張晶

摘 要：本文以第三方支付服務產(chǎn)業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀為主要線索，通過研究第三方支付機構與銀行機構支付服務之間的關系，發(fā)現(xiàn)第三方支付機構對銀行機構業(yè)務經(jīng)營產(chǎn)生的相關影響，最終得出適合我國第三方支付機構與銀行機構發(fā)展的政策建議。

關鍵詞：支付機構；銀行機構；發(fā)展關系

一、研究背景

目前，我國第三方支付機構在支付產(chǎn)業(yè)中原則上提供資金支付的通道，為資金在虛擬世界中的轉(zhuǎn)移提供信用擔保服務。作為電子支付交易過程中的中介服務機構，第三方支付機構在為客戶提供支付服務結算業(yè)務時必須要借助銀行機構結算平臺代為辦理最終實物資金的結算。然而，現(xiàn)實業(yè)務中部分第三方支付機構的部分支付業(yè)務已經(jīng)突破了這種經(jīng)營限制，開始向傳統(tǒng)的銀行機構存、貸、匯業(yè)務滲透，與銀行提供的部分中間業(yè)務產(chǎn)生了一定重疊，對銀行的業(yè)務形成了一定的沖擊，并由此產(chǎn)生了與銀行的利益糾紛。

二、我國第三方支付機構對銀行機構業(yè)務經(jīng)營的影響

1.第三方支付機構對銀行機構中間業(yè)務的影響

目前，銀行機構中間業(yè)務主要包括支付結算、承諾、擔保、代銷、咨詢等，其中支付結算業(yè)務是最核心的部分。然而，支付機構通過業(yè)務領域的不斷延伸，對銀行支付結算市場份額進行搶占，已然替代了銀行機構大量的中間業(yè)務。除未擁有實體賬戶介質(zhì)外，支付機構自身已形成相對獨立、與銀行功能類似的跨行結算賬戶體系。

2.第三方支付對銀行機構負債業(yè)務的影響

存款是銀行機構經(jīng)營的命脈，更是其業(yè)務發(fā)展的前提和基礎。用戶可以通過銀行網(wǎng)銀、郵儲銀行匯款、預付卡等渠道為第三方支付賬戶充值，其已具備了實際上的“吸收存款”的能力。從存款所具備的“交易”、“預防”和“投資”三大功能看，目前支付機構能分流的資金還只是主要用于“交易”的活期存款，主要以第三方支付賬戶沉淀資金等形式存在。

3.第三方支付對銀行機構資產(chǎn)業(yè)務的影響

隨著金融脫媒趨勢的日益明顯，很多支付機構憑借對產(chǎn)業(yè)鏈上下游交易行為和資信記錄的全面掌握，開始嘗試為中小企業(yè)和商戶打造網(wǎng)絡融資平臺，并通過網(wǎng)商融資和網(wǎng)絡渠道融資兩種模式為中小商戶提供資金支持，搶占銀行在中小企業(yè)信貸領域的市場份額。與傳統(tǒng)銀行機構更加關注于大型企業(yè)客戶不同，支付機構所提供的信貸融資等服務更加關注中小企業(yè)融資“小”、“短”、“頻”、“快”的需求特點，更能適應資本市場的需求，其競爭力和增長潛力巨大。

4.第三方支付對商業(yè)銀行客戶資源的影響

憑借著淘寶、QQ等廣泛的客戶基礎，方便快捷的支付方式，持續(xù)的產(chǎn)品創(chuàng)新與低價策略，第三方支付機構已快速積累了海量的客戶資源。這意味著，在我國銀行機構處于絕對壟斷地位的金融支付市場中，第三方支付機構已與商業(yè)銀行共享了龐大的客戶群。

三、支付機構與銀行機構支付服務比較分析

1.支付服務的同一性分析

（1）支付中介

支付中介是銀行機構和支付機構的基礎職能。具體是指二者都從事貨幣資金轉(zhuǎn)移的中介服務，利用現(xiàn)代化信息技術實現(xiàn)支付指令的交換和處理，以完成資金支付與結算的流程。支付中介職能的發(fā)揮，大大減少了現(xiàn)金的使用，節(jié)約了資金流通成本，加快了貨幣資金結算與周轉(zhuǎn)的速度，促進了社會經(jīng)濟發(fā)展。

（2）信息中介

信息中介是銀行機構與支付機構的衍生職能。具體是指銀行機構和支付機構以龐大的客戶群體和強大的數(shù)據(jù)庫優(yōu)勢，保存了客戶在支付過程中的海量信息，包括客戶身份、賬號信息、支付金額、支付類型、支付頻率等。

