施蓓莉

摘要：隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展的不斷深入，人類已經(jīng)進(jìn)入了“大數(shù)據(jù)時代”。大數(shù)據(jù)以其人工智能和云計算等諸多的特點，具有將信號轉(zhuǎn)化為數(shù)據(jù)，然后將數(shù)據(jù)處理為信息，再將信息上上升為知識的作用。而從財富管理來看，當(dāng)前大數(shù)據(jù)已經(jīng)和財富管理緊密的結(jié)合在一起。這種有機(jī)的結(jié)合，不僅推動了財富管理業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，而且更為其開拓出了更為廣闊的市場空間。因此，對大數(shù)據(jù)在財富管理中的創(chuàng)新應(yīng)用進(jìn)行探討，無疑具有非常重要的理論意義和現(xiàn)實意義。

關(guān)鍵詞：大數(shù)據(jù)；財富管理；創(chuàng)新應(yīng)用探討

中圖分類：TP311 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1009-3044（2016）21-0226-03

我國的財富管理的發(fā)展經(jīng)歷了從封閉到開放，從信托到銀行理財?shù)倪^程。隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷發(fā)展進(jìn)步，大數(shù)據(jù)已經(jīng)和財富管理緊密的結(jié)合在一起。大數(shù)據(jù)在財富管理中的創(chuàng)新應(yīng)用，其不僅是對財富管理方式的創(chuàng)新，而且對于減少融資的風(fēng)險程度，實現(xiàn)新的財富管理模式都有非常重要的意義。因此，大數(shù)據(jù)在財富管理的創(chuàng)新應(yīng)用，就是要創(chuàng)造較為有效的新的整合模式和資源配置，進(jìn)而使得資源得到更好的利用。

1 中國財富管理市場的新形勢

1.1 市場經(jīng)濟(jì)下財富管理的新契機(jī)

改革開放以來，我國逐漸實現(xiàn)了有計劃經(jīng)濟(jì)向市場經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)變，并于本世紀(jì)出加入了世貿(mào)組織。21世紀(jì)以來，中國的經(jīng)濟(jì)發(fā)生了翻天覆地的變化，綜合國力也得到了長足的發(fā)展。在經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時，我國科學(xué)技術(shù)的發(fā)展也在不斷的深入。這些條件都無疑為財富管理提供了更多的契機(jī)，特別是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與財富管路相結(jié)合之后，財富管理的方式無疑變得更加的便利和新穎。

1.2 大數(shù)據(jù)對財富管理的挑戰(zhàn)

從現(xiàn)代金融體系的基本功能來看，主要包括支付清算、風(fēng)險管理、空間的配置以及資金的信息發(fā)掘等方面的內(nèi)容。因此，以大數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷發(fā)展和創(chuàng)新，在各個部分都多金融體系的功能的改變造成了較大的沖擊。其主要包括以下幾個方面：

1）財富管理與技術(shù)的有機(jī)結(jié)合。技術(shù)和財富管理進(jìn)行有機(jī)的結(jié)合，對于財富管理而言，無疑具有很大的推動和促進(jìn)作用。例如，在近年來，工商銀行、建設(shè)銀行以及一些較大的基金和證券公司都推出了證券和貨幣資金相關(guān)的消費(fèi)支付業(yè)務(wù)?？梢灶A(yù)見，在不久的將來，我國的投資者們也可以像世界上的一些發(fā)達(dá)國家一樣，在進(jìn)行消費(fèi)支付時，可以采取刷貨幣或者基金卡的形式還進(jìn)行支付，而在刷卡之后所產(chǎn)生的資金贖回也可以自動的劃撥到賬戶當(dāng)中。相信，這樣的支付創(chuàng)新，將會對銀行以及基金證券領(lǐng)域造成很大的影響，從而實現(xiàn)提高財富管理水平和管理方式的目的。

此外，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展的不斷深入，人們在財富管理上所花費(fèi)的時間也開始變得越來越少了。有更多的用戶開始通過在智能手機(jī)上下載相關(guān)的金融APP來對自己的財富管理進(jìn)行具體的操作。同時除了便捷以外，其優(yōu)點還在于不但可以清楚的顯示自己財富管理的具體情況，而且還公開、透明，這樣無疑會吸引更多的人來通過互聯(lián)網(wǎng)來實現(xiàn)自身的財富管理服務(wù)。

