本刊記者楊陽(yáng)

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近七成私募看漲7月行情

本刊記者楊陽(yáng)

股市有“五窮六絕七翻身”的說(shuō)法，7月初A股迎來(lái)強(qiáng)有力的反彈，股指也站上3000點(diǎn)。據(jù)私募排排網(wǎng)月度調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，近七成私募看漲7月行情，只有一成私募看跌。

在此背景下，加倉(cāng)成為私募的首選，有接近八成的私募將在7月加倉(cāng)，而計(jì)劃大幅加倉(cāng)的私募占到近三成。

68.25%私募認(rèn)為7月將上漲

隨著外部環(huán)境的逐漸回暖，私募對(duì)后市信心有了明顯提升，悲觀情緒逐漸散去。數(shù)據(jù)顯示，參與調(diào)查的私募機(jī)構(gòu)中，高達(dá)68.25%的私募機(jī)構(gòu)對(duì)7月行情持看漲態(tài)度；23.1%的私募機(jī)構(gòu)認(rèn)為7月行情與6月持平，不會(huì)發(fā)生太多變化；認(rèn)為7月行情會(huì)下跌的私募占比達(dá)到8.65%。而6月的統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示這三大指標(biāo)分別為44.35%、42.44%和13.21%，可見(jiàn)7月看漲情緒有了跨越式的提升。

看漲私募機(jī)構(gòu)方面普遍認(rèn)為市場(chǎng)已經(jīng)到了吃飯行情，無(wú)論從調(diào)整幅度、筑底時(shí)間還是外部風(fēng)險(xiǎn)來(lái)看，都到了進(jìn)入新一波行情的階段。調(diào)整幅度上，大盤從2000點(diǎn)開(kāi)始的牛市如今已經(jīng)回吐超過(guò)70%；筑底時(shí)間上，A股在經(jīng)歷長(zhǎng)達(dá)一年的股災(zāi)式下跌后開(kāi)始進(jìn)入漫長(zhǎng)的筑底階段，近幾個(gè)月A股一直在低位進(jìn)行著反復(fù)筑底，雖然無(wú)法突破3000點(diǎn)位，但同時(shí)也未能擊穿2900點(diǎn)，而且所有重要指數(shù)已經(jīng)突破去年高位以來(lái)的重要壓力線；外部風(fēng)險(xiǎn)上，經(jīng)過(guò)6月一系列的外部風(fēng)險(xiǎn)釋放，A股都在短暫下跌后迅速回升，這說(shuō)明A股在面對(duì)外部利空時(shí)已經(jīng)開(kāi)始逐漸走強(qiáng)，市場(chǎng)情緒受外部風(fēng)險(xiǎn)波動(dòng)也開(kāi)始逐漸較小，同時(shí)短期來(lái)看，可能影響A股下跌的重要利空已經(jīng)基本出盡?；诖耍瑓⑴c調(diào)查的私募機(jī)構(gòu)也都表現(xiàn)出了積極的看漲情緒，普遍認(rèn)為7月將迎來(lái)期待已久的吃飯行情。

雖然絕大部分私募機(jī)構(gòu)看好7月的看漲行情，但也有少數(shù)私募認(rèn)為，雖然A股向下殺跌的可能性微小，但同時(shí)市場(chǎng)也缺乏大幅上攻的動(dòng)能，所以7月市場(chǎng)最大的可能是繼續(xù)維持6月的波動(dòng)趨勢(shì)，圍繞3000點(diǎn)持續(xù)震蕩。

其中三想投資認(rèn)為，7月份市場(chǎng)主要還是以震蕩為主，3000點(diǎn)左右應(yīng)該就是市場(chǎng)的中樞位置。因?yàn)闅v經(jīng)數(shù)次股災(zāi)，從行業(yè)、資金面分析，當(dāng)前市場(chǎng)既不不具備大幅上攻的動(dòng)能，也不具備向下大幅殺跌的能力。不過(guò)，在波動(dòng)幅度不大的情況下震蕩，個(gè)股、板塊等結(jié)構(gòu)化交易機(jī)會(huì)還是會(huì)很活躍。

加倉(cāng)成為私募首選

在對(duì)行情表示樂(lè)觀的同時(shí)，私募也都表現(xiàn)出更加明顯的加倉(cāng)意愿。相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，預(yù)計(jì)在7月大幅增倉(cāng)或增倉(cāng)的占比高達(dá)75.5%，其中25.25%的私募機(jī)構(gòu)計(jì)劃大幅增倉(cāng)；16.25%的私募機(jī)構(gòu)計(jì)劃維持當(dāng)前倉(cāng)位水平不變；8.25%的私募計(jì)劃在7月減倉(cāng)，不過(guò)減倉(cāng)私募大都已經(jīng)在6月滿倉(cāng)或重倉(cāng)運(yùn)行了。

