陳　坤，楊立生（云南民族大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，云南 昆明 650500）

●經(jīng)濟(jì)研究

基于經(jīng)濟(jì)學(xué)視角的巨災(zāi)保險(xiǎn)供求失衡分析

陳坤，楊立生
（云南民族大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，云南 昆明 650500）

隨著2014年11月6日，寧波市政府出資3 800萬元向商業(yè)保險(xiǎn)公司購買6億元的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)保障服務(wù)，標(biāo)志著我國巨災(zāi)保險(xiǎn)制度的試點(diǎn)工作就此正式展開。文章就我國目前巨災(zāi)保險(xiǎn)的供求失衡問題進(jìn)行經(jīng)濟(jì)學(xué)的理論與實(shí)證分析，指出巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品技術(shù)性缺位明顯、供給成本過高、保險(xiǎn)業(yè)承保能力不足和再保險(xiǎn)市場不發(fā)達(dá)等是影響我國巨災(zāi)保險(xiǎn)供給短缺的重要因素；而巨災(zāi)保險(xiǎn)的購買能力不足、消費(fèi)者行為約束和政府救濟(jì)等是影響我國巨災(zāi)保險(xiǎn)需求不足的重要因素。最終分析出我國巨災(zāi)保險(xiǎn)如果僅依靠政府或者市場機(jī)制運(yùn)營是很難成功的，必須二者兼?zhèn)?，并?jù)此提出相關(guān)對策建議。

巨災(zāi)保險(xiǎn)；補(bǔ)償機(jī)制；現(xiàn)狀分析；供求失衡；外部性分析

聯(lián)合國統(tǒng)計(jì)資料顯示，我國是世界上自然災(zāi)害最嚴(yán)重的國家之一，20世紀(jì)全球最嚴(yán)重的54起自然災(zāi)害，我國占了其中的8起。眾所周知，巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)具有種類多、頻率高、分布廣和巨大損失性等特征。巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生，危害性極大，不僅會影響居民生命財(cái)產(chǎn)安全，還會嚴(yán)重阻礙當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)社會的發(fā)展，甚至?xí)鹕鐣膭邮?。目前我國所遭受的最為?yán)重的災(zāi)害當(dāng)屬地震、臺風(fēng)和洪水等［1］。就地震而言，我國的領(lǐng)土面積僅占世界總面積的7%，然而我國地震發(fā)生數(shù)竟占世界地震發(fā)生總數(shù)的33%。從巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失程度來說，2008年的雪災(zāi)造成了高達(dá)1 516.4億元的經(jīng)濟(jì)損失，同年的汶川地震所造成的經(jīng)濟(jì)損失更高達(dá)8 451億元人民幣，這一系列巨大的自然災(zāi)害使得我們不得不清醒地認(rèn)識到發(fā)展巨災(zāi)保險(xiǎn)的重要性與緊迫性。然而我國目前的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理能力不容樂觀，巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后，我國主要依靠政府救災(zāi)和民間捐助兩種形式來補(bǔ)償巨災(zāi)損失，商業(yè)保險(xiǎn)在巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理中發(fā)揮作用有限，難以達(dá)到人們的期望。因此如何更加全面地認(rèn)識我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的現(xiàn)狀，更好地完善我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的體制機(jī)制，更大程度地發(fā)揮巨災(zāi)保險(xiǎn)的功能和作用，是我國保險(xiǎn)業(yè)目前面臨的重要難題。

一、巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)概述

（一）巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵

關(guān)于巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵，國內(nèi)外目前尚無統(tǒng)一明確的定義。西方國家主要以定量方式、巨災(zāi)造成損害的處置能力和巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)引起的原因等方式進(jìn)行定義。而我國對巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的研究起步晚，各學(xué)者定義不盡相同，但總體都強(qiáng)調(diào)其難以預(yù)測的巨大損失。本文我們認(rèn)為巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)指發(fā)生概率低但造成損失嚴(yán)重的事件，包括自然災(zāi)害、人為災(zāi)害等向保險(xiǎn)公司索賠的災(zāi)難性累積。

（二）巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償機(jī)制

由于巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)損失的嚴(yán)重性，使我們不得不更加重視巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)損失的補(bǔ)償機(jī)制問題。一般將巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制分為政府補(bǔ)償機(jī)制、市場化補(bǔ)償機(jī)制和兩者兼有的綜合性補(bǔ)償機(jī)制。

1.政府補(bǔ)償機(jī)制

政府作為巨災(zāi)損失的主要責(zé)任人，一般可采用不同方式進(jìn)行救助，包括各種物資和服務(wù)等。由于其他任何一種災(zāi)害保障方式都不可能像政府一樣提供如此多種方式的救助，政府補(bǔ)償?shù)倪@種保障方式具有無可替代性。然而也有其局限性，首先政府補(bǔ)償資金的數(shù)量具有很大的不確定性，只能取決于政府財(cái)政支出預(yù)算和社會捐款數(shù)量。其次，由于政府補(bǔ)償往往會涉及多方面事務(wù)的綜合協(xié)調(diào)和調(diào)度，因此政府補(bǔ)助很難及時(shí)到位。最后，政府大量的資金救助可能會加重財(cái)政負(fù)擔(dān)，使得政府?dāng)U大稅收和外債，進(jìn)而導(dǎo)致通貨膨脹加重。