2）財富管理模式的創(chuàng)新。財富管理模式的創(chuàng)新主要是要能夠使其滿足不同階段的受眾群體，它同時也和“互聯(lián)網(wǎng)金融”的民主和分散以及去中心化的特性相適應(yīng)。大數(shù)據(jù)在財富管理當(dāng)中的創(chuàng)新使用不僅能夠?qū)崿F(xiàn)信息的之間的雙向交流，而且還能有效的吸引民眾主動的進(jìn)行個人財富的管理。以支付寶的“余額寶”為例，它不僅可以非常方便民眾對自己的限制資金進(jìn)行管理，而且還具有比傳統(tǒng)的活期存款更高的回報。同時對于支付寶來說，其之所以可以提供余額寶這樣的服務(wù)，也是由于互聯(lián)網(wǎng)的便利性和技術(shù)導(dǎo)致的較低的成本造成的。

此外，在另一個方面，隨著電子化、互聯(lián)網(wǎng)化發(fā)展的不斷深入，網(wǎng)上購物人數(shù)的不斷增多，傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)，例如中國銀行、工商銀行等也都相繼推出了網(wǎng)上銀行的服務(wù)。這樣不僅能方面用戶進(jìn)行網(wǎng)上購物，而且也能夠使用戶更加方便、網(wǎng)上的對自己的投資理財?shù)漠a(chǎn)品進(jìn)行及時的查看。從人類進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)時代以來，已經(jīng)有越來越多的普通群眾開始習(xí)慣于利用互聯(lián)網(wǎng)來進(jìn)行財富的管理，而對于銀行、基金組織等傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)而言，他們也可以精簡自身客戶的銷售隊伍和數(shù)量，通過較低的成本來給客戶提供更好的服務(wù)。我們必須要清醒地看到，相比高端的客戶群體，尤其是私人銀行的客戶，互聯(lián)網(wǎng)更加注重于數(shù)量更加巨大的大眾財富管理。

3）財富管理工具的平臺化?！按髷?shù)據(jù)”具體指的是在互聯(lián)網(wǎng)的日常的運(yùn)行當(dāng)中形成和累積的客戶網(wǎng)絡(luò)的行為數(shù)據(jù)。這些數(shù)據(jù)一般情況下都極為龐大，其計量單位也一般都是P、E、Z這些最大的計量單位。而對于大數(shù)據(jù)的處理，可以說是當(dāng)前每一個行業(yè)的任務(wù)，當(dāng)然金融機(jī)構(gòu)也同樣不例外。基于對大數(shù)據(jù)的這種認(rèn)識，對于互聯(lián)網(wǎng)的金融機(jī)構(gòu)而言，由于其本身就是依靠流量來進(jìn)行生存和發(fā)展的，這是的優(yōu)勢所在。例如阿里巴巴旗下的淘寶和天貓，其一旦獲得了資產(chǎn)管理者的經(jīng)營執(zhí)照，這些新興的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)便會毫不猶豫的投身到財富管理這一行列當(dāng)中。之后，在互聯(lián)網(wǎng)的推動下，形成一個大的財富管理的企業(yè)。其不僅包括銀行、基金等傳統(tǒng)機(jī)構(gòu)的服務(wù)項目，而且還可以針對不同的企業(yè)、機(jī)構(gòu)和個人，提供不同的服務(wù)。

2 我國財富管理的現(xiàn)狀分析

隨著我國國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展截止2013底，我國的財富市場總值已經(jīng)達(dá)到了16.5 萬億美元，而證券、基金公司以及商業(yè)銀行是其財富管理的主要機(jī)構(gòu)。下面便對我國財富管理的具體狀況以及大數(shù)據(jù)在財富管理中的應(yīng)用現(xiàn)狀進(jìn)行分析。

2.1 中國財富管理的現(xiàn)狀分析

1）首先，從整個財富管理的行業(yè)布局來看，我國的本土銀行例如工商銀行、中國郵政儲蓄銀行等由于其歷史、政策等因素，具有遍布全國各地的網(wǎng)點、龐大的客戶基礎(chǔ)以及深厚的資源。再加上高端客戶對理財服務(wù)要求的嚴(yán)格性，本土的銀行無疑比其他的機(jī)構(gòu)更加的具有優(yōu)勢。調(diào)查表明，在我國約有 85%高凈值人士選擇中資私人銀行來進(jìn)行財富管理。

2）其次，從客戶的劃分來看，按照我國國內(nèi)傳統(tǒng)的做法，在一般情況下，銀行會以客戶的資產(chǎn)值將其劃分為三個等級，即財富客戶、理財客戶和私人銀行客戶。通常的做法是，將理財客戶和私人銀行客戶視為主要的財富管理的客戶群體。

