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        小貸公司業(yè)務(wù)流程中的道德風(fēng)險研究

        2016-03-28 00:30:26施慧洪副教授中國社會科學(xué)院經(jīng)濟所北京100836首都經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)北京100070
        商業(yè)經(jīng)濟研究 2016年3期
        關(guān)鍵詞:小貸客戶經(jīng)理道德風(fēng)險

        ■ 施慧洪 副教授 李 明(1、中國社會科學(xué)院經(jīng)濟所北京 100836 、首都經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué) 北京 100070)

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        小貸公司業(yè)務(wù)流程中的道德風(fēng)險研究

        ■ 施慧洪1、2副教授李明2(1、中國社會科學(xué)院經(jīng)濟所北京1008362、首都經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)北京100070)

        內(nèi)容摘要:本文通過某知名小貸公司的蹲點式調(diào)研,獲得了詳實的第一手資料。文章認為主流的三種小貸模式不適合中國國情,營銷、調(diào)查、授信等部門與客戶、貸款中介聯(lián)合造假,使得道德風(fēng)險問題尤其突出。由于造假利益的驅(qū)動,參與人發(fā)明了資產(chǎn)負債表造假和損益表造假等方法。制度的根源在于我國社會征信體系的不完善和法治的松懈,在造假有利且風(fēng)險較低低時,造假就成了參與者理性的選擇。

        關(guān)鍵詞:小貸公司道德風(fēng)險

        道德風(fēng)險是小貸公司的重要風(fēng)險

        (一)小貸公司的風(fēng)險不容忽視

        1.小貸行業(yè)高增長、高壞賬率。據(jù)筆者對遼寧省沈陽市小貸行業(yè)以及貸款中介行業(yè)的調(diào)研發(fā)現(xiàn),許多相對小規(guī)模的小貸公司因為逾期和壞賬嚴重,已經(jīng)沒有足夠的資金發(fā)放新的貸款,業(yè)務(wù)主要集中到催收和介紹客戶賺取中介費,甚至處于不營業(yè)狀態(tài)。通過對大中型小貸公司客戶經(jīng)理和貸后管理人員的調(diào)研發(fā)現(xiàn),他們也同樣面臨著逾期和壞賬嚴重的問題。

        2.客戶經(jīng)理的行為難以約束。貸后管理部門在不斷地招聘新人,而同時加班的時間也越來越長。因為公司授信變得更加謹慎,客戶經(jīng)理的薪酬因此有很大的降幅,他們不得不通過其他手段來彌補不足。小貸公司的貸款業(yè)務(wù)不必像大銀行那樣終身負責(zé)制,客戶經(jīng)理本身的素質(zhì)也不高。以上諸多原因放縱了客戶經(jīng)理本應(yīng)嚴格的信貸行為。

        (二)我國小貸公司的運營風(fēng)險

        小貸公司面臨諸多風(fēng)險,這些風(fēng)險是導(dǎo)致逾期和壞賬率高的根本原因,包括道德風(fēng)險、風(fēng)險控制不到位風(fēng)險、信息不對稱風(fēng)險、資金瓶頸風(fēng)險、客戶資源集中風(fēng)險、同業(yè)競爭風(fēng)險等。其中,道德風(fēng)險和風(fēng)險控制不到位風(fēng)險是最主要的風(fēng)險因素。風(fēng)險控制不到位給道德風(fēng)險創(chuàng)造了條件,道德風(fēng)險又考驗著風(fēng)險控制。二者之中,道德風(fēng)險是最為重要的風(fēng)險。小貸公司員工、客戶的蓄意造假,這種造假包括相關(guān)證件的造假(房產(chǎn)證、行車證等)、相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)的造假(資產(chǎn)負債表、損益表、現(xiàn)金流量表等)、軟信息(借款人家庭、履歷、品行等非財務(wù)情況)的造假。