2.市場化補(bǔ)償機(jī)制

（1）傳統(tǒng)補(bǔ)償機(jī)制。保險(xiǎn)在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)體系下是一種十分有效的風(fēng)險(xiǎn)管理手段，然而由于巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)造成損失的巨大，一旦發(fā)生很可能會影響保險(xiǎn)公司的財(cái)務(wù)穩(wěn)定。此時(shí)巨災(zāi)再保險(xiǎn)就成為保險(xiǎn)公司防范和化解巨災(zāi)保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的重要手段。巨災(zāi)再保險(xiǎn)指的是保險(xiǎn)人將其所承保的風(fēng)險(xiǎn)或責(zé)任轉(zhuǎn)嫁給另一家或多家保險(xiǎn)或再保險(xiǎn)公司。但是這種傳統(tǒng)的巨災(zāi)保險(xiǎn)機(jī)制也有其不足之處，就是其無法準(zhǔn)確地估計(jì)所產(chǎn)生的損失，可能導(dǎo)致再保險(xiǎn)市場無法提供與之對應(yīng)的足夠承保能力。

（2）資本市場補(bǔ)償機(jī)制。為了緩解巨災(zāi)再保險(xiǎn)的壓力，提高承保能力，金融與保險(xiǎn)被人們有機(jī)地結(jié)合起來了，即利用資金實(shí)力雄厚的資本市場進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。將保險(xiǎn)市場與資本市場融合起來，為保險(xiǎn)市場提供巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的有效渠道，解決部分巨災(zāi)保險(xiǎn)市場資本不足的問題，然而資本市場的作用是有限的。全球諸如美國、土耳其、墨西哥和日本等國都已經(jīng)施行巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)證券化，這些國家將國內(nèi)的洪水、地震、臺風(fēng)等自然災(zāi)害打包成證券在資本市場流通從而分散風(fēng)險(xiǎn)。

（3）綜合性補(bǔ)償機(jī)制。實(shí)踐證明單純依靠政府或者市場來補(bǔ)償巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)損失都是低保障的和低效率的。因此需要建立綜合性補(bǔ)償機(jī)制，將政府和市場緊密結(jié)合起來，讓這兩種機(jī)制分別發(fā)揮作用，同時(shí)整合包括社會資源在內(nèi)的一切可以利用的資源對巨災(zāi)損失進(jìn)行補(bǔ)償。

二、我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的現(xiàn)狀分析

（一）我國巨災(zāi)保險(xiǎn)供求失衡的現(xiàn)狀

統(tǒng)計(jì)顯示，1949年以來，我國年均有超過1 000億元的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)損失，4 000萬公頃以上的農(nóng)作物受害面積，2億多人次的受災(zāi)人口［2］。具體來說，2008年我國發(fā)生雪災(zāi)，造成的損失高達(dá)1 516.5億元，而保險(xiǎn)僅承擔(dān)3%的比例；同年，我國大陸地區(qū)共發(fā)生地震多達(dá)17次，僅汶川地震一處就造成近69 227人死亡，損失高達(dá)8 451億元，而保險(xiǎn)公司承擔(dān)的比例僅為0.2%；還有2013年8月的東北嚴(yán)重洪澇災(zāi)害，華南地區(qū)的臺風(fēng)頻襲，再次使得我們清醒地認(rèn)識到發(fā)展巨災(zāi)保險(xiǎn)的重要性與緊迫性，然而我國目前的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理能力不容樂觀，巨災(zāi)保險(xiǎn)的發(fā)展形勢依然十分嚴(yán)峻。

從承保人的角度來看，由于我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的低保費(fèi)率、高賠付率，這完全與保險(xiǎn)公司的營利目的相背離，使得大多數(shù)商業(yè)保險(xiǎn)公司不愿對巨災(zāi)保險(xiǎn)進(jìn)行承保，甚至限制承保乃至停保，造成了巨災(zāi)保險(xiǎn)的供給短缺。從投保人的角度來看，投保人本身風(fēng)險(xiǎn)意識不足，沒有意愿進(jìn)行投保，同時(shí)也沒有途徑參與巨災(zāi)保險(xiǎn)投保，造成了巨災(zāi)保險(xiǎn)的需求不足。總而言之，目前我國巨災(zāi)保險(xiǎn)面臨著嚴(yán)峻的供求失衡問題。

（二）我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的發(fā)展?fàn)顩r

目前我國的巨災(zāi)保險(xiǎn)制度還處于試點(diǎn)試行階段，國家已經(jīng)采取多方面措施推動其發(fā)展，主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：第一，制定和頒布相關(guān)法律法規(guī)，明確規(guī)定將建立巨災(zāi)保險(xiǎn)制度，并給予財(cái)政支持，為我國巨災(zāi)保險(xiǎn)制度的建立打下了良好的基礎(chǔ)。第二，為全面提高我國居民的風(fēng)險(xiǎn)意識，將每年5月12日確定為防災(zāi)減災(zāi)日。第三，開展相關(guān)政策性農(nóng)業(yè)試點(diǎn)工作積累經(jīng)驗(yàn)。

