則中的單項資產(chǎn)的說法，內(nèi)容更為詳細(xì)，范圍更加廣泛。

（三）使資產(chǎn)減值的計量更加規(guī)范。準(zhǔn)則規(guī)定，可回收金額的計量應(yīng)當(dāng)根據(jù)資產(chǎn)的公允價值減去處置費用后的凈額與資產(chǎn)預(yù)計未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值兩者之間的較高者確定。這一規(guī)定與國際會計準(zhǔn)則中資產(chǎn)的可回收金額計量方法一致，與原有的會計準(zhǔn)則規(guī)定相比，更加規(guī)范化國際化。

四、資產(chǎn)減值會計準(zhǔn)則中仍存在的問題

（一）依靠主觀判斷，客觀性較低，難度較大。資產(chǎn)減值的準(zhǔn)則中對于如何判斷減值跡象并沒有做出清晰明確的描述，會計人員在執(zhí)業(yè)過程中只能依據(jù)自己的工作經(jīng)驗和職業(yè)素養(yǎng)做出相應(yīng)的判斷，其準(zhǔn)確性和客觀性難以得到保證。同時也為企業(yè)利用這些機會實施盈余管理的行為留下了漏洞和監(jiān)管空缺。

（二）不能完全制止上市公司利用資產(chǎn)減值進行盈余管理。資產(chǎn)減值準(zhǔn)則對于上市公司的盈余管理有一定的抑制作用，但由于準(zhǔn)則所規(guī)定的資產(chǎn)范圍有限，描述不甚明確，導(dǎo)致一些企業(yè)可以利用準(zhǔn)則中沒有提到的資產(chǎn)進行資產(chǎn)減值來調(diào)整當(dāng)年的收益。

五、結(jié)論

新的準(zhǔn)則下的資產(chǎn)價值，有利于遏制市場中企業(yè)的盈余管理行為，但其仍存在一定的局限性。要想加強對盈余管理的控制和監(jiān)控，需要加強有關(guān)政策的實施，相關(guān)監(jiān)察機構(gòu)應(yīng)加強對會計信息披露的監(jiān)督，和對市場操控行為的懲處力度。

參考文獻(xiàn)：

[1] 岳琴，鄭華麗.資產(chǎn)減值準(zhǔn)備對上市公司盈余管理的影響分析[J].學(xué)術(shù)交流，2011，（6）：120-123.DOI：10.3969/j.issn.1000-8284.2011.06.031.

[2] Rong，Wen，Ching.Reversing an impairment loss and earnings management：The role of corporate governance.The International[J].Journal ofAccounting，2009（44）：11 3-1 37.

[3] 陳宏亞.新舊準(zhǔn)則下資產(chǎn)減值盈余管理及其經(jīng)濟后果的對比分析[J].中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)學(xué)報2012，42（12）：966-976.DOI：10.3969/j.issn.0253-2778.2012.12.004

[4] 張冰彬，陸正飛，張然等.資產(chǎn)減值：穩(wěn)健性還是盈余管理[J].會計研究，