雖然業(yè)界普遍看好7月這一波的上漲行情，不過(guò)受各大私募青睞的行業(yè)和板塊卻有所差異。調(diào)查結(jié)果顯示，相比于6月，私募機(jī)構(gòu)看好的板塊變化不大，仍然主要集中在軍工、稀土、新能源、醫(yī)藥醫(yī)療、環(huán)保、TMT、國(guó)企改革和深港通主題等板塊，而在6月表現(xiàn)瘋狂的次新股、重組股，此次也成為不少私募的布局重點(diǎn)。

在對(duì)私募的調(diào)查中，弗睿得投資表示，看好證券、醫(yī)藥醫(yī)療、大消費(fèi)、環(huán)保、軍工行業(yè)，以及深港通主題投資機(jī)會(huì)。

玖歌投資表示，看好新能源物流車整車以及充電樁運(yùn)營(yíng)環(huán)節(jié)，白酒，半導(dǎo)體晶圓相關(guān)產(chǎn)業(yè)。新能源物流車享有增量和存量雙增邏輯，物流車生產(chǎn)改裝成本低，整車企業(yè)最終會(huì)受益行業(yè)補(bǔ)貼以及需求爆發(fā)。充電樁運(yùn)營(yíng)的公司現(xiàn)金流會(huì)好于單純做推廣的公司。白酒：假設(shè)三季度出現(xiàn)通貨膨脹壓力，白酒行業(yè)集中爆發(fā)業(yè)績(jī)，酒類單品價(jià)格上漲。

熙山資本表示，未來(lái)看好物聯(lián)網(wǎng)概念、智能家居、智能汽車、儲(chǔ)能概念，同時(shí)關(guān)注軍工、醫(yī)療和環(huán)保板塊的機(jī)會(huì)。

信任投資表示首先看好業(yè)績(jī)預(yù)增的個(gè)股投資機(jī)會(huì)；其次，看好快消品相關(guān)行業(yè)，醫(yī)療健康、軍工、教育等，隨著周邊局勢(shì)的緊張，下半年我國(guó)航空航天活動(dòng)執(zhí)行，前期訂單的完成，軍工企業(yè)會(huì)迎來(lái)一波較好的投資機(jī)會(huì)。

三想投資表示，主要看好險(xiǎn)資、產(chǎn)業(yè)資本大幅舉牌和存在股權(quán)爭(zhēng)奪戰(zhàn)的個(gè)股，這些股票一般來(lái)講具有比較好的安全邊際和想象空間。行業(yè)方面可以留意北斗導(dǎo)航、航天軍工、量子通信、網(wǎng)絡(luò)安全、體育等行業(yè)。

磐耀資產(chǎn)認(rèn)為，七月份要重點(diǎn)關(guān)注中報(bào)預(yù)增、估值合理并且有高送轉(zhuǎn)預(yù)期的品種，行業(yè)上關(guān)注券商、醫(yī)藥、食品飲料、化工等行業(yè)。

金鼎軒投資認(rèn)為，未來(lái)將圍繞高端制造業(yè)和新能源兩個(gè)大方向?qū)ふ掖髾C(jī)會(huì)。高端制造是我國(guó)在此次經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型過(guò)程中必過(guò)關(guān)卡，發(fā)展高端制造對(duì)于提升我國(guó)制造業(yè)整體水平、提高社會(huì)生產(chǎn)效率有至關(guān)重要的作用，目前行業(yè)一片藍(lán)海；新能源，尤其是光伏，目前迎來(lái)第二春，作為終極能源，空間不可想象，遠(yuǎn)優(yōu)于核能以及風(fēng)能，目前機(jī)會(huì)已經(jīng)顯現(xiàn)。

大概率資產(chǎn)認(rèn)為，去年新能源汽車銷量33萬(wàn)輛，占總銷量2500萬(wàn)輛的比例僅僅1.34%，未來(lái)空間巨大，最看好上游和中游相關(guān)公司；機(jī)器智能，隨著算法成熟和大數(shù)據(jù)的突飛猛進(jìn)，我們正進(jìn)入機(jī)器智能時(shí)代，相關(guān)核心標(biāo)的將會(huì)充分受益。