三、我國巨災(zāi)保險(xiǎn)供給短缺狀況分析

（一）巨災(zāi)保險(xiǎn)供給的內(nèi)涵

根據(jù)經(jīng)濟(jì)學(xué)中對供給的一般定義，巨災(zāi)保險(xiǎn)供給指的是在特定費(fèi)率水平上，保險(xiǎn)人愿意并且能夠提供的經(jīng)濟(jì)保障。就我國目前巨災(zāi)保險(xiǎn)業(yè)總體現(xiàn)狀來說，一方面巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品的數(shù)量和結(jié)構(gòu)都還未適應(yīng)隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展而不斷改變的保險(xiǎn)需求，另一方面巨災(zāi)保險(xiǎn)供給的總量還難以滿足保險(xiǎn)市場總需求，因此，目前我國巨災(zāi)保險(xiǎn)市場存在著較為嚴(yán)重的有效供給短缺的問題［3］。

（二）我國巨災(zāi)保險(xiǎn)供給短缺的影響因素分析

1.巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品技術(shù)性缺位明顯

保險(xiǎn)公司愿意承保的風(fēng)險(xiǎn)一般需滿足以下條件，所造成的風(fēng)險(xiǎn)損失單位之間的相關(guān)程度相對較低，能夠滿足大數(shù)定律的要求，保險(xiǎn)公司能夠大致準(zhǔn)確掌握其發(fā)生的概率和損失程度等信息。然而對于巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品來說，其難以滿足上述條件，這也導(dǎo)致保險(xiǎn)公司難以大量提供巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品。在我國目前的保險(xiǎn)體系中，壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)和意外險(xiǎn)等都包含了巨災(zāi)保險(xiǎn)，而汽車、房屋等財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)中卻并不包含巨災(zāi)保險(xiǎn)。這反映了我國巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品的技術(shù)性缺位現(xiàn)象明顯。

2.巨災(zāi)保險(xiǎn)供給的成本過高

就我國目前巨災(zāi)保險(xiǎn)業(yè)的總體現(xiàn)狀來說，當(dāng)巨災(zāi)損失發(fā)生時(shí)，如果僅依靠自愿性商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)制的賠付，收效甚微，這體現(xiàn)了我國商業(yè)巨災(zāi)保險(xiǎn)發(fā)展的明顯不足。同時(shí)，我國目前在涉及巨災(zāi)保險(xiǎn)的相關(guān)法律法規(guī)建設(shè)方面也是明顯滯后的，我國主要采取的是政府主導(dǎo)的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)管理模式，巨災(zāi)保險(xiǎn)保障體系并沒有在我國建立起來，在巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)面前政府實(shí)行的是完全包攬的模式，使得商業(yè)保險(xiǎn)的作用難以發(fā)揮，這對于我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的發(fā)展是十分不利的，會極大地增加巨災(zāi)保險(xiǎn)的供給成本。另外，巨災(zāi)保險(xiǎn)對于我國的保險(xiǎn)公司而言是一個(gè)新生事物，保險(xiǎn)公司在管理和控制風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域的能力相對較弱。因此與之相關(guān)的人才、技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)也是極其缺乏的。要解決這些問題，必然須花費(fèi)大量的費(fèi)用，從而導(dǎo)致巨災(zāi)保險(xiǎn)供給成本的增加。

3.保險(xiǎn)業(yè)承保能力不足

2013年我國各類自然災(zāi)害造成高達(dá)5 808.4億元的經(jīng)濟(jì)損失，與之對應(yīng)的保險(xiǎn)賠償僅2 773.8億元左右?？傮w來說，我國目前的巨災(zāi)保險(xiǎn)賠款還不到1%，然而國際上巨災(zāi)保險(xiǎn)賠款一般高達(dá)30%～40%，因此我國保險(xiǎn)業(yè)在分擔(dān)巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)方面能力與國際相比差距明顯。這與我國保險(xiǎn)業(yè)的迅速發(fā)展大相徑庭，圖1所示2000-2013年我國保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展情況。

2014年1-9月，全國實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入1.59萬億元，同比增長19.0%。其中，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)收入5 341.8億元，同比增長15.6%；人身險(xiǎn)保費(fèi)收入1.06萬億元，同比增長20.3%。保險(xiǎn)賠付5 237.8億元，同比增長16.2%。保險(xiǎn)總資產(chǎn)達(dá)到9.61萬億元，同比增長19.4%。

圖1　2000-2013年中國保險(xiǎn)市場保費(fèi)收入與增幅對比圖

肯尼系數(shù)是衡量承保人承保能力方法之一。表示凈保費(fèi)與凈資產(chǎn)的比值，即用P/S表示，這一比率越低，表示承保能力越強(qiáng)?？夏嵯禂?shù)一般在1～3之間。