（3）資金積聚效應

銀行機構的資金積聚效應體現(xiàn)為客戶存款不斷累積，銀行以此擴大資產(chǎn)規(guī)模，若資產(chǎn)擴張速度過快、質(zhì)量下滑等，將導致內(nèi)部流動性不足和支付能力下降，進一步引發(fā)信譽危機，甚至出現(xiàn)擠兌或破產(chǎn)的可能。同理，支付機構的資金積聚效應體現(xiàn)為客戶備付金不斷沉淀，由于客戶備付金不屬于支付機構的自有資金，支付機構不得擅自挪用或支配，若支付機構違背客戶意愿，將備付金用于自身生產(chǎn)經(jīng)營、墊付保證金、外借、高風險投資項目等。

2.支付服務的差異性分析

（1）起源不同

銀行是貨幣經(jīng)濟發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物，隨著貨幣兌換—貴金屬保管—貨幣經(jīng)營的過程應運而生，繼而從事存款、貸款、支付、投資等業(yè)務；支付機構是新興經(jīng)濟發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物。隨著信息技術和計算機網(wǎng)絡的應用越來越廣泛，現(xiàn)代經(jīng)濟的新生力量—電子商務催生了對電子支付的巨大需求。

（2）業(yè)務定位不同

銀行的利潤來源較多地依賴于利率管制，盈利模式為存貸利息差和傳統(tǒng)中間業(yè)務，而支付業(yè)務僅處于基礎性和輔助性的地位。因此，支付業(yè)務非銀行的主營業(yè)務，但卻是支付機構的主營業(yè)務，并且支付機構還將支付觸角逐漸延伸到銀行的中間業(yè)務、表外業(yè)務等。

（3）服務對象與支付特點不同

銀行機構的服務對象比支付機構范圍更廣，只是各自的重心不同。銀行機構的服務對象主要集中在大中型企業(yè)之間B2B的交易模式中，支付業(yè)務金額大，主要采取匯票、本票、支票等具有信用創(chuàng)造功能且較為安全的支付工具；支付機構主要通過服務于電子商務企業(yè)以及產(chǎn)業(yè)鏈相關企業(yè)和個人客戶，解決其B2C、C2C的交易模式，明顯具有單筆交易數(shù)額小、交易頻率高的電子商務支付特點。

（4）產(chǎn)品設計思路不同

銀行機構的支付產(chǎn)品是在非常嚴格的內(nèi)控環(huán)境下研發(fā)的，更加注重產(chǎn)品的安全性和風險控制。而支付機構具有更敏銳的市場洞察力和靈活的產(chǎn)品適應能力，因此在確保安全的前提下，支付機構更加注重客戶體驗感，尤其是支付產(chǎn)品的便捷性和創(chuàng)新性。

（5）賬戶開立數(shù)量不同

在傳統(tǒng)的電子商務模式中，電商企業(yè)需要在多家銀行開立結算賬戶。而在新興的電子商務模式中，由支付機構在各家銀行開立若干個結算賬戶，而電商企業(yè)只需要在一家銀行開立一個賬戶，然后通過支付機構實現(xiàn)資金跨行轉(zhuǎn)移和清算。

（6）擔保

銀行機構提供的服務僅僅是順暢交易的支付過程，并不介入買賣雙方的交易過程。而在新興的電子商務模式中，支付機構除提供支付服務外，還可以利用其商業(yè)信用，為電子商務交易提供擔保功能，為買賣雙方解決信息不對稱的問題。

（7）到賬時間及沉淀資金

在電子商務活動中，銀行機構的支付一般是T+1日即可到賬，沉淀資金數(shù)額有限。但在提供擔保的支付機構支付模式中，驗貨之前貨款先由支付機構代為監(jiān)管，一般會超過T+1日才能到賬，會形成大量的沉淀資金。

四、政策建議

1.明確銀行機構和支付機構的邊界

建議在銀行和支付機構間建立適當分類，匡定邊界，確定“銀行做大客戶，第三方支付做中小客戶”的方向，推動形成B2C和C2C市場上第三方支付在前端，商業(yè)銀行在后端的格局，允許有限度交叉。明確各自市場定位后，應進一步明確銀行機構和支付機構的政策導向，以便于兩者能夠更精準投入資源，從而帶動支付服務市場整體健康向前發(fā)展。

2.嚴控風險促進支付服務市場成熟

建議進一步明確監(jiān)管規(guī)則和執(zhí)法力度，以相對嚴格的監(jiān)管措施促進支付服務市場，特別是對支付機構的監(jiān)管力度，加大違規(guī)行為的經(jīng)濟成本，遏制當前過度競爭的突出問題，以公平公正的執(zhí)法著重防止出現(xiàn)“劣幣驅(qū)逐良幣”的問題。

3.加強支付機構的政策輔導

建議在“鼓勵創(chuàng)新、規(guī)范發(fā)展”原則的貫徹上做到“兩手抓、兩手硬”，以嚴格監(jiān)管為基礎，平行加強支付機構的政策輔導，引導支付機構以合法合規(guī)為展業(yè)基石。通過內(nèi)部控制和技術手段實現(xiàn)支付工具和渠道安全可靠，保障備付金資金安全和客戶信息安全。同時，通過深化行業(yè)細分，拓展行業(yè)應用，提高核心競爭力，避免同質(zhì)化競爭。

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