3）再次，從服務(wù)和產(chǎn)品上來看，由于我國銀行的服務(wù)質(zhì)量以及理財產(chǎn)品的單一性，使其很難對財富管理的客戶進(jìn)行有效的區(qū)分，因此也就難以用較好的方法去吸引普通的客戶轉(zhuǎn)化為自己的財富管理客戶。因此，也就只能回到之前按照風(fēng)險的承擔(dān)程度以及資金的進(jìn)入程度來對客戶來進(jìn)行區(qū)分。

4）最后，從整個銀行的組織架構(gòu)上來看，我國的財富管理形式無法向西方一樣采取“事業(yè)部制”，究其原因主要包括：客戶的基礎(chǔ)相對較為薄弱，因此相關(guān)的財富管理機(jī)構(gòu)也就缺乏實施的動力了；財富管理的產(chǎn)品相對十分的單一，很難將普通用戶和理財?shù)目蛻暨M(jìn)行非常有效的區(qū)分；存量客戶的轉(zhuǎn)化的難度非常之大，牽扯到了諸多復(fù)雜的因素。

2.2 大數(shù)據(jù)在財富管理中的應(yīng)用現(xiàn)狀

1）從以銀行為主體的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)來看，對于大數(shù)據(jù)還缺乏有效的利用。這不僅導(dǎo)致了其機(jī)構(gòu)臃腫不堪，營業(yè)成本居高不下，而且還無法及時地了解客戶的行為習(xí)慣和想法的轉(zhuǎn)變，更談不上對客戶的真實需求進(jìn)行有效的判斷了。此外這些傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)還缺乏或者完全沒有駕馭大數(shù)據(jù)的能力，進(jìn)而使得銀行根本無法進(jìn)行在理財產(chǎn)品之上的創(chuàng)新，自然也就談不上滿足客戶的財富管理的需要了。

2）與以銀行為主體的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)相比，以百度、阿里和騰訊為首的互聯(lián)網(wǎng)巨頭則在大數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，對我國的財富管理市場進(jìn)行了開拓和創(chuàng)新。

其中阿里巴巴的數(shù)據(jù)的主要來源是信用和電商的數(shù)據(jù)，它利用自己已有的大數(shù)據(jù)，不僅開拓性的退出了支付寶的支付方式，而且還在此基礎(chǔ)上又進(jìn)行了創(chuàng)新，余額寶的上線可以說深的廣大普通群眾的喜愛，同時也使得阿里巴巴賺的盆滿缽滿。除了支付寶和余額寶以外，阿里巴巴的財富管理方式還包括淘寶理財以及阿里小貸等。

此外，百度是基于自身瀏覽器的公共數(shù)據(jù)和需求數(shù)據(jù)，其比較注重將研究和實用性相結(jié)合。在基于自身大數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，百度財富管理額應(yīng)用主要包括百度錢包（支付方式），百發(fā)理財（理財方式）以及百度小貸和金融之心等。

最后騰訊基于自身的關(guān)系數(shù)據(jù)和社交數(shù)據(jù)，其主要的運(yùn)營方式是先完善自身的理財產(chǎn)品，在穩(wěn)定生態(tài)圈之后，在面向產(chǎn)品的開發(fā)和創(chuàng)新。在財富管理的應(yīng)用上，騰訊的主要產(chǎn)品有財付通以及微信（支付方式），騰安價值100指數(shù)、騰訊操盤手等理財?shù)姆绞健?/p>

3 大數(shù)據(jù)在財富管理中的創(chuàng)新應(yīng)用探討

3.1 建設(shè)以大數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺

對于以銀行為主體的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)而言，不能僅僅局限于推出形式過于單一的金融產(chǎn)品，而必須要積極的進(jìn)行探索，建立自己的信心渠道，獲取更多的客戶及數(shù)據(jù)信息。對于資本非常龐大的大型銀行，例如，工商銀行、建設(shè)銀行以及中國郵政儲蓄銀行可以積極的建設(shè)自己的互聯(lián)網(wǎng)平臺，而中小型的銀行業(yè)可以通過收購、投資控股的方式來進(jìn)行相關(guān)的網(wǎng)絡(luò)平臺載體的建設(shè)。