圖2　2003-2013年我國保險(xiǎn)業(yè)肯尼系數(shù)走勢圖

如圖2所示，2003-2013年我國保險(xiǎn)業(yè)的肯尼系數(shù)都在1.5～3.5之間內(nèi)波動，這說明我國保險(xiǎn)業(yè)的承保能力開始趨于穩(wěn)定，近些年又有提升趨勢，2011年甚至達(dá)到了1.69，說明保險(xiǎn)承保能力十分充足。

圖3　2013年中國保險(xiǎn)業(yè)各主要保險(xiǎn)公司肯尼系數(shù)狀況

根據(jù)圖5中國保險(xiǎn)業(yè)各主要保險(xiǎn)公司肯尼系數(shù)狀況，各大保險(xiǎn)公司承保能力各不相同。占市場份額較大的保險(xiǎn)公司，肯尼系數(shù)較大，很大程度上影響了行業(yè)的承保能力。同時(shí)，所占市場份額較小的保險(xiǎn)公司由于受經(jīng)營范圍和地域的限制，在競爭中往往處于弱勢，其保險(xiǎn)潛能難以發(fā)揮，因而表現(xiàn)為承保能力不足。

從我國保險(xiǎn)業(yè)總體承保能力來看，我國的保險(xiǎn)業(yè)目前存在著大保險(xiǎn)公司承保能力超負(fù)荷，小保險(xiǎn)公司承保能力有余的現(xiàn)象。總體來看，我國保險(xiǎn)業(yè)依然存在著承保能力不足的問題。

4.再保險(xiǎn)市場不發(fā)達(dá)

巨災(zāi)保險(xiǎn)一般都會選擇以再保險(xiǎn)的形式將一部分風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)出去，從而降低個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)。然而我國再保險(xiǎn)業(yè)人才匱乏，主要是缺乏專業(yè)的再保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人，短期內(nèi)難以滿足國內(nèi)再保險(xiǎn)市場需求。同時(shí)我國再保險(xiǎn)市場規(guī)模較小、對國際再保險(xiǎn)市場依賴程度高、自身監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管理念尚不成熟等均限制了國內(nèi)再保險(xiǎn)市場的供給。

我國再保險(xiǎn)市場曾經(jīng)在相當(dāng)長的一段時(shí)間內(nèi)處于壟斷狀態(tài)，僅由中國再保險(xiǎn)公司經(jīng)營法定分保業(yè)務(wù)。直到2001年，中國加入世界貿(mào)易組織之后，這種對法定分保業(yè)務(wù)和外資再保險(xiǎn)人的限制才逐步取消。2006年1月1日，保險(xiǎn)公司的法定分保業(yè)務(wù)被完全取消。截止2013年底，中國再保險(xiǎn)公司資產(chǎn)總額達(dá)420.13億元，而保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入為284.22億元。2011年底，我國保險(xiǎn)公司分出的保費(fèi)高達(dá)639.45億元人民幣，同比增長14%。截止同年底，我國再保險(xiǎn)業(yè)保費(fèi)達(dá)440.7億元人民幣。

在我國再保險(xiǎn)行業(yè)中財(cái)產(chǎn)再保險(xiǎn)占據(jù)著主要的地位，因此我國的再保險(xiǎn)市場可以分為兩類進(jìn)行分析，即人身保險(xiǎn)再保險(xiǎn)市場和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)再保險(xiǎn)市場。截至2011年底，我國人身保險(xiǎn)業(yè)收入高達(dá)9 560億元人民幣，其中人身再保險(xiǎn)收入達(dá)到了163億元。然而人身再保險(xiǎn)總分出收入與相應(yīng)的人身再保險(xiǎn)總收入之比平均在1.6%左右，與西方國家的4%相比差距十分明顯。目前我國的人身再保險(xiǎn)業(yè)總體發(fā)展十分薄弱，有著十分廣闊的市場前景。

我國2006-2012年間財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)總保費(fèi)收入一直呈增長的趨勢，而分出保費(fèi)出現(xiàn)了一定起伏波動。2010年的分出保費(fèi)出現(xiàn)低于2008、2009年的情況，與同年總保費(fèi)收入的快速增長，形成鮮明的對比。國內(nèi)再保險(xiǎn)市場的建立已有十多年，雖然國內(nèi)的財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司已將再保險(xiǎn)作為一種風(fēng)險(xiǎn)控制工具，但是利用的效果不是很理想，與國外的再保險(xiǎn)業(yè)相比差距依然很大。主要表現(xiàn)在以下三個(gè)方面：其一，國內(nèi)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司通過再保險(xiǎn)分出的直接保險(xiǎn)賠付率較低；其二，國內(nèi)再保險(xiǎn)通過國外的分出的直接保險(xiǎn)賠付率較高；其三，財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)的再保險(xiǎn)利用效率相對較低，分出的業(yè)務(wù)僅考慮風(fēng)險(xiǎn)總量，缺乏對不同種類的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行差異化管理，屬于粗放型發(fā)展模式。

綜上所述，我國目前國內(nèi)再保險(xiǎn)供給明顯短缺，這顯然無法保證我國保險(xiǎn)業(yè)的快速健康發(fā)展，更是無法滿足國民經(jīng)濟(jì)規(guī)避巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的需求。