        (三)我國小貸公司的特殊性

        1.客戶群非優(yōu)質(zhì)客戶,從業(yè)人員素質(zhì)較低,可借鑒的經(jīng)驗少。大部分客戶是大銀行淘汰的客戶,資產(chǎn)質(zhì)量、經(jīng)營狀況都比較差,而且大部分是在無抵押的情況下操作的。此外這類客戶群體的貸款突出了“短、小、頻、急”的特點,即貸款期限短、額度小、頻率高和用款急迫,因此這類客戶對風(fēng)險控制技術(shù)要求非常高。而從業(yè)人員沒有得到足夠?qū)I(yè)的培訓(xùn),在貸款過程中不夠精細,對客戶的信用風(fēng)險把握不足。

        2.三種典型模式不適合我國小貸公司。我國小貸行業(yè)發(fā)展不過5年左右,大部分借鑒的是孟加拉的尤努斯模式和德國信貸技術(shù),這兩種模式是已經(jīng)取得成功的小額信貸模式,還有一部分借鑒了國內(nèi)銀行的放貸模式。尤努斯針對的是農(nóng)民,公益性質(zhì)比較強;德國信貸技術(shù)是基于德國的經(jīng)濟狀況開發(fā)出來的,我國小貸公司的客戶群體主要是中小微企業(yè),經(jīng)濟狀況和德國不同;而小貸公司和銀行的客戶群體截然不同,照搬銀行的信貸模式也是行不通的。

        (四)小貸公司傾向于業(yè)務(wù)造假

        1.客戶和小貸公司的員工都造假。質(zhì)量差的客戶對于高授信額度的訴求更加強烈,他們不惜造假。小貸公司員工有時由于專業(yè)素質(zhì)不夠,并不能及時識別客戶的造假,這就給造假帶來可乘之機。但是,更普遍的情況是,小貸公司員工在利益的誘惑下,主動為客戶造假。

        2.小貸公司的業(yè)務(wù)模式為造假留下了造假空間。無論是目前比較流行的信貸工廠模式,還是客戶經(jīng)理保姆模式,都為道德風(fēng)險預(yù)留有了很大空間。

        3.如果小貸前期資料和調(diào)查不真實,風(fēng)險則難以控制。一個貸款項目的起點是收集客戶的相關(guān)資料和現(xiàn)場調(diào)查,后續(xù)的審批工作都是基于它開展起來的,如果前期的資料和調(diào)查是不真實的,那么就會為后續(xù)審批埋下風(fēng)險,最終導(dǎo)致逾期和壞賬。

        兩種小貸模式的造假流程分析

        (一)信貸工廠模式下的造假流程分析

        1.信貸工廠模式的小貸流程。如圖1所示,產(chǎn)品研發(fā)部負責(zé)信貸產(chǎn)品的研發(fā)。營銷部只負責(zé)尋找客戶,或者是電話營銷,或者是主動拜訪,或者是發(fā)放宣傳手冊,有實力的小貸公司會做平媒和電視廣告,以及戶外廣告等。營銷部找來客戶之后,將客戶初步信息交給調(diào)查部門。調(diào)查部門人員到客戶那里收集相關(guān)資料,包括身份證明、資產(chǎn)證明、財務(wù)數(shù)據(jù)、銀行流水等,同時進行現(xiàn)場調(diào)查。調(diào)查部員工將相關(guān)要件交給授信審批部,授信審批部據(jù)此出具授信額度和期限。放款部(中心)根據(jù)審批協(xié)議做放款和存檔處理。貸后管理部負責(zé)客戶的貸后管理,包括還款監(jiān)督、逾期處理、壞賬處理等環(huán)節(jié),有的公司會將貸后管理外包到專業(yè)的催收公司。根據(jù)調(diào)研,中介介紹的客戶往往會存在更多的造假問題。