從現(xiàn)實情況來看，建設(shè)屬于自己的網(wǎng)絡(luò)平臺，不僅可以較為充分的利用銀行自身金融產(chǎn)品的優(yōu)勢，通過給用戶提供免手續(xù)費(fèi)、免利息的分期付款，而且還可以對相關(guān)的商家進(jìn)行進(jìn)駐平臺免收費(fèi)用等具體的形式，來擴(kuò)大自身的信息渠道和用戶存量。從目前的情況來看，以銀行為主體的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)，也看到了數(shù)據(jù)以及客戶的重要性，開始積極的爭搶那些之前從來不入眼的散戶以及小額的資金。相信未來的財富管理必然是朝著基于大數(shù)據(jù)的互聯(lián)網(wǎng)金融管理方向發(fā)展的，因此以銀行主體的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)，也必須要創(chuàng)新自身的數(shù)據(jù)和客戶的發(fā)展渠道，提高自身的競爭力。

3.2 提高財務(wù)管理的風(fēng)險管控能力，創(chuàng)新大數(shù)據(jù)的產(chǎn)品組合。

大數(shù)據(jù)和財務(wù)管理相結(jié)合的優(yōu)勢在于數(shù)據(jù)和信息的傳播以及處理方式的重新構(gòu)建，在于操作運(yùn)營成本以及違約率的降低。具體而言，一方面在互聯(lián)網(wǎng)不斷發(fā)展的情況下，大數(shù)據(jù)時代的到來改變了信息的獲取路徑以及獲取的方式。在貿(mào)易過程中，大數(shù)據(jù)還使得金融貨權(quán)、、賬款及其動態(tài)轉(zhuǎn)化成為可能。在這種情況下，傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)不僅可以有更多的方式進(jìn)行金融以及產(chǎn)品的創(chuàng)新，而且其風(fēng)險的管控能力無疑也會有很大的提高。

另一方面，銀行等傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)還可以同當(dāng)前的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的巨頭進(jìn)行合作，強(qiáng)化和物流、電商以及其他行業(yè)的合作，從而達(dá)到獲取各個行業(yè)的信息和數(shù)據(jù)，以減低自身的操作成本的目的。

3.3 拓寬自身小微貸款的視野，探索客戶信用信息的新路徑

從目前的情況來看，各大互聯(lián)網(wǎng)財富管理平臺，都已經(jīng)推出了自己的小額貸款業(yè)務(wù)，比如阿里巴巴的阿里小貸以及百度的百度小貸。從二者的運(yùn)營模式來看，其主要貸款的主要憑證便是信用。因此可以預(yù)見，在未來的小額貸款之爭，其最終并非傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)財富管理機(jī)構(gòu)之間的競爭，而更多的是信用的可獲得性之爭。所謂的信用可獲得性，主要指的是在征信體系基礎(chǔ)上的信用獲得體系。它除了現(xiàn)在狹義上的信用體系之外，具體還包括現(xiàn)實以及互聯(lián)網(wǎng)平臺、產(chǎn)業(yè)鏈和生態(tài)等方面的征信體系。從目前傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)在小額貸款上的信用可獲得性主要通過聯(lián)保模式和資金信息，進(jìn)而解決其成本和風(fēng)險管控的問題。

但是，在如何利用基于大數(shù)據(jù)的互聯(lián)網(wǎng)平臺拓寬信用可獲得性的渠道方面還處于探索階段。從目前的實踐領(lǐng)域來看，平安銀行利用eBay的大數(shù)據(jù)系統(tǒng)，研究和開發(fā)出了一種無擔(dān)保、無抵押、隨借隨還的小額貸款體系。它主要客戶提供自身的信用情況以及其銷售的數(shù)據(jù)情況作為信用的審核依據(jù)，最高可以獲得100萬額度的小額貸款。此外，建設(shè)銀行也退出了一種根據(jù)客戶的賬戶使用信息開發(fā)出了一種無擔(dān)保、無抵押、隨借隨還以企業(yè)的日均金融資產(chǎn)為依據(jù)的“善融貸”純信用貸款產(chǎn)品，其最高的貸款額度為200萬元等等。因此，可以預(yù)見，未來的財富管理機(jī)構(gòu)一定會將自身和平臺、供應(yīng)鏈以及企業(yè)緊密的結(jié)合起來，形成一種以大數(shù)據(jù)的獲取為基礎(chǔ)的信用可獲得性的新路徑，從而破解小微貸款現(xiàn)在面臨的門檻難題。

4 結(jié)語

隨著基于大數(shù)據(jù)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷發(fā)展，其在人類的財富管理當(dāng)中的應(yīng)用也會變得越發(fā)廣泛和深入。互聯(lián)網(wǎng)金融市場作為當(dāng)前還正在開發(fā)的龐大市場，也必然會吸引更多的傳統(tǒng)的財富管理機(jī)構(gòu)加入其中，進(jìn)而推動財富管理行業(yè)不斷的向前發(fā)展。

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