四、我國巨災(zāi)保險(xiǎn)需求不足狀況分析

（一）巨災(zāi)保險(xiǎn)需求的內(nèi)涵

巨災(zāi)保險(xiǎn)需求是指個(gè)人或家庭在一定的收入、價(jià)格及其他因素等作用下，有能力獲取并且愿意購買的巨災(zāi)保險(xiǎn)。其需求主體是指需要通過購買巨災(zāi)保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)面臨潛在的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)，即個(gè)體行為人和家庭。由于家庭的需求決策是建立在個(gè)體行為人及他們之間互動的基礎(chǔ)上。為了研究的可行性與方便性，本文巨災(zāi)保險(xiǎn)的需求主體為個(gè)體行為人［4］。

（二）我國巨災(zāi)保險(xiǎn)需求不足的影響因素分析

1.巨災(zāi)保險(xiǎn)購買能力不足

可通過分析巨災(zāi)保險(xiǎn)的可負(fù)擔(dān)性來分析巨災(zāi)保險(xiǎn)的購買能力。僅考慮兩種商品，巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品L，其他消費(fèi)產(chǎn)品A。巨災(zāi)保險(xiǎn)價(jià)格、其他消費(fèi)品價(jià)格、家庭收入與相對價(jià)格等因素決定了巨災(zāi)保險(xiǎn)的可負(fù)擔(dān)性。巨災(zāi)保險(xiǎn)的最低可負(fù)擔(dān)性，如圖4所示：

圖4　最低可負(fù)擔(dān)性示意圖

最低可負(fù)擔(dān)性示意圖的橫軸表示巨災(zāi)保險(xiǎn)商品的購買數(shù)量QL，縱軸表示其他保險(xiǎn)商品的購買數(shù)量QA。L*表示社會最低標(biāo)準(zhǔn)下巨災(zāi)保險(xiǎn)購買量。A*表示社會最低標(biāo)準(zhǔn)下的其他商品的最低購買量。區(qū)域F表示不可負(fù)擔(dān)性，區(qū)域B表示可負(fù)擔(dān)巨災(zāi)保險(xiǎn)。區(qū)域C和D，消費(fèi)者只能負(fù)擔(dān)其中一種商品。

將消費(fèi)者的最低預(yù)算約束加入到最低可負(fù)擔(dān)性示意圖中，如圖5所示，消費(fèi)者最低預(yù)算約束線下方的陰影部分表示不可負(fù)擔(dān)的部分；而巨災(zāi)保險(xiǎn)可負(fù)擔(dān)性的部分位于最低預(yù)算約束線的上方部分。

圖5　個(gè)體消費(fèi)者可負(fù)擔(dān)性示意圖

經(jīng)濟(jì)因素是影響巨災(zāi)保險(xiǎn)需求的重要因素，是分析巨災(zāi)保險(xiǎn)購買能力的重要依據(jù)，這些因素主要包括：價(jià)格、收入和財(cái)富。

（1）價(jià)格。巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品與其他保險(xiǎn)產(chǎn)品一樣作為一種商品，其需求必然會受到價(jià)格的影響。首先，當(dāng)巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品價(jià)格較高時(shí)，較高的價(jià)格會擠占家庭可支配收入的余額，使消費(fèi)者沒有足夠的錢購買巨災(zāi)保險(xiǎn)，會使巨災(zāi)保險(xiǎn)的需求減少。其次，定價(jià)不公正所引起的交叉補(bǔ)貼效應(yīng)。巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品如果未根據(jù)不同風(fēng)險(xiǎn)大小區(qū)間來劃分保險(xiǎn)費(fèi)率，產(chǎn)生定價(jià)不公正問題，在政府主導(dǎo)的巨災(zāi)保險(xiǎn)市場模式下，往往會產(chǎn)生交叉補(bǔ)貼效應(yīng)，即低風(fēng)險(xiǎn)人群補(bǔ)貼高風(fēng)險(xiǎn)人群，這樣對于低風(fēng)險(xiǎn)人群會產(chǎn)生強(qiáng)烈的不公平感，進(jìn)而導(dǎo)致巨災(zāi)保險(xiǎn)需求減少。再次，定價(jià)不合理很難反映實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)的高低。這會造成市場的價(jià)格信號功能削弱、市場機(jī)制的扭曲和運(yùn)行效率的低下，甚至?xí)a(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)，從而影響巨災(zāi)保險(xiǎn)的需求。

（2）收入。個(gè)體行為人在考慮購買保險(xiǎn)時(shí)，是通過對比可支配收入與保險(xiǎn)費(fèi)之間的高低做出決策，一般情況下，收入與巨災(zāi)保險(xiǎn)需求呈正相關(guān)的關(guān)系，當(dāng)收入增加時(shí)，即可負(fù)擔(dān)性增強(qiáng)，個(gè)體行為人巨災(zāi)保險(xiǎn)需求會相應(yīng)增加。當(dāng)收入減少時(shí)，即可負(fù)擔(dān)性變差，個(gè)體行為人巨災(zāi)保險(xiǎn)需求會相應(yīng)減少。