        2.營銷部門造假。在信貸工廠模式下,第一步是尋找客戶。營銷人員通過各種方式營銷潛在的客戶,他的薪酬是由貸款客戶數(shù)量還有授信額度決定的,為了賺取更多的薪酬,他所要做的就是找到更多的客戶,盡量提高客戶的授信額度。在這種模式下,因為營銷人員接觸不到貸款的全部流程,因此在起初階段,他們并不清楚影響貸款額度的因素是什么,他們只是機械地尋找客戶,然后將信息反饋給調(diào)查部門。長期的工作使得他們逐漸認識到了影響貸款的關(guān)鍵因素。貸款客戶的意愿往往是能多貸就不少貸,這樣客戶和營銷人員的目的是一致。

        3.調(diào)查部門造假。在信貸工廠模式下,第二步是調(diào)查部門的收集資料和現(xiàn)場調(diào)查。小貸公司為了避免調(diào)查人員和營銷人員的相互串通,會把需要調(diào)查的客戶隨機分配給調(diào)查部門的調(diào)查人員。調(diào)查人員的薪酬和審批額度沒有關(guān)系,和調(diào)查數(shù)量有一定關(guān)系。調(diào)查人員接受過一定的信貸知識培訓(xùn),因此他們對于審批思路的了解程度會比營銷人員強,而且時間越久,這種掌握程度越高。在調(diào)查過程中,客戶深知調(diào)查人員是提高額度的重要環(huán)節(jié),因此,他們會使用金錢等手段收買調(diào)查人員。調(diào)查人員在利益的誘惑下,也就有了為客戶造假的動力。另外一種越來越常見的情況是,調(diào)查人員會主動幫助客戶造假并收取好處費,貸款條件不好的客戶往往會采納這樣的建議??梢?,調(diào)查人員也并不缺少造假的條件。

        4.授信審批部門造假。在信貸工廠模式下,第三步是授信審批部門的審批。授信審批部的風(fēng)險控制人員根據(jù)調(diào)查人員提供的資料,進行評估,包括客戶的資產(chǎn)、收入、資金用途、涉訴等各個方面。他們的薪酬和審批數(shù)量和額度有一定關(guān)系,逾期率和壞賬率也是關(guān)鍵的因素之一。事實上,風(fēng)控人員評估的主觀能動性非常大,比如客戶的資產(chǎn)總價值,他們可以輕松地通過提高資產(chǎn)價格把資產(chǎn)總價值提高。再比如涉訴調(diào)查,原則上來講,是不能給涉及訴訟的客戶發(fā)放貸款的,因為他們的信用價值發(fā)生了嚴重的貶值。風(fēng)控人員通過涉訴查詢網(wǎng)站查詢,這樣他們可以輕易地隱瞞涉訴情況。在比較大型的小貸公司,授信審批部和客戶、營銷部、調(diào)查部門的隔離是比較成功的,比如異地隔離,在這樣的情況下,授信審批部就并不具備造假的條件和動力了。而在小規(guī)模公司中,授信審批部和營銷部、調(diào)查部門是在一個辦公區(qū)域里工作,時間久了會相互熟識。營銷人員和調(diào)查人員深知風(fēng)險控制人員是授信額度的最關(guān)鍵環(huán)節(jié),因此,他們會想盡辦法收買風(fēng)控人員。有的風(fēng)控人員在短期利益的誘惑下就會犧牲長期利益??梢婏L(fēng)控人員也具備造假的條件。

        (二)客戶經(jīng)理保姆模式下的造假分析

        1.客戶經(jīng)理保姆模式的流程(見圖2)。一個客戶從始至終由一個客戶經(jīng)理負責(zé),包括市場營銷、資料收集、現(xiàn)場調(diào)查、報告撰寫,還有一部分貸后管理,有的小貸公司會給項目經(jīng)驗豐富的客戶經(jīng)理一部分項目審批權(quán)限。在這種模式下,客戶經(jīng)理通過多樣的營銷方式尋找客戶,在這方面和信貸工廠模式大同小異。然后形成一份綜合報告,這份報告通常會包括四部分:資產(chǎn)負債表、現(xiàn)金流量表、其它情況簡要、照片。這份報告會上報到授信審批部(風(fēng)險控制部),然后風(fēng)險控制人員據(jù)此出具授信額度和期限。放款部根據(jù)審批結(jié)果安排放款和存檔。貸后管理方面,客戶經(jīng)理仍然要負責(zé)部分工作,這既包括對優(yōu)質(zhì)客戶的維護,也包括對逾期、壞賬客戶的催收。

