王曉潔

在互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管政策尚未全面出臺(tái)的情況下，國(guó)務(wù)院日前印發(fā)的《關(guān)于積極推進(jìn)“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)的指導(dǎo)意見(jiàn)》將“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融列為11項(xiàng)重點(diǎn)行動(dòng)之一。意見(jiàn)從技術(shù)、業(yè)務(wù)、受眾以及征信建設(shè)等方面指出“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融的發(fā)展方向。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，這一戰(zhàn)略的實(shí)施，將加快金融市場(chǎng)化改革步伐。

近年來(lái)，政府對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的關(guān)注度不斷升溫。2014年全國(guó)兩會(huì)，政府工作報(bào)告第一次提及互聯(lián)網(wǎng)金融，點(diǎn)出“促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展”。2015年全國(guó)兩會(huì)政府工作報(bào)告首提“互聯(lián)網(wǎng)+”概念，并指出“互聯(lián)網(wǎng)金融異軍突起”。

值得注意的是，意見(jiàn)特別指出“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融，而非“互聯(lián)網(wǎng)+”金融。對(duì)此，中國(guó)社科院信息化研究中心秘書長(zhǎng)姜奇平表示，面向草根需求的普惠金融正是互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)，也是其貢獻(xiàn)所在。

“普惠金融是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的短板?！苯嫫秸f(shuō)。以銀行為例，銀行業(yè)一般將2000萬(wàn)元以下的貸款稱作中小企業(yè)貸款，這一標(biāo)準(zhǔn)對(duì)中小企業(yè)而言還是過(guò)于“高大上”，許多“草根”需求僅有數(shù)十萬(wàn)元。

專家認(rèn)為，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的低效運(yùn)營(yíng)導(dǎo)致資源配置不合理，而互聯(lián)網(wǎng)金融能夠以嶄新的渠道和技術(shù)手段激發(fā)“草根”需求，讓需要資金的中小微企業(yè)、普通百姓得到資金?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的“鯰魚”效應(yīng)能對(duì)傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)形成競(jìng)爭(zhēng)，深化金融市場(chǎng)化改革。

意見(jiàn)首次全面、具體地指明了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的三大發(fā)展方向：探索推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融云服務(wù)平臺(tái)建設(shè)；鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)拓寬服務(wù)覆蓋面；積極拓展互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)創(chuàng)新的深度和廣度。

業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，這三大發(fā)展方向從技術(shù)、業(yè)務(wù)、服務(wù)三個(gè)方面，闡明了“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融的實(shí)現(xiàn)路徑。首先，在技術(shù)層面，互聯(lián)網(wǎng)金融云服務(wù)平臺(tái)為“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融鋪設(shè)了技術(shù)基礎(chǔ)。云平臺(tái)意味著開(kāi)放、多元的綜合金融服務(wù)，在這一平臺(tái)上，傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)得以對(duì)接、合作、競(jìng)爭(zhēng)。其次，在業(yè)務(wù)層面，意見(jiàn)鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)拓寬服務(wù)覆蓋面。第三，在服務(wù)層面，拓展互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)創(chuàng)新的深度和廣度。比如，發(fā)展普惠金融就必須革新授信模式。

在監(jiān)管政策尚未全面出臺(tái)的情況下，意見(jiàn)的出臺(tái)讓互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)吃了“定心丸”。

“關(guān)于網(wǎng)絡(luò)借貸的監(jiān)管政策還沒(méi)落地，但意見(jiàn)明確表示支持企業(yè)依法合規(guī)開(kāi)展網(wǎng)絡(luò)借貸。這說(shuō)明，監(jiān)管層已經(jīng)肯定了互聯(lián)網(wǎng)金融公司的創(chuàng)新實(shí)踐?！薄?1金融”聯(lián)合創(chuàng)始人吳文雄說(shuō)。

此次意見(jiàn)提出了一些監(jiān)管思路，包括：利用大數(shù)據(jù)發(fā)展市場(chǎng)化個(gè)人征信業(yè)務(wù)，加快網(wǎng)絡(luò)征信和信用評(píng)價(jià)體系建設(shè)；加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)和投資者保護(hù)，建立多元化金融消費(fèi)糾紛解決機(jī)制；改進(jìn)和完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管，提高金融服務(wù)安全性。

中國(guó)銀行國(guó)際金融研究所副所長(zhǎng)宗良表示，從上述思路可以看出，監(jiān)管層已充分注重在政策層面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融提供支持。建設(shè)良好的征信體系、投資者保護(hù)制度、構(gòu)筑安全防線等，都是發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的必要“基礎(chǔ)設(shè)施”，仍待完善。

目前，監(jiān)管層面已取得一些進(jìn)展。在股權(quán)眾籌領(lǐng)域，2014年底，證監(jiān)會(huì)公布《私募股權(quán)眾籌融資管理辦法（試行）（征求意見(jiàn)稿）》。在網(wǎng)絡(luò)借貸領(lǐng)域，2015年初銀監(jiān)會(huì)新設(shè)銀行業(yè)普惠金融工作部，負(fù)責(zé)監(jiān)管P2P行業(yè)。而互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)納入監(jiān)管的時(shí)間更早，2011年央行便頒布了首批第三方支付牌照。