近年來隨著我國經(jīng)濟(jì)的不斷迅猛發(fā)展，城鄉(xiāng)居民收入呈持續(xù)穩(wěn)定上升的趨勢。如圖6所示，2013年我國城鎮(zhèn)居民人均可支配收入達(dá)到26 955元，同比增長9.7%。農(nóng)村居民人均可支配收入為8 896元，同比增長12.4%。一般以8%的比例用于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)支出為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行計(jì)算，可計(jì)算出我國城鎮(zhèn)居民人均可負(fù)擔(dān)能力達(dá)到2 156.4元，而我國農(nóng)村居民的人均可負(fù)擔(dān)能力僅為711.7元，具有一定的消費(fèi)基礎(chǔ)，但總體來說保險(xiǎn)消費(fèi)能力依然不足。

圖6　城鎮(zhèn)與農(nóng)村居民人均可支配收入狀況

（3）財(cái)富。財(cái)富一般通過絕對風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避系數(shù)值的大小來影響巨災(zāi)保險(xiǎn)需求。當(dāng)財(cái)富水平較高時(shí)，意味著個(gè)體行為人需要支付較高的保費(fèi)進(jìn)行足額投保，這可能會降低人們的可負(fù)擔(dān)性，表現(xiàn)為邊際消費(fèi)傾向遞減。

2.消費(fèi)者行為約束

（1）低估和忽視風(fēng)險(xiǎn)。巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)具有發(fā)生頻率低，損失程度高的特征。當(dāng)災(zāi)害沒有發(fā)生時(shí)，人們對這種類型的風(fēng)險(xiǎn)所做出的決策往往是非理性的，不會進(jìn)行成本收益分析，即忽視風(fēng)險(xiǎn)可能造成的損害和采取應(yīng)對的方法，認(rèn)為這種風(fēng)險(xiǎn)不會發(fā)生在自己身上。正是由于人們對于風(fēng)險(xiǎn)的低估和忽視，導(dǎo)致人們購買巨災(zāi)保險(xiǎn)的意愿不強(qiáng)，表現(xiàn)為實(shí)際的巨災(zāi)保險(xiǎn)需求不足。

（2）短視行為。人們決策過程中的短視行為也是消費(fèi)者行為約束的重要因素之一，人們往往對近期的、有形的事務(wù)更關(guān)心。這種情況造成了人們對成本的夸大和收益的低估，然而巨災(zāi)保險(xiǎn)屬于長期才有可能給人帶來回報(bào)的投資，易使人們低估其作用，從而不會選擇購買。

3.政府救濟(jì)

我國目前巨災(zāi)損失補(bǔ)償基本上依靠國家財(cái)政和民間捐助。由于公眾對政府的救助或多或少存有期待，人們在面對巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，政府的這種救助可能會降低人們購買保險(xiǎn)的動機(jī)。因而，可能會導(dǎo)致人們會選擇不購買保險(xiǎn)。

五、巨災(zāi)保險(xiǎn)的供求失衡的外部性分析

巨災(zāi)保險(xiǎn)的需求和供給從外部性的角度來看均具有正外部性。從供給角度來看，供給巨災(zāi)保險(xiǎn)的邊際社會收益大于邊際私人收益，而邊際社會成本小于邊際私人成本。從需求角度來看，購買保險(xiǎn)的邊際社會收益大于邊際私人收益，而邊際社會成本卻小于邊際私人成本。

巨災(zāi)保險(xiǎn)作為一種具有正外部性的準(zhǔn)公共品。如圖7巨災(zāi)保險(xiǎn)的正外部性所示，社會總產(chǎn)品的供給曲線為S1，需求曲線為D，均衡價(jià)格為P1，此時(shí)的生產(chǎn)者剩余為三角形P1AO，消費(fèi)者剩余為三角形P0AP1。當(dāng)生產(chǎn)者購買巨災(zāi)保險(xiǎn)后，巨災(zāi)保險(xiǎn)的供給量會增加，供給曲線隨之向右移至S2，此時(shí)均衡價(jià)格為P2，P1＞P2。生產(chǎn)者剩余由于價(jià)格的變化從三角形P1AO變化為三角形 P2BO，消費(fèi)者剩余凈增量變?yōu)樘菪蜳1ABP2。而生產(chǎn)者剩余的增量的正負(fù)由巨災(zāi)保險(xiǎn)費(fèi)用與新增收入的差額決定。ΔABO的面積為社會福利的增量，因此購買巨災(zāi)保險(xiǎn)會使整個(gè)社會的福利水平提高。

圖7　巨災(zāi)保險(xiǎn)的正外部性

巨災(zāi)保險(xiǎn)的供給和需求兩方面都體現(xiàn)了巨災(zāi)保險(xiǎn)的正外部性。從保險(xiǎn)公司的供給角度來說，巨災(zāi)保險(xiǎn)供給成本遠(yuǎn)大于私人利益；從投保人的需求角度來說，購買巨災(zāi)保險(xiǎn)為整個(gè)社會所提供的利益總量遠(yuǎn)大于其所得的個(gè)人利益。這會導(dǎo)致巨災(zāi)保險(xiǎn)的供給者和需求者的成本—利益失衡，而其他社會成員并未為此支付任何費(fèi)用，卻享受著巨災(zāi)保險(xiǎn)正外部性所帶來的益處，這無疑會導(dǎo)致巨災(zāi)保險(xiǎn)供給短缺，需求不足［5］。