        2.貸款中介機構(gòu)的造假。在客戶經(jīng)理保姆模式條件下,第一步是客戶經(jīng)理尋找客戶。和信貸工廠模式尋找客戶不同,客戶經(jīng)理往往是親身到專業(yè)市場中尋找客戶。專業(yè)市場是一個統(tǒng)稱概念,泛指專業(yè)性的批發(fā)市場,比如服裝批發(fā)市場、水產(chǎn)批發(fā)市場、小食品批發(fā)市場、五金批發(fā)市場等。值得注意的一點是,目前客戶經(jīng)理和中介機構(gòu)合作的趨勢越來越明顯。貸款中介機構(gòu)是專門為需要貸款的人尋找貸款渠道的組織,由他們介紹的客戶往往是質(zhì)量非常差的客戶,而且,他們會主動為客戶造假。從業(yè)時間越長的中介,造假手段越高。他們這樣做是因為他們的收入是和貸款額度直接聯(lián)系在一起的。因此,通過貸款中介機構(gòu)這個渠道來的客戶會加劇道德風(fēng)險。

        3.客戶經(jīng)理調(diào)查報告造假。找到客戶之后,第二步是收集資料、調(diào)查、撰寫報告。因為客戶經(jīng)理負責(zé)貸款的整個流程,因此,他對于信貸的關(guān)鍵點是非常清楚的,尤其是影響貸款額度、期限的因素更是了如指掌。在這種模式下,客戶經(jīng)理和客戶接觸的時間比較長,對客戶的情況了解的也比較詳細,包括他們的資產(chǎn)、負債、現(xiàn)金流、家庭情況方面的軟信息等。憑借他們的專業(yè)知識,他們深知客戶的優(yōu)勢和劣勢,這為造假創(chuàng)造了客觀條件。客戶經(jīng)理的薪酬和放款余額、客戶數(shù)量緊密結(jié)合在一起,有的公司僅僅把薪酬和放款余額聯(lián)系在一起,并不考慮客戶數(shù)量??蛻艚?jīng)理為了提高薪酬,就從提高額度和增加客戶數(shù)量方面努力。前文分析過,客戶在申請貸款時,他們的訴求是額度高、期限長??梢?,客戶和客戶經(jīng)理的訴求是一致的。在一定條件下,比如客戶非??释岣哳~度,客戶就會拿金錢賄賂客戶經(jīng)理。這就是客戶經(jīng)理造假的條件。

        4.風(fēng)控人員的造假。在第三步,調(diào)查報告被上交到授信審批部,授信審批部門的風(fēng)控人員根據(jù)報告進行評估,評估的重點是資產(chǎn)積累、收入、用途,最重要的是合理性,就是客戶資料是否符合常理??蛻艚?jīng)理保姆模式下,客戶經(jīng)理和風(fēng)控人員的接觸比較多,這樣做的本意是讓風(fēng)控人員更加全面了解客戶,以便做出正確的決定。但在實踐操作中,也帶來了衍生問題??蛻艚?jīng)理和風(fēng)控人員在長期的接觸中,相互熟識的程度得到了不斷加深??蛻艚?jīng)理為了項目審批,就會找機會向風(fēng)控人員輸送利益。

        圖1 小貸的信貸工廠模式流程圖

        圖2 小貸客戶經(jīng)理保姆模式

        小貸公司員工的造假方法分析

        (一)財務(wù)報表造假是主要的造假技術(shù)

