丁桂萍

摘 要：金融是城市資源配置的核心，城市的金融競(jìng)爭(zhēng)力越強(qiáng)，那么其對(duì)資源優(yōu)化配置的引導(dǎo)力也就越強(qiáng)。本文主要從宏微觀和指標(biāo)評(píng)價(jià)體系角度對(duì)城市金融競(jìng)爭(zhēng)力做文獻(xiàn)綜述。

關(guān)鍵詞：城市;金融;競(jìng)爭(zhēng)力

一、宏觀角度金融競(jìng)爭(zhēng)力研究

（一）有關(guān)國(guó)際金融競(jìng)爭(zhēng)力

譚慶華（2002）把金融看作一種資源探討金融國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的度量問(wèn)題，并建立一套指標(biāo)體系衡量金融資源的豐裕程度來(lái)反映金融國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的強(qiáng)弱。田華（2003）用金融業(yè)的貿(mào)易差額與貿(mào)易總額的比值表示比較優(yōu)勢(shì)指數(shù)來(lái)衡量一國(guó)金融業(yè)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。李正輝（2005）從宏觀角度出發(fā)，構(gòu)造了金融體系子要素的綜合評(píng)價(jià)函數(shù)理論模型和金融體系國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力指數(shù)模型，為金融體系國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力各子要素與總體進(jìn)行比較提供了思路。

（二）有關(guān)金融中心

Reed運(yùn)用成簇分析方法比較了76個(gè)城市的9個(gè)金融和銀行變量，并對(duì)金融中心進(jìn)行排名。Choi等利用回歸分析方法，根據(jù)1970、1980、1990和2000年的數(shù)據(jù)，把全球最大的300家銀行在14個(gè)金融中心不同類(lèi)型的辦事處數(shù)量進(jìn)行了排名。

劉桂榮（2006）采用2000-2002年紐約、倫敦、東京、新加坡、香港、首爾及泰國(guó)的有關(guān)數(shù)據(jù)為樣本，通過(guò)SPSS進(jìn)行計(jì)算分析，得到金融中心的理論分析模型。姚洋等（2007）利用2004年?yáng)|京、新加坡、香港、北京、上海、廣州和深圳七個(gè)城市的數(shù)據(jù)，依據(jù)層次聚類(lèi)分析方法對(duì)這些城市所處的層次進(jìn)行定位并對(duì)其發(fā)展前景進(jìn)行了預(yù)測(cè)。

二、微觀角度金融競(jìng)爭(zhēng)力研究

（一）銀行業(yè)

Patrick （1972）把產(chǎn)業(yè)組織理論中的市場(chǎng)行為、結(jié)構(gòu)和績(jī)效考核框架等運(yùn)用在了商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)中。Williams（2003）、Goddardetal （2004）分別運(yùn)用ROA、ROE衡量澳大利亞和歐洲銀行業(yè)的業(yè)績(jī)，前者發(fā)現(xiàn)在澳經(jīng)營(yíng)的外資銀行市場(chǎng)份額較低，凈利息和非利息收入對(duì)銀行業(yè)績(jī)有顯著影響，后者研究發(fā)現(xiàn)，銀行規(guī)模與銀行利潤(rùn)之間僅有較弱的關(guān)系。Ruthenberg （2009）在歐洲商業(yè)銀行的實(shí)證研究中，發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)對(duì)商業(yè)銀行的收益率指標(biāo)具有單向決定作用。

王宇（2005）運(yùn)用數(shù)據(jù)包絡(luò)分析模型進(jìn)行相對(duì)有效性計(jì)算，認(rèn)為管理有效性是商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)行為的一個(gè)有效度量。高婷婷（2012）對(duì)2006-2010年上市銀行的價(jià)值創(chuàng)造及2010年上市銀行的競(jìng)爭(zhēng)力進(jìn)行了實(shí)證研究，結(jié)果顯示國(guó)有商業(yè)銀行創(chuàng)造的價(jià)值較大。

（二）證券業(yè)