六、解決巨災(zāi)保險(xiǎn)供求失衡問題的對策建議

綜上所述，當(dāng)前我國面臨著嚴(yán)峻的巨災(zāi)保險(xiǎn)供求失衡問題，另外巨災(zāi)保險(xiǎn)由于其本身供給和需求的正外部性，這往往會導(dǎo)致生產(chǎn)者和消費(fèi)者盈虧失衡，不得不降低其供給和需求規(guī)模，進(jìn)而加劇巨災(zāi)保險(xiǎn)供求失衡問題。要解決巨災(zāi)保險(xiǎn)的供需失衡問題，必須結(jié)合中國特有的國情，采用經(jīng)濟(jì)和法律手段來解決。具體的對策建議如下。

（一）積極發(fā)揮政府作用，加大政策扶持力度

政府部門應(yīng)改變以往簡單的災(zāi)后救助角色，更大程度地發(fā)揮政府部門在我國巨災(zāi)保險(xiǎn)體系中的作用，尤其是其無可替代的組織協(xié)調(diào)作用，建立統(tǒng)籌領(lǐng)導(dǎo)機(jī)構(gòu)統(tǒng)一進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。具體來說，首先，政府應(yīng)組織協(xié)調(diào)引導(dǎo)社會各界共同出資推動建立巨災(zāi)保險(xiǎn)基金，通過成立巨災(zāi)保險(xiǎn)基金降低單個(gè)保險(xiǎn)公司的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)。發(fā)行巨災(zāi)債券，進(jìn)一步消化資本市場中的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)，提高市場效率［6］。發(fā)揮巨災(zāi)保險(xiǎn)基金蓄水池的作用。其次，加大對商業(yè)性的巨災(zāi)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的政策支持，增強(qiáng)其開展巨災(zāi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的積極性。但也不能忽視社會其他方面的重要作用，盡量擴(kuò)大巨災(zāi)保險(xiǎn)分擔(dān)的范疇，把全社會的力量和資源整合起來。建設(shè)和規(guī)范相關(guān)法律法規(guī)，如《保險(xiǎn)法》等。具體措施如下：①直接進(jìn)行資金補(bǔ)貼。即國家根據(jù)每年險(xiǎn)情的損失程度，利用財(cái)政撥款直接對商業(yè)性的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行補(bǔ)貼。②提供政策上的優(yōu)惠。③鼓勵(lì)巨災(zāi)保險(xiǎn)產(chǎn)品的創(chuàng)新。最后，政府應(yīng)組織和協(xié)調(diào)相關(guān)部門采取多種手段做好防災(zāi)減損工作，降低巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生頻率和損失程度。

（二）完善巨災(zāi)損失評估機(jī)制，增強(qiáng)保險(xiǎn)技術(shù)支持

與國際對比來看，目前我國的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制水平滯后明顯，應(yīng)在加強(qiáng)自主研發(fā)的基礎(chǔ)上，積極開展巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)評估機(jī)制的國際交流與合作，學(xué)習(xí)其先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)。同時(shí)積極學(xué)習(xí)外國先進(jìn)的保險(xiǎn)技術(shù)與管理經(jīng)驗(yàn)，引進(jìn)相關(guān)保險(xiǎn)精算人才，建立必需的保險(xiǎn)技術(shù)支撐體系，完善巨災(zāi)保險(xiǎn)數(shù)據(jù)庫，切實(shí)增強(qiáng)保險(xiǎn)技術(shù)支持。

（三）將自愿保險(xiǎn)和強(qiáng)制保險(xiǎn)相結(jié)合，提高巨災(zāi)保險(xiǎn)的參保率

根據(jù)國外巨災(zāi)保險(xiǎn)的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)，無論是單純的提高保費(fèi)補(bǔ)貼或者是實(shí)行完全的自愿保險(xiǎn)，均不能有效提高巨災(zāi)保險(xiǎn)的參保率，甚至?xí)?dǎo)致低參保率和高保費(fèi)之間惡性循環(huán)的出現(xiàn)，使得巨災(zāi)保險(xiǎn)市場出現(xiàn)萎縮。因此，發(fā)展巨災(zāi)保險(xiǎn)要充分尊重投保人的意愿，同時(shí)應(yīng)考慮巨災(zāi)保險(xiǎn)的特征，應(yīng)適當(dāng)采取強(qiáng)制措施，才能切實(shí)提高我國巨災(zāi)保險(xiǎn)的參保率。

（四）建立巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，發(fā)展和完善我國再保險(xiǎn)市場