        造假方法可以根據(jù)項目審批前和項目審批中兩個階段分為兩類。營銷人員、調(diào)查人員、客戶經(jīng)理屬于項目審批前,統(tǒng)稱為A類人員;風(fēng)控人員屬于項目審批中,稱為B類人員。

        通常的造假方法是從財務(wù)報表入手,就是美化資產(chǎn)負債表和損益表。在資產(chǎn)負債表中,資產(chǎn)越多負債越少越好;在損益表中,收入越多費用越低越好,當然還要考慮到二者的勾稽關(guān)系。

        (二)資產(chǎn)負債表造假技術(shù)分析

        1.存貨和應(yīng)收賬款造假。在資產(chǎn)負債表中(見表1),資產(chǎn)包括流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)。在流動資產(chǎn)中,存貨和應(yīng)收賬款兩項是比較容易造假的地方。第一,存貨造假。存貨的多少是人為盤點的,貨品的單價高低和數(shù)量多少的主觀能動性非常大,A類人員可以通過提高單價和貨品數(shù)量的方式增加存貨價值。甚至在實際操作中出現(xiàn)了客戶臨時借來貨品充數(shù)的情況,也有把別人家的庫房當做自己的庫房進行盤點的,當然,這需要相應(yīng)的偽造一份庫房租賃協(xié)議。第二,應(yīng)收賬款造假。應(yīng)收賬款是別人欠客戶費用的,在小微企業(yè)客戶中,憑據(jù)往往就是一些發(fā)貨單,金額比較大的才會有欠條或者是合同。單據(jù)的不完整給造假留下了空間,A類人員通常會讓客戶去找其他企業(yè)近期的發(fā)貨單來冒充應(yīng)收賬款,或者讓客戶偽造一個金額適當?shù)那窏l,這樣就可以增加應(yīng)收賬款價值。

        表1 資產(chǎn)負債表示意圖

        表2 損益表

        2.在流動資產(chǎn)中,現(xiàn)金和預(yù)付款項的造假空間并不大。這是因為對于小微企業(yè)這種小型客戶,如果現(xiàn)金過多,比如十幾萬、二十幾萬,這是不正常的,違反常理,會引起風(fēng)控的注意。預(yù)付款項需要打款憑證,這個憑證是由銀行出具的,造假手續(xù)比較復(fù)雜。

        3.固定資產(chǎn)造假。固定資產(chǎn)主要包括兩類:房產(chǎn)和汽車。固定資產(chǎn)是評估貸款額度最為看重的一點,這是因為它不僅反映了客戶的還款能力,而且也會間接地反映客戶的穩(wěn)定性,這對于評估外省籍客戶尤為重要。造假的手段通常就是偽造房產(chǎn)證,因為并不是所有的小貸公司都要求去房產(chǎn)局查驗房產(chǎn)的真假,即使是有相關(guān)的制度,也會因為A類人員的刻意隱瞞而失去作用,這在實際操作中并不鮮見。在把資產(chǎn)增大的同時,也要把負債盡量降低,因為只有這樣凈資產(chǎn)才會增加,也就是所有者權(quán)益增加。

        4.信用報告和民間借貸造假。負債包括兩類:流動負債和長期負債。調(diào)查客戶的負債時,主要的手段是查看客戶的信用報告和詢問客戶。第一,信用報告造假。信用報告是由中國人民銀行出具的,通??梢詮娜嗣胥y行和商業(yè)銀行查詢,報告上會顯示客戶從銀行等傳統(tǒng)金融機構(gòu)的融資狀況,也包括信用卡。對于負債并不是非常嚴重的客戶,并不會選擇去偽造信用報告,因為風(fēng)控部門如果覺得信用報告可疑會通過自己的渠道重新查詢,這樣容易暴露。對于負債情況非常惡劣的客戶,A類人員可能會冒險偽造信用報告,當然這要相應(yīng)的利益激勵。第二,民間借貸造假。除了信用報告顯示的負債之外,客戶還有可能從親戚朋友或者是民間金融機構(gòu)處融資,對于這種負債只能通過和客戶交流獲得,并不會顯示在信用報告中。因此,人為主觀能動性就很大,這筆負債在報告中可以顯示也可以不顯示。但是,在實際操作中,A類人員會填上一些金額不大的數(shù)字。因為,完全沒有這種負債是違背常理的,小微企業(yè)經(jīng)營者通過正規(guī)金融機構(gòu)之外的形式融資是非常普遍的現(xiàn)象。