韓冰（2004）在進(jìn)行因子分析基礎(chǔ)上，選取了10個(gè)指標(biāo)建立中國(guó)證券公司經(jīng)營(yíng)狀況因子模型，得出中國(guó)證券公司競(jìng)爭(zhēng)力的相對(duì)狀況。林俊波（2005）選取美國(guó)的美林、摩根斯坦利和高盛三大投行為樣本進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析，得出三家投行對(duì)于培育自己的核心競(jìng)爭(zhēng)能力，都體現(xiàn)在業(yè)務(wù)特色、行業(yè)特色、金融產(chǎn)品創(chuàng)新三個(gè)方面。李青等（2009）構(gòu)建了證券公司競(jìng)爭(zhēng)力的綜合評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，使用主成分分析法和聚類(lèi)分析法，對(duì)證券公司的競(jìng)爭(zhēng)力進(jìn)行了綜合評(píng)價(jià)和歸類(lèi)并對(duì)各類(lèi)證券公司提出了建議。

（三）保險(xiǎn)業(yè)

戴維德·卡明斯所著的《保險(xiǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的國(guó)際分析》根據(jù)WEF和IMD對(duì)競(jìng)爭(zhēng)力研究的思路，從宏觀角度對(duì)保險(xiǎn)公司進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)。Ennsfellner等（2004）運(yùn)用貝葉斯隨機(jī)邊界方法對(duì)奧地利保險(xiǎn)市場(chǎng)進(jìn)行了實(shí)證分析，發(fā)現(xiàn)對(duì)管制的突破對(duì)整個(gè)保險(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的提升有很大的意義。

裴光（2002）所著的《中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的研究》運(yùn)用對(duì)比的研究方法，把我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力和世界保險(xiǎn)業(yè)得發(fā)展境況進(jìn)行了深入的研究。崔曉華（2005）從競(jìng)爭(zhēng)的角度，分析寡頭壟斷市場(chǎng)的市場(chǎng)績(jī)效、保險(xiǎn)企業(yè)的規(guī)模經(jīng)濟(jì)、保險(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主體增加、非保險(xiǎn)行業(yè)資本的涌入這四個(gè)因素對(duì)保險(xiǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的影響。羅亞玲（2009）建立了基于星系模型的我國(guó)保險(xiǎn)公司競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)，認(rèn)為我國(guó)保險(xiǎn)公司應(yīng)加強(qiáng)人才合理配置、完善公司治理結(jié)構(gòu)和增強(qiáng)資金運(yùn)用能力。

三、金融競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)體系構(gòu)建研究

Richard McGahey（1990）從競(jìng)爭(zhēng)力的角度指出決定金融中心競(jìng)爭(zhēng)力的四大因素為：區(qū)位成本和區(qū)位優(yōu)勢(shì)、法制與稅收、通訊與技術(shù)、勞動(dòng)力和人力資源。Abraham等（1994）構(gòu)建了評(píng)價(jià)金融中心發(fā)展和競(jìng)爭(zhēng)力的指標(biāo)體系，并對(duì)除美國(guó)以外的37個(gè)國(guó)際金融中心進(jìn)行了深度研究。Liu（1997）利用層次成簇分析法等方對(duì)亞太地區(qū)金融中心進(jìn)行了排名。倫敦金融城（2007）提出了全球金融中心排名指數(shù)（GFCI），該排名報(bào)告以人力資源、商業(yè)環(huán)境、市場(chǎng)準(zhǔn)入、基礎(chǔ)設(shè)施和綜合競(jìng)爭(zhēng)力為評(píng)價(jià)指標(biāo)，對(duì)全球46個(gè)城市進(jìn)行排名。

我國(guó)現(xiàn)階段對(duì)于金融競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)指標(biāo)體系的研究多數(shù)是以IMD為基礎(chǔ)進(jìn)行適當(dāng)?shù)臄U(kuò)展和改造而來(lái)的。

四、總結(jié)

縱觀現(xiàn)有文獻(xiàn)不難發(fā)現(xiàn)：金融競(jìng)爭(zhēng)力的研究國(guó)內(nèi)外有很多，大多是以大城市或金融中心為研究對(duì)象，鮮有涉及對(duì)一個(gè)省域進(jìn)行城市金融競(jìng)爭(zhēng)力的測(cè)度分析。在評(píng)價(jià)指標(biāo)體系建立上，國(guó)內(nèi)外大多數(shù)都是根據(jù)IMD或WEF的金融競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)體系來(lái)進(jìn)行適當(dāng)性的擴(kuò)展而來(lái)的。在評(píng)價(jià)方法上，國(guó)外有用層次聚類(lèi)法、SMDA法等，而國(guó)內(nèi)以主成分分析和聚類(lèi)分析為主要研究方法。

參考文獻(xiàn)：

[1] 王健，竇菲菲.金磚國(guó)家銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)估和比較研究[J].國(guó)際金融研究，2014（3）：55-64.

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