建立以政府為主導(dǎo)、保險(xiǎn)公司、投保人及資本市場共同參與支持的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制。同時(shí)優(yōu)化再保險(xiǎn)市場結(jié)構(gòu)，提高再保險(xiǎn)市場容量，發(fā)展和完善我國再保險(xiǎn)市場。針對我國再保險(xiǎn)市場結(jié)構(gòu)失衡問題進(jìn)行合理優(yōu)化，降低保險(xiǎn)管理成本，提高其承保能力。具體來說，首先，由于比例再保險(xiǎn)相對于非比例再保險(xiǎn)分出的金額更大，會減少保費(fèi)自留比例，可顯著提高保險(xiǎn)公司的承保能力；保險(xiǎn)公司能通過比例再保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移未到期費(fèi)，減少未到期責(zé)任準(zhǔn)備金，緩解財(cái)務(wù)壓力。因此可大力發(fā)展比例再保險(xiǎn)，發(fā)揮比例再保險(xiǎn)的資金融通功能。其次，為更加充分發(fā)揮非比例再保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)分散功能，提高其承保能力，需擴(kuò)大非比例再保險(xiǎn)的市場份額。為更好地分散巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)，滿足國內(nèi)再保險(xiǎn)市場需求，需提高再保險(xiǎn)市場容量；成立更多內(nèi)資專業(yè)的再保險(xiǎn)公司，大力培育再保險(xiǎn)市場主體，加快再保險(xiǎn)市場的開放力度，鼓勵(lì)外資再保險(xiǎn)公司進(jìn)入我國市場；提升我國再保險(xiǎn)公司的經(jīng)營管理水平，提高再保險(xiǎn)的供給。此外，應(yīng)大力發(fā)展再保險(xiǎn)中介服務(wù)，活躍再保險(xiǎn)市場，提高再保險(xiǎn)市場的服務(wù)水平。

（五）強(qiáng)化巨災(zāi)保險(xiǎn)意識，加深對巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識

盡管近年來，我國居民的巨災(zāi)保險(xiǎn)意識相比以往有了較大幅度的提升，但與發(fā)達(dá)國家就參保密度和深度方面相比差距依然明顯。要使巨災(zāi)保險(xiǎn)順利運(yùn)行就必須強(qiáng)化保險(xiǎn)意識，提升對巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識。這需要各方積極開展宣傳活動，提升居民對巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識，充分調(diào)動居民投保的積極性，從而擴(kuò)大巨災(zāi)保險(xiǎn)參保主體的范圍。

［1］劉培.從國外巨災(zāi)保險(xiǎn)模式看我國巨災(zāi)保險(xiǎn)體系構(gòu)建［J］.合作經(jīng)濟(jì)與科技，2014，（2）：61-62.

［2］師華.日本巨震對我國建立巨災(zāi)保險(xiǎn)體制的啟示［J］.金融與經(jīng)濟(jì)，2011，（5）：72-75.

［3］楊志堅(jiān).我國財(cái)險(xiǎn)業(yè)巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)承保能力研究［D］.廈門：廈門大學(xué)，2014.

［4］丁元昊.巨災(zāi)保險(xiǎn)需求研究［D］.成都：西南財(cái)經(jīng)大學(xué)，2012.

［5］周式飛.森林保險(xiǎn)市場供求失衡的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析［D］.福州：福建農(nóng)林大學(xué)，2010.

［6］陳宇峰.巨災(zāi)保險(xiǎn)制度：國際經(jīng)驗(yàn)及我國的路徑選擇［J］.上海保險(xiǎn)，2012，（4）：50-53+59.

［責(zé)任編輯：胡亭亭］

Econom ic Analysis on the Im balance Between Supp ly and Demand of Catastrophe Insurance

CHEN Kun，YANG Li-sheng
（School of Economics，Yunnan University of Nationalities，Kunming 650500，China）

On November 6，2014，Ningbo government invested 38 million yuan to buy 600 million yuan of catastrophic risk protection services for commercial insurance companies，marking the pilot of this catastrophe insurance system has been launched.This papermakes economic theory and empirical analysis of China's current supply and demand imbalance catas?trophe insurance，and comes to a conclusion that there exist some important factors to affect its supply shortage，such as，the technical absence of catastrophe insurance product，the high supply cost，the insufficient insurance underwriting ability and the undeveloped reinsurancemarket；And there are some important factors to affect its demand shortage，such as，lack of pur?chasing power of catastrophe insurance，consumer behavior constraints and government relief.The final analysis of our catas?trophe insurance ismade，only the government or themarketmechanism is very difficult to operate successfully，both of them are important.It provides direction and theoretical support and policy guidance for the development of catastrophe insurance.

catastrophe insurance；compensation mechanism；situation analysis；imbalance between supply and demand；exter?nal analysis

10.13454/j.issn.1674-8638.2015.03.009

F842

A

1674-8638（2015）03-0046-06

2014-12-13

云南省社會科學(xué)基金項(xiàng)目“云南創(chuàng)新型企業(yè)持續(xù)創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)研究”（YB2013086）

陳坤（1989-），男，安徽合肥人。碩士研究生，研究方向：保險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理；楊立生（1966-），男（白族），云南鶴慶人。教授，碩士生導(dǎo)師，碩士，管理學(xué)院副院長，校學(xué)術(shù)委員會委員，研究方向：保險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理，投資公司運(yùn)作與管理。