        (三)損益表造假技術(shù)分析

        1.損益表(見表2)造假的整體思路是增加銷售收入減少成本和固定支出。計算銷售收入是以銷售憑證和銀行流水兩項作為依據(jù)的,有的公司只把銀行流水作為計算憑證。銷售憑證就是一些銷售小票或者是銷售日記賬,而這兩項是完全可以在短時間內(nèi)人為編造出來的。雖然是這樣但是也并不意味著可以隨意編造,因為必須要顧及到銀行流水。銷售憑證顯示的數(shù)據(jù)如果明顯大于銀行流水,那么就會不合理,就會引起風(fēng)控的注意。

        2.毛利潤率造假的空間較小。銷售收入減去可變成本就是毛利潤,因為各個行業(yè)的毛利潤率是比較有特點的,比如輪胎批發(fā)行業(yè)的毛利率大多在3%-8%左右,有的小貸公司在長期的經(jīng)營過程中,已經(jīng)有意積累了各個行業(yè)的各方面的特征,所以造假的空間比較小。

        固定支出包括工資、水電費、房租、通訊費等,這些項目的費用比較固定,造假的空間比較小。比如通訊費如果有意寫成30元/月,對于一個企業(yè)經(jīng)營者來講是完全不可能的,不符合常理。

        3.其他開支主要包括家庭開支,造假空間有限。在不同的地區(qū)生活費都有一個大致的標準,比如在沈陽市一個三口之家,如果他的家庭開支寫成1500元/月,這是完全不符合常理的。

        4.銷售收入與資產(chǎn)負債表部分數(shù)據(jù)的勾稽也可能被編造得較為合理。在損益表中,造假主要集中在銷售收入上面。特別指出的是,A類人員在有意增加銷售收入的同時,也必須考慮到存貨、存貨周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)積累、行業(yè)特點,它們都存在著勾稽關(guān)系。

        結(jié)論與引伸

        第一,對于小額信貸來說,由于信貸員與借款人等共同造假,很難防范。

        第二,在社會征信體系不完善的情況下,道德風(fēng)險的成本比較低,而收益卻巨大,畢竟造假獲得的暫時的高收益能夠解決許多實際問題。績效過于依賴信貸業(yè)務(wù)量,在當前社會道德水準不高的背景下,是對道德風(fēng)險的激勵。所以建立使信貸員主觀上不愿造假、客觀上不敢造假、制度上不能造假的機制才是根本對策。對于借款人造假,可以采用黑名單,使其終身不能借貸等重大損失才可抑制住。這方面要學(xué)習(xí)國外成熟的社會征信系統(tǒng)。

        第三,提升金融從業(yè)人員的道德水準是個系統(tǒng)工程。對于普通信貸人員來說,高收入的誘惑是巨大的。大型金融機構(gòu)的工作人員,收入較高,因而不愿意犯罪,守業(yè)精神相對要好,而小規(guī)模公司則較差。如何防范信貸人員的道德風(fēng)險,是風(fēng)險控制的重要問題。

        中圖分類號:◆F830

        文獻標識碼:A

        基金項目:▲北京市哲學(xué)社會科學(xué)CBD發(fā)展研究基地項目(13JDJGB042);北京市自然科學(xué)基金項目(9154025);首都經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